花荣实战操盘课程.docx
《花荣实战操盘课程.docx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《花荣实战操盘课程.docx（58页珍藏版）》请在冰豆网上搜索。
花荣实战操盘课程
花荣实战操盘课程（机构垂涎的成长性优良品种）
职业操盘实战课程
第一讲 股票市场资金运做的整体技术
整体技术是在不同的背景下各有所长与相互印证配合，与前提排斥的，根据这个特点，我们把系统操作技术分为四类，它们同等重要，但后者的实施必须符合前者的背景条件。
1、 资金运做的策略技术
资金运做技术的核心是根据市场的总体成交量能与重要中线趋势均线配合情况，把市场分为强势市场、弱势市场、均衡市场三类。
再不同的市场背景下，市场都存在着能够使投资者获得一定收益的机会，但投资者获得这些机会所采取的手段是不同的。
在强势市场应采取多品种并进行追涨的思路，短线量能选取中线复合持仓的技术；在弱势市场应采取单一品种纵列低吸的思路，中线成本选股短线持仓的技术；在均衡市场应采取两者的结合技术。
flyer2005
升级：
82%
论坛等级：
白金长老
门派：
用户工具箱[发短消息引用回复回复话题
编辑]版主工具箱[ 删除 编辑 精华]
2楼2006-3-922:
25:
36
Re:
花荣实战操盘课程
2、 机会储备的分析技术
沪深市场的机会分为即时机会与准备机会。
即时机会主要是一些不可预测的偶尔出现的运气风险与机会，这种机会的把握需要实战经验的积累与本能反应，它的仓位的把握需要资金运做策略技术的指导与保证；准备机会主要是投资者根据日常的信息积累，找出有主力性质的个股进行伏击，这种机会的把握是需要投资时间、心理承受、排它机会作为成本代价的。
3、把握时机的持仓技术
在投资分析的基础上，我们可以制订出来包含多种市场背景、多种股票品种、多种市场变化预测的投资方案，这个方案的主题是提供具体品种的四点，即背景点、买点、中线卖点与应变点，当然不同品种的不同时间段的机会明显度与可操作度更是十分重要。
4、 利润对抗的应变技术
沪深市场的特点之一是零和游戏。
在这种情况下，大盘与个股的波动均是机会，大多数个股没有好坏之分，只有投资角度与投资时效的差别。
对于职业投资者来讲，涨跌均是机会，不同的只是赚股票或是赚资金。
而非职业者的思路可能就太简单了，他们唯一的喜欢就是单边涨。
flyer2005
升级：
82%
论坛等级：
白金长老
门派：
用户工具箱[发短消息引用回复回复话题
编辑]版主工具箱[ 删除 编辑 精华]
3楼2006-3-922:
26:
13
Re:
花荣实战操盘课程
第二讲 市场主力的解析与应对
1、 主力资金的本质
市场主力，俗称庄家，是携巨额资金的机构。
主力动向，就是大资金进出股票的情况。
大家都知道股市的涨跌，从长期看，它取决于价值规律，但在一段时间看，它主要取决于供求关系，取决于资金流向。
许多主力就是利用了这个特点来达到自己的超值目的收益。
这是世界股市的客观情况，只要他们的运做没有约定操纵、对敲操作和利用内幕，既是正常的投资者或者是正常的投机行为。
但由于主力的行为容易使得部分股票严重脱离投资价值并使得不具备投资素养的投资者产生一定的损失。
为了解决这个问题，可以采取下列手段：
第一是不断地给市场提供具有良好质量的低于市场平均价格的新股票，要达到这种目的必须是在一级市场上发行的股票实现流通股东高度分散化，只要是原始流通股东中存在着集中性筹码就实现不了上述目的；第二是建立作市商机制，有部分大资金在合理的价位外与投机性大资金逆反运做；第三是建立指数期货交易制度，使得市场可以沽空；第四是完善ST制度与PT制度，对市盈率连续偏高的股票加以HT（高沽）处理。
2、 主力资金的操作类型与特点
主力资金的分类主要有以下几种，他们的风格与目的各有不同。
（1） 目的性主力。
由于当前的市场最大的收益群体是上市公司、中介机构、战略投资者（包括内部股与转配股）。
它们为了达到筹资或者配股、完成任务或者树立形象、扩大既得利益而进行的坐庄行为，我们称这类资金为目的性主力。
