水产品罐头制造行业深度分析报告.docx

1、水产品罐头制造行业深度分析报告2016年水产品罐头制造行业深度分析报告1. 行业运行情况1.1. 行业投资规模国家统计局数据显示，2015年1-10月，食品制造业累计投资额为4168.8亿元，同比增长13.5%，增速比2015年1-9月提高0.8个百分点，较上年同期回落了10.4个百分点。占全国累计固定资产投资的比重为0.9%。表1 2015年2月-2015年10月食品制造业固定资产投资及占比情况时间行业累计固定资产投资(万元)同比(%)比重(%)2015年1-10月4168.813.50.92015年1-9月3664.512.70.92015年1-8月3135.113.90.92015年1-

2、7月2668.517.00.92015年1-6月2159.016.30.92015年1-5月1560.119.60.92015年1-4月1075.922.80.92015年1-3月676.926.20.92015年1-2月260.320.00.8图1 2014年2月-2015年10月食品制造业累计固定资产投资同比1.2. 行业产出情况国家统计局数据显示，10月，食品制造业工业增加值同比增长8.0%，增速比上月下降1.0个百分点，较上年同期回落0.1个百分点。1-10月，食品制造业累计工业增加值同比增长7.2%，增速比2015年1-9月上升0.1个百分点，较上年同期下降1.4个百分点。图2 20

3、14年2月-2015年10月食品制造业工业增加值同比图3 2014年2月-2015年10月食品制造业工业增加值累计同比2. 进出口情况2.1. 进口情况2.2. 出口情况2015年1-10月，水产品罐头制造业出口交货值为18.12亿元，同比上升0.45%，2015年1-9月为同比下降1.28%，较上年同期回落27.34个百分点。图4 2014年2月-2015年10月水产品罐头制造业出口交货值同比3. 行业发展经营情况3.1. 行业发展规模2015年10月末，水产品罐头制造业行业资产总量有所增长，但增速放缓，资产总计为51.49亿元，同比增长14.71%，增速比上月下降2.47个百分点，比上年同

4、期回落了1.09个百分点。2015年10月末，水产品罐头制造业企业家数为47家，上季度末为47家，同比增长11.90%。表2 2015年2月-2015年10月水产品罐头制造业资产总计及同比情况时间资产总计(亿元)同比(%)2015年1-10月51.4914.712015年1-9月50.8917.182015年1-8月49.4416.572015年1-7月49.4120.512015年1-6月47.8619.872015年1-5月47.2520.592015年1-4月46.9720.712015年1-3月45.8019.242015年1-2月44.3113.583.2. 行业收入、成本费用情况2

5、015年1-10月，水产品罐头制造业主营业务收入累计为83.22亿元，同比上升10.18%，增速比2015年1-9月下降0.87个百分点，较上年同期回落2.64个百分点。2015年1-10月，水产品罐头制造业主营业务成本累计为68.83亿元，同比上升10.19%，增速比2015年1-9月下降1.55个百分点，较上年同期回落3.13个百分点。表3 2015年2月-2015年10月水产品罐头制造业主营业务收入，成本及同比情况时间主营业务收入(亿元)主营业务收入同比(%)主营业务成本(亿元)主营业务成本同比(%)2015年1-10月83.2210.1868.8310.192015年1-9月73.75

6、11.0461.2811.742015年1-8月64.0810.2853.1410.352015年1-7月54.337.5644.937.042015年1-6月45.666.3837.364.862015年1-5月37.537.5130.796.652015年1-4月31.089.1825.607.992015年1-3月23.5811.8219.4111.162015年1-2月15.8811.5213.0611.272015年1-10月，水产品罐头制造业管理，销售，财务费用合计累计为10.50亿元，同比上升17.19%，增速比2015年1-9月提高1.27个百分点，较上年同期回落1.63个百分

7、点。其中，管理费用最大，累计为4.86亿元，同比增长24.33%，增速比2015年1-9月提高0.85个百分点，较上年同期提高5.30个百分点。表4 2015年2月-2015年10月水产品罐头制造业三费及同比情况时间销售费用(亿元)销售费用同比(%)管理费用(亿元)管理费用同比(%)2015年1-10月4.5618.394.8624.332015年1-9月4.0318.574.3023.482015年1-8月3.5422.163.7318.812015年1-7月3.0924.133.2319.272015年1-6月2.7926.532.8421.782015年1-5月2.3726.292.31

8、20.512015年1-4月1.9725.241.7916.872015年1-3月1.5727.641.2914.972015年1-2月0.9928.721.0212.98接上表时间财务费用(亿元)财务费用同比(%)费用合计(亿元)费用合计同比(%)2015年1-10月1.08-10.0410.5017.192015年1-9月0.88-17.229.2115.922015年1-8月0.80-16.548.0615.372015年1-7月0.69-12.257.0117.152015年1-6月0.59-8.416.2220.042015年1-5月0.44-9.045.1219.732015年1-

9、4月0.3516.454.1120.702015年1-3月0.2816.513.1421.122015年1-2月0.1731.032.1820.99图5 2015年1-10月水产品罐头制造业三费比重3.3. 行业盈亏情况2015年1-10月，水产品罐头制造业利润总额累计为3.11亿元，同比下降5.39%，降幅比2015年1-9月缩小2.62个百分点，较上年同期缩小4.40个百分点。表5 2015年2月-2015年10月水产品罐头制造业利润总额及同比情况时间利润总额(亿元)利润总额同比(%)2015年1-10月3.11-5.392015年1-9月2.59-8.012015年1-8月2.35-1.

