深圳证券交易所ETF业务券商技术系统变更指南Word文件下载.docx
《深圳证券交易所ETF业务券商技术系统变更指南Word文件下载.docx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《深圳证券交易所ETF业务券商技术系统变更指南Word文件下载.docx（33页珍藏版）》请在冰豆网上搜索。
为便于参与深圳证券交易所（以下简称深交所）交易型开放式指数基金业务（以下简称ETF）（如深证100ETF）的会员公司和相应IT提供商更好地理解ETF业务和了解相关技术系统，尽快做好会员公司端技术系统的准备工作，本所编制和发布本指南文档。
编制本文档的依据：
《深圳证券交易所交易型开放式指数基金业务实施细则》（未发布稿）、易方达基金管理有限公司（以下简称易方达基金公司）深证100ETF产品方案；
本所原有的技术系统接口。
本所改造系统的宗旨：
从技术上保障证券市场安全运行，同时，要减少系统改造对会员公司带来的影响。
代办证券公司：
具有代理ETF申购/赎回业务资格的券商（也称PD）。
由ETF基金管理公司从证监会认可的具有基金代销资格的券商中选择并报交易所确认。
深证100ETF的代办证券公司名单由易方达基金管理公司公布。
本文中未涉及的内容请参考深交所及中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司公布的业务实施细则及现有业务规则。
技术咨询电话：
（0755）25918187
（0755）25918199
特别提示：
该指南只包括深交所提供的业务服务，供有关单位参考。
如果业务规则及业务方案有所变更，本文档也可能会有所变更。
请各会员单位根据自身拟开展的ETF各类业务（可分为一般证券公司，具有基金代销业务资格的证券公司，ETF代办证券公司），参照本指南的相应内容，做好相关的技术准备工作。
二、
ETFs业务简介
交易型开放式指数基金，是指经依法募集的，以跟踪特定证券指数为目标或以特定证券组合为投资对象的开放式基金，其基金份额用组合证券进行申购、赎回，并在本所上市交易。
二.1ETFs场内业务运作枢架
图1：
ETFs场内业务运作总体框架
交易所系统与结算深圳分公司登记结算系统紧密结合，构成完整的ETFs场内业务承载平台，支持ETFs发行认购、登记托管、申购、赎回、交易、信息披露、清算交收、权益分派等各类业务，其总体框架见图1。
ETFs场内业务可划分为以下三类：
一级市场业务（虚线矩形框）：
交易所系统可实现ETFs一级市场的网上认购、申购、赎回等业务。
投资者进行网上申购（赎回）时，必须委托代办证券公司（PD）向交易所系统申报申购（赎回）申请，并且申购（赎回）基金份额的对价是一篮子组合证券加少量现金，而且申购（赎回）设有最小创设单位（CU，CreateUnit），投资者申报数量必须是最小创设单位的整数倍，主要适合机构投资者参与。
需要说明的是，在发行认购时，凡具有基金代销资格的本所会员均可申请代理发行认购业务，投资者可采取现金、实物认购形式，认购单位小，适合各类投资者参与。
二级市场业务（实线矩形框）：
ETFs在交易所挂牌上市后，份额在交易所市场交易，与封闭式基金交易相同，投资者可通过普通经纪券商交易ETFs份额，用现金结算。
后台业务（椭圆形框）：
ETFs认购、申购（赎回）、交易的所有后台业务由交易所、登记结算机构、托管银行和基金管理人共同完成，主要包括认购、申购（赎回）确认、交易撮合、份额登记、清算交收、权益分配、信息披露等业务。
二.2业务资格
二.2.1会员业务资格
ETF网上发售：
具有基金代销业务资格的本所会员的所有A股席位（具有基金交易权限）具有ETF（如“深100ETF”）网上发售代理业务权限。
ETF二级市场交易：
本所会员的所有A股席位（具有基金交易权限）具有ETF（如“深100ETF”）交易权限。
