关于香港电讯盈科的买壳上市操作优质PPT.ppt

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关于香港电讯盈科的买壳上市操作优质PPT.ppt

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1983年,入读美国斯坦福大学电脑工程系。

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电讯盈科电讯盈科于于20002000年年88月由盈科数码动力有限公司和香港电讯有限公司(简月由盈科数码动力有限公司和香港电讯有限公司(简称香港电讯称香港电讯)合并而成合并而成,是香港最大的电讯公司是香港最大的电讯公司,在香港联交所上市在香港联交所上市并在纽约并在纽约证券交易所证券交易所,以美国预托证券形式上市以美国预托证券形式上市。

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联合力量:

部分香港电讯商部分香港电讯商中央政府中央政府和记黄埔和记黄埔+长江实业长江实业电讯独立董事电讯独立董事借力打击竞争对手借力打击竞争对手对手:

新加坡电对手:

新加坡电信信1999.11与电讯开始接与电讯开始接触触2000.01宣布可能合并宣布可能合并电讯电讯2000.02.13宣布退出合并计划宣布退出合并计划盈科动力:

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2000.2.11和黄宣布无意合并香和黄宣布无意合并香港电讯港电讯2000.2.11中午中午盈科动力声明有意收盈科动力声明有意收购电讯购电讯并购香港电讯的利益驱动拥有数条重要拥有数条重要国际跨海光缆国际跨海光缆国际声誉国际声誉市值市值3000多亿多亿具有港府支持具有港府支持的固网垄断权的固网垄断权并购利益并购利益盈科动力存在并购需求并购需求并购需求并购动因并购动因李泽楷李泽楷发家本领发家本领并购降低并购降低财务压力财务压力充分利用充分利用李氏人际脉络李氏人际脉络互联网的互联网的纵向发展纵向发展落实落实数码港实体数码港实体追赶追赶互联网互联网“浪潮浪潮”市市值值停牌停牌前前价格价格业务业务11223344已已发发行行股股数数市值(亿港元)市值(亿港元)已发行股数(亿股)已发行股数(亿股)停牌前价格(港元)停牌前价格(港元)业务内容业务内容3155.523155.52121.6121.625.9525.952008.342008.3490.6790.6722.1522.15并购前盈动和香港电讯对比并购前盈动和香港电讯对比PCCPCC卫星宽频上网卫星宽频上网创业基金持有超过创业基金持有超过亚洲亚洲2020家互联网公家互联网公司股权司股权与与CMGICMGI有合资公司有合资公司策略性投资策略性投资数码港项目发展权数码港项目发展权香港电话香港电话香港国际电讯香港国际电讯CSLCSL移动电话移动电话亚洲国际电脑亚洲国际电脑IMSIMS互动多媒互动多媒体体电讯指南电讯指南香港电讯存在接受并购的基础电讯面临换代电讯面临换代需要重建基础需要重建基础香港本地意志香港本地意志97后英资撤离后英资撤离香港电讯轴心香港电讯轴心缺失缺失中国电信介入中国电信介入并购基础并购基础盈科动力收购香港电讯的资金筹集汇丰银行汇丰银行BNP百富勤百富勤巴克莱巴克莱48小时内小时内获获130亿美亿美元承诺元承诺其中中国银其中中国银行香港分行行香港分行占银团贷款占银团贷款近近40%实际筹措实际筹措120亿美元短期过亿美元短期过渡性贷款渡性贷款其中其中30亿美元亿美元于提取贷款后于提取贷款后90日偿还日偿还其余其余90亿美元亿美元于提取后于提取后180日日或或2001年年2月月29日日(以较早为准以较早为准)偿还偿还巨额债务巨额债务中国银行中国银行法国巴黎银行法国巴黎银行盈科动力收购香港电讯的资金筹集注入数码港注入数码港集资集资24.6亿亿向市场售新向市场售新集资集资3.58亿亿注入注入PCC股份股份集资集资37.6亿亿英特尔现金认购英特尔现金认购集资集资3.893.89亿亿先旧后新配售先旧后新配售共集资共集资67.37亿亿盈科动力盈科动力与与CMGI换股换股集资集资27亿亿盈科动力与香港电讯的闪电合并2000年2月11日盈科动力声明愿意收购香港电讯2月14日盈科动力通过BNP百富勤配售2亿5000万股,集资10亿美元2月21日香港报纸报道盈动提出的收购方案为一半盈动股权,一半现金,筹码增加到4000亿港元2月22日盈动筹措了首期100亿美元的银团贷款(总共120亿美元)2月28日香港电讯提呈联交所有可能在48小时内达成收购协议2月29日盈动和大东电报局达成协议成功收购香港电讯8月18日盈动宣布合并已经生效2000年年12月,盈动采用新的公司标志,并更名为月,盈动采用新的公司标志,并更名为“电讯盈科电讯盈科”如何偿还如何偿还120120亿美元的亿美元的短期过渡性贷款短期过渡性贷款?

与与TelstraTelstra策略联盟融资策略联盟融

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