物流企业财务管理串讲笔记Word文件下载.doc

物流企业财务管理串讲笔记Word文件下载.doc

《物流企业财务管理串讲笔记Word文件下载.doc》由会员分享，可在线阅读，更多相关《物流企业财务管理串讲笔记Word文件下载.doc（56页珍藏版）》请在冰豆网上搜索。

资金收支活动反映了企业所有生产经营活动的内容和实质，包括资金的筹集投放、耗费、收入和分配等一系列经济内容。

企业的财务活动主要包括以下四个方面：

（1）筹资活动：

物流企业要进行生产经营活动就必须首先筹集一定数量的资金，并能够对其自主地支配和运用。

从整体上看，物流企业主要可以从两方面筹资并形成两种性质的资金来源：

一是企业的权益资本。

它是企业通过吸收投资者的直接投资、发行股票和企业内部留存收益等方式取得的；

二是企业的负债资本。

它是企业通过向银行借款、发行债券和预收款项等方式取得的。

（2）投资活动：

通过各种方式筹集大量的资金并不是物流企业经营的最终目的，企业筹集资金的目的是为了把资金用于生产经营活动，以便取得最大的经济利益，增加企业价值。

企业把筹集到的资金用于对内固定资产投资和无形资产投资等，便形成企业的对内投资；

企业把筹集到的资金用于购买其他企业的股票、债券或与其他企业进行联合投资，便形成企业的对外投资。

狭义的投资活动仅指对外投资。

包括对外股权性投资和对外债权性投资两种。

（3）资金运营活动：

物流企业在日常的经营过程中，会发生一系列的资金收支活动。

我们将资金占用在长期资产上的活动称为投资活动。

而将资金运用在短期资产上进行运营周转称为资金运营活动。

（4）利润分配活动：

物流企业在经营过程中会产生利润，也可能会因为对外投资而取得投资收益。

这说明企业有了资金的增值或取得了投资报酬。

企业的利润要按规定的程序进行分配。

［单选］物流企业财务关系：

就是指企业在组织财务活动过程中与各有关方面所发生的经济利益关系。

［单选］物流企业与投资者之间的关系在性质上属于经营权与所有权关系。

处理这种财务关系必须维护投资、受资各方的合法权益。

［单选］物流企业与被投资单位之间的关系在性质上属于投资与受资的关系。

［单选］物流企业与债权人之间的财务关系体现的是债务与债权关系。

［单选］物流企业与债务人之间的财务关系体现的是债权与债务关系。

［单选］物流企业内部各单位之间的财务关系体现着企业内部各单位之间的经济利益关系。

［单选］物流企业与职工之间的财务关系体现着职工个人和企业在劳动成果上的分配关系。

［单选］物流企业与税务机关之间的关系反映的是依法纳税和依法征税的权利义务关系。

［名词解释］财务管理：

是指根据财经法规制度，运用特定的量化分析方法，组织企业财务活动、处理财务关系的一项经济管理工作，是企业管理的一个独立方面。

搞好物流企业财务管理对于改善物流企业经营管理、提高物流企业经济效益具有独特的作用。

［填空］物流企业管理的目标可以概括为生存、发展和获利。

［多选］生存是发展和获利的前提，企业只有生存才能获利。

在市场经济条件下，企业要想生存，必须满足下面两个基本条件：

（1）企业要做到“以收抵支”；

（2）企业能够偿还到期债务。

［简答］简述物流企业管理的目标与财务管理目标的区别。

物流企业管理的三个目标是生存、发展和获利，这三个方面是相互联系、密不可分的。

企业管理目标与财务管理目标是有差异的。

尽管两个概念联系密切但层次不同。

前者是总体目标，后者是具体目标；

前者是主体目标，后者是附属目标。

财务管理目标是在实现企业总体目标前提下的具体运作目标，财务管理目标服从于企业管理目标。

企业管理的目标要求财务管理做到筹集资金并有效地进行投放和使用，同时,还要对生产、销售和利润分配的环节进行管理，使企业能够长期、稳定地生存下去，从总体上实现物流企业目标对财务管理提出的要求。