它们的运做风格是与达到目的的时间表、大盘运动特征相联系的，达到目的是第一位的，套利是第二位的，但由于这类资金总体实力较强且考虑效率较少，运做的力度是令人羡慕的，如1995年为了使得仪征化纤上市成功，主力发动炒作了上海石化；1996年为了活跃深圳市场，主力发动了深发展；1999年为了转配股上市卖个好价钱，主力发动了东方明珠；2000年为了保证超级大盘股宝钢股份得顺利发行，主力发动了马钢股份。
上述个股当时活跃的目的都是较明显的，那些为了局部利益（比如增发新股与配股）的个股活跃行情不胜枚举，股市中这种目的的分析是实战技术掌握的关键要素之一。
（2） 投资性主力。
经过几年的锻炼，使得部分主力形成了良好的投资习惯，它们往往会在大盘低迷期或者发现某只个股确实有投资价值时，对具备投资价值的目标股实施低位介入，并不断地辅导上市公司获得经营性成长，从而获得长线投资价值。
该种主力的运做风格较为温和，但持续性好，走势不与大盘相联系。
如1997年的投资价值低估股深科技，1998年的套利价值低估股合金股份，1999年的波段高成长股东方电子。
每次上述个股投资活动实施，都伴随着一批超级主力的成功和成功操盘手的诞生。
（3） 套利性主力。
这种主力是目前市场的机构主体，它们的操作目的是利用其它投资者的操作失误来达到逆反运做的稳定收益。
它们的主要运做内容是围绕股本扩张、资产重组、社会题材、资产管理、投资盲点展开的，小盘股、次新股、冷门股、题材股是它们经常出没的群体。
其主要风格是成为大盘上升行情的主流力量，同时也是逆市运动的中坚力量，它们的运做力度决定着大盘的牛熊，其运做全过程是放量——缩量——放量，多少投资者的终极梦想就是成为他们中的一员。
比较成功的这类运做有2000年的国电电力，比较失误的有中科创业。
（4） 游击性主力。
这类主力是追涨杀跌类型的，其操作本质与中小投资者没有太大的差别，在看好大盘时对看好的股票快速近入，再看坏大盘时快速减仓。
这类资金的主体是券商和新入市的三类企业大资金，市场上60%的涨跌停板都是它们创造的，它们比较喜欢操作大盘股。
近期的一些咨询机构也喜欢用类似的操作配合它们的信息产品销售。
3、 主力操作的弱点
相对缺乏经验者来讲，大资金的运作是有一定的难度的，不少第一次运作大资金的人都有这种体会，吃货与拉升是容易的，但维持市值与高位兑现是有较大技术难度的。
由于前后操作是需要相互配合的，如果前者已经失误，后者将是无法弥补的。
在某些行业上，失败是成功之母，在某些行业上如对抗性竞技、冒险活动、单位里的路线斗争、风险投资是不允许有明显失误的，再这些职业上一旦出现失误是没有后续、机会的，只有承认失败的现实。
“书山有路勤为经，学海无涯苦做舟”，这是科技工作者的名言，作为证券投资者则需要知道“金山有路请剪经，股海无牙便喝粥”。
在上市公司没有规范和有投资价值前，应多些现实主义、多研究主力，少些“输生气”、少些理想性。
4、 发现主力的主要思维与方法
（1）、中短线连续或者间歇放大量，且量价配合默契的股票为较新的主力品种。
（2）、整体交易的OBV指标处于平滑走势的最高点附近，且SSL指标上有少数密集成交条的股票为较老的主力品种。
如：
天兴仪表在低位时的状态。
（3）、在近期的中线K线组合上，K线实体与成交量多数情况下呈现较小的股票属于控盘品种。
（4）、盘面上经常逆市运动的品种属于主力品种。
（5）、在部分公开信息，如股东结构、基金持仓信息、年保持股比率中可以发现主力品种。
5、 伏击主力的主要思维
（1）、把目标品种分成五类，价值股、套利股、题材股、综合股、特种股。
根据其特点选择合理的伏击点。
（2）、根据其交易的难度逆向分批伏击或者破译其炒作风格来实现目的性伏击。
（3）、根据自己的资金状况与目标股的主力情况引导伏击。
（4）、多数主力品种的运动方向是与大盘一致的，要根据股票的基本价值和套利价值决定候选股票，不要只根据是否有主力主持来决定候选股票，因为有些股票正是因为有主力吸货而走势呆滞，或者由于主力减仓而成为最坏的股票。
（5）、把主力股票的异动与能量、时间、价格结合起来对抗运作。
（6）、中国股市的食物链循环圈是，管理层降坐庄主力、坐庄主力降中小投资者、中小投资者降上市公司、上市公司降管理层。
