证券从业资格《投资基金》考试真题.docx

1、证券从业资格投资基金考试真题2020年证券从业资格投资基金考试真题及答案(第232套）（一）单选题1.开放式基金是通过投资者向_申购和赎回实现流通的。A.基金托管人B.基金受托人C.基金管理公司D.证券交易市场2.基金届满即为基金终止，对基金资产进行清产核资后的_按投资者出资比例分配。A.基金净资产B.基金总资产C.基金投资额D.基金流动资产额E.开放式基金3.证券投资基金不包括_。A.封闭式基金B.开放式基金C.创业投资基金D.债券基金E.股票基金4.根据投资对象的不同，证券投资基金的划分类别不包括_。A.股票基金B.国债基金C.债券基金D.指数基金5.根据运作特点划分的证券投资基金不包括_

2、。A.对冲基金B.套利基金C.指数基金D.国际基金6.根据运作特点划分的证券投资基金不包括_。A.成长型基金B.收入型基金C.期权基金D.平衡型基金7.第一家证券投资基金诞生于_。A.美国B.英国C.德国D.法国8._是衡量一个基金经营好坏的主要指标，也是基金单位交易价格的计算依据。A.基金规模B.基金收益率C.基金资产净值D.基金赎回率9.证券投资基金的发起人不可以是_。A.信托投资公司B.证券公司C.保险公司D.基金管理公司10.每个基金发起人的实收资本不少于_。A.2亿元B.3亿元C.4亿元D.1亿元11.基金管理公司的发起人可以是_。A.保险公司B.证券公司C.商业银行D.金融咨询公司

3、12.拟设立的基金管理公司的最低实收资本为_。A.1000万元B.1500万元C.2000万元D.3000万元13.基金管理公司发起人的实收资本不少于_。A.1亿元B.2亿元C.3亿元D.4亿元14.基金会计帐册.报表和记录的保存年限在_。A.10年以上B.20年以上C.15年以上D.5年以上15.基金管理公司治理结构中不包括_。A.董事会B.监事会C.股东大会D.消费者16.基金管理公司的独立董事不少于_。A.2人B.3人C.4人D.5人17.基金管理公司的独立董事的人数占董事会的比例不得低于_。A.1/4B.1/3C.1/2D.1/518.我国封闭式基金不允许以下列价格发行_。A.溢价发行

4、B.折价发行C.平价发行D.面值发行19.根据我国的规定，封闭式基金的存续时间不得少于_年，最低募集数额不得少于_亿元：A.10，5B.5，10C.5，2D.10，1020.我国封闭式基金的发行期限为_。A.4个月B.2个月C.3个月D.1个月21.我国封闭式基金在发行期限内募集的资金超过该基金批准规模的_方可成立：A.70%B.80%C.90%D.60%22.开放式基金的销售机构不包括_。A.商业银行B.保险公司C.证券公司D.担保公司23.基金变更不包括_。A.封闭式基金转为开放式基金B.封闭式基金清算C.封闭式基金扩募D.封闭式基金续期24.根据证券投资基金管理暂行办法，一个基金持有一家

5、上市公司的股票，不得超过该基金资产净值的_。A.10%B.20%C.30%D.15%25.基金清算帐册以及有关文件由_来保存。A.基金托管人B.基金发起人C.基金管理人D.基金清算小组26.在我国，基金发起人不包括_。A.证券公司B.信托投资公司C.基金管理公司D.金融咨询公司27.在我国，基金发起人的实收资本不少于_。A.2亿元人民币B.3亿元人民币C.4亿元人民币D.1亿元人民币28.证券投资管理的指导性原则不包括_。A.合规性原则B.诚实信用原则C.合理性原则D.投资分散化原则29.证券投资管理的的作业流程不包括_。A.确定投资目标B.信息管理C.资产配置D.投资选择E.风险管理30.货

6、币市场上交易的金融产品不包括_。A.短期国债B.公司债券C.大额可转让存单D.回购协议31.资本市场上交易的金融产品不包括_。A.股票B.债券C.基金证券D.商业票据32.金融期货市场交易的产品包括_。A.利率期货B.大豆期货C.绿豆期货D.远期合约33.证券投资的交易成本不包括_。A.固定成本B.变动成本C.人力成本D.买卖价差34.证券投资的交易成本包括_。A.执行成本B.信息成本C.科研成本D.人力成本35.证券投资的执行成本包括_。A.机会成本B.市场冲击成本C.持有库存的风险成本D.买卖价差36.估计公平市场价格的方法不包括_。A.交易前价格基准B.交易后价格基准C.平均价格基准D.