ETF申购赎回：
具有基金代销业务资格的、且经基金管理公司选择并经我所认可的本所会员（称为“代办证券公司”，也称为“PD”）的所有A股席位，具有ETF（如“深100ETF”）申购赎回业务权限。
一级市场业务
资格限制
实物申购（允许个别证券现金替代）
ETF代办证券公司
实物赎回（允许个别证券现金替代）
二.2.2投资者业务资格
持有深圳A股证券账户可参与ETF的网上现金发售、网下发售、申购赎回、二级市场交易等业务。
持有基金账户的投资者可参与ETF的网上现金发售、二级市场交易业务。
二.3ETF基金及股票属性控制
二.3.1ETF基金份额
当日买入的ETFs份额可当日赎回，不可当日卖出；
当日申购的ETFs份额可当日卖出，不可当日赎回。
二.3.2股票
投资者当日买入的股票，不得卖出，但可以用于申购ETF基金份额；
投资者当日赎回基金份额得到的股票，可以卖出，不可用于申购ETF。
二.4深证100ETF简介
深证100ETF由易方达基金管理公司发行和管理，主要投资于深证100指数成份股、备选成份股和新股，追求与该指数类似的风险与收益特征。
除保留少量必要的现金外，深证100ETF基金将全部投资于股票。
力求使基金收益在扣除各种费用之后，接近深证100指数收益率。
深证ETF100采取被动式投资策略，具体使用的跟踪指数的投资方法为完全复制法。
基金公司将以完全复制法作为基金的主要管理方式。
若将来在面对特殊情况时，如成份股因涨跌停等原因导致无法利用完全复制法获得足够数量，易方达基金公司将搭配使用合理方法，找出最好的替代成份。
下面以深证100ETF为例，介绍ETF相应的业务和技术处理。
三、ETF产品信息
三.1基本信息
三.1.1ETF代码
ETF代码使用1599XX证券代码区间，代码按发行顺序依次编码，同一只ETF的发行认购、申购、赎回等一级市场业务使用ETF交易业务的证券代码。
深证100ETF的代码为159901。
三.1.2ETF简称
深证100ETF的证券简称为“深100ETF”。
三.1.3流通份额
T日初始流通份额：
T-1结算后ETF基金规模。
通过证券信息库的XXLTGS（流通股数）字段发布。
三.1.4基金净值
T-1日净值：
同LOF，通过证券信息库的XXSNLR（上年每股利润）字段发布每份ETF基金的上一交易日净值；
通过行情库的HQSYL1（市盈率1）字段发布每百份ETF基金的上一交易日净值。
IOPV（ETF即时参考净值）：
类似LOF，通过行情库的HQSYL2（市盈率2）揭示交易当日定时更新的每百份基金单位净值估值。
三.1.5ETF交易的经手费率、印花税率
ETF交易的佣金、经手费率等，参照在本所上市交易的基金标准执行。
三.1.6ETF基本信息的发布
ETF的基础信息将同股票等现有产品一样，通过证券信息库（SJSXX.dbf）发布给券商等市场参与者，供其技术系统使用或向投资者发布用。
证券信息库SJSXX.dbf：
序号
字段名
字段描述
类型
长度
备注
1
XXZQDM
证券代码
C
6
ETF代码
1599xx（顺序编码）
2
XXZQJC
证券简称
8
ETF简称
3
XXYWJC
英文简称
20
SZ100ETF（暂定）
4
XXJYDW
交易单位
N
4,0
1（份）
5
XXHYZL
行业种类
3
空
6
XXHBZL
货币种类
2
‘00’人民币
7
XXMGMZ
每股面值
7,2
1.00元
8
XXZFXL
总发行量
12,0
ETF发行量
9
XXLTGS
流通股数
ETF流通数量（T日初始量）
10
XXSNLR
上年每股利润
9,4
每基金单位净资产值
11
XXBNLR
本年每股利润
12
XXJSFL
经手费率
7,6
按成交金额计算。
同基金
13
XXYHSL
印花税率
14
XXGHFL
过户费率
同权证
15
XXSSRQ
上市日期
D
CCYYMMDD
ETF挂牌交易日期
16