因此，在主力坐庄时，在中小投资者伏击主力时，同时要主义管理层动向。
“稳中有涨，涨幅有限”时管理层对股市的基本要求，每当大盘和各股出现背离要求时，应及时逆反运作，以把握其中的机会，防范明显风险。
flyer2005
升级：
82%
论坛等级：
白金长老
门派：
用户工具箱[发短消息引用回复回复话题
编辑]版主工具箱[ 删除 编辑 精华]
4楼2006-3-922:
26:
45
Re:
花荣实战操盘课程
第三讲 强势市场的套利选股方法
强势市场的选股思维是突出短线，抓住良好的大盘背景资源，具体步骤是：
（1）、注意个股的成交量，注意那些成为市场成交量最大的一类个股，注意那些连续放量的个股，注意那些前期放量近期又放量的个股，注意即时成交窗口的大手成交。
注意那些量比放大的个股，特别注意那些同时具备上述特点的个股。
本步骤的目的是发现短线操作积极的主力股，辅助方法是观察市场热点题材以及个股消息面。
（2）、注意个股的K线形态，注意主流图形（与龙头股图形相似的图形），注意那些处于低位的股票，注意那些K线积极的股票。
本步骤的分析目的是分析庄家的操作目的，辅助方法须注意个股与大盘的节奏关系，以决定准备进入的仓位。
（3）、注意个股的运动趋势，注意初步的多头趋势，本步骤的分析目的是分析持仓的幅度与个股替换节奏，辅助方法是注意热点转换。
（4）、注意个股的常用指标，注意宝塔线、SAR，决定建仓的果断性，本步骤的分析目的是选出精品。
（5）、防止失误的方法是分散投资，中线重仓。
flyer2005
升级：
82%
论坛等级：
白金长老
门派：
用户工具箱[发短消息引用回复回复话题
编辑]版主工具箱[ 删除 编辑 精华]
5楼2006-3-922:
27:
06
Re:
花荣实战操盘课程
第四讲 弱势市场的套利选股方法
弱势市场的选股思维是突出中线，防范不佳的大盘背景资源，具体步骤是：
（1）、注意个股控筹度，注意螺旋桨K线，注意小盘强势股，注意独立走势的个股，注意主力重仓股（股东信息）。
本步骤的目的是发现那些抗跌及可能反击的个股，辅助方法是K线经典组合。
（2）、注意个股的常用指标，注意MACD、KDJ、SSL等指标的低位。
本步骤的目的是避免追高的风险。
（3）、注意个股的成交量，注意成交量萎缩到极点的品种。
本步骤的目的是确定买进数量。
（4）、注意个股的运动趋势，注意运动节奏与大盘不一致的品种，特别是先于大盘调整的品种与正在建仓逆市的品种，本步骤的目的是找出精品。
（5）、防止失误的方法是分批买进，短线轻仓。
flyer2005
升级：
82%
论坛等级：
白金长老
门派：
用户工具箱[发短消息引用回复回复话题
编辑]版主工具箱[ 删除 编辑 精华]
6楼2006-3-922:
27:
26
Re:
花荣实战操盘课程
第五讲 平衡市场的套利选股方法
盘局市场的选股思维是突出异动，抓住大资金操作不灵便的弱点进行局部狙击，具体步骤是：
（1）、注意个股的K线形态，注意候选股的异动，注意多头态势受到大盘压制的射击之星，注意对股价下跌的反击力度，注意在重要均线受到放量支撑的个股，注意盘中的突然急跌现象，注意多头均线的低位对称。
本步骤的目的是找出目标股的介入时机以及短线技术套利。
（2）、注意个股的运动趋势，多头态势的均线粘和组合，本步骤的目的是把握个股的介入仓位。
（3）、注意个股的指标SSL，同时配合上市公司的常见事件，比如内部股、转配股、股东大会、送配股、重组事宜、停牌信息等。
（4）、注意即时成交窗口与81、83，积累候选股票。
（5）、实战操作的方法是介于强势与弱势之间。
flyer2005
升级：
82%
论坛等级：
白金长老
门派：
用户工具箱[发短消息引用回复回复话题
编辑]版主工具箱[ 删除 编辑 精华]
7楼2006-3-922:
27:
52
Re:
花荣实战操盘课程
第六讲 股市投资的关键技术组合
本能性的拥有股市投资技术是需要投资者在多方面达到一定素质的，凡是心跳速率随着股价的波动而变化的投资者不是高手，凡是固守某一种思维的投资者不是高手，凡是没有稳定信息收集与分析能力的投资者不是高手，凡是对机会反应迟钝或容易后悔的人不是高手，凡是没有实战经历或没有基本技术基础的投资者不是高手。
