指南针筹码分布指标运用技巧doctmp.docx
《指南针筹码分布指标运用技巧doctmp.docx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《指南针筹码分布指标运用技巧doctmp.docx（12页珍藏版）》请在冰豆网上搜索。
指南针筹码分布指标运用技巧doctmp
指南针筹码分布指标运用技巧
（1）
2007-10-2406:
46
指南针软件筹码分布的发明及运用对帮助投资者掌握及分析当前市场中股票的成本分布状况有极大的帮助。
通过学习陈老师的《筹码分布》，杨博士的《股市博弈论》及《无招胜有招》结合长期运用筹码分布指标的经验，我们将指南针筹码分布指标的使用技巧做了一次系统性的总结。
下面将通过向大家详细的讲解这些方法帮助大家进一步了解及掌握筹码分布指标的使用。
一，筹码分布指标运用技巧一：
“上峰不移，下跌不止”
A．“上峰不移，下跌不止”技巧的市场含义：
当主力在高位派发完筹码以后，股价即进入下跌趋势。
若要诞生新的行情则需要在上方被套牢的筹码再次向下转移，主力在底部完成充分的吸筹过程。
在股价的下跌过程中如果上方被套牢的筹码没有充分的向下转移，则说明这时即使有庄家准备进场吸筹也完成不了充分的吸筹过程且当股价每次上涨到上方套牢密集峰的下沿时将会因为遇到套牢盘解套所形成的沉重抛压而反转下跌。
B．“上峰不移，下跌不止”技巧的案例讲解：
首先我们来看000931中关村，在2000年1月到3月之间，中关村的主力通吃套牢密集区，拉升股价，累计涨幅100%以上。
当股价处于高位以后，经过充分的换手。
通过指南针筹码分布显示，筹码已经从低位转移到高位，这表明在高位庄家开始派发筹码。
当主力派发完毕以后，股价即开始反转下跌。
这时在顶部所形成的筹码长峰便是散户追涨跟风的套牢密集区。
从下图可以看出中关村在股价见顶后一直到现在长打三年多的下跌过程中，上方的套牢密集峰一直没有充分的转移下来。
股价在下跌的过程中不断出现多个密集峰，而始终没有在底部形成充分的筹码转移。
股价也处于一路下跌的过程中。
我们再来看99年11月上市的60000浦发银行。
浦发银行上市以后由于其价格市场定位较高没有得到市场主力机构的认可，便进入了下跌。
从上市初到2001年7月27日其股价一直处于“缓慢下跌——反弹——再缓慢下跌”的过程中。
上方的套牢密集区始终没有向下转移。
7月30日该股开始加速下跌，从13元下跌到9元以下。
股价在9元以下反复筑底后，开始了一轮反转上攻。
其后当股价反转上攻到前期开始加速下跌的位置遇到上方的筹码密集区，股价便反转向下。
我们发现：
该股股价在9元以下反复筑底的过程中其上方原始的套牢盘没有充分向下转移，当股价上涨到前期密集峰的下沿时遇到沉重的抛压，造成了股价的反转向下。
在今年银行板块整体上涨的过程中，该股也是上涨到前期筹码套牢密集区的下方受阻回落。
与该股同样由于上方筹码没有充分向下转移而造成反转受阻的案例，大家可以参考学习600867通化东宝2002年7月到2003年4月的股价走势。
目前市场上仍有许多象600701工大高新这样虽然其股价已经处于历史很底的位置，但是其上方的历史套牢密集峰却没有向下转移。
这类股票的股价虽然会有反弹出现，但是希望其股价反转向上，其条件是不够充分的。
C．“上峰不移，下跌不止”技巧的总结：
“上峰不移，下跌不止”是对市场中筹码分布出现这种现象时其股价走势规律的总结。
此使用技巧总结为以下几个方面：
（1）产生新的一轮行情是需要历史上方的套牢盘向下进行充分的转移，这样在上涨的过程中就没有套牢密集峰的阻力。
（2）在股价下的过程中，反弹或横盘时所形成的每一个密集峰均是日后股价上涨的阻力，做反弹的时候需要参考筹码峰与峰之间的距离；
