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1、全国高等教育自学考试金融理论与实务试题与答案全国2008年7月高等教育自学考试金融理论与实务试题一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分）在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或未选均无分。1金本位制度下，决定两国汇率水平的基础是（）A购买力平价 B物价指数之比C铸币平价 D货币的对内价值之比2. 提出“价值尺度与流通手段的统一是货币”的经济学家是（）A马克思 B马歇尔C庇古 D费雪3. 欧元正式启动的时间是（）A1998年1月1日 B1999年1月1日C2000年1月1日 D2001年1月1日4. 马克思提出的利息本质观是（

2、）A利息是人们放弃货币流动性的报酬B利息是货币所有者因出让货币使用权而从借款人那里获得的补偿C利息是资金短缺者从市场上筹集资金的成本D利息是剩余价值的特殊转化形态，是利润的一部分5. 我国三家政策性银行成立的时间是（）A1993年 B1994年C1995年 D1996年6. 以经营工商业存、放款为主要业务的金融机构是（）A中央银行 B商业银行C投资银行 D证券公司7. 我国的中央银行是（）A中国工商银行 B中国银行C中国人民银行 D中国农业银行8. 商业银行的资产中最具流动性的是（）A现金资产 B通知贷款C短期证券 D短期贷款9. 属于商业银行非交易账户的是（）A货币市场存款账户 B储蓄存款C

3、可转让支付命令账户 D活期存款10. 下列属于不可保财产的是（）A古币 B艺术品C货币 D码头11. 我国深沪证券市场采取的交割模式为（）AT+0 BT+1CT+3 DT+512. 关于利率与债券市场价格变动关系的正确表述是（）A二者正相关 B二者负相关C二者不相关 D二者关系不确定13. 基金单位总规模固定且投资者只能在流通市场上购买或变现基金单位的是（）A封闭式基金 B开放式基金C公司型基金 D契约型基金14. 在直接标价法下，各汇率数值间的关系正确的是（）A买入汇率中间汇率卖出汇率 B中间汇率卖出汇率买入汇率C中间汇率买入汇率卖出汇率 D买入汇率中间汇率卖出汇率15. 我国的居民储蓄存款

4、处于（）AM0层次 BM1层次CM2层次 D不确定16. 商业银行保有的存款准备金与流通于银行体系之外的现金之和是（）A货币供应量 B狭义货币C基础货币 D广义货币17. 20世纪70年代西方发达国家的货币政策中介目标转向采用（）A利率 B货币供应量C货币发行 D贷款规模18. 具有存款派生能力的金融机构是（）A证券公司 B投资银行C保险公司 D商业银行19. 马克思认为货币需要量与单位货币流通速度的变动关系是（）A正向 B反向C无关 D不确定20. 社会总供给会从商品数量、价格等多方面影响（）A货币需求量 B利率水平C货币乘数 D基础货币二、多项选择题（本大题共10小题，每小题2分，共20分

5、）在每小题列出的五个备选项中至少有两个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选、少选或未选均无分。21货币作为支付手段发挥作用的场所有（）A财政收支 B购买商品C银行发放贷款 D薪金支付E偿还赊销款项22. 国家信用在经济生活中的积极作用体现在（）A是解决财政困难的较好途径B可以引导企业加快技术改造C促进了商品交换D可以筹集大量资金，改善投资环境，创造投资机会E可以成为国家宏观经济调控的重要手段23. 可作为动产信托标的物的有（）A交通工具 B设备C土地 D房地产E原材料24. 下列属于特别约定承保财产的有（）A金银珠宝 B水闸道路C矿井设备 D森林矿藏E有价证券25. 金融

6、市场的基本要素有（）A交易工具 B交易对象C交易价格 D交易主体E交易组织系统26. 以发行对象为标准可将股票的发行方式分为（）A直接发行 B间接发行C公募 D私募E增发27. 预期市场价格趋于下跌的交易者可以选择的避险方式有（）A购入卖出期权 B出售买进期权C购入买进期权 D出售卖出期权E抛售期货合约28. 下列属于国际收支平衡表经常项目的有（）A直接投资 B货物C服务 D收益E经常转移29. 传统的货币政策工具包括（）A法定存款准备金率 B再贴现率C行政干预 D窗口指导E公开市场业务30. 货币政策的主要内容包括（）A政策目标 B政策工具C政策传导机制 D政策弹性E政策环境三、计算题（本大

7、题共2小题，每小题5分，共10分）31.王五从银行贷款50万元，贷款年利率为5%，期限为两年，到期一次还本付息，请用单利与复利两种方法计算到期时王五应支付的利息额。32.某银行以年利率3%吸收了一笔100万元的存款。若银行发放和管理贷款的经营成本为1%，可能发生的违约风险损失为1%，银行预期利润水平为1.5%，根据成本加成贷款定价法，该银行把这笔资金贷放出去时的最低贷款利率应该是多少？四、简答题（本大题共6小题，每小题6分，共36分）33.简述资产证券化的含义与作用。34.简述中央银行建立的必要性。35.简述信托财产的特征。36.简述可保利益必须具备的条件。37.简述金融市场的基本功能。38.

