金融市场密押卷1 1.docx
《金融市场密押卷1 1.docx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《金融市场密押卷1 1.docx（52页珍藏版）》请在冰豆网上搜索。
金融市场密押卷11
金融市场密押卷1
基本信息：
[矩阵文本题]*
姓名：
________________________
部门：
________________________
大区：
________________________
小组：
________________________
金融市场密押卷1
1、假定原始存款10000元，法定存款准备金率为20%。
那么，理论上，货币乘数是（A）。
[单选题]*
A5（正确答案）
B5.5
C4
D2
答案解析：
本题考查货币乘数的计算。
货币乘数是指基础货币和货币供给之间的倍数关系。
理论上，货币乘数可以简单表示为法定存款准备金率的倒数，即：
m=1/r。
式中，m为货币乘数，r为法定存款准备金率。
本题中，r=20%，则m=1/20%=5。
故本题选A选项。
我国上市公司增加公司资产和股份总数的行为不包括（）。
[单选题]*
A发行公司债券（正确答案）
B定向增发
C配股
D公募增发
答案解析：
本题考查上市公司的融资方式。
A选项符合题意，公司债券是公司按照法定程序发行，约定在一定期限还本付息的有价证券。
发行公司债券可以增加公司资产，但不能增加股份总数。
B选项不符合题意，非公开发行股票，也被称为定向增发，是股份公司向特定对象发行股票的增资方式。
定向增发可以增加公司资产和股份总数。
C选项不符合题意，配股是上市公司向原股东配售股份的行为。
配股可以增加公司资产和股份总数。
D选项不符合题意，公募增发是指上市公司以面向社会公开募集方式增资发行股份的行为。
公募增发可以增加公司资产和股份总数。
故本题选A选项。
指导我国证券市场健康发展的八字方针是（）。
[单选题]*
A公开、公平、公正、诚信
B法制、监管、规范、发展
C公开、公平、公正、守信
D法制、监管、自律、规范（正确答案）
答案解析：
本题考查我国证券市场健康发展的八字方针。
我国及时总结证券市场发展的经验教训，确立了指导证券市场健康发展的“法制、监管、自律、规范”的八字方针，初步形成了有中国特色的集中统一的监管体系。
故本题选D选项。
下列关于证券金融公司的说法，错误的是（）。
[单选题]*
A证券金融公司董事、监事和高级管理人员的选任，应当经中国证监会批准
B证券金融公司为证券公司融资融券业务提供资金和证券的转融通服务，其本身不可以通过在证券登记结算机构开立的普通证券账户买卖证券（正确答案）
C证券金融公司可以发行公司债券，也可以向股东或者其他特定投资者借入次级债
D证券金融公司的组织形式为股份有限公司，其设立和解散由国务院决定
答案解析：
本题考查证券金融公司概述。
A选项说法正确，证券金融公司董事、监事和高级管理人员的选任，应当经中国证监会批准。
B选项说法错误，证券金融公司为证券公司融资融券业务提供资金和证券的转融通服务，可以（并非不可以）通过其在证券登记结算机构开立的普通证券账户买卖证券。
C选项说法正确，证券金融公司可以发行公司债券，也可以向股东或者其他特定投资者借入次级债。
证券金融公司借入次级债，应当事先向中国证监会报告。
D选项说法正确，证券金融公司的组织形式为股份有限公司，根据国务院的决定设立，其注册资本不少于人民币60亿元。
证券金融公司的设立和解散由国务院决定。
本题要求选出错误的选项，故本题选B选项。
下列关于债券现金流的说法，错误的是（）。
[单选题]*
A我国发行的各类中长期债券通常每年付息一次，欧美国家则习惯半年付息一次
B每期利息等于票面利率乘以付息间隔和债券面值
