梧州定制家具项目投资分析报告.docx

资源描述

梧州定制家具项目投资分析报告.docx

《梧州定制家具项目投资分析报告.docx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《梧州定制家具项目投资分析报告.docx（80页珍藏版）》请在冰豆网上搜索。

梧州定制家具项目投资分析报告.docx

梧州定制家具项目投资分析报告

梧州定制家具项目

投资分析报告

摘要

定制家具以消费者需求为出发点，依托虚拟设计技术，通过设计师与消费者的沟通互动，制定出消费者满意的个性化空间解决方案，定制家具使得家具消费由过去客户被动选择模式变为以客户需求为导向、主动参与设计的模式，符合当期消费升级趋势。

近年来我国城镇居民人均可支配收入持续增长，一方面为居民家具产品消费提供了经济基础，另一方面也促进了消费升级，为定制家具行业的发展创造必要条件。

智能家居产品是指以家庭生活为平台，利用计算机、自动控制技术、网络通信技术和安全防范技术等将与家居生活有关的设施进行集成，构建高效的住宅设施与家庭日常事务管理系统，其应用范围涵盖灯光、温度、空气质量、安防、家用电器等多方面。

智能家居终端产品是以解决实际需求和提升用户体验为导向，对家居设备设施进行智能化升级，包括智能家电、安全防护、灯光及影音系统等功能一体化载体。

通过产品的升级，智能家居终端的控制权和使用方式可以统一集成在智能家居平台下，减少繁琐人工操作，提供远程控制、自动操作的可能性。

该定制家具项目计划总投资13848.04万元，其中：

固定资产投资10757.00万元，占项目总投资的77.68%；流动资金3091.04万元，占项目总投资的22.32%。

达产年营业收入29527.00万元，总成本费用22749.14万元，税金及附加287.69万元，利润总额6777.86万元，利税总额8000.43万元，税后净利润5083.39万元，达产年纳税总额2917.03万元；达产年投资利润率48.94%，投资利税率57.77%，投资回报率36.71%，全部投资回收期4.22年，提供就业职位550个。

本报告所涉及到的项目承办单位近几年来经营业绩指标，是以国家法定的会计师事务所出具的《财务审计报告》为准，其数据的真实性和合法性均由公司聘请的审计机构负责；公司财务部门相应人员负责提供近几年来既成的财务信息，确保财务数据必须同时具备真实性和合法性，如有弄虚作假等行为导致的后果，由公司财务部门相关人员承担直接法律责任；报告编制人员只是根据报告内容所需，对相关数据承做物理性参照引用，因此，不承担相应的法律责任。

第一章项目概述

一、项目概况

（一）项目名称

梧州定制家具项目

目前，我国定制家具主要集中于定制橱柜、定制衣柜等领域，随着人们对生活品质追求的提高、对家具消费理念成熟，以及家具企业生产技术的提高，定制家具已逐步拓展至书房、儿童房、客厅、餐厅等全屋家具领域。

（二）项目选址

某工业园区

梧州，广西下辖地级市。

梧州位于广西东部，扼浔江、桂江、西江总汇，自古以来便被称作三江总汇。

是广西东大门，是中国西部大开发十二个省中最靠近粤港澳的城市，东邻封开县、郁南县，东南与罗定接壤，南接容县，西连平南县，北通昭平县、荔浦县，东北与贺州接壤，西北与金秀县毗邻。