8、简述货币政策中介目标的选择标准。五、论述题（本题14分）39.试结合通货膨胀的成因理论分析2007年我国的通货膨胀现象。一、 单项选择题（本大题共20小题，每小题1分。共20分）1、C P10解析：本提考核的是对外币值的概念。货币的币值可以从两个角度来考察，即对内币值和对外币值。1、对内币值：金属货币本身具有内在价值；信用货币不具备内在价值，而是代表一定的价值，其币值要看购买商品和支付劳务费用的能力，也就是货币购买力。2、对外币值：对外币值就是汇率，是两国货币折算的比率，或者说是以一国货币所表示的另一国货币单位的“价格”。在金本位制下，两国货币含金量的比（称铸币平价）是决定汇价的基本依据。2、

9、A P7解析：价值尺度和流通手段是货币的两个最基本的职能。马克思说：“价值尺度和流通手段的统一是货币”3、B P20解析：1999年1月1日，欧元正式启动，欧洲经济和货币联盟中的11国开始使用欧洲单一货币欧元（EURO），欧元是具有独立性和法定货币的超国家货币，具有货币的部分职能。4、D P44解析：本题考核的是利息的概念。 利息：西方经济学家从借贷关系表面出发，认为利息是货币所有者因出让货币使用权而从借款人那里获得的补偿，或者说是资金短缺者从市场上筹集资金的成本。从本质上说，利息是剩余价值的特殊转化形态，是利润的一部分。5、B P90解析：政策性金融机构是指：专门从事政策性金融活动，支持政府

10、发展经济，促进社会全面进步，配合宏观经济调控的金融机构。我国现有的政策性金融机构（1994年组建的）有国家开发银行、中国农业发展银行、中国进出口银行。6、B P67解析：本题考核的商业银行的性质。商业银行是各国金融机构体系中最重要的组成部分，是通过吸收单位和个人的存款，从事贷款发放、投资等获取利润的企业。其性质是：以追求利润为目标的、以经营金融资产和负债为对象、综合性、多功能的金融企业。7、C P86解析：中国人民银行是我国的中央银行，代表国家管理全国的金融业，是政府机构的组成部分。中国人民银行是1984年12月1日在华北银行、北海银行、西北农民银行的基础上合并组成的。1983年9月，国务院决

11、定中国人名银行专门行使中央银行的职能，同时成立中国工商银行，办理有关具体业务。8、A P96解析：流动性。是指商业银行能够随时满足客户提存和必要的贷款需求的支付能力。速动资产是商业银行资产中最具有流动性的，它包括现金资产、存放中央银行的准备金存款和存放同业的款项。一般来说商业银行的速动资产被称为第一级准备。点评：本知识点属于重点知识点，非常重要，考生必须掌握，考核题型为单选、多选。9、B P110解析：活期存款可转让支付命令账户货币市场存款账户自动转账制度以西方国家的商业银行为例，存款服务的种类主要有：存款服务的种类交易帐户 储蓄存款非交易账户（储蓄账户）定期存款10、C P202解析：业财产

12、保险按性质及其价值表现形式可分为可保财产、特约承保财产和不保财产三种。不可保财产主要包括：土地、矿藏、矿井、森林、货币、票证、有价证券，文件等。11、B P221解析：交割期一般都采用“日期”模式。如“T+1”表示在交易日后的1个工作日交割，我国深沪证券市场采用的是无纸化的，交易所集中统一登记托管的交易组织机构，因此实现成交后的立即交割时没有问题的，90年代初我国深沪证券曾实行“”的叫个模式，后来为了抑制市场投机活动改为模式。12、B P241解析：利率变动是债券价格变动的直接影响因素，利率上升，债券价格下跌，利率下跌，债券价格上升。因此在进行债券投资管理时，必须重视利率的变化。13、A P2