C政府债券比可比的公司债券和资产证券化价值大源于税收优惠
D一般来说，凡是有利于持有人的条款都会降低债券价值（正确答案）
答案解析：
本题考查债券现金流的确定。
A选项说法正确，债券在存续期内定期支付利息，我国发行的各类中长期债券通常每年付息一次，欧美国家则习惯半年付息一次。
B选项说法正确，债券的票面利率乘以付息间隔和债券面值即得到每期利息支付金额。
C选项说法正确，投资者拿到的实际上是税后现金流，因此，免税债券（如政府债券）与可比的应纳税债券（如公司债券、资产证券化债券等）相比，价值大一些。
D选项说法错误，通常，债券条款中可能包含发行人提前赎回权等嵌入式期权，极大地影响了债券的未来现金流模式。
一般来说，凡是有利于发行人的条款都会相应降低债券价值；反之，有利于持有人的条款则会提高债券价值。
D选项符合题意，故本题选D选项。
证券公司通过基于互联网或移动通讯网络的网上证券交易系统，向客户提供用于下达证券交易指令、获取成交结果的服务方式是（）。
[单选题]*
A自助终端委托
B网上委托（正确答案）
C人工电话委托
D传真委托
答案解析：
本题考查网上委托的含义。
A选项不符合题意，自助终端委托，即客户通过证券营业部设置的专用委托电脑终端，凭证券交易磁卡和交易密码进入电脑交易系统委托状态，自行将委托内容输入电脑交易系统，以完成证券交易。
B选项符合题意，网上委托是指证券公司通过基于互联网或移动通讯网络的网上证券交易系统，向客户提供用于下达证券交易指令、获取成交结果的一种服务方式。
C选项不符合题意，人工电话委托是指客户将委托要求通过电话报给证券经纪商，证券经纪商根据电话委托内容向证券交易所交易系统申报。
D选项不符合题意，传真委托是指客户填写委托内容后，采用传真的方式表达委托要求，证券经纪商接到传真委托书后，将委托内容输入交易系统申报进场。
故本题选B选项。
下列属于风险管理本质特征的是（）。
[单选题]*
A盈利管理
B损失管理
C事前管理（正确答案）
D事后管理
答案解析：
本题考查风险管理的本质特征。
风险管理不等于损失管理，其本质特征是事前管理。
风险管理的内涵应该是对损失（或盈利）发生以前的管理，即防止损失发生，争取盈利实现的措施。
故本题选C选项。
分离交易的可转换公司债券是（）和公司债券的组合产品。
[单选题]*
A分离权证
B转换权证
C认股权证（正确答案）
D认债权证
答案解析：
本题考查分离交易的可转换公司债券。
分离交易的可转换公司债券是认股权证和公司债券的组合产品，该种产品中的公司债券和认股权证可在上市后分别交易，即发行时是组合在一起的，上市后自动拆分成公司债券和认股权证。
故本题选C选项。
按发行方式分类，结构化金融衍生产品可分为（）。
[单选题]*
A保本型产品与保证最低收益型产品
B公开募集的结构化产品与私募结构化产品（正确答案）
C收益保证型产品与非收益保证型产品
D股权联结型产品、利率联结型产品、汇率联结型产品和商品联结型产品
答案解析：
本题考查结构化金融衍生产品的分类。
根据不同的标准，结构化金融衍生产品有不同的分类。
A、C选项不符合题意，按收益保障性分类，结构化金融衍生产品可分为收益保证型产品和非收益保证型产品两大类。
其中前者又可进一步细分为本金保障型产品和保证最低收益型产品。
B选项符合题意，按发行方式分类，结构化金融衍生产品可分为公开募集的结构化产品与私募结构化产品。
D选项不符合题意，按联结的基础产品分类，结构化金融衍生产品可分为股权联结型产品、利率联结型产品、汇率联结型产品、商品联结型产品等种类。
故本题选B选项。
按金融资产到期期限，金融市场可分为（）。
[单选题]*
A长期市场和短期市场
B现货市场和期货市场
C一级市场和二级市场
D货币市场和资本市场（正确答案）
答案解析：
本题考查金融市场的分类。