梧州是古苍梧郡、古广信县所在地，是粤语的发源地之一，广府民系发源地，岭南文化发源地之一。

有绿城水都、百年商埠、世界人工宝石之都之美称。

是国家森林城市、国家园林城市、全国双拥模范城市、中国优秀旅游城市。

2015年，梧州辖万秀区、长洲区、龙圩区、苍梧县、岑溪市、藤县和蒙山县，全境东西距115公里，南北长196公里，总面积12588平方公里。

梧州市是以汉族为主的多民族聚居地区，2015年末，梧州市汉族人口343.92万人，占97.48%，少数民族人口8.65万人，占总人口2.52%。

截至2018末，全市户籍人口数352万人，其中城镇人口161.0万人。

汉高后五年（公元前183年），赵光在此地建苍梧王城，这是梧州建城之始。

至今已有2200多年建城史，先后诞生了陈钦、士燮、袁崇焕、李济深、梁羽生、高伯龙等杰出人物。

梧州是六堡茶、龟苓膏的原产地。

梧州的代表特产有六堡茶、龟苓膏、纸包鸡、冰泉豆浆、岑溪古典鸡、上汤河粉、梧州腊肠、岑溪红。

2019年，梧州市实现地区生产总值（GD）991.40亿元，增速4.2%。

所选场址应避开自然保护区、风景名胜区、生活饮用水源地和其他特别需要保护的环境敏感性目标。

项目建设区域地理条件较好，基础设施等配套较为完善，并且具有足够的发展潜力。

项目选址应符合城乡建设总体规划和项目占地使用规划的要求，同时具备便捷的陆路交通和方便的施工场址，并且与大气污染防治、水资源和自然生态资源保护相一致。

（三）项目用地规模

项目总用地面积43875.26平方米（折合约65.78亩）。

（四）项目用地控制指标

该工程规划建筑系数51.78%，建筑容积率1.13，建设区域绿化覆盖率6.38%，固定资产投资强度163.53万元/亩。

（五）土建工程指标

项目净用地面积43875.26平方米，建筑物基底占地面积22718.61平方米，总建筑面积49579.04平方米，其中：

规划建设主体工程31488.32平方米，项目规划绿化面积3161.01平方米。

（六）设备选型方案

项目计划购置设备共计113台（套），主要包括：

数控开料机、封边机、三排钻雕刻机、覆膜机、铝材切割机、空气压缩机等，设备购置费4923.59万元。

（七）节能分析

1、项目年用电量763457.18千瓦时，折合93.83吨标准煤。

2、项目年总用水量24512.05立方米，折合2.09吨标准煤。

3、“梧州定制家具项目投资建设项目”，年用电量763457.18千瓦时，年总用水量24512.05立方米，项目年综合总耗能量（当量值）95.92吨标准煤/年。

达产年综合节能量30.29吨标准煤/年，项目总节能率20.14%，能源利用效果良好。

（八）环境保护

项目符合某工业园区发展规划，符合某工业园区产业结构调整规划和国家的产业发展政策；对产生的各类污染物都采取了切实可行的治理措施，严格控制在国家规定的排放标准内，项目建设不会对区域生态环境产生明显的影响。

（九）项目总投资及资金构成

项目预计总投资13848.04万元，其中：

固定资产投资10757.00万元，占项目总投资的77.68%；流动资金3091.04万元，占项目总投资的22.32%。

（十）资金筹措

该项目现阶段投资均由企业自筹。

（十一）项目预期经济效益规划目标

预期达产年营业收入29527.00万元，总成本费用22749.14万元，税金及附加287.69万元，利润总额6777.86万元，利税总额8000.43万元，税后净利润5083.39万元，达产年纳税总额2917.03万元；达产年投资利润率48.94%，投资利税率57.77%，投资回报率36.71%，全部投资回收期4.22年，提供就业职位550个。

（十二）进度规划

本期工程项目建设期限规划12个月。

在技术交流谈判同时，提前进行设计工作。

对于制造周期长的设备，提前设计，提前定货。

融资计划应比资金投入计划超前，时间及资金数量需有余地。

项目承办单位要合理安排设计、采购和设备安装的时间，在工作上交叉进行，最大限度缩短建设周期。

将投资密度比较大的部分工程尽量押后施工，诸如其他配套工程等。

项目承办单位组建一个投资控制小组，负责各期投资目标管理跟踪，各阶段实际投资与计划对比，进行投资计划调整，分析原因采取措施，确保该项目建设目标如期完成。

二、项目评价

1、本期工程项目符合国家产业发展政策和规划要求，符合某工业园区及某工业园区定制家具行业布局和结构调整政策；项目的建设对促进某工业园区定制家具产业结构、技术结构、组织结构、产品结构的调整优化有着积极的推动意义。

