财务报表分析提纲.docx

1、财务报表分析提纲财务报表分析提纲第一章1.财务报表分析的主体财务报表分析的主体，也就是报表的使用人，通常情况下，一般包括企业的债权人、权益投资人、企业内部经理人员、政府经济管理机构以及其他与企业有利益关系的人士。2.财务报表分析的内容偿债能力分析资本结构分析营运能力分获利能力分析投资报酬分析现金流量分析发展能力分析杠杆系数分析企业社会责任分析3.满足财务报表信息质量要求的特征有可靠性相关性可理解性可比性实质重于形式重要性谨慎性8）及时性4.审计报告的格式和内容审计报告的要素1标题收件人引言段管理层对财务报表的责任段注册会计师的责任段审计意见段注册会计师的签名和盖章会计师事务所的名称、地址及盖章

2、报告日期审计报告的标题审计报告的收件人审计报告的引言段管理层对财务报表的责任段注册会计师的责任段审计意见段注册会计师的签名和盖章会计师事务所的名称、地址及盖章报告日期5.审计报告的类型标准审计报告 非标准审计报告6.财务报表分析使用的方法比较分析法按比较标准分类趋势分析 同业分析 预算差异分析 按比较指标分类总量指标分析 财务比率分析 按比较的方法分类绝对值比较分析 绝对值增减变动分析 增减变动百分比分析因素分析法比率因素分析法 连环替代法 综合分析法要了解新准则下的资产负债表、利润表、现金流量表的结构（11至16）第二章1.短期偿债能力的含义短期偿债能力是指企业用流动资产偿还流动负债的保障能

3、力。2.营运资本的含义所谓营运资本，也称营运资金，是指流动资产总额减去流动负债总额后的剩余部分，它意味着企业的流动资产在偿还全部流动负债后还有多少剩余。计算公式：营运资本=流动资产流动负债3.短期偿债能力分析指标（看分析要点）流动比率流动比率是衡量企业短期偿债能力最有用的指标，反映企业短期偿债能力的强弱。计算公式：流动比率=流动资产流动负债速动比率速动比率（又称酸性测试比率），是速动资产与流动负债的比值。所谓速动资产是流动资产扣除存货后的数额。速动比率的内涵式每1元流动负债有多少元速动资产做保障。计算公式：速动比率=（流动资产存货）流动负债保守速动比率保守速动比率也称超动比率，是保守速动资产与

4、流动负债的比值。保守速动资产一般是指货币资金、交易性金融资产（或短期投资）、应收账款和应收票据的总和。计算公式：保守速动比率=（货币资金+交易性金融资产+应收账款+应收票据）流动负债现金比率现金比率是现金类资产与流动负债的比值。现金类资产包括货币资金和交易性金融资产（或短期投资）。计算公式：现金比率=(货币资金+交易性金融资产) 流动负债4.影响短期偿债能力的其他因素准备很快变现的长期资产良好的商业信用和偿债声誉可动用的银行授信额度违约长期债务企业的或有负债5.资本结构分析指标资产负债率资产负债率是负债总额除以资产总额的比率，也称为负债比率。计算公式：资产负债率=（负债总额资产总额）100%公

5、式中的负债总额指企业的全部负债，不仅包括流动负债，而且包括非流动负债。公式中的资产总额指企业的全部资产总额，包括流动资产和非流动资产。权益比率权益比率也称资产权益率，是企业所有者权益与总资产之间的比值，是从另一个侧面来反映企业资本结构状况的指标。计算公式：权益比率=所有者权益（净资产）总资产 100% =所有者权益（负债+所有者权益） 100%权益乘数权益乘数是总资产与所有者权益的比率。计算公式：权益乘数=总资产所有者权益产权比率产权比率是负债总额与所有者权益（股东权益）总额之间的比率，也称净资产负债率、债务股权比率等，它是衡量企业资本结构的指标之一。计算公式：产权比率=（负债所有者权益）10

6、0% =负债（总资产负债） 100% =资产负债率（1资产负债率） 100%6.长期偿债能力的含义长期偿债能力是指企业偿还长期负债的现金保障程度。7.长期偿债能力分析指标利息保障倍数利息保障倍数是指企业经营收益与利息费用的比率，也称为已获利息倍数或利息偿付倍数。它表明企业经营收益相当于利息费用的若干倍，数额越大，表明企业的偿还能力越强。计算公式：利息保障倍数=息税前利润（EBIT）利息费用 =（税前利润+利息费用）利息费用 =（税后利润+所得税+利息费用）利息费用长期负债与营运资本比率长期负债与营运资本比率是指企业的长期负债与营运资本的比值。计算公式：长期负债与营运资本比率=（非流动负债营运资

7、本）100% =非流动负债（流动资产流动负债） 100%8.影响长期偿债能力的其他因素长期租赁或有事项和承诺事项第三章1.企业的营运能力的含义企业的营运能力是指企业充分利用现有资源创造价值的能力，其实质就是要以尽可能少的资产占用、尽可能短的时间周转，生产尽可能多的产品，创造尽可能多的销售收入。2.企业资产、负债和权益的变动分析（75至81）了解3.资产运用效率分析指标资产运用效率，是指资产利用的有效性和充分性。有效性是指使用的后果，是一种产出的概念；充分性是指使用的进行，是一种投入的概念。各项资产周转率=周转额（销售收入）各项资产平均值资产周转天数=计算期天数（360）资产周转率总资产周转率总