（3）对于股价虽然处于历史的相对地位，但是其股价上方仍有历史套牢盘没有向下转移的，不要轻易选择中线建仓。
指南针筹码分布指标运用技巧
（2）
2007-10-2407:
03
在昨天《指南针筹码分布指标运用技巧
（1）》我们向大家讲解了“上峰不移，下跌不止”的筹码分布所反映的市场状况及掌握了这种状况下的操作方法。
通过分析个股的案例使我们知道：
当个股上方仍有相当多套牢盘的时候，不易再发动一轮新的行情。
由于套牢盘的抛压将会使股价继续下跌。
只有当上方的套牢盘经过由上向下的转移过程，主力在低位经过充分的吸筹后才能发动一轮新的行情。
个股如此，大盘也是如此。
当大盘见顶以后，在高位便会郁积了大量的套牢筹码。
在其后股价的上涨过程中每一次反弹到该区域均遇阻回落。
我们来看历史上0A01平均股价指数筹码的变化状况及其走势。
97年5月大盘见顶，96年6月和11月大盘每次上涨到前期筹码密集峰的下沿均遇阻回落。
我们看到0A01平均股价指数上方的筹码没有向下转移，大盘始终处于下跌的趋势当中。
当0A01平均股价指数上方的套牢筹码向下转移以后，外围资金入场，便会产生了一轮新的行情。
99年5月0A01平均股价指数显示其上方的筹码已经向下转移，在低位形成新的筹码密集后，一轮新的行情诞生了。
我们再看2001年大盘见顶后到现在0A01平均股价指数筹码的变化状况及其走势分析。
2001年6月大盘见顶，在0A01平均股价指数13元的上方郁积了大量的套牢筹码，再随后的下跌过程中，上方筹码并没有向下转移。
2001年10月22日虽然有政策的利好刺激；但是反弹遇阻后仍继续下跌。
历史上的套牢密集峰没有向下转移，大盘始终维持下跌。
即使有资金入场大盘上涨到筹码密集峰的下沿也均遇阻回落。
当历史上方的筹码向下转移以后，需要有外围的新增资金入场即可发动一轮新的行情。
以目前的大盘状况为例，经过三年漫长的熊市下跌。
2001年见顶时在13元上方所郁积的大量历史套牢筹码已经基本向下转移，这为将来资金入场推动一轮新的行情奠定了好的基础。
通过分析个股与大盘关于其筹码“上峰不移，下跌不止”的市场现象，我们发现其实历史套牢筹码随着时间推移由上而下转移的变化是由于参与市场中投资者的心态变化造成的。
大多数投资者在被套牢以后仍有获利或解套的心理，所以持股不抛。
大量的套牢盘不割肉，主力想吸筹也难。
随着时间的推移股价越跌越深，当股价跌的有足够空间的时候，股价会有反弹。
反弹时持股者不抛，那么主力就再打压股价继续下跌，再制造反弹，反弹时如果持股者仍不抛那么就再下跌……股价在低位的反复震荡使得原来持股的投资者心理发生变化：
“如果始终不抛那么解套的日子还不知道要等到什么时候，不如在低位做高抛低吸。
摊低成本。
”这样便会有人交出廉价的筹码。
这个市场就是这样，散户如果始终不肯割肉，主力始终吸不了筹码，主力没有足够的筹码也就不会发动新的行情。
关于筹码“上峰不移，下跌不止”的使用技巧是有其明确的市场含义的。
我们在实战中分析行情及个股当前的状况不仅要知其然，更要知其所以然。
股神之路股票论坛2n9C8P1V&M,g（f,\
指标原理：
）i-e5l（E）Q%\#W/T-e"C/c股神之路股票论坛CYQ指标是将市场交易的筹码画成一条条横线，其数量共100条，该横线在价格空间内所处的位置代表指数或股价的高低，其长短代表该价位筹码数量的多少。
）P.Y0p5u1a+t股票论坛,巴菲特,最好的股票论坛,股票软件,股票行情,股票知识,股票入门如某价位的筹码被卖出了，则该价位的横线即根据卖出数量的多少，被缩短乃至完全去掉，而重新出现在买方新建仓的位置上，故可直观地看清筹码的转移变换。
6P8J:
F5U3Y+T&H'A,q
形态特点：
0V#J-i+V,|"h6fwww.gszl.org一、筹码密集——行情的准备。
8?