13、44解析：按发行后基金单位可否赎回划分，投资基金可分为开放式基金和封闭式基金。开放式投资基金的基金单位总量是可变，在每个营业日，投资者可以向基金管理人申购基金单位，也可以要求基金管理人赎回基金单位。封闭式基金一经设立，基金单位总规模就固定了，投资者再要购买单位，只能到流通市场上去从基金投资者那里购买，基金投资者要想变现所持的基金单位，也不能要求基金管理人赎回，只能在流通市场上卖出。14、 P267解析：买入汇率是银行买入外汇是使用的价格，卖出汇率是银行卖出外汇时的价格，买入汇率与卖出汇率的算术平均值为中间汇率。现钞买入价是银行买入外钞的价格，低于外汇买入价。外汇买卖一般均集中在商业银行等金融机

14、构。它们买卖外汇的目的是为了追求利润，方法就是贱买贵卖，赚取买卖差价，商业银行等机构买进外币时所依据的汇率叫买入汇率 (Buying Rate)，也称买价；卖出外币时所依据汇率叫卖出汇率(Selling Rate)，也称卖价，买入汇率与卖出汇率相差的幅度一般在千分之一至千分之五，各国不尽相同，两者之间的差额，即商业银行买卖外汇的利润。买入汇率与买出汇率相加，除以2，则为中间汇率 15、C P287解析：我国当前货币层次划分法M0=流通中现金M1=M0+企业单位活期存款+农村存款+机关团体部队存款M2=M1+企业单位定期存款+自筹基本建设存款+个人储蓄存款+其他存款16、C P291解析：基础货

15、币在货币供给创造机制中，基础货币占有重要地位。基础货币的构成：商业银行在中央银行的存款准备金与流通于银行体系之外的现金这两者的总和，表示为BRC.B为基础货币，R为商业银行保有的存款准备金（含法定存款准备金和超额准备金），C为流通于银行体系外的现金基础货币表现为中央银行的负债。17、B P332解析：货币政策的中介目标由于政策传导是一个很长的过程，因而需要设置中介目标以了解政策贯彻是否有效、是否得力。货币政策的中介目标要符合以下要求：1）中央银行能够加以控制；2）中央银行能够及时取得有关中介指标的准确数据，据以分析监测；3）它与货币政策最终目标关系紧密。在西方国家一般是选择利率（30年代普遍采

16、用）或货币供给量（70年代以后，随着固定汇率制度的崩溃和通货膨胀的加剧，各国普遍采用）。我国主要是货币发行、货币供给量、贷款规模等，并根据经济形势变化进行调整。18、C P88解析：存款派生能力是指商业银行机构根据吸收的存款对企业发放一比新贷款，这笔贷款又将会以存款的方式进入借贷单位，在银行开立的账户，或进入商业银行的另一家机构，其结果就是新增加一比存款。19、B P287解析：马克思的论述是以存在金流通和大量黄金储藏为假定条件的。决定流通中货币量因素：商品销售量；商品价格；单位货币流通速度。其关系可列式如下：20、A P295解析：社会总供给与货币需求在商品货币经济条件下，社会总供给表现为商

17、品生产和流通的统一过程。无论是组织生产或实现销售，都需要一定量的货币为之服务，提出对货币的需求。社会总供给从商品、劳务数量和价格诸方面影响货币的需求量。二、多项选择题（本大题共10小题，每小题2分，共20分） 21、ACDE P8解析：支付手段是指货币作为价值的单方面转移。货币的支付手段的职能最初是由商品赊销时引起的，在偿还赊销款项时，货币已经不是作为商品交易的媒介，而是作为价值的独立存在进行单方面转移。作为支付手段必须是现实的货币。解析：国家信用：中央政府以国家的名义同国内外其他信用主体之间所结成的信用关系。分内债和外债。内债主要采取政府债券发行方式。 国家信用在经济生活中起着积极的作用：（

18、1）是解决财政赤字的较好途径（2）可以筹集大量资金，改善投资环境，创造投资机会。（3）成为国家宏观经济控制的重要手段23、ABE P163解析：是属于财产信托的一种。动产信托是指能自由移动而不改变性质，形状的财产，如交通工具、设备、原材料等。动产信托是以动产为标的物的信托。24、ABC P202解析：企业财产保险按性质及其价值表现形式可分为可保财产、特约承保财产和不保财产三种。特约承保财产的主要范围有：金银、珠宝、钻石、玉器、首饰、古玩、古书、邮票、水闸、铁路、桥梁、码头、矿井等。25、ABCDE P210解析：金融市场的要素构成：1. 交易对象。交易对象是货币资金的使用权2. 交易工具。交易

