利群股份度财务分析报告文档格式.docx

1、753,96558.62%496,92863.54%2.1.2 流动资产构成情况流动资产主要包括货币资金、交易性金融资产、应收票据及应收账款、应收款项融资、预付账款、其他应收账款、存货、合同资产、持有待售资产、一年内到期的非流动资产以及其他流动资产科目，利群股份2019年的流动资产主要包括存货、预付款项以及其他流动资产，各项分别占比为51.78%，16.21%和14.81%。2019年利群股份流动资产构成情况货币资金41,68210.25%222,04641.71%54,30319.05%应收票据及应收账款16,1773.98%15,2852.87%13,8644.86%应收票据0.00%21

2、20.04%9470.33%应收账款15,0732.83%12,9164.53%应收款项融资4920.12%预付款项65,94216.21%39,7797.47%19,9697.00%其他应收款11,5912.85%10,8902.05%6,3762.24%存货210,64851.78%205,99438.70%127,52244.72%其他流动资产60,24914.81%38,3287.20%63,09222.13%2.1.3 非流动资产构成情况非流动资产主要包括债权投资、其他债权投资、长期应收款、长期股权投资、其他权益工具投资、其他非流动金融资产、投资性房地产、固定资产、在建工程、生产性生

3、物资产、油气资产、使权资产、无形资产、开发支出、商誉、长期待摊费用、递延所得资产、其他非流动资产科目，利群股份2019年的非流动资产主要包括固定资产、无形资产以及在建工程，各项分别占比为66.80%，15.13%和6.95%。2019年利群股份非流动资产构成情况长期股权投资320284投资性房地产34,2934.30%35,5274.71%36,7717.40%固定资产532,23666.80%522,44769.29%297,06059.78%在建工程55,3996.95%25,5683.39%81,34816.37%无形资产120,56615.13%111,15114.74%57,4671

4、1.56%长期待摊费用51,1316.42%42,2415.60%11,8992.39%递延所得税资产2,7080.34%3,4800.46%2,3120.47%其他非流动资产730.01%13,2631.76%10,0682.03%2.2 负债及所有者权益结构分析2.2.1 负债及所有者权益基本构成情况利群股份2019年年总负债金额为7,351,903,188.0元，所有者权益总额为4,683,234,868.0元，其中资本金为860,500,460.0元，资产负债率为61.09%，在负债中，流动负债为6,722,963,503.31元；占负债和所有者权益总额的55.86%，非流动负债为62

5、8,939,684.69元，占负债和所有者权益总额的5.23%。2019年利群股份负债和所有者权益构成情况负债和所有者权益（或股东权益）总计流动负债合计672,29655.86%744,35557.87%314,03640.16%非流动负债合计62,8935.23%84,8896.60%14,2701.82%所有者权益（或股东权益）合计468,32338.91%457,04635.53%453,74958.02%2.2.2 流动负债基本构成情况流动负债主要包括短期借款、交易性金融负债、衍生金融负债、应付票据及应付账款、预收款项、合同负债、应付职工薪酬、应交税费、其他应付款、应计负债、持有待售负

6、债、一年内到期的非流动负债和其他流动负债科目， 利群股份2019年的流动负债主要包括短期借款、其他应付款以及应付票据及应付账款，各项分别占比为41.88%，22.05%和20.83%。2019年利群股份流动负债构成情况短期借款281,58041.88%116,00015.58%116,83437.20%应付票据及应付账款140,02620.83%102,44432.62%应付账款预收款项63,5889.46%68,9399.26%11,3483.61%应付职工薪酬11,2061.67%13,3441.79%9,9233.16%应交税费13,78617,1582.31%12,4253.96%其他

7、应付款148,26222.05%511,03968.66%55,90317.80%其中:应付利息131一年内到期的非流动负债12,8201.91%16,2812.19%3,4811.11%其他流动负债1,0240.15%1,5920.21%1,6740.53%2.2.3 非流动负债基本构成情况非流动负债主要包括长期借款、应付债券、租赁负债、长期应付款、预计负债、递延收益、递延所得税负债、其他非流动负债科目，利群股份2019年的非流动负债主要包括长期借款、递延所得税负债以及递延收益，各项分别占比为61.15%，36.18%和1.98%。2019年利群股份非流动负债构成情况长期借款38,46061

8、.15%60,69571.50%12,97790.93%预计负债4330.69%3060.36%2852.00%递延收益1,2441.98%递延所得税负债22,75536.18%23,00527.10%其他非流动负债1,1871.40%1,2939.07%2.2.4 所有者权益基本构成情况所有者权益部分主要包括实收资本（或股本）、其他权益工具、资本公积、库存股、其他综合收益、专项储备、盈余公积、未分配利润、少数股东权益科目，2019年利群股份的所有者权益部分主要包括资本公积、未分配利润以及实收资本（或股本），各项分别占比为37.70%，35.42%和18.37%。所有者权益构成情况实收资本（或

9、股本）86,05018.37%18.83%18.96%资本公积176,55137.70%38.63%176,26738.85%其他综合收益6916盈余公积39,0268.33%34,9587.65%32,9627.26%未分配利润165,88135.42%159,26234.85%158,26134.88%少数股东权益7440.16%2070.05%2092.3利润分析2.3.1 净利润分析2019年利群股份的净利润为267,205,898.14元，与2018年的202,058,308.28元相比上升了32.24%。2017-2019年利群股份净利润变动趋势年份同比增长率（%）201739,4

10、49201820,205-48.78%201926,72032.24%2.3.2 营业利润分析2019年利群股份的营业利润为390,463,288.35元，与2018年的357,354,199.48元相比上升了9.27%。2017-2019年利群股份营业利润变动趋势52,51635,735-31.95%39,0469.27%2.3.3 利润总额分析2019年利群股份的利润总额为440,567,091.98元，与2018年的374,149,717.73元相比上升了17.75%。2017-2019年利群股份利润总额变动趋势55,28437,414-32.32%44,05617.75%2.3.4 成