根据不同的标准，金融市场有不同的分类。
A选项不符合题意，长期市场和短期市场不属于金融市场的分类。
B选项不符合题意，按交割方式，金融市场可分为现货市场和衍生品市场。
C选项不符合题意，按发行流通性质，金融市场可分为一级市场和二级市场。
D选项符合题意，按金融资产到期期限，金融市场可分为货币市场和资本市场。
故本题选D选项。
在我国，股份有限公司向境外投资者募集资金并在我国境内上市的股份目前称之为（）。
[单选题]*
A优先股
BCDR
CB股（正确答案）
D境外投资股
答案解析：
本题考查境内上市外资股的含义。
A选项不符合题意，优先股是指其股份持有人优先于普通股股东分配公司利润和剩余财产，但参与公司决策管理等权利受到限制的股票。
B选项不符合题意，中国存托凭证（CDR）是指由存托人签发、以境外证券为基础在中国境内发行、代表境外基础证券权益的证券。
C选项符合题意，境内上市外资股，也即B股，是指股份有限公司向境外投资者募集并在我国境内上市的股份。
D选项不符合题意，境外上市外资股是指股份有限公司向境外投资者募集并在境外上市的股份。
故本题选C选项。
中央银行三大一般性货币政策工具之一是（）。
[单选题]*
A临时流动性便利
B短期流动性调节工具
C常备借贷便利
D公开市场业务（正确答案）
答案解析：
本题考查一般性货币政策工具。
一般性货币政策工具是指中央银行普遍或常规运用的货币政策工具，其实施对象是整体经济和金融活动，主要包括存款准备金制度、再贴现政策和公开市场业务三大工具，D选项符合题意。
A、B、C选项不符合题意，临时流动性便利、短期流动性调节工具和常备借贷便利均属于创新型货币政策工具。
故本题选D选项。
下列不属于企业信用分析的5Cs中的要素的是（）。
[单选题]*
A经营持久性（正确答案）
B抵押品
C经营环境
D资本
答案解析：
本题考查5Cs系统的要素。
在诸多专家分析系统中，对企业信用分析的5Cs系统使用得最为广泛。
5Cs系统是指品德、资本、还款能力、抵押、经营环境。
经营持久性不属于企业信用分析的5Cs中的要素，故本题选A选项。
与市场上其他理财产品相比，证券投资基金的突出特点是（）。
[单选题]*
A盈利性较强
B流动性较高
C透明度较高（正确答案）
D风险性较小
答案解析：
本题考查证券投资基金的突出特点。
在我国，基金的信息披露具有强制性，相关法律、法规对基金信息披露的原则、内容、禁止行为等各方面作出了明确、严格的规定。
因此，与市场上其他理财产品相比，基金的一个突出特点就是透明度较高。
故本题选C选项。
担任非公开募集基金的基金管理人，应当按照规定向（）履行登记手续，报送基本情况。
[单选题]*
A中国证券投资基金业协会（正确答案）
B中国证监会
C中国证券业协会
D中国人民银行
答案解析：
本题考查非公开募集基金的相关规定。
担任非公开募集基金的基金管理人，应当按照规定向中国证券投资基金业协会履行登记手续，报送基本情况。
除基金合同另有约定外，非公开募集基金应当由基金托管人托管。
故本题选A选项。
关于B股，下列说法错误的是（）。
[单选题]*
A以人民币标明股票面值
B目前境内居民个人不得购买（正确答案）
C以外币认购、买卖
D采取记名股票形式
答案解析：
本题考查境内上市外资股的相关规定。
境内上市外资股，也即B股，是指股份有限公司向境外投资者募集并在我国境内上市的股份。
A、C、D选项说法正确，B股采取记名股票形式，以人民币标明股票面值，以外币认购、买卖，在境内证券交易所上市交易。
B选项说法错误，从2001年2月对境内居民个人开放B股市场后，境内居民个人可以用现汇存款和外币现钞存款以及从境外汇入的外汇资金从事B股交易，但不允许使用外币现钞。
本题要求选出错误的选项，故本题选B选项。