S#b%J S%Y*s7o1、筹码低位密集，筹码线变紫——有可能是主力吸筹；股票论坛,巴菲特,最好的股票论坛,股票软件,股票行情,股票知识,股票入门6d k'v"u-t8S2~
2、筹码高位密集，筹码线变红——则多数为主力出货。
股票论坛,巴菲特,最好的股票论坛,股票软件,股票行情,股票知识,股票入门#X Z:
D'V:
{
二、筹码发散——行情的展开。
www.gszl.org3W5C'd+} M'z S.t
1、筹码向上发散，筹码线变黄、兰——股价开始拉升；最好的股票论坛让您成为下一个巴菲特!
!
X-R1c z:
w6`6g
2、筹码向下发散，筹码线变黄、兰——股价开始下跌。
股票论坛,巴菲特,最好的股票论坛,股票软件,股票行情,股票知识,股票入门:
\3n-A7j*z（k
注：
筹码线呈黄、兰色时，黄色表示获利盘，兰色表示套牢盘，光标横线处显示的数值为该筹码线的筹码数量，同时也表示是盈亏平衡的筹码。
Z&j%K"P!
e0Z%M:
d股票论坛,巴菲特,最好的股票论坛,股票软件,股票行情,股票知识,股票入门主要作用：
.u8k2a&|*s4F5R5F0j股神之路股票论坛一、判断大盘及个股的底部及顶部区域；
（w/{+v2s,u#^www.gszl.org二、监测庄家进货及出货；股神之路股票论坛:
?
9|8?
3S$C4o$s*H
三、判断个股主力是强庄还是弱庄；
0l/E%d:
X&@*B.X%h,W最好的股票论坛让您成为下一个巴菲特!
四、判断主力炒作中各阶段的持仓量；
#O"n/S.b7k.Zwww.gszl.org五、预测个股涨升的目标位：
股神之路股票论坛%?
4s#m$a-H2t5O
六、预测股价上升或下跌过程中的阻力或支撑位。
最好的股票论坛,巴菲特,股票软件,股票知识,股票入门,股票行情,股票软件下载,大智慧下载2o:
]7s%r-W.i4}+D0n-p
适用范围：
www.gszl.org$x3k&a6F7r2w9k
一、长期牛市中；
7x!
}9E/J&r4N-?
"S"y最好的股票论坛,巴菲特,股票软件,股票知识,股票入门,股票行情,股票软件下载,大智慧下载二、用于中线行情第一主升浪最好；
2};x;E（^8K2T2n最好的股票论坛,巴菲特,股票软件,股票知识,股票入门,股票行情,股票软件下载,大智慧下载三、中线、短线，高位、低位均可使用。
www.gszl.org:
k2|'y3{*|/o3Q6y
使用要领：
（J5Z7S'[/U k8b8C股票论坛,巴菲特,最好的股票论坛,股票软件,股票行情,股票知识,股票入门一、0号指数收盘价筹码套牢90%时，大盘有可能进入中级底部区域，筹码套牢95%以上时，即可确认是大盘的中级大底；
0N!
u3E0G（}'C$k*_）~）G最好的股票论坛,巴菲特,股票软件,股票知识,股票入门,股票行情,股票软件下载,大智慧下载二、个股筹码低位密集，筹码线变紫后预示可能有庄入场，但如要介入必须要用K线组合形态、CYW等指标综合分析，确认庄家入场后方可根据中线或短线操作策略选最佳方式、最佳时机入场；
0O8l,r O p8R9g三、入场后在股价大幅拉升前，须时刻用K线组合形态、CYW等指标综合分析，监视主力行迹，严防其逃庄；最好的股票论坛让您成为下一个巴菲特!