［多选］利润最大化目标还存在如下缺点：

第一，没有考虑货币的时间价值，没有考虑利润实现的时间。

第二，没有考虑到预期收益的风险或不确定性。

第三，没有反映所得利润与投入资本额之间的比例关系。

第四，如果片面强调利润额的增加，有可能使企业产生追求短期利益的行为，导致企业只顾实现目前的短期利润最大化，而忽视了企业的长远发展。

［多选］每股利润最大化指标可克服利润最大化目标的第三个缺点，即考虑了所得与所费之间的比例关系，强调了资金运营效果。

但这种观点仍然存在以下缺陷：

第一，仍然没有考虑货币的时间价值，即没有考虑企业实现利润的时间性。

第二，仍然没有考虑取得利润时所承担的风险。

第三，仍然不能避免追求短期利益的行为。

［简答］企业价值最大化的优点。

第一，企业价值最大化目标扩大了其适用范围，该目标不仅适用于上市公司，同样适用于非上市公司。

第二，企业价值最大化目标兼顾了各相关利益集团的利益，从理论上来讲，分属于企业契约关系的各方（股东、债权人、职工、经理阶层等）目标都可以折中为企业总价值的不断增长和企业的长期稳定发展，各个利益集团都可以借此来实现他们的最终目的。

第三，企业价值最大化目标符合经济规律的要求，有助于增加社会财富。

由于企业是构成整个社会经济的基本单元，如果每一个企业都以价值最大化作为目标并将其实现，则最终必然会带来整个社会经济的更大发展，加快社会财富的增长。

［简答］简述股东财富最大化的优缺点。

优点：

股东或委托人的利益目标则是使企业财富最大化，从而要求经营者通过财务上的合理经营、为投入到企业中的股东资本创造更多价值，为股东创造更多财富。

因此，股东财富最大化这一理财目标受到人们的普遍关注。

缺点：

（1）适用范围有限，只适用于上市公司，而对于非上市公司来说，股东财富无法通过股票价格来表现。

（2）股东财富最大化在很大程度上不属于管理当局可控范围之内。

（3）它仅仅反映了企业所有者的利益和要求，而对企业其他关系人的利益重视不够，可能导致企业所有者与其他关系人的矛盾，不利于企业的发展。

［名词解释］代理：

所谓“代理”关系是种合同关系，其中委托人聘用代理人，并授予其一定的决策权，代理人作为委托人的代表进行企业的经营活动。

［填空］代理关系是基于经营权与所有权相分离的原则而发展出来的。

［多选］为了防止经营者与股东的目标相背离，股东通常会采取激励和监督两种办法来协调。

这些激励措施主要包括股票期权，奖金和津贴以及福利待遇等，这与管理者决策是否体现了股东利益紧密相关。

监督是要通过与管理者签约、聘请注册会计师审计财务报表以及明确管理权限等措施来实现。

［填空］财务管理环境涉及的范围很广，其中最主要的是金融市场环境、法律环境和经济环境。

［填空］金融市场是资金融通的场所。

［简答］简述金融市场的一般特征。

（1）交易对象是资金，即现金或现金等价物。

（2）金融市场是公开市场，买卖双方可以自由竞价，交易条件完全依据供需关系。

（3）不包括非正常的幕后交易行为。

（4）很大程度上是无实物形态的交易。

［简答］简述金融市场与企业理财的关系。

金融市场对于商品经济的运行，具有充当金融中介，调节资金余缺的功能，与企业存在密切的关系：

（1）金融市场是企业筹资和投资的场所。

（2）企业通过金融市场可以随时进行长短期资金的转化。

（3）金融市场便利于企业从事财务管理活动。

（4）金融市场可以为企业理财提供相关的信息。

［填空］按照交易对象的不同金融市场可以分为资金市场、外汇市场和黄金市场。

资金市场按交易的期限分为短期资本市场和长期资本市场。

短期资本市场是指期限不超过一年的资金交易市场，因为短期有价证券易于变成货币或作为货币使用，所以也叫货币市场；

长期资本市场是指期限在一年以上的股票和债券交易市场，因为发行股票和债券所筹集的资金主要用于固定资产等资本品的购置，所以也叫资本市场。

