免税品行业电商分析报告.docx

免税品行业电商分析报告.docx

《免税品行业电商分析报告.docx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《免税品行业电商分析报告.docx（11页珍藏版）》请在冰豆网上搜索。

免税品行业电商分析报告

2015年免税品行业电商分析报告

2015年1月

目录

一、奢侈品市场稳步增长，中国独树一帜3

1、2014年中国个人奢侈品消费规模将超过4900亿元3

2、2013年跨境电商交易规模占进出口贸易总额的11.9%4

3、奢侈品跨境电商在中国有广大的市场需求6

4、中国跨境电商两种进口业务模式：

直购进口+保税进口7

5、智能手机的普及，使移动端成为电商的必争之地8

二、国内免税品行业电商主要玩家9

三、中免商城APP12月21日正式上线11

1、2013年奢侈品女装和鞋保持了强劲增长的势头11

2、中免商城APP上线66个品牌1125种商品，其中女装占比22%11

3、中免商城具有语言、支付、物流、品质保障四方面的优势14

4、韩国乐天和新罗网上免税店限额3000美金15

四、投资思路17

一、奢侈品市场稳步增长，中国独树一帜

1、2014年中国个人奢侈品消费规模将超过4900亿元

根据Bain&Company贝恩咨询公司和FondazioneAltagamma意大利奢侈品行业协会联合发布最新《WorldwideLuxuryMarketsMonitor（全球奢侈品市场监控）》报告，2014年全球个人奢侈品消费将仅实现5%的增长，预计会增至2,230亿欧元，约合2,820亿美元，撇除汇率因素，增速只有2%，为2009年以来最低。

2013年奢侈品消费按年上涨7%，撇除汇率因素后有3%的提升。

报告预计在2017年前，全球奢侈品市场销售将介于2,500-2,650亿欧元。

中国大陆消费者已经成为全球第一大奢侈品消费人群，购买了全球29%的奢侈品（比去年增长4个百分点）。

今年前八个月在全球范围内的消费总额同比增加10%。

按照2014年全球个人奢侈品消费规模2230亿欧元，中国大陆消费者贡献了29%计算，中国个人奢侈品消费规模为646.7亿欧元，按照1欧元=7.6人民币，中国个人奢侈品消费规模为4915亿元。

反推2013年的市场规模2230/1.05*25%=531亿欧元，同比增长21.8%。

2、2013年跨境电商交易规模占进出口贸易总额的11.9%

艾瑞咨询公布的数据显示，2013年我国跨境电商交易规模为3.1万亿元，增长率为31.3%，占进出口贸易总额的11.9%，随着国家跨境电商利好政策的先后出台、行业参与者的积极推动及行业产业链的逐渐完善，预计未来几年跨境电商将继续保持平稳快速发展，预计在2017年跨境电商在进出口贸易总额中的渗透率将达到20%左右。

从2010-2013年中国跨境电商的进出口结构看，中国跨境电商中出口占比由2010年的93.5%下降到88.2%，进口占比由2010年的6.5%上升到11.8%。

艾瑞咨询的报告显示，目前我国跨境电商进口还处于起步阶段，随着国内市场对海外商品的需求高涨，未来几年跨境电商进口的份额占比将不断提升。

3、奢侈品跨境电商在中国有广大的市场需求

国际著名咨询公司Bain&Company（贝恩）2014年12月17日发布最新《中国奢侈品市场研究》报告指出——中国奢侈品营销渠道快速变迁。

73%的顾客使用互联网（品牌官网、新闻网站、微博、移动应用等）获取奢侈品商品信息，帮助决策。

贝恩特别强调“Chineseshoppersareextremelywellinformed”（中国消费者信息非常灵通）。

60%的消费者至少在网上购买过一次奢侈品（如“淘宝代购”和奢侈品专业网站），尚未尝试网购奢侈品的人群中，有一半都有此打算。

4、中国跨境电商两种进口业务模式：

直购进口+保税进口

中国跨境电商进口业务有两种模式，分别是直购进口和保税进口。

所谓“直购进口”是指符合条件的电商平台与海关联网，境内消费者跨境网购后，电子订单、支付凭证、电子运单等由企业实时传输给海关，商品通过海关跨境电商专门监管场所入境，按照个人邮递物品征税。

所谓“保税进口”是指国外商品整批抵达国内海关监管场所——保税港区，消费者下单后，商品从保税区直接发出，在海关、国检等监管部门的监管下实现快速通关，能在几天内配送到消费者手中。

5、智能手机的普及，使移动端成为电商的必争之地

市场研究机构eMarketer发布未来三年智能手机市场趋势报告，新兴市场仍是智能手机市场主要成长来源，2014年中国智能手机用户首次超过5亿，2018年将超过7亿。

2013年，中国垂直女性时尚电商行业APP月度覆盖人数实现了快速增长，从年初的1097.5万人，增长至12月的2212.2万人，增长过一倍。

二、国内免税品行业电商主要玩家

进口零售电商行业阿里和eBay旗下的淘宝全球购（2007年）和易趣全球集市代购平台业务（2010年）开展相对早一些。

独立进口零售电商中，除了洋码头2011年开始布局，其他公司几乎都是在2013年之后才正式进入市场的。

目前还行业还没有形成一家独大或者几家瓜分的局面。

随着行业上下游的成熟度提高、消费者的认知提升以及配套政策的完善，行业有巨大的发展空间。

目前不仅国内的主要万家，海外零售商也在积极的观察和摸索直接服务于中国消费者的跨境零售模式。

不少海外零售商也已经推出了直邮中国的服务。

以百货公司梅西百货（Macy’s）为例，当来自中国的IP访问英文官网页面时，会有中文对话框弹出提示“现提供至中国的货运服务”并能够以人民币结算。

三、中免商城APP12月21日正式上线

1、2013年奢侈品女装和鞋保持了强劲增长的势头

国际著名咨询公司Bain&Company（贝恩）2014年12月17日发布最新《中国奢侈品市场研究》报告，高级手表占中国大陆奢侈品市场的五分之一强，化妆品，香水和个人护理品类，占中国大陆奢侈品市场的四分之一强。