0I;r$K,z.|
四、股价开始拉升，筹码线开始向上发散时说明中级上升行情已展开，此时的操作策略是持股；
）K9p0q'g5y3w:
H）L8j股票论坛,巴菲特,最好的股票论坛,股票软件,股票行情,股票知识,股票入门五、股价上涨至筹码低位密集峰尖顶位置（也就是主力的平均成本区）20%以上时，选近日最高收盘价之小阴、小阳或十字星K线，将光标由该K线收盘价向下拉20%，测出主力可能的底仓筹码数量，股价上涨至筹码低位密集峰尖顶位置30%以上时，选近日最高收盘价之小阴、小阳或十字星K线，将光标由该K线收盘价向下拉30%，测出主力精确的底仓筹码数量，用以预测股价涨升的目标位，及在监测庄家出货时参考；0|8s9_1s"n%o/s:
H5i
六、股价涨升过程中如遇横盘或回调，可用成交量、CYQ、CYC、CYF、CYD等指标综合分析，区别主力是整理还是出货，如确认是整理则持筹不动，如确定是出货，或看不清主力意图则离场观望或分批离场；
）@6U-d$v+i七、筹码高位密集，筹码线变红的原因基本有三种：
股票论坛,巴菲特,最好的股票论坛,股票软件,股票行情,股票知识,股票入门.O）s L-j!
U$m:
\!
Q
一出货、二换庄、三整理，此时如看不清主力动向，应先出局观望；
（O:
S&e"|*a,F$e股神之路股票论坛八、出局后另找一只股做，或持币观望，密切关注原股动向，如确认此次筹码高位密集系整理或换庄，则在其再次上涨，筹码线解除红色警报时追入；
#["Q5R+I9O+m!
@'p3E+T股票论坛,巴菲特,最好的股票论坛,股票软件,股票行情,股票知识,股票入门九、二次追入后应更加密切地监视盘面动向，发现危险信号，或股价又跌回筹码密集峰尖顶以下时即果断止损；最好的股票论坛让您成为下一个巴菲特!
.N7C;R9a（K
十、平时应始终将曾发生过较标准的筹码低位密集股制一板块，长期跟踪关注。
Z+K/n*f7m*u（[9x（b股票论坛,巴菲特,最好的股票论坛,股票软件,股票行情,股票知识,股票入门使用原则：
最好的股票论坛让您成为下一个巴菲特!
.S*B/b6@6r W
一、筹码向上发散——坚决持股；
&{.|0b"p"Z%Z二、筹码向下发散——果断离场。
$C6s;A:
d D0?
最好的股票论坛,巴菲特,股票软件,股票知识,股票入门,股票行情,股票软件下载,大智慧下载详细说明：
%v#W!
Z'l+o"N$F2|#|+O股神之路股票论坛一、筹码低位密集筹码线变紫，主力吸货——拉升行情的准备。
"i:
O4?
&I%u7W1、标准的筹码低位密集的特征应为在低位30%价格空间内聚集了60%-100%筹码，筹码线变紫，密集区上方的套牢盘要基本割净（完全割净者更好），筹码密集峰上、下两个斜边基本对称；$X&n1}2G9b）r&R/e1J
2、一般主力吸筹有两条原则，一是一定要在股价的中期底部，二是距前次高点要有较长时间，（只有经较长时间其上方的套牢盘才肯割净）特殊情况如该股突发利好、大势突发行情或换庄者例外；最好的股票论坛,巴菲特,股票软件,股票知识,股票入门,股票行情,股票软件下载,大智慧下载5V1e$~,D5^$F6m5S
3、筹码低位密集后，可用K线组合形态有无“N”字型牛长熊短、红肥绿瘦、低开高走、下影支撑、横盘止跌、逆势飘红、次低位横盘及CYW指标柱线紫多兰少等迹象判定是否有庄入场；股神之路股票论坛1q-{+B!
Z,_/i,b9u3j
4、次低位横盘是指股价在比低位高出10%至20%，最多不超过20%的地方震荡横盘；股神之路股票论坛&?