XXDJRQ
到期/交割日
17
XXMBXL
每笔限量
9,0
发行期间为99999000
交易期间为1000000
18
XXBLDW
买数量单位
6,0
100
19
XXSLDW
卖数量单位
20
XXJGDW
价格档位
5,3
0.001（元）
21
XXJHCS
集合竞价限价参数
7,3
根据现行交易规则，不设涨跌幅限制时有意义，定义集合竞价和连续竞价有效范围。
22
XXLXCS
连续竞价限价参数
23
XXXJXZ
限价参数性质
1,0
0：
XXJHCS和XXLXCS分别为集合竞价和连续竞价的价格范围
24
XXZTJG
涨停价格
9,3
当日涨停价
25
XXDTJG
跌停价格
当日跌停价
26
XXZHBL
折合比例
5,2
27
XXJYZT
交易状态
1
发行：
‘F’上网定价发行；
‘I’上网竞价发行；
首日上市：
‘Y’；
非上市首日：
‘N’
28
XXZQJB
证券级别
‘E’（ETF）
29
XXTPBZ
停牌标志
‘T’停牌；
‘F’正常交易
30
XXCQCX
除权除息标志
“N”表示正常状态；
“E”表示除权；
“D”表示除息；
“A”表示除权除息。
31
XXCFBZ
成份股标志
“N”（不纳入综合指数计算）
三.2申购赎回清单
三.2.1申购赎回清单内容
基金管理人在每个开放日开市前公布申购赎回清单文件，包含基本信息、T-1日信息、T日信息、组合信息等内容。
包含的内容如下：
基本信息
最新公告日期
YYYYMMDD
基金名称
C30
基金管理公司名称
基金代码
C6
拟合指数代码
T-1日信息内容
现金差额
单位为元，精确到小数点后2位
最小申购、赎回单位资产净值
单位为元，精确到小数点后2位
基金份额净值
单位为元，精确到小数点后3位
T日信息内容
预估现金差额
单位为元，精确到小数点后2位、
可以现金替代比例上限
是否需要公布IOPV
是或否
最小申购、赎回单位
单位为份
最小申购赎回单位现金红利
申购赎回组合证券只数
单位：
只
是否开放申购
允许或禁止
是否开放赎回
组合信息内容
股份数量
现金替代标志
现金替代保证金率
固定替代金额
现金替代标志可分为“禁止”、“可以”、“必须”三类；
现金替代保证金率是可以现金替代的证券在现金替代时交纳的保证金比率（不含100%部分）；
固定替代金额是必须现金替代的证券在现金替代时的预估金额。
三.2.2申购赎回清单文件格式定义
三.2.2.1命名规则
文件名：
ETF100EFundBulletinYYYYMMDD.txt
其中：
ETF100：
ETF标识代码
EFund：
基金公司标识代码
YYYYMMDD：
T日日期
另约定8.3格式短文件名为：
NNYYMMDD.PCF
NN：
ETF证券代码的后两位（如深100ETF的代码为159901则NN为01）
YYMMDD：
6位的T日日期
三.2.2.2格式规范
文件内容分为两个信息段，第一段信息为基本参数信息，第二段为成份股信息。
定义如下：
[ETF100]/*固定值，表明以下信息为公告的参数信息*/
基本参数信息
TAGTAG/*固定值，表明以下开始表示为成分股信息描述*/
成分股描述信息
ENDENDEND/*固定值，表明ETF100信息描述结束*/
三.2.2.3字段定义
Ø
基本信息定义
采用一行（0D0A字符结束）一个参数的形式表示，参数的识别按照英文名称作为标识。
将来增加新的参数时，会重新定义其英文名称。
字段内容
格式
含义
范围
FundID
159900-159999
FundName
FundManagementCompany
基金公司名称
UnderlyingIndex
000000-999999
CreationRedemptionUnit
C8
每个篮子（最小申购赎回单位）对应的ETF份数，目前为1000000份
[0，99999999]
Estimatecashcomponent