股指期货竞价中采用最大成交量原则确定成交价格的制度是（）。
[单选题]*
A连续竞价
B委托竞价
C集合竞价（正确答案）
D拍卖竞价
答案解析：
本题考查股指期货竞价交易的方式。
股指期货竞价交易采用：
（1）集合竞价交易，采用最大成交量原则确定成交价，即以此价格成交能够得到最大成交量，C选项符合题意。
（2）连续竞价交易，按照价格优先、时间优先的原则撮合成交。
故本题选C选项。
国际债券的发行对象主要是（）。
[单选题]*
A本国自然人投资者
B本国金融机构
C本国外币持有者
D外国投资者（正确答案）
答案解析：
本题考查国际债券的发行对象。
国际债券是指一国借款人在国际证券市场上以外国货币为面值、向外国投资者发行的债券。
则国际债券的发行对象主要是外国投资者。
故本题选D选项。
下列关于金融期权的说法，错误的是（）。
[单选题]*
A价格发现功能指在一个公开、公平、高效、竞争的市场中，通过集中竞价形成期权价格的功能
B预计价格下跌的投机者可以卖出看涨期权
C买入看跌期权的损失是无限的（正确答案）
D预计价格上涨的投机者可以卖出看跌期权
答案解析：
本题考查金融期权的基本功能。
A选项说法正确，价格发现功能是指在一个公开、公平、高效、竞争的市场中，通过集中竞价形成期权价格的功能。
B、D选项说法正确，投机功能，是指金融期权市场上的投机者利用对未来价格走势的预期进行投机交易，预计价格上涨的投机者会买入看涨期权（或卖出看跌期权），预计价格下跌的投机者会买入看跌期权（或卖出看涨期权）。
C选项说法错误，看跌期权，是指期权的买方具有在约定期限内按行权价格卖出一定数量基础金融工具的权利。
若未来价格下跌，期权的买方按照约定价格卖出金融工具，将赚取行权价格与市价的差额。
若未来价格上涨，期权的买方可以放弃执行期权，最大损失为期权费。
也即买入看跌期权，最大损失为期权费（并非损失无限）。
本题要求选出错误的选项，故本题选C选项。
通常情况下，中央政府债券被视为（）。
[单选题]*
A高收益债券
B无风险证券（正确答案）
C低风险证券
D政策性金融债
答案解析：
本题考查中央政府债券的相关内容。
中央政府拥有税收、货币发行特权，通常情况下，中央政府债券不存在违约风险，因此，这一类证券被视为无风险证券，相对应的证券收益率被称为无风险利率。
故本题选B选项。
“风险是最终收益对期望值的偏离”在这个描述中，强调的风险特性是（）。
[单选题]*
A损失性
B不可控性
C波动性（正确答案）
D危险性
答案解析：
本题考查风险的特性。
风险是结果对期望的偏离，是（收益的）波动性。
所以，“风险是最终收益对期望值的偏离”在这个描述中，强调的风险特性是波动性。
故本题选C选项。
从托管体系看，证监会是交易所债券市场的（）。
[单选题]*
A总托管人
B中央托管人
C监管人（正确答案）
D二级托管人
答案解析：
本题考查交易所债券市场的托管方式。
从托管体系看，证监会主要负责对交易所债券市场进行监督管理。
证监会是交易所债券市场的监管人。
故本题选C选项。
商业银行次级定期债务的募集方式为商业银行向（）定向募集。
[单选题]*
A企业法人（正确答案）
B机关法人
C事业法人
D社团法人
答案解析：
本题考查商业银行次级定期债务的募集方式。
次级债务是指由银行发行的，固定期限不低于5年（含5年），除非银行倒闭或清算，不用于弥补银行日常经营损失，且该项债务的索偿权排在存款和其他负债之后的商业银行长期债务。
次级定期债务的募集方式为商业银行向目标债权人定向募集，目标债权人为企业法人。
故本题选A选项。
下列不属于金融机构类投资者的是（）。
[单选题]*
A商业银行
B金融租赁公司
C中国证券金融股份有限公司（正确答案）
D证券公司
答案解析：
本题考查金融机构类投资者。
金融机构类投资者是指进行证券投资、从事金融资产交易的金融机构。