10、392015年1-7月1.95-6.762015年1-6月1.710.222015年1-5月1.33-7.002015年1-4月1.136.902015年1-3月0.84-6.882015年1-2月0.46-9.232015年1-10月，水产品罐头制造业获利面为85.11%，比2015年1-9月提高2.13个百分点，比上年同期提高1.78个百分点；亏损面为14.89%。表6 2015年2月-2015年10月水产品罐头制造业盈亏比例时间盈利企业(家)获利面(%)亏损企业(家)亏损面(%)2015年10月4085.11714.892015年9月3982.98817.022015年8月3984.78

11、715.222015年7月3882.61817.392015年6月3882.61817.392015年5月3884.44715.562015年4月3884.44715.562015年3月3680.00920.002015年2月3576.091123.91图6 2015年1-10月水产品罐头制造业盈亏比例2015年1-10月，水产品罐头制造业盈利企业的获利总额累计为3.46亿元，同比下降2.45%，降幅比2015年1-9月缩小1.92个百分点，较上年同期回落3.29个百分点；亏损企业的亏损总额累计为0.35亿元，同比增长34.91%，增速比2015年1-9月下降1.51个百分点，较上年同期下降8

12、4.39个百分点，亏损深度为11.23%，较2015年1-9月回落2.00个百分点，比上年同期提高3.36个百分点。表7 2015年2月-2015年10月水产品罐头制造业盈亏总额及同比情况时间获利总额(亿元)获利总额同比(%)亏损总额(亿元)亏损总额同比(%)2015年1-10月3.46-2.450.3534.912015年1-9月2.93-4.380.3436.422015年1-8月2.641.160.3027.242015年1-7月2.23-1.520.2862.932015年1-6月1.861.120.1512.542015年1-5月1.49-1.250.1795.682015年1-4月

13、1.239.750.1059.882015年1-3月0.972.710.13205.352015年1-2月0.576.620.11298.633.4. 财务能力分析盈利能力方面，2015年1-10月，水产品罐头制造业销售利润率为3.74%，较2015年1-9月提高0.23个百分点，比上年同期下降0.61个百分点。总资产报酬率为8.33%，比上年同期下降1.97个百分点。表8 2015年2月-2015年10月水产品罐头制造业盈利能力指标情况时间销售利润率(%)总资产报酬率(%)主营业务利润率(%)2015年1-10月3.748.3316.922015年1-9月3.516.9316.542015年

14、1-8月3.666.3116.702015年1-7月3.605.3216.942015年1-6月3.744.7317.782015年1-5月3.543.6317.592015年1-4月3.633.0517.312015年1-3月3.562.0117.392015年1-2月2.921.1417.42接上表时间销售毛利率(%)成本费用利润率(%)2015年1-10月17.293.902015年1-9月16.903.662015年1-8月17.063.822015年1-7月17.323.752015年1-6月18.163.902015年1-5月17.943.682015年1-4月17.653.792

15、015年1-3月17.713.712015年1-2月17.723.03偿债能力方面，2015年1-10月，水产品罐头制造业资产负债率为52.66%，较2015年1-9月回落4.81个百分点，比上年同期下降0.67个百分点。利息保障倍数为3.83倍，较2015年1-9月回落0.08倍，比上年同期回落0.05倍。表9 2015年2月-2015年10月水产品罐头制造业偿债能力指标情况时间资产负债比率(%)产权比率(%)利息保障倍数(倍)2015年1-10月52.66111.233.832015年1-9月57.47135.103.912015年1-8月59.03144.064.012015年1-7月5

16、9.87149.193.882015年1-6月57.09133.053.872015年1-5月53.83116.584.072015年1-4月54.52119.854.292015年1-3月54.56120.087.982015年1-2月54.68120.677.35营运能力方面，2015年1-10月，水产品罐头制造业应收账款周转率为13.93次，比上年同期提高0.05次。存货周转率为5.71次，比上年同期回落0.17次。流动资产周转率为2.45次，同比回落0.19次。表10 2015年2月-2015年10月水产品罐头制造业营运能力指标情况时间应收账款周转率(次)存货周转率(次)净资产周转率(

17、次)2015年1-10月13.935.713.672015年1-9月12.635.103.502015年1-8月10.744.623.172015年1-7月9.313.912.742015年1-6月8.003.272.342015年1-5月6.272.731.912015年1-4月5.382.291.612015年1-3月4.361.751.262015年1-2月2.991.190.86接上表时间流动资产周转率(次)总资产周转率(次)2015年1-10月2.451.652015年1-9月2.181.472015年1-8月1.981.292015年1-7月1.661.102015年1-6月1.4

18、60.942015年1-5月1.230.772015年1-4月1.040.642015年1-3月0.810.492015年1-2月0.560.34成长能力方面，2015年1-10月，水产品罐头制造业主营业务收入增长率为10.18%，较2015年1-9月回落0.86个百分点，比上年同期下降2.63个百分点。利润总额增长率为-5.39%，较2015年1-9月提高2.62个百分点，比上年同期增加4.40个百分点。表11 2015年2月-2015年10月水产品罐头制造业成长能力指标情况时间主营业务增长率(%)利润总额增长率(%)总资产增长率(%)2015年1-10月10.18-5.3914.71201

19、5年1-9月11.04-8.0117.182015年1-8月10.28-1.3916.572015年1-7月7.56-6.7620.512015年1-6月6.380.2219.872015年1-5月7.51-7.0020.592015年1-4月9.186.9020.712015年1-3月11.82-6.8819.242015年1-2月11.52-9.2313.58接上表时间资本保值增值率(%)2015年1-10月116.352015年1-9月105.492015年1-8月100.602015年1-7月100.332015年1-6月111.452015年1-5月124.082015年1-4月124.332015年1-3月124.722015年1-2月120.34