19、工具是交易的载体。金融市场的交易工具是金融交易的证明，简称金融工具。有传统金融工具包括各种债券和产权凭证（如，存款单证、商业票据、股票、债券等）和衍生金融工具（如，期权合约、期货合约、认股权证、调期合约等）。3. 交易主体。交易主体分筹资者、投资者和作为调控者的中央银行4. 交易价格。交易价格与资产价值的偏离决定投资者的买卖行为5. 交易组织系统。传统上划分为交易所交易和场外交易26、CD P231解析：股票的发行方式可以有多种分类：以发行对象为标准，可分为公开发行（公募）与不公开发行（私募）以发行中的职责划分为标准，可分为直接发行和间接发行。以发行股票是否能够带来现款为标准，可分为有偿增资、

20、无偿增资和搭配增资。27、AB P256解析：预计市场价格上升（下跌）的交易者即可选择购买买进期权，也可选择售出卖出期权，但是两者在风险利益方面有区别，因此经济状况不同的人会在两者之间进行选择。预计市场价格下跌的交易者即可选择购买卖出期权，也可选择售出买进期权，但是两者在风险、收益方面有区别，因此经济状况不同的人会在两者之间进行选择。28、BCDE P264解析：国际收支平衡表的内容：国际收支平衡表主要包括经常帐户、资本和金融帐户、储备资产变动、错误与遗漏经常项目帐户反映的是在国际收支中经常发生的交易的情况。经常帐户包括货物、服务、收入及经常性转移。29、ABE P325解析：传统的货币政策工

21、具有：法定存款准备金、贴现率、公开市场业务。30、ABC P323解析：货币政策内容：1. 货币政策的目标：一般表达为经济增长、充分就业、稳定币值和物价以及国际收支平衡。我国货币政策的目标是保持货币币值的稳定，并以此促进经济发展。2. 为实现货币政策目标而运用的政策工具；3. 货币政策的传导机制。指：运用一定的金融工具，如何引导社会经济生活的变化，从而实现货币政策的预期目标。三、计算题（本大题共2小题，每小题5分，共10分） 31、单利计算 利息额=505%2=5（万） 复利计算 利息额=50（1+5%）-50=5.125（万） 32、最低贷款利息率=筹集资金的边际成功本+银行的其他经营成本+

22、以及违约风险补偿费用+银行预期的利润 =3%+1%+1%+1.5%=6.5% 点评：本知识点为重点考核对象，难度不大，考生必须掌握，考核的题型为单选，计算。四、简答题（本大题共6小题，每小题6分共36分）33、金融证券化一般是指把银行贷款和其他资产转化成可在金融可在金融市场上出售和流通的有价证券，即资产证券化。资产证券化的作用有：1.资产证券化使银行等金融机构加速了资金周转，增加了收益。2.资产证券化特别是银行资产的证券化，使前面我们定义的直接融资方式和间接融资方式变的界限模糊，实质上是证券的持有人（即在权人），与抵押资产有了直接关系。3.银行资产证券化还将银行借贷市场与证券市场、抵押市场、资

23、产管理市场等有机的链接起来，对金融市场各个局部和整体的深化发展起到了积极促进作用。 34、第一、由于银行券统一发行的必要第二、银行林立，银行业务不断扩大，债权债务关系错综复杂，票据交换及清算中不能及时、合理处置，阻碍了经济的顺畅运行。第三、在经济周期的发展过程中，商业银行往往限于资金调度不灵的窘境，有时则应支付能力不足而破产，银行缺乏固定性，不利于经济的发展。第四、同其他行业性比，银行业经营竞争也很激烈，而且银行业在竞争中倒闭破产给经济造成动荡要大大多。上述建立中央银行的几方面要求并非同时提出，中央银行的形成也有一个过程。35、1、受托人为他人利益而掌握的财产。2、信托财产的物上代位性。3、信

24、托财产的独立性36、可保利益必须具备的条件是： 1、可保利益必须是确定的。 2、可保利益必须能估价。 3、可保利益必须是合法的。37、 1、金融市场最基本的功能就是媒介资金融通，对社会资源进行在分配。 2、金融市场还具备支持规模经济的功能。 3、价格发现也是金融市场的重要功能。 4、金融市场还具有调节宏观和微观经济的功能 P20938、选择货币政策的中介目标要符合以下要求： 1、中央银行能够加以控制 2、中央银行能够及时取得有关中介指标的标准数据，据以分析和监测。 3、它与货币政策最终目标关系紧密，它的变动通常能引起最终目标作相应的变化。 P331五、论述题（本题14分） 39、我国通货膨胀的