金融机构类投资者包括：
（1）证券经营机构，我国证券经营机构主要为证券公司，D选项不符合题意。
（2）银行业金融机构，包括商业银行、城市商业银行、农村信用合作社等吸收公众存款的金融机构以及政策性银行，A选项不符合题意。
（3）保险公司。
（4）其他金融机构，包括信托投资公司、企业集团财务公司和金融租赁公司等，B选项不符合题意。
C选项符合题意，中国证券金融股份有限公司（证金公司）属于政府机构类投资者，而非金融机构类投资者。
故本题选C选项。
下列关于我国股票发行制度的说法，错误的是（）。
[单选题]*
A核准制又包括通道制和保荐制两个阶段
B证券市场先后经历了市场化方向的核准制和行政主导的审批制两个阶段（正确答案）
C审批制又包括额度管理和指标管理两个阶段
D1993年，证券市场建立了全国统一的股票发行审核制度
答案解析：
本题考查我国股票的发行监管制度。
A、C选项说法正确，审批制包括额度管理和指标管理两个阶段，而核准制包括通道制和保荐制两个阶段。
B选项说法错误，D选项说法正确，1993年，证券市场建立了全国统一的股票发行审核制度，并先后经历了行政主导的审批制和市场化方向的核准制（并非市场化方向的核准制和行政主导的审批制）两个阶段。
2020年3月1日起，中国开始全面推行注册制。
本题要求选出错误的选项，故本题选B选项。
上海证券交易所在《上海证券交易所科创板企业上市推荐指引》中指出，根据科创板定位，保荐机构优先推荐的高端装备领域中的企业不包括从事（）的科技创新企业。
[单选题]*
A航空航天
B先进轨道交通
C智能制造
D大型风电（正确答案）
答案解析：
本题考查科创板重点服务的行业领域。
A、B、C选项不符合题意，高端装备领域，主要包括智能制造、航空航天、先进轨道交通、海洋工程装备及相关技术服务等。
D选项符合题意，大型风电属于新能源领域，而非高端装备领域。
故本题选D选项。
下列关于凭证式国债的说法，错误的是（）。
[单选题]*
A商业银行可以申请加入凭证式国债承销团
B凭证式国债是一种可上市流通的储蓄型债券（正确答案）
C发售采取开具凭证式国债收款凭证的方式
D承销商发售数量不得突破所承销的国债量
答案解析：
本题考查凭证式国债的承销程序。
A选项说法正确，财政部和中国人民银行一般每年确定一次凭证式国债承销团资格，各类商业银行、邮政储蓄银行均有资格申请加入凭证式国债承销团。
B选项说法错误，凭证式国债是一种不可上市流通（并非可上市流通）的储蓄型债券，由具备凭证式国债承销团资格的机构承销。
C、D选项说法正确，承销商在分得所承销的国债后，通过各自的代理网点发售。
发售采取向购买人开具凭证式国债收款凭证的方式，发售数量不能突破所承销的国债量。
本题要求选出错误的选项，故本题选B选项。
政府债券是指（）或其他代理机构为筹集资金，以政府名义发行的、承诺在一定时期支付利息和到期还本的债务凭证。
[单选题]*
A政府资金部门
B政府财政部门（正确答案）
C政府平台公司
D政府管理部门
答案解析：
本题考查政府债券的定义。
政府债券是指政府财政部门或其他代理机构为筹集资金，以政府名义发行的、承诺在一定时期支付利息和到期还本的债务凭证。
故本题选B选项。
我国目前的金融中介机构体系包括多层次银行机构体系，多元化投资中介体系和保险中介体系，其中，多层次银行机构体系以（）为主导。
[单选题]*
A大型商业银行
B证券公司
C中国人民银行（正确答案）
D股份制商业银行
答案解析：
本题考查我国的金融中介机构体系。
目前，我国已经形成了多层次的金融中介机构体系：
（1）拥有以中央银行为主导、国有商业银行为主体，包括股份制商业银行、城市商业银行、农村商业银行、跨国银行、农村信用社在内的多层次银行机构体系；