11、本费用分析成本和费用总额包括营业成本、税金及附加、销售费用、管理费用、研发费用和财务费用科目，2019年利群股份的成本费用总额为12,028,204,846.559998元，其中营业成本、销售费用以及管理费用，各项分别占比为79.15%，12.44%和6.49%。2019年利群股份成本费用构成成本及费用总额-1,202,820-1,102,883-1,001,175营业成本-951,99579.15%-885,19280.26%-844,75984.38%税金及附加-9,6860.81%-9,8070.89%-8,4320.84%销售费用-149,66312.44%-137,65212.48%

12、-99,5549.94%管理费用-78,1056.49%-62,8885.70%-41,1304.11%财务费用-13,370-7,3420.67%-7,2970.73%2.4 现金流量分析2.4.1 经营活动、投资活动及筹资活动现金流分析2019年利群股份的经营现金流量净额为322,205,449.72元，与2018年的21,324,185.39元相比上升了1410.99%；投资活动现金流净额为-2,509,268,765.46元；筹资活动现金流净额为548,147,663.27元。2017-2019年利群股份经营、投资及筹资活动现金流净额经营活动现金流净额（万元）投资活动现金流净额（万元）

13、筹资活动现金流净额（万元）93,738-127,55523,7452,13256,63685,35732,220-250,92654,8142.4.2 现金流入结构分析2019年利群股份现金流入总金额为16,934,145,514.91元，其中经营活动现金流入为14,663,981,327.39元，占现金流入总额的86.59%；投资活动现金流入为5,509,187.52元，占现金流入总额的0.03%；筹资活动现金流入为2,264,655,000.0元，占现金流入总额的13.37%。2019年利群股份现金流入构成现金流入总额1,693,4141,636,1501,462,005经营活动现金流入小

14、计1,466,39886.59%1,327,66181.15%1,225,58783.83%投资活动现金流入小计5500.03%123,4887.55%4,5000.31%筹资活动现金流入小计226,46513.37%185,00011.31%231,91615.86%经营活动现金流入小计中销售商品/提供劳务收到的现金为13,388,535,701.36元,占经营活动现金流入小计的91.3%;收到其他与经营活动有关的现金为1,275,445,626.03元,占经营活动现金流入小计的8.7%。2019年利群股份经营活动现金流入构成销售商品/提供劳务收到的现金1,338,85391.30%1,27

15、6,50796.15%1,193,29797.37%收到其他与经营活动有关的现金127,5448.70%51,1543.85%32,2902.63%投资活动现金流入小计中处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额为5,509,187.52元,占投资活动现金流入小计的100.0%。2019年利群股份投资活动现金流入构成金额（元万）收回投资收到的现金57,43646.51%取得投资收益收到的现金1,35130.02%处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额1040.08%1493.33%收到其他与投资活动有关的现金65,94853.40%3,00066.66%筹资活动现金流入小计

16、中吸收投资收到的现金为4,655,000.0元,占筹资活动现金流入小计的0.21%;其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金为4,655,000.0元,占筹资活动现金流入小计的0.21%;取得借款收到的现金为2,260,000,000.0元,占筹资活动现金流入小计的99.79%。2019年利群股份筹资活动现金流入构成吸收投资收到的现金465150,87065.05%子公司吸收少数股东投资收到的现金取得借款收到的现金226,00099.79%81,00034.93%收到其他与筹资活动有关的现金460.02%2.4.3 现金流出结构分析2019年利群股份现金流出总额为18,573,061,167.3

17、8元，现金流出总额中经营活动现金流出小计为14,341,775,877.67元,占现金流出总额的77.22%;投资活动现金流出小计为2,514,777,952.98元,占现金流出总额的13.54%;筹资活动现金流出小计为1,716,507,336.73元,占现金流出总额的9.24%。2019年利群股份现金流出构成现金流出总额-1,857,306-1,492,024-1,472,076经营活动现金流出小计-1,434,17777.22%-1,325,52988.84%-1,131,84976.89%投资活动现金流出小计-251,47713.54%-66,8524.48%-132,0568.97%

18、筹资活动现金流出小计-171,6509.24%-99,6426.68%-208,17014.14%经营活动现金流出小计中购买商品/接受劳务支付的现金为11,678,240,441.49元,占经营活动现金流出小计的81.43%;支付给职工以及为职工支付的现金为924,938,186.18元,占经营活动现金流出小计的6.45%;支付的各项税费为535,126,211.62元,占经营活动现金流出小计的3.73%;支付其他与经营活动有关的现金为1,203,471,038.38元,占经营活动现金流出小计的8.39%。2019年利群股份经营活动现金流出构成购买商品/接受劳务支付的现金-1,167,8248

19、1.43%-1,076,52381.21%-958,80484.71%支付给职工以及为职工支付的现金-92,4936.45%-87,8396.63%-64,2025.67%支付的各项税费-53,5123.73%-51,8573.91%-47,9324.23%支付其他与经营活动有关的现金-120,3478.39%-109,3098.25%-60,9095.38%投资活动现金流出小计中购建固定资产/无形资产和其他长期资产支付的现金为783,065,102.31元,占投资活动现金流出小计的31.14%;投资支付的现金为20,000,000.0元,占投资活动现金流出小计的0.8%;取得子公司及其他营业单位支付的现金净额为1,311,106,467.83元,占投资活动现金流出小计的52.14%;支付其他与投资活动有关的现金为400,606,382.84元,占投资活动现金流出小计的15.93%。2019年利群股份投资活动现金流出构成