7、执行价格基准37.资产管理人的投资方式不包括_。A.长期与短期B.动态与静态C.主动与被动D.系统化决策与非系统化决策38.投资组合收益率的计算方法不包括_。A.算术平均法B.时间加权法C.净现金流加权法D.移动平均法39.风险的衡量指标不包括_。A.标准差B.贝塔值C.阿尔法值D.决定系数40.投资绩效的风险调整方法不包括_。A.夏普比率B.詹森指数C.博迪比率D.特雷诺比率41.常见的业绩评价基准不包括_。A.市场指数B.普通风格指数C.标准化投资组合D.詹森指数42.投资组合超额收益的来源是_。A.战略性资产配置B.股票选择能力C.资产混合效率D.资产类别收益43.投资组合的绩效归属模型

8、不包括_。A.资产混合效率B.资产风险管理C.资产类别效率D.资产配置效率44.假设投资组合的收益率为20%，无风险收益率是8%，投资组合的方差为9%，贝塔值为12%，那么，该投资组合的夏普比率等于_。A.0.4B.1.00C.0.6D.0.245.基金托管人的实收资本不少于_。A.60亿元B.70亿元C.80亿元D.90亿元46.基金帐册.会计报表和记录由_来保管：A.基金持有人B.基金发起人C.基金管理人D.基金托管人47.开放式基金的申购费率不得超过申购金额的_。A.2%B.3%C.4%D.5%48.开放式基金的赎回费率不得超过赎回金额的_。A.2%B.3%C.4%D.5%49.巨额赎回

9、是指基金净赎回申请超过基金总份额的_。A.10%B.9%C.8%D.7%50.假定某基金的总资产为35亿元，总负债为5亿元，基金份额总数为30亿份，那么该基金单位净值为_。A.1元/份B.1.167元/份C.1.33亿/份D.1.2元/份51.开放式基金的买入价不可以是_。A.基金单位净值B.基金单位净值减交易费C.基金单位净值减赎回费D.基金单位净值加交易费52.假设某基金某日持有的某三种股票的数量分别为100万股.500万股和1000万股，每股的收盘价分别为30元.20元和10元，银行存款为10000万元，对托管人或管理人应付的报酬为5000万元，应付税金为5000万元，基金单位为2000

10、0万，请运用一般的会计原则，计算基金单位净值为_。A.1.09元B.1.53元C.1.15元D.1.35元53.非金融机构法人买卖基金应缴纳税收，其税种包括_。A.营业税B.印花税C.企业所得税D.个人所得税54.下列哪种风险可以通过组合投资来分散_。A.利率风险B.通货膨胀风险C.市场风险D.违约风险55.我国证券投资基金是基于_而组织起来的代理投资行为。A.委托原理B.代理原理C.契约原理D.公约原理56.公司型基金的持有人是基金公司的_。A.债权人B.受益人C.委托人D.股东57.证券投资基金托管人是_权益的代表。A.基金监管人B.基金持有人C.基金发起人D.基金管理人58.契约型基金是

11、基于_而组织起来的代理投资行为。A.委托原则B.代理原则C.契约原理D.公约原理59.契约型基金持有人实际上是_。A.经营者B.监管者C.受益者D.受托者60.不在公司担任具体管理职务的董事，因履行职责到达公司现场的时间每年应当不少于_。A.7天B.10天C.7个工作日D.10个工作日61.根据中华人民共和国信托法，受托人以_为限向受益人承担支付信托利益的义务。A.信托财产B.其自有资产C.信托合同约定的限度D.其注册资本62.消极型股票投资战略的理论基础是_。A.市场有效性理论B.市场无效性理论C.套利定价理论D.资本资产定价理论63.银行间债券市场上的交易产品不包括_。A.国债B.金融债券

