安徽海螺杜邦分析.doc

1、 资产负债表资产200920082007流动资产： 货币资金362703889667993638461417683751 应收票据261502734337620458133241431916 应收账款442496851446538846229507194 预付款项380408669305900926348691593 其他应收款319028324200183574186992162 存货217219098618703662271562551885 其他流动资产540744093148745438-流动资产合计10096935162135331446706986858501非流动资产： 可供出售

2、金融资产23439924101201757498326901310 长期股权投资481359640322939011162934246 固定资产256094172232243510112618860176437 在建工程413650334116956136591650127843 工程物资220768376113754901401375420573 无形资产206437481816602427131383122389 商誉161196211611962116119621 递延所得税资产602502056896958479642132 其他非流动资产13186168422274478419930

3、6368非流动资产合计370515626672899897813624053750919资产总计471484978294253212280631040609420负债及所有者权益200920082007流动负债： 短期借款170571977522683756852479133436 交易性金融负债- 应付票据940943452- 应付账款333916907634706358871930815405 预收款项551897980547375471414063474 应付职工薪酬195765047129806082134272534 应交税费499965426445305480594617350 应

4、付利息172411052458040824631385 应付股利-50000000- 其他应付款232922687117040295371555244246 一年内到期的非流动负债249338218125341249312467656289流动负债合计12073310913111742334819600434119非流动负债： 长期借款539362181960334545469822027273 长期应付款723751473323085050053417 递延所得税负债3017224671990708520330640 其他非流动负债45873333090000-非流动负债合计57723067

5、6660896824819892411330负债合计178456176791726391596219492845449股东权益： 股本176643419317664341931566434193 资本公积15065054747141165149713206468273 盈余公积759003834471503760345735802 未分配利润1116914621684422113745960966997 少数股东权益543241160471542546468158706股东权益合计293028801502526820684411547763971负债和股东权益合计471484978294253

6、212280631040609420利润表项目200920082007营业收入249980067242422826807418776097957减：营业成本178654027941819165643012925705599 营业税金及附加133951683148435452134079155 销售费用141956865713664249361219227715 管理费用976170262841233249720756694 财务费用356469405751235928607127022 资产减值损失2229510-9773372885235 公允价值变动损失-加：投资收益15940483568

7、838064237649营业利润426015489629871432223170584186加：营业外收入257281102267322023323977357减：营业外支出4089340087166829573348利润总额447654259832457485633484988195减：所得税费用814596310566226621780977265净利润366194628826795219422704010930 归属与母公司的净利润354436517426070123352494218617 少数股东损益11758111472509607209792313每股收益20769732794

8、基本每股收益2.011.551.7 稀释每股收益2.011.551.7现金流量表项目200920082007销售商品，提供劳务收到的现金330418086743035931986521479065142收到的税费返还705443687844724581466344收到其他与经营活动有关的现金205201813256486528308446070经营活动现金流入小计333175548553069425363821868977556购买商品，接受劳务支付的现金214781697202072674909615438598056支付给职工以及职工支付的现金10968195529086746406426

9、31498支付的各项税费309066517530493227542752622670支付其他与经营活动有关的现金622548793743132289366318137经营活动现金流出小计262882032392542787877919200170361经营活动产生的现金流量净额702935161652663748592668807195收回投资收到的现金772113251856609691690609出售联营公司收到的现金-取得投资收益收到的现金13966423123250004000000处置固定资产收回的现金净额174913013433714623706664处置子公司及其营业单位收到的现

10、金净额70011260-收到其他与投资活动有关的现金1622040217695354653140694投资活动现金流入小计340884330198022538381537967购建固定资产，无形资产和其他长期资产支付的现金800224409351525046075584223527对子公司以外投资所支付的现金30656603297019052698019695收购少数股东权益支付的现金-10709000-投资合营公司支付的现金80000000160000000-支付其他与投资活动有关的现金4113784046840830134624663投资活动现金流出小计815403853683402449

11、635816867885投资活动产生的现金流量净额-781315420663600195805735329918吸收投资收到的现金100000011282057207-取得借款收到的现金392862595750984127767684133436筹资活动现金流入小计3929625957163804699837684133436偿还债务支付的现金518035459490294432543550591295分配股利或偿付利息支付的现金1143803151917878325990545357筹资活动现金流出小计632415774599473215794541136652筹资活动产生的现金流量净额-2

12、39453178864331484043142996784现金及现金等价物净增加额-31783343785339503683764740612009年度财务分析：一，偿债能力分析：1、短期偿债能力分析：2009营运资本=流动资产-流动负债= 10096935162- 12073310913= -19763757512008营运资本=流动资产-流动负债= 13533144670- 11174233481= 23589111892007营运资本=流动资产-流动负债= 6986858501- 9600434119= -2613575618营运资产的正负也可以反映一个企业资金来源地稳定程度，从营运资本分析可知，安徽海螺2009，2007年的营运资本为负，表明其长期资本小于长期资产，有部分长期资产由流动负债提供，企业的偿债压力比较大，资金结构不太稳定。20008年的营运资本为正，就数据分析而言，企业当年的偿债压力较小。2009流动比率=流动资产/流动负债=10096935162/ 12073310913= 0.8363020912008流动比率=流动资产/流动负债= 13533144670/11174233481=1.211102732007流动比率=流动资产/流动负债=6986858501/ 9600434119=0.72776485 流动比率是流动资产对流动负债的比率，