8、资产周准率是指企业一定时期的销售收入与资产总额的比率，它反映企业的总资产在一定时期内（通常为一年）周转的次数。计算公式：总资产周转率（次数）=销售收入总资产平均值总资产平均值=（期初总资产+期末总资产）2总资产周转天数=360总资产周转率流动资产周转率流动资产周转率是指企业一定时期的销售收入与流动资产平均余额的比率，即企业流动资产在一定时期内（通常为一年）周转的次数。计算公式：流动资产周转率（次数）=销售收入流动资产平均值流动资产平均值=（期初流动资产+期末流动资产）2固定资产周转率固定资产周转率是衡量固定资产运用效率的指标，指企业一定时期通常为一年）的销售收入与固定资产平均净值的比率。固定资

9、产周转率（次数）=销售收入固定资产平均净值固定资产平均净值=（期初固定资产净值+期末固定资产净值）2应收账款周转率应收账款周转率是指企业一定时期（通常为一年）的销售收入与应收账款平均余额的比值，即企业的应收账款在一定时期内周转的次数。计算公式：应收账款周转率（次数）=销售收入应收账款平均值应收账款平均值=（期初应收账款+期末应收账款）2存货周转率存货周转率是指一定时间内（通常为一年）企业主管业务成本（销售成本）与存货平均余额的比率，是反映企业销售能力的强弱、存货是否过量和资产流动能力的一个指标，也是衡量企业生产经营各环节中存货运营效率的一个综合性指标。计算公式：存货周转率（次数）=销售成本存货

10、余额平均值存货余额平均值=（期初存货余额+期末存货余额）24.资金运用效率分析指标总负债周转率总负债周转率是企业销售收入与平均负债总额的比率计算公式：总负债周转率（次数）=销售收入平均负债总额平均负债总额=（期初负债总额+期末负债总额）2所有者权益周转率所有者权益周转率（或股东权益周转率）是企业销售收入与平均所有者权益的比率。计算公式：所有者权益周转率（次数）=销售收入平均所有者权益总额平均所有者权益总额=（期初所有者权益+期末所有者权益）25.营业周期和现金营业周期营业周期是指从取得存货开始到销售存货并收回现金为止的时间，即企业的生产经营周期。通常认为营业周期等于存货周转天数与应收账款周转天

11、数之和。营业周期=存货周转天数+应收账款周转天数=360存货周转率+360应收账款周转天数现金营业周期是指企业在生产经营过程中完成现金资产周转所用的时间。计算公式：现金营业周期=存货周转天数+应收账款周转天数应付账款周转天数=360存货周转率+360应收账款周转率360应付账款周转率6.影响营运能力的因素企业所处行业及其经营背景企业经营周期的长短企业资产的构成及其质量企业资金筹措和运用的力度企业所采用的财务政策第四章1.获利能力的内容获利能力是指企业获取利润的能力，表现为企业在一定时间内获取的收益数额的多少及收集数额的构成。从企业的角度看，一般对获利能力可以用两种方法评价：一种是利润和销售收入

12、的比例关系，另一种是利润和资产的比例关系。2.收支项目分析收入项目分析（101至110）营业收入 营业外收入 投资收益 收入项目的分析要点费用项目分析3利润项目分析利润项目主营业务利润 营业利润 利润总额 净利润利润项目分析要点1分析企业的主营业务利润和营业利润2分析企业税前利润总额3分析净利润4注重对利润的内涵质量分析5运用分类结构分析和时间趋势分析4.销售获利能力分析指标销售净利率销售净利率是在分析企业获利能力中使用最广的一项评价指标，也称销售净收益率、纯益率等，是指企业净利润与销售收入的比值。计算公式：销售净利率=（净利润销售收入）100%销售净利率反映了企业每单位销售收入中所获得的净利

13、润的数额销售毛利率销售毛利率是销售毛利与销售收入的比值，其中销售毛利是销售收入与销售成本之差。计算公式：销售毛利率=（销售毛利销售收入）100% =（销售收入销售成本）销售收入 100% =1销售成本率营业利润率营业利润率是企业营业利润与销售收入的比值。计算公式：营业利润率=（营业利润销售收入）100%息税前利润率息税前利润率是企业息税前利润（EBIT）和销售收入之比。计算公式：息税前利润率=（息税前利润销售收入）100%销售利润率销售利润率也称税前净利率，是企业利润总额与销售收入之比。计算公式：销售利润率=利润总额销售收入5.成本费用获利能力分析指标成本费用利润率成本费用利润率是企业利润总额

14、与成本费用总额的比率。成本费用利润率=（利润总额成本费用总额）100% =利润总额(销售成本+销售费用+管理费用+财务费用) 100%营业成本毛利率营业成本毛利率是企业销售毛利与营业成本的比率。计算公式：营业成本毛利率=（毛利营业成本）100% =(营业收入营业成本) 营业成本 100%营业成本利润率营业成本利润率是企业营业利润与营业成本的比率。营业成本利润率=（营业利润营业成本）100%税前成本利润率税前成本利润率是企业利润总额与税前成本的比率。企业的税前成本包括营业成本、营业税金、营业外支出和三项费用。计算公式：税前成本利润率=（利润总额税前成本）100%=利润总额（营业成本+营业税金+销售费用+管理费用+财务费用+营业外支出） 100%税后成本利润率税后成本利润率是企业净利率与税后成本的比率。企业的税后成本是税前成本加上所得税，即营业成本、营业税金、营业外支出、三项费用和所得税之和。税后成本利润率=（净利润税后成本）100%=净利润（税前成本+所得税） 100%=净利润（营业成本+营业税金+销售费用+管理费用+财务费用+营业外支出+所得税） 100%6.毛利变