12、C.国债回购D.商业票据64.债券收益与市场利率的关系是_。A.同方向B.无关C.反方向D.无确定关系65.我国私募基金是按_组织起来的。A.信托法B.证券法C.目前没有法律依据D.公司法66.委托单个社保基金投资管理人进行管理的资产，不得超过年度社保基金委托资产总值的_。A.10%B.15%C.20%D.25%E.30%67.在我国，基金托管人可由_来担任。A.保险公司B.证券公司C.信托投资公司D.商业银行68.基金设立的主要文件不包括_。A.申请报告B.发起人协议C.基金章程D.托管协议E.招募说明书69.契约型基金的最低存续期是_。A.5年B.10年C.8年D.15年70.采用积极性投

13、资战略的资产管理人在预测市场将上涨时_。A.提高系数B.降低系数C.保持系数不变D.不确定二，多选题13.我国封闭式基金允许以下列价格发行_。A.溢价发行B.折价发行C.平价发行D.面值发行14.开放式基金的销售机构包括_。A.商业银行B.保险公司C.证券公司D.金融咨询公司15.开放式基金的发行方式包括_。A.代理发行B.公募发行C.自行发行D.私募发行16.基金变更包括_。A.封闭式基金转为开放式基金B.封闭式基金清算C.封闭式基金扩募D.封闭式基金续期17.在我国，基金发起人包括_。A.证券公司B.信托投资公司C.基金管理公司D.金融咨询公司18.证券投资管理的指导性原则包括_。A.合规

14、性原则B.诚实信用原则C.合理性原则D.投资分散化原则E.风险于收益相匹配原则19.证券投资管理的的作业流程包括_。A.确定投资目标B.信息管理C.资产配置D.投资选择E.风险管理20.货币市场上交易的金融产品包括_。A.短期国债B.公司债券C.大额可转让存单D.回购协议21.资本市场上交易的金融产品包括_。A.股票B.公司债券C.商业票据D.资产担保证券22.金融期货市场交易的产品包括_。A.利率期货B.股指期货C.绿豆期货D.远期合约23.证券投资的管理成本包括_。A.信息成本B.科研成本C.人力成本D.交易成本E.物化成本24.证券投资的交易成本包括_。A.执行成本B.机会成本C.科研成

15、本D.人力成本E.佣金和杂费25.证券投资的执行成本包括_。A.市场冲击成本B.机会成本C.选择市场时机成本D.持有库存的风险成本26.估计公平市场价格的方法包括_。A.交易前价格基准B.交易后价格基准C.平均价格基准D.执行价格基准27.资产管理人的投资方式包括_。A.长期与短期B.动态与静态C.主动与被动D.系统化决策与非系统化决策28.企业法人终止的原因包括_。A.依法被撤销B.解散C.依法宣告破产D.企业现金流枯竭29.投资组合收益率的计算方法包括_。A.算术平均法B.时间加权法C.净现金流加权法D.移动平均法30.投资绩效的风险调整方法包括_。A.夏普比率B.詹森指数C.博迪比率D.

16、特雷诺比率31.常见的业绩评价基准包括_。A.市场指数B.普通风格指数C.标准化投资组合D.詹森指数32.投资组合超额收益的来源是_。A.战略性资产配置B.股票选择能力C.资产混合效率D.市场时机选择能力33.投资组合的绩效归属模型包括_。A.资产混合效率B.资产风险管理C.资产类别效率D.资产配置效率34.基金管理人在管理运作基金资产时不得从事以下行为_。A.投资于其他基金B.从事证券信贷业务C.从事证券信用交易D.资金拆借业务35.基金持有人大会有权就下列哪些事项作出决议_。A.修改基金契约B.提前终止基金C.更换基金管理人D.更换基金托管人36.证券投资基金的服务机构包括_。A.基金代销

17、机构B.基金注册登记机构C.基金投资咨询机构D.基金验资机构37.证券投资基金的当事人包括_。A.基金持有人B.基金托管人C.基金管理人D.基金发起人38.禁止社会保障基金投资管理人从事的活动包括_。A.不公平地对待社保基金账户的资产B.用社保基金委托资产从事信用交易C.运用社保基金投资于其他证券投资基金D.从事可能使社保基金委托资产承担无限责任的投资39.开放式基金的买入价可以是_。A.基金单位净值B.基金单位净值减交易费C.基金单位净值减赎回费D.基金单位净值加交易费40.证券投资基金的主要费用包括_。A.管理费B.托管费C.申购费D.赎回费E.交易佣金F.过户费41.以下属于基金托管人职