2、xxx公司为适应国内外市场需求，拟建“梧州定制家具项目”，本期工程项目的建设能够有力促进某工业园区经济发展，为社会提供就业职位550个，达产年纳税总额2917.03万元，可以促进某工业园区区域经济的繁荣发展和社会稳定，为地方财政收入做出积极的贡献。

3、项目达产年投资利润率48.94%，投资利税率57.77%，全部投资回报率36.71%，全部投资回收期4.22年，固定资产投资回收期4.22年（含建设期），项目具有较强的盈利能力和抗风险能力。

引导民间投资参与制造业重大项目建设，国务院办公厅转发财政部发展改革委人民银行《关于在公共服务领域推广政府和社会资本合作模式指导意见》，要求广泛采用政府和社会资本合作（PPP）模式。

为推动《中国制造2025》国家战略实施，中央财政在工业转型升级资金基础上整合设立了工业转型升级（中国制造2025）资金。

围绕《中国制造2025》战略，重点解决产业发展的基础、共性问题，充分发挥政府资金的引导作用，带动产业向纵深发展。

重点支持制造业关键领域和薄弱环节发展，加强产业链条关键环节支持力度，为各类企业转型升级提供产业和技术支撑。

民间投资是我国制造业发展的主要力量，约占制造业投资的85%以上，党中央、国务院一直高度重视民间投资的健康发展。

为贯彻党的十九大精神，落实国务院对促进民间投资的一系列工作部署，工业和信息化部与发展改革委、科技部、财政部等15个相关部门和单位联合印发了《关于发挥民间投资作用推进实施制造强国战略的指导意见》，围绕《中国制造2025》，明确了促进民营制造业企业健康发展的指导思想、主要任务和保障措施，旨在释放民间投资活力，引导民营制造业企业转型升级，加快制造强国建设。

undefined

“十二五”期间，全省信息技术产业主营业务收入年均增长14.6%，信息消费额、电子商务交易额年均增幅分别在15%和25%以上。

2015年，信息技术产业主营业务收入达到1.4万亿元，是“十二五”初期的1.4倍，分别有5家企业进入全国电子百强和软件百强，建成两化融合评测中心和省级云计算中心。

截至2015年，全省两化融合指数达到57.08，同比提高2.6个点；信息化综合集成水平以上的企业占比达到38.1%，比“十一五”末提高10个百分点；关键工序数控化率和数字研发工具普及率分别达到42.1%和74.1%，比“十一五”末提高了14.6和16.5个百分点。