（2）拥有以证券公司、期货公司和证券投资基金为主，以各类投资咨询中介、信托机构为辅的多元化投资中介体系；（3）拥有人寿保险公司、财产保险公司、再保险公司以及提供多种多样保险服务的保险中介体系。
故本题选C选项。
按照我国证券交易所对有涨跌幅限制证券交易的有效竞价范围的规定，上市交易的基金在一个交易日的交易价格相对于上一个交易日收市价格的涨跌幅不得超过（）。
[单选题]*
A10%（正确答案）
B30%
C15%
D5%
答案解析：
本题考查涨跌幅限制规则。
按照我国证券交易所对有涨跌幅限制证券交易的有效竞价范围的规定，基金在一个交易日的交易价格相对于上一个交易日收盘价格的涨跌幅度不得超过10%。
故本题选A选项。
沪股通股票不包括的股票为（）。
[单选题]*
A上证180指数成分股
B上证380指数成分股
CB股（正确答案）
DA+H股上市公司的上交所上市A股
答案解析：
本题考查沪股通的股票范围。
沪股通股票范围包括上证180指数成分股、上证380指数成分股和A+H股上市公司的上交所上市A股。
沪股通股票不包括B股，故本题选C选项。
基金管理人是基金的募集者和管理者，其职责还包括（）。
[单选题]*
A产品设计、基金营销、基金注册登记和基金估值等（正确答案）
B会计复核和对投资运作的监督等
C资金清算
D资产保管
答案解析：
本题考查基金管理人的职责。
A选项符合题意，基金管理人是基金的募集者和管理者，在整个基金的运作中起着核心的作用。
它不仅负责基金的投资管理，而且还承担着产品设计、基金营销、基金注册登记、基金估值、会计核算等多方面的职责。
B、C、D选项不符合题意，基金托管人的职责主要体现在资产保管、资金清算、会计复核以及对投资运作的监督等方面。
故本题选A选项。
不属于期货交易特征的是（）。
[单选题]*
A在场外进行交易（正确答案）
B实物交割比例低
C不存在信用风险
D标准化合约
答案解析：
本题考查期货交易的特征。
期货交易是在交易所进行的标准化的远期交易，即交易双方在集中性的市场以公开竞价方式所进行的期货合约的交易。
A选项符合题意，期货合约在交易所内（并非场外）交易，具有公开性。
B选项不符合题意，期货合约具备对冲机制，履约回旋余地较大，实物交割比例极低。
C选项不符合题意，期货合约的结算通过专门的结算公司，这是独立于买卖双方的第三方，投资者无须对对方负责，不存在信用风险，只有价格变动的风险。
D选项不符合题意，期货合约是标准化合约，除了价格，合约的品种、规格、质量、交货地点、结算方式等也有统一规定。
故本题选A选项。
下列关于开放式基金份额的计算公式，错误的是（）。
[单选题]*
A认购费用=固定认购费用金额（适用于固定金额认购费用的认购）
B认购费用=认购金额-净认购金额
C认购份额=净认购金额/基金份额初始面值（正确答案）
D净认购金额=认购金额/（1+认购费率）
答案解析：
本题考查开放式基金认购份额的计算。
A选项的公式正确，对于适用固定金额认购费的认购，认购费用＝固定认购费金额。
B选项的公式正确，。
C选项的公式错误，。
D选项的公式正确，。
本题要求选出错误的选项，故本题选C选项。
任何金融衍生工具都存在因指数价格不利变动而带来资产损失的可能性，这是（）。
[单选题]*
A法律风险
B信用风险
C市场风险（正确答案）
D结算风险
答案解析：
本题考查金融衍生工具的风险。
A选项不符合题意，法律风险是指因合约不符合所在国法律，无法履行或合约条款遗漏及模糊导致的风险。
B选项不符合题意，信用风险是指交易中对方违约，没有履行承诺造成损失的风险。
C选项符合题意，市场风险是指因资产或指数价格不利变动可能带来损失的风险。
D选项不符合题意，结算风险是指交易对手无法按时付款或交割可能带来的风险。
故本题选C选项。
目前在我国A股账户不可用于买卖（）。
[单
升级会员 