即使上述特点您都拥有，还必须对心态、状态、策略与技术进行良好的组合才算是高手。
一、 选股与时机的组合
选股与时机的关键技术组合包含三种最为常见的分析技术，即量价关系分析、特点K线组合、中短均线的配合。
（1）、量价关系分析的要点有，第一是量价关系默契的盘势为短线判断根据（主要包括量价的四种组合）；第二是量价极端异动的盘势为中线的判断根据（高低位的大阳大阴配合高换手，有时是单日的有时是间歇发作的）；第三是与大盘构成明显逆势；第四是注意强势时注重价量大的品种，弱势注重价量小的品种，这既包括相对值，又包括绝对值；第五是量价分析最好是脱离消息或者反消息；第六是盘面架势与结果不相称的量价需要逻辑分析；第七是量价分析要有目的性。
第八是配合量价关系的指标有配合大量的宝塔线、量比、即时成交窗口以及与主流机会同步配合小量的KDJ、OBV、SSL及与主流风险异步的MACD 指标，这些需特别注意。
（2）、常见的特点K线组合有以下几种，第一是经典的螺旋桨组合；第二是连续的单边独立组合；第三是与大盘对抗的令人瞩目的K线组合；第四是支撑与阻力失效的K线组合；第五是阴阳效果失效的K线组合；第六是效果明显的阴阳鸳鸯K线；第七是受到大盘影响的射击K线；第八是K线组合的有效指标有价托、量托、MACD等。
（3）、中短均线的配合关键有，第一是合理的设置（10日30日60日）；第二是中线重仓多频率参与多头，短线轻仓少频率参与空头；第三是注意大盘均线与个股的均线节奏同异步；第四是注意金叉与死叉时的即时量比；第五是注意均线的拐头征兆；第六是注意价格与均线的背离；第七是配合均线的主要指标有黄金分割、复合趋势线、甘氏线。
二、 四个关键点的组合
个股操作有四个关键点，根据这四个关键点决定买卖持仓时机与应变动作。
（1）、个股的选点，找到个股的选择理由，并对该股进行分类，主要分类有价值股、套利股、题材股、综合股。
（2）、个股的结束点，找到个股的运作目的，如果找不到的话，则需要不断地对比机会。
（3）、大盘的运行趋势，主要根据中期均线，个股题材期，主力风格区。
（4）、转折点的防范思维，主流股与小盘股的转换，重量与微量的转换，个股节奏的转换，特种机会的转换。
三、 分析与实战的组合
分析是实战的前提，但分析实战是两码事，这是因为证券投资是有对抗性的。
（1）、引导对手，引导市场炒做概念，引导对手对目标股的重视，引导中短线。
（2）、注意节奏，用某种合理技术手段使目标股的节奏时机有利于自己。
（3）、逼迫对手，封杀对手的目的，加长目标股的活跃时间。
（4）、熟悉对手，要对主力风格与普通人的崩溃期熟悉。
（5）、信息的累积，数据统计，信息记录，逻辑推理不可省略。
flyer2005
升级：
82%
论坛等级：
白金长老
门派：
用户工具箱[发短消息引用回复回复话题
编辑]版主工具箱[ 删除 编辑 精华]
8楼2006-3-922:
28:
25
Re:
花荣实战操盘课程
第七讲 实战的关键操作基础
股市资金运做与证券分析是两个层次的活动，证券投资分析的关键是尽量发现目前市场上的最大机会和潜在机会，而股市资金运做是发现一项可实现的机会后去把这个机会变成利润，但由于人性的弱点，没有职业素养的人常常追求理想化，在实际操作中出现“知道应该这样做，但却由于不可避免的一念之差没有这样做，并反复重复”。
证券投资分析剑侠的内气软功，股市资金运做则相当于剑侠的硬功力气，两者互为依靠互为依托。
股市资金运做技术的核心基础是对股市的运行趋势、量能动力、价值认识有本能的认识和快速反应。
一、 均线趋势的分析要点
沪深股市的方向性主要分为技术性趋势和利益性趋势。
（聚富投资网提供）
技术性趋势的分析手段是参考重要均线，目前多数主力机构认为重要的均线有：
10日均线、20日均线、30日均线、60日均线。
其中30日均线与60日均线是中级波段的生命线，250日均线是牛熊市生命线。
1、多空均衡的概念和均线设置要点
职业投资者把生命均线向上运行，大盘成交量较大的情况称为多头背景；把生命均线向下运行，大盘成交量较小的情况称为空头背景；把大盘横向震荡，成交量中等的情况称为均衡背景。