女装和鞋类势头强劲，2013年增速在8～10%左右。

2、中免商城APP上线66个品牌1125种商品，其中女装占比22%

2014年12月21日，中免商城APP上线。

目前已上线品牌66个，女士商品包含服装、鞋靴、箱包、腕表、配饰、美妆6大类，男士商品包含服装、腕表、配饰、香氛、箱包5大类。

中免商城APP中展示了66个品牌、1125种商品，其中，香水154种，太阳镜148种；分别占比13.7%和13%；女装245种，鞋98种，分别占比22%和8.8%。

我们从中免商城的香水、太阳镜、包、鞋、手表五个类别中挑选个别产品与淘宝全球、天猫国际、魅力惠、唯品会的价格进行了对比。

3、中免商城具有语言、支付、物流、品质保障四方面的优势

与消费者常用的海淘方式相比，中免商城将更具便捷性，突破国内用户直接海淘的四大障碍：

语言、支付、物流和品质保障。

中免商城的主要客户群体为国内消费者，提供中文服务，而此前国内用户海淘的目的地主要是美国和日本，因此往往需要一定的英语或者日语基础，或起码可以熟练掌握在线翻译工具，中免商城为消费者消除了语言障碍。

中免商城可突破其他海淘支付方式的限制。

国内消费者更习惯于使用银行借记卡或者支付宝付款，国外电子商务网站常用的支付方式为PayPal或者信用卡，也是很大挑战。

并且大多数国外电商网站仅支持美元信用卡，这也让很多国内用户无法直接购买。

物流是海淘最大的门槛。

从海外电商直邮回中国并不是很好选择，因为部分电商和部分商品并不支持直邮到国内。

另一方面，部分电商平台运费很高，对于单价较低的商品来说并不划算。

海淘还可以选择利用转运公司进行商品中转。

比如在美国亚马逊下单后，将寄送地址填写为转运公司提供的美国仓库地址，再由转运公司把商品寄回国内。

但是这种做法由于多了一道流程，往往需要更多时间才能收到商品。

而且转运公司的服务质量参差不齐，用户收到商品的时间很难保证。

中免多年来与奢侈品企业合作，拥有很强的上游采购资源，同时对产品质量有保障。

中免从事电子商务的SWOT分析如下：

4、韩国乐天和新罗网上免税店限额3000美金

借鉴韩国免税业的发展历程，我们看到外国顾客可在访韩前，可以到新罗免税店中文购物网进行选购，在回国当日到机场指定取货处领取已购买的商品。

但仅限于持有韩国信用卡或在韩国能够使用转账的顾客。

若无法使用以上方式，请前往首尔店、济州店、仁川机场店等新罗免税店各大分店，这里将为您提供更为周到的购物服务。

已确定出境的国内游客，可于新罗免税店购买免税物品，出境前在支点取货处领取，未能在出境前领取所购商品的，可申请特别邮寄服务，入境后领取。

从韩国出境的韩国国籍人士购买限额为$3000（不包括韩国商品）。

携带购买免税品再次入境韩国时，携带商品限额为$600（不分国籍）。

免税店为即将出境的韩国及外国人提供购物服务。

免税商品必须在指定的保税区（机场及港口）领取。

乐天网上免税店购买流程：

注册会员——订购——订单受理——准备商品——商品送达机场——取货完毕。

四、投资思路

中国的奢侈品市场拥有巨大的发展空间，中国电子商务发展已经日趋成熟，人们对于购买标准化的奢侈品越来越多偏重于电子商务这种简洁快速的方式，而目前奢侈品电商的发展良莠不齐，没有大型企业出现，正是中免集团在奢侈品电子商务领域树立第一品牌的最佳时机。

中免集团覆盖三亚市内、机上、边境、邮轮等200余家免税门店，与国外300余家奢侈品供应商已建立稳定的合作关系，凭借其质优、低价的产品，无疑将成为最具竞争力的免税品电商。

同时，电子商务与生俱来没有地域限制，一方面，提货地点——不在局限于特定的地点（机场）提货，更可以拓展到码头、火车站提货；另一方面，方便快捷的购物方式，也将使一部分海外购物客流回流国内，正因为此，免税品商城度过培育期，将呈现爆发式增长。

我们看好具有奢侈品上游资源的中国国旅，中免商城APP的推出，成为公司线上试水的第一步，未来线上借助线下资源优势，线下借助线上渠道优势，实现协同效应，带来公司业绩爆发式增长。

同时，期待海棠湾免税购买额度提升与市内免税政策突破。

现有政策环境下，我们认为中免商场将与美国亚马逊直邮、Shopbop、天猫国际、美国Macy’s百货等中高端电商或平台形成正面竞争，但借鉴韩国免税品销售发展历程，除济州岛市内免税外，仍有乐天、新罗两家免税品电商为入境游客及出境本国游客提供免税品销售。

我国免税品行业仍具极大发展空间，中免集团凭借其较强的品牌效应、营运能力，有望持续享有政策红利。