18、责的有_。A.监督基金管理人的投资运作B.复核.审查基金管理人计算的基金资产净值及基金价格C.出具基金业绩报告，提供基金托管情况D.负责基金的信息披露事项42.金融机构法人买卖基金单位应缴纳的税收，其税种包括_。A.营业税B.印花税C.企业所得税D.个人所得税43.监察稽核的内容主要针对基金与基金管理公司所面临的风险，主要包括_。A.监察风险B.信托风险C.投资风险D.流动性风险E.业务运作风险F.战略风险44.金融资产风险包括_。A.市场风险B.利率风险C.信用风险D.通货膨胀风险E.流动性风险45.在运用资本资产定价模型时，我们要估计下列参数_A.无风险收益率B.市场收益率C.证券或投资组

19、合的系数D.单个证券或投资组合的方差46.投资组合的超额收益可能来自于资产管理人的_。A.股票选择能力B.内幕消息获得能力C.市场时机的判断能力D.操纵市场能力47.资产配置决策大致可以分为三类_。A.战略性资产配置B.战术性资产配置C.资产混合管理D.证券资产选择48.法人应当具备如下条件_。A.依法成立B.有必要的财产或者经费C.有自己的名称.组织机构和场所D.能够独立承担民事责任49.下列哪些可以被视为市场异常的现象_。A.小公司效应B.日历效应C.低市盈率效应D.被忽略的公司的效应50.社保基金理事会的信息披露和报告应符合以下要求_。A.每年一次向社会公布社保基金各方面财务状况B.每季

20、度一次向财政部.劳动和社会保障部提交社保基金财务会计报告.投资管理报告C.单个资产管理合同到期后，向财政部.劳动和社会保障部提交经审计的报告，对社保基金投资情况做出说明D.社保基金发生重大事件，应当立即报告财政部.劳动和社会保障部，并编制临时报告书51.债券按照发行主体可以分为_。A.国债B.金融债券C.公司债券D.市政债券E.可转换债券52.依据中华人民共和国民法通则，民事活动应当遵循_的原则。A.自愿B.公平C.等价有偿D.诚实信用53.利率期限结构理论包括_。A.预期理论B.流动性偏好理论C.市场分割理论D.优先置产理论54.影响久期的因素包括_。A.票息的大小B.存续期限C.到期收益率

21、D.票面金额55.能够对资本市场产生系统性影响的风险包括_。A.利率风险B.通货膨胀风险C.违约风险D.提前赎回风险56._属于证券的特定风险：A.信用风险B.利率风险C.提前赎回风险D.购买力风险57.积极型股票投资战略包括_。A.以技术分析为基础的投资战略B.以基本分析为基础的投资战略C.市场异常战略D.投资组合战略58.根据对市场效率的认识，债券的投资策略可以分为_。A.指数化投资策略B.规避和现金流配比策略C.积极调整的投资策略D.被动投资策略59.证券投资基金的监管原则包括_。A.保护投资者利益原则B.法制管理原则C.搣三公攠原则D.监管与自律原则60.证券投资基金的监管内容包括_。

22、A.对基金管理公司的监管B.对基金行为的监管C.对基金托管人的监管D.对基金持有人的监管（三）判断题1.公司型基金的基金公司负责基金的投资操作和日常管理。2.证券投资基金的投资对象为货币市场工具和资本市场工具。3.创业投资基金的主要投资对象是股票.债券.证券投资基金等。4.公司型基金可以是封闭式基金，也可以是开放式基金。5.公募基金既可以上市流通，也可以不流通。6.离岸基金是指在本国募集资金投资于外国证券市场的证券投资基金。7.在岸基金是指在外国募集资金投资于本国证券市场的证券投资基金。8.指数基金的投资对象是股票市场指数。9.公司型基金可以借贷而契约型基金不可以。10.封闭式基金可以挂牌上市交易。11.开放式基金既可以挂牌上市交易，也可以柜台交易。12.第一只证券投资基金诞生于美国。13.证券投资基金的发展趋势之一是从