C11
T日每个篮子的预估现金差额，总长为11位（包括小数点），2位小数
[-9999999.99，99999999.99]
MaxCashRatio
C7
最大现金替代比例，总长为7位（包括小数点），小数点后5位，例如：
5.551％在文件中用0.05551表示
[0.00001，1]
Publish
C1
是否需要发布IOPV，1:
发布，0：
不发布
{0,1}
Creation
申购允许初始状态，0：
禁止，1：
允许
Redemption
赎回允许初始状态，0：
RecordNum
C3
表示一个篮子的证券记录数
[0,999]
TradingDay
T日日期，格式YYYYMMDD
PreTradingDay
T－1日日期，格式YYYYMMDD
CashComponent
T－1日申购赎回基准单位的现金余额，两位小数
NAVperCU
C12
T－1日申购赎回基准单位净值，总长为12位，包括小数点，其中小数部分为2位。
[0，999999999.99]
NAV
T－1日基金的单位净值。
总长为8位，包括小数点，其中小数部分为4位。
[0，999.9999]
DividendPerCU
T日申购赎回基准单位的红利金额，总长为12位，包括小数点，其中小数部分为2位
以上各字段的格式一栏只是说明最大长度，在文件中不需要给出最大长度。
举例说明，虽然CashComponent的格式为C11，但若其实际值为2635.56，只需要给出CashComponent=2635.56，而不必给出CashComponent=0000000002635.560或者在前面用空格表示
以上英文字母，大小写无关；
成份股部分字段定义
一只证券一行（0D0A字符结束），字段在其总字段长度内显示，没有内容用空格补足，字段顺序固定，字段之间用|分隔。
例如：
000001|深发展Ａ|0|2||12000.23|
关键字，递增排序，ETF对应指数成份股在深圳证券交易所挂牌交易代码。
对应证券代码的证券的中文简称，四位中文，左对齐，右补空，对正确性不校验
证券数量
每个申购篮子中该成分股的数量，数据右对齐，左补空
替代标志1）
表示该证券是否允许用现金进行替代。
0表示禁止现金替代（必须有证券），1表示可以进行现金替代（先用证券，证券不足的话用现金替代），2表示必须用现金替代。
在网页上显示时需要转换成对投资人直观的汉字说明形式（如0表示为“禁止替代”）。
溢价比例2）
证券用现金进行替代的时候，计算价格时增加的比例（不含100%）。
总长为7位（包括小数点），小数点后5位，数据右对齐，左补空，小数必须为5位，例如：
2.551％在文件中用0.02551表示；
2.1%在文件中用0.02100表示。
替代金额3）
当某只证券必须用现金替代的时候，该证券所需总金额。
总长为12位（包括小数点），小数点后3位
数据右对齐，左补空，小数必须为3位，例如：
2000在文件中用2000.000表示
●替代标志：
●溢价比例：
此字段只有当替代标志为‘1’时才使用。
在网页上显示时需要转换成对投资人直观的百分比说明形式（如2.551％）。
●此字段只有当替代标志为‘2’时才使用。
在网页上显示时需要添加金额单位（如2000.000，表示为￥2000.000元）。
三.2.3申购赎回清单标志文件
三.2.3.1命名规则
ETF100EFundBulletinYYYYMMDD.flag
NNYYMMDD.FLG
三.2.3.2内容
●名称（包括长文件名和短文件名）
●文件的生成日期
●文件的生成时间
●文件行数
●字节数
●校验码
三.2.3.3格式
每个字段以|分开。
举例如下：
ETF100EFundBulletinCCYYMMDD.txt|01YYMMDD.txt|20050914|180631|156|123456|A0180FCD
文件名称
C40