发行市场是指从事新证券和票据等金融工具买卖的市场，也叫初级市场或一级市场；

流通市场是指从事已上市的旧证券或票据等金融工具买卖的转让市场。

［多选］金融市场的组成：

金融市场由主体、客体和参加人组成。

主体是指银行和非银行金融机构。

金融市场的主体：

（1）中国人民银行。

（2）商业银行。

（3）国家政策银行。

（4）非银行金融机构。

［单选］国家政策银行主要有中国进出口银行、国家开发银行和农业发展银行等。

［多选］目前，我国主要的非银行金融机构主要包括保险公司、信托投资公司、信用合作社、邮政储蓄机构、证券公司和证券交易所等机构。

其中信托投资公司主要是以受托人的身份代人理财，其主要业务是经营资金和财产委托、代理资产保管、金融租赁、经济咨询以及投资等。

［填空］企业财务管理活动的法律规范主要有企业组织的法律法规、税务法律法规和财务法律法规。

［多选］企业组织的法律法规，主要包括《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国全民所有制工业企业法》、《中华人民共和国中外合资经营企业法》、《中华人民共和国中外合作经营企业法》和《中华人民共和国外资企业法》等。

［填空］税务法律法规，国家财政收入的主要来源是企业所缴纳的各种税金。

［填空］《企业财务通则》是各类企业进行财务活动、实施财务管理必须遵循的基本规范。

［填空］一般经济周期的过程可分为四个时期：

扩张期、繁荣期、衰退期及萧条期。

［填空］管理经济的手段通常分为三种：

经济手段、法律手段和必要的行政手段。

［简答］简述政府经济政策的经济特征。

（1）间接性与直接性相结合。

（2）集经济、法律和行政手段于一体，管理经济的手段通常分为三种：

（3）稳定性与变动性相统一。

［名词解释］财务管理原则：

财务管理的原则也称为理财原则，是指人们对财务管理活动共同的、理性的认识。

它是从企业理财实践中抽象出来并在实践中得到证实的行为规范。

［名词解释］企业的财务管理环境：

又称理财环境，主要是指对企业财务活动产生影响的企业外部条件。

［简答］简述财务管理的原则。

（1）资金优化配置原则。

（2）弹性原则。

（3）收支平衡原则。

（4）收益与风险均衡原则。

（5）货币时间价值原则。

［名词解释］资金优化配置原则：

资金优化配置原则是指通过资金活动的组织和调节使各项物质资源具有最优化的比例关系，从而保证企业持续、高效地运作。

［名词解释］收支平衡原则：

是指资金的收支在数量上和时间上达到动态的协调平衡。

［单选］资金收支的动态平衡公式为目前现金余额＋预计现金收入-预计现金支出=预计现金余额

［名词解释］弹性原则:

是指财务管理实践中，在编制所有的财务预算、制定相关的财务决策时，都要力争在准确和节约的同时留有一定合理的伸缩余地，以适应意外情况的发生。

［名词解释］收益与风险均衡原则:

又称为风险报酬权衡原则。

收益与风险均衡原则是指企业必须对每一项财务活动进行收益性和安全性分析，按照收益与风险适当均衡的要求来决定采取何种行动方案，在实践中趋利避害提高效益。

第二章财务管理的价值观念

［名词解释］货币的时间价值:

是指资金在投资和再投资过程中由于时间因素而形成的价值差额，它表现为资金周转使用后的价值增值额。

［填空］货币的时间价值观念是现代财务管理的基础观念之一，因其非常重要并且涉及所有的理财活动，所以被称为理财的“第一原则”

［单选］资金的循环和周转以及由此实现的资金增值都需要或多或少的时间，每完成一次循环，资金就会增加一定数额周转的次数越多，增值额也就越大。

所以，货币时间价值的实质就是资金周转使用后的增值额。

［填空］货币时间价值可以用相对数表示，也可以