再大盘多头背景时，职业投资者参考的均线设置为10日、20日、30日均线组合，它强调的是效率成本；在大盘空头背景时，职业投资者参考的均线设置为30日、60日、250日均线的组合，它强调的是空间成本；在大盘均衡背景时，职业投资者参考的均线设置为10日、30日、60日均线的组合，它强调的是效率与空间的结合。
2、 多空均衡的极端重要性
多头背景下的股价主要运行在均线上方，空头背景下的股价主要运行在均线下方，生命线对股价有支撑与压力作用，在操作时注意生命线与股价集于一点的爆发力和股价远离生命线的重心吸引力。
均衡背景下股价以围绕均线箱体上下运行为主。
3、多空均衡的大盘与个股关系
（1）、大盘多头+个股多头=量大者优 量小者中
（2）、大盘空头+个股空头=量小者优 量大者中
这两个公式比较适合分析主力发动的板块主流机会。
（3）、大盘多头+个股空头=量大者差 量小者中
（4）、大盘空头+个股多头=量小者中 量大者差
这两个公式比较适合分析主力发动的个股独立机会。
注：
优为重仓出击，差为空仓，中为观望（持仓不卖，持币不买）。
利益趋势主要分析主力的财务制度，管理层的稳定政策以及上市公司的融资目的。
二、 量能动力的分析要点
由于目前市场上的优质上市公司有限，供求关系决定着投资者的盈亏。
这样大盘与个股的历史量能、即时量能、潜在量能与市场机会的多寡有着直接关系。
一般情况下，大盘的成交量能大机会就多，大盘的成交量能小机会就少，上述情况均与大盘的涨跌无关。
个股的量能决定趋势运行的可靠性，主要公式有：
（1）、量能大+涨得多=继续大涨（适合强势中买进使用）
使用该公式时，注意强势中量比、量能、涨幅榜与开收盘用。
（2）、量能大+涨得少=注意反转（适合强势中卖出使用）
使用该公式时，注意K线的高低位与应用公式。
（3）、量能小+涨得多=注意反转（适合弱势中卖出使用）
使用该公式时，注意与庄股斗法。
（4）、量能小+涨得少=继续小涨（适合盘整势中买进使用）
使用该公式时，注意K线的低位庄股。
（5）、量能大+跌得多=继续大跌（适合弱势中卖出使用）
每年年底这种股票比较多。
（6）、量能大+跌得少=注意反转（适合弱势中买进使用）
使用该公式时，注意K线的高低位与逻辑公式。
（7）、量能小+跌得少=继续小跌（适合弱势中换股使用）
使用该公式时，注意目标股是否减仓。
（8）、量能小+跌得多=注意反转（适合弱势中买进使用）
这种情况是弱势中的天赐良机。
三、 综合价值的分析要点
目前大盘中的股票众多，如果每天分析每一只股票，任务量太大，而且分散注意力。
一般情况下，职业投资者往往把股票分成五类，再考虑到背景特点进行实战资金运做。
沪深股市的股票价值主要存在于下列五个方面：
（1）、基本价值，与相同板块、相同业绩、相同股本结构等指标比，价格低的价值高，价格高的价值低。
并根据成交量决定买卖点。
（2）、套利价值，大资金介入深的股票价值高，成交量大时价值高，成交量小时价值低。
（3）、题材价值，有市场想象空间的股票价值高，根据题材完成进度决定股票价值高低，并决定买卖行为。
（4）、利益价值，有炒作目的的股票价值高，根据利益的完成进度决定股票价值的高低，并决定买卖行为。
（5）、综合价值，具有上述特点多的股票价值高，买点为具有上述各种买点，卖点可根据上述价值的消失状况决定。
flyer2005
升级：
82%
论坛等级：
白金长老
门派：
用户工具箱[发短消息引用回复回复话题
编辑]版主工具箱[ 删除 编辑 精华]
9楼2006-3-922:
28:
49
Re:
花荣实战操盘课程
第八讲 实用短线量能套利战法
短线量能套利战法是对一些职业机构的操作经验总结，它需要较强的职业经验与快速的市场感觉，它的具体实战应用与大盘有较紧密的关系的。
我们以钱龙软件为例进行套利思维说明。
强势市场量能套利战法：
（1）、进入钱龙软件的特别报道一栏。
（2）、进入特别报道的量比排名一栏。
（3）、把量比第一名的品种打成K线图（沪深股市分别进行，哪个市场成交量大或者哪个市场有明显热点，先进哪个）。
（4）、把指标变成
升级会员 