PCF文件的名称，左对齐，右补空
文件简称
PCF文件的短文件名，左对齐，右补空
生成日期
CCYYMMDD的格式，暂时不校验
生成时间
时分秒时间，暂时不校验
文件行数
C4
一篮子文件中的记录行数，右对齐，左补空
文件字节数
文件的字节数
校验码
CRC32校验码，以8位字符的16进制形式表示
校验码字段为对申购赎回清单文件进行CRC32校验的结果，用于检查数据。
使用的生成多项式为:
（32,26,23,22,16,12,11,10,8,7,5,4,2,1,0）
三.2.4申购赎回清单传输方式
券商及市场其他用户可以通过交易所高速单向卫星系统、交易所网站、基金公司FTP、基金公司网站获得该文件。
如果因各种意外情况，代办证券公司无法通过上述途径获得文件，应及时通知基金公司，协商处理。
申购赎回清单为ETF基金管理公司制定的接口约定，ETF基金管理公司可能根据相应ETF产品需求增补该清单的内容项，并及时公布。
券商等市场参与主体在使用申购赎回清单文件（PCF）时，应根据自身的业务需求选择使用其中的数据项，其技术系统要能适应PCF中含有与自身业务无关的数据项，对于这些与已无关的数据项可采取忽略的处理方式。
四、ETF份额发售
四.1网上定价发行
ETF的网上发售处理同目前的LOF发行，可持续多日发行。
接口：
《深圳证券交易所数据接口规范》（V4.35）
四.2网下发售
网下发行部分由基金管理公司与代办证券公司自行约定接口及处理方式。
深证100ETF网下采用现金认购与股票认购两种发售方式。
五、ETF二级市场交易
五.1ETF交易规则
ETF交易采用集中竞价方式进行，遵循我所现行交易规则。
●开盘价的确定方式为开放式开盘集合竞价，同中小企业板股票。
●收盘价为最后一分钟的加权平均价。
●ETF暂不允许进行回转交易，即当日买进的ETF，不可当日卖出。
●ETF交易的计价单位为“每份价格”，申报价格最小变动单位为0.001元（人民币）。
●买入ETF，申报数量应当为100份或其整数倍。
ETF单笔申报数量应当不超过100万份（即单笔最大申报数量为100万份）。
●ETF交易自上市首日起实行价格涨跌限制，每日开盘前在证券信息库中公布当日价格涨跌限制价位。
涨跌限制价格按下列公式计算：
涨停价格=前一日收盘价格×
（1+涨幅限制）
（1–跌幅限制）
计算结果四舍五入至价格最小变动单位。
当跌停价格的计算结果小于等于零时，取价格最小变动单位。
涨跌幅限制为10%。
请直接使用我所发布的ETF涨停价、跌停价，即证券信息库（SJSXX.dbf）的XXZTJG（字段24：
涨停价格）和XXDTJG（字段25：
跌停价格）。
六、ETF申购、赎回
六.1业务流程
六.1.1投资者委托
投资者可以通过本所会员提供的委托服务渠道下达买/卖ETF交易指令，委托券商买卖ETF。
投资者须委托ETF代办证券公司代办ETF申购/赎回业务。
券商系统在收到投资者的ETF买卖指令、申购赎回指令时，应依据相关法律和我所业务规则，对委托进行合法性检查；
在处理相关指令和成交回报数据时，及时对投资者帐户上的可用资金、ETF可用份额、组合证券可用股份进行冻结或解冻。
六.1.2PD券商向交易所申报
ETF的申购赎回等指令通过委托库SJSWT.dbf向我所交易系统申报。
说明：
ETF的申购赎回等使用的证券代码与交易代码保持一致，通过WTYWLB（业务类别）来区分委托申报记录：
若WTYWLB为“0B”、“0S”、“0C”之一，表示对应的ETF申报记录为正常买卖交易/交易撤单类指令。
若WTYWLB为“KB”、“KS”，表示对应的ETF申报记录为ETF申购、ETF赎回指令。
委托库的其余字段填相应值。
六.1.3交易主机即时处理
通常，交易系统接收到申购/赎回等指令后，进行席位权限、股东代码、申报数量、ETF份额或投资者组合证券份额等方面的合法性检查。
对于通过合法性检查的申报，交易主机即时
升级会员 