!
f"Z&R6`,j&W:
v5t8}!
{
5、筹码双峰如在低位时，其谷即是主力最好的吸货区，主力在此位置吸货即称双峰填谷吸筹；最好的股票论坛让您成为下一个巴菲特!
6b+M'r#c（\!
P%O
6、主力在吸完货拉升前常将股价先砸破箱底，向下急探后再迅速拉起启动行情，如以前经跟踪研究已确认了有庄进驻，做中线者可在股价最后向下急探刚一回头处入场或分批入场，该方法的缺点是资金利用率稍低及还怕遇到主力逃庄；最好的股票论坛让您成为下一个巴菲特!
m:
|5n0v8k8@5G:
Q,A&b,s
7、主力在低位吸完货使股价突破筹码低位密集区后一般应有个回探过程，因解套及获利盘此时会形成一股抛压，如遇主力借机进行震仓，则股价会跌回吸货之箱体内7–10%，但大势好或该股有较大利好时，放肆的庄家也不敢太砸盘，怕损失的筹码拣不回来；最好的股票论坛,巴菲特,股票软件,股票知识,股票入门,股票行情,股票软件下载,大智慧下载9|*Z%?
-w9X9v'J!
M
8、如股价突破筹码低位密集区后不回探直接拉升，或在底部箱之上横盘，则说明该主力是强庄，并且巨量持仓；
7D3r$m0X5Y&]-g9、如回探不入密集区，则说明庄也较强。
如回探进入密集区，但股价在密集峰顶尖顶处被支撑住，后市也可乐观，股价在密集峰顶尖顶处未支撑住则后市不妙，如此前已入场者，须在低位密集峰尖顶稍下部位止损；www.gszl.org9Z/@7c7x6X8B
10、有时因仓位太小，庄家也会造成股价不停的震荡，或撒手不管，出现逐级盘落的走势，到了CYQ密集区下沿突然以长阳形式拉回上沿区，既完成了二次吸筹又不会让自己的筹码套在股价之下。
这种震仓在打压时是不容易识别的，但随后出现的主力通吃套牢密集区却暴露了目标。
如已百分之百确认有庄，可在震仓股价下探时入场或补仓；（此种情况非常少见）
9b:
h0V+E&Q）[www.gszl.org11、当股价穿过筹码低位密集区站稳不回探，或回探后再拉回，又在低位密集区之上站稳两个交易日时，其上行的空间已完全打开，是短线介入的最佳点（即猎豹出击点），但如要介入则必须是经用各种指标长时间跟踪研判确定肯定有庄，最好是强庄时才可以用全部资金的六分之一介入（因跟庄操作最好分仓六只以上），如尚不十分有把握也可用倒金字塔方式入场；
9t"f3Z0f1Z2n:
?
'{股票论坛,巴菲特,最好的股票论坛,股票软件,股票行情,股票知识,股票入门12、底部箱向上突破后回落一是洗盘，二是逃庄。
大盘如好时多为洗盘，若大势不好时则时有逃庄。
洗盘的特征是缩量，成交量不断地减少，洗盘的时间一般是5–13天，洗盘和逃庄的K线形态不好区分，且CYF值都是向下的，区别的方法主要看成交量，除成交量外，主力底部仓量也是区分洗盘或逃庄的重要依据，重仓者是逃不得的！
洗盘最好在CYF值20左右时进行，回调一般在低位密集区上沿处停止；
-A7e"Q;~,J&f最好的股票论坛,巴菲特,股票软件,股票知识,股票入门,股票行情,股票软件下载,大智慧下载13、庄家吸货后如遇大势突变，及该股或庄家本身出了问题，主力有时也会逃庄，逃庄的迹象为放量，并且K线组合形态熊长牛短、绿肥红瘦、高开低走、上影成林、遇阻横盘、逆势下跌，且K线组合多为小阴线及十字星，此时CYW指标也迅速变兰。
入场后须密切监视主力动向，发现其逃庄。
升级会员 