25、成因主要有： 1、需求拉动。 社会需求膨胀始终是通货膨胀的重要原因，（1）投资膨胀（2）消费膨胀 2、成本推动。 成本推动来自两个方面，（1）由于工资增长过快加大成本；（2）价格开放后，一些重要原材料价格上涨，同时政府有计划提高部分商品价格，这都是成本上升。 3、结构失调。 结构失调的影响可以是多种情况。(1）社会供给以需求结构错位，（2）生产结构失调 P305全国2009年7月高等教育自学考试金融理论与实务试题一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分)1.货币在商品交换中起媒介作用时执行（ ）A.价值尺度职能 B.流通手段职能C.贮藏手段职能 D.支付手段职能2.马克思认为货币

26、是（ ）A.价值尺度与流通手段的统一 B.流通手段与支付手段的统一C.价值尺度与支付手段的统一 D.流通手段与贮藏手段的统一3.我国企业投融资体制从财政主导型转为金融主导型的年份是（ ）A.1978年 B.1979年C.1983年 D.1994年4.一般来说，当物价水平上升时，名义利率将（ ）A.上升 B.下降C.不变 D.不确定5.在一国利率体系中起决定性作用的是（ ）A.名义利率 B.市场利率C.基准利率 D.优惠利率6.专门对工商业办理投资和长期信贷业务的银行是（ ）A.商业银行 B.中央银行C.投资银行 D.储蓄银行7.中国人民银行成立于（ ）A.1948年12月1日 B.1949年1

27、2月1日C.1953年12月1日 D.1984年1月1日8.主张商业银行的资产业务应主要集中于短期自偿性贷款的经营管理理论是（ ）A.商业贷款理论 B.资产转移理论C.预期收入理论 D.负债管理理论9.国际上通行的一种评价借款人信誉状况的原则是（ ）A.“3C”原则 B.“4C”原则C.“5C”原则 D.“6C”原则10.客户以现款交付银行，由银行把款项支付给异地受款人的业务被称为（ ）A.结算业务 B.支付业务C.汇兑业务 D.信托业务11.受托人在管理和处理信托财产时不得侵犯信托财产的（ ）A.公益性 B.独立性C.真实性 D.共有性12.中央银行参与金融市场交易活动的主要目的是（ ）A.

28、为国有资产保值增值 B.防止市场操纵C.运用经济手段进行宏观调控 D.让利于民13.狭义的金融市场是指（ ）A.商品市场 B.货币市场C.证券市场 D.衍生产品市场14.如果预期标的物价格上升，投资者可以选择（ ）A.购买买进期权 B.购买卖出期权C.售出买进期权 D.售出标的物15.还本付息以国家财政做担保的债券是（ ）A.金融债券 B.国家债券C.地方政府债券 D.公司债券16.我国人民币汇率采用的标价方法是（ ）A.直接标价法 B.间接标价法C.美元标价法 D.中间标价法17.对外投资收入记入国际收支平衡表中的（ ）A.经常账户 B.资本与金融账户C.储备资产账户 D.净误差与遗漏18.

29、我国的企业定期存款处于（ ）A.M0层次 B.M1层次C.M2层次 D.M3层次19.基础货币不包含（ ）A.流通于银行体系之外的现金 B.商业银行在中央银行的存款准备金C.商业银行的库存现金 D.商业银行吸收的企业活期存款20.通货膨胀现象反映（ ）A.社会总需求大于社会总供给 B.社会总供给大于社会总需求C.货币供给量不足 D.货币购买力上升二、多项选择题(本大题共10小题，每小题2分，共20分)21.消费信贷的积极作用体现在（ ）A.是国家解决财政困难的较好途径B.有助于商业银行调整信贷结构、分散风险C.提高居民生活质量D.引导企业加快技术改造和新产品生产E.筹集大量资金，改善投资环境22.下列关于商业信用的表述正确的有（ ）A.信用规模无限制B.商品赊销是其典型做法C.具有方便、简单、快速的特点D.与银行信用是一种相互支持、相互促进的关系E.“口头信用”是其规范形式23.1994年设立的政策性银行是（ ）A.中国人民银行 B.中国工商银行C.国家开发银行 D.中国进出口银行E.中国农业发展银行24.商业银行进行证券投资的目的是（ ）A.获取收益 B.分散风险C.增强流动性 D.增加资本金E.扩大声誉25.保险补偿的内容包括（ ）A.危险转移 B.损失分散C.实