互联网普及率达到48.6%，比“十一五”末提高13.9个百分点。

推广海尔、红领等“互联网+制造”经验，广泛开展物联网、云计算、大数据与制造业融合创新，争取国家首批智能制造试点示范项目8个，占全国的17.4%。

三、主要经济指标

主要经济指标一览表

序号

项目

单位

指标

备注

占地面积

平方米

43875.26

65.78亩

1.1

容积率

1.13

1.2

建筑系数

51.78%

1.3

投资强度

万元/亩

163.53

1.4

基底面积

平方米

22718.61

1.5

总建筑面积

平方米

49579.04

1.6

绿化面积

平方米

3161.01

绿化率6.38%

总投资

万元

13848.04

2.1

固定资产投资

万元

10757.00

2.1.1

土建工程投资

万元

3803.14

2.1.1.1

土建工程投资占比

万元

27.46%

2.1.2

设备投资

万元

4923.59

2.1.2.1

设备投资占比

35.55%

2.1.3

其它投资

万元

2030.27

2.1.3.1

其它投资占比

14.66%

2.1.4

固定资产投资占比

77.68%

2.2

流动资金

万元

3091.04

2.2.1

流动资金占比

22.32%

收入

万元

29527.00

总成本

万元

22749.14

利润总额

万元

6777.86

净利润

万元

5083.39

所得税

万元

1.13

增值税

万元

934.88

税金及附加

万元

287.69

纳税总额

万元

2917.03

利税总额

万元

8000.43

投资利润率

48.94%

投资利税率

57.77%

投资回报率

36.71%

回收期

年

4.22

设备数量

台（套）

113

年用电量

千瓦时

763457.18

年用水量

立方米

24512.05

总能耗

吨标准煤

95.92

节能率

20.14%

节能量

吨标准煤

30.29

员工数量

人

550

第二章项目承办单位

一、项目承办单位基本情况

（一）公司名称

xxx公司

（二）公司简介

公司在发展中始终坚持以创新为源动力，不断投入巨资引入先进研发设备，更新思想观念，依托优秀的人才、完善的信息、现代科技技术等优势，不断加大新产品的研发力度，以实现公司的永续经营和品牌发展。

公司经过多年的不懈努力，产品销售网络遍布全国各省、市、自治区；完整的产品系列和精益求精的品质使企业的市场占有率不断提高，除国内市场外，公司还具有强大稳固的国外市场网络；项目承办单位一贯遵循“以质量求生存，以科技求发展，以管理求效率，以服务求信誉”的质量方针，努力生产高质量的产品，以优质的服务奉献社会。

公司是按照现代企业制度建立的有限责任公司，公司最高机构为股东大会，日常经营管理为总经理负责制，企业设有技术、质量、采购、销售、客户服务、生产、综合管理、后勤及财务等部门，公司致力于为市场提供品质优良的项目产品，凭借强大的技术支持和全新服务理念，不断为顾客提供系统的解决方案、优质的产品和贴心的服务。

公司坚持以市场需求为导向、以科技创新为中心，在品牌建设方面不断努力。

先后获得国家级高新技术企业等资质荣。

公司建立完整的质量控制体系，贯穿于公司采购、研发、生产、仓储、销售等各环节，并制定了《产品开发控制程序》、《产品审核程序》、《产品检测控制程序》、等质量控制制度。

公司秉承“科技创新、诚信为本”的企业核心价值观，培养出一支成熟的售后服务、技术支持等方面的专业人才队伍，建立了完善的售后服务体系。

快速的售后服务，有效地提高了客户的满意度，提升了客户对公司的认知度和信任度。

通过产品的升级，智能家居终端的控制权和使用方式可以统一集成在智能家居平台下，减少繁琐人工操作，提供远程控制、自动操作的可能性。

二、公司经济效益分析

上一年度，xxx公司实现营业收入25500.87万元，同比增长32.67%（6279.03万元）。

其中，主营业业务定制家具生产及销售收入为23931.33万元，占营业总收入的93.85%。

上年度营收情况一览表

序号

项目

第一季度

第二季度

第三季度

第四季度

合计

营业收入

5355.18

7140.24

6630.23

6375.22

25500.87

主营业务收入

5025.58

6700.77

6222.15

5982.83

23931.33

2.1

定制家具（A）

1658.44

2211.25

2053.31

1974.33

7897.34

2.2

定制家具（B）

1155.88

1541.18

1431.09

1376.05

5504.21

2.3

定制家具（C）

854.35

1139.13

1057.76

1017.08

4068.33

2.4

定制家具（D）

603.07

804.09

746.66

717.94

2871.76

2.5

定制家具（E）

402.05

536.06

497.77

478.63

1914.51

2.6

定制家具（F）

251.28

335.04

311.11

299.14

1196.57

2.7

定制家具（...）

100.51

134.02

124.44

119.66

478.63

其他业务收入

329.60

439.47

408.08

392.38

1569.54

根据初步统计测算，公司实现利润总额5520.09万元，较去年同期相比增长1094.35万元，增长率24.73%；实现净利润4140.07万元，较去年同期相比增长588.93万元，增长率16.58%。

上年度主要经济指标

项目

单位

指标

完成营业收入

万元

25500.87

完成主营业务收入

万元

23931.33

主营业务收入占比

93.85%

营业收入增长率（同比）

32.67%

营业收入增长量（同比）

万元

6279.03

利润总额

万元

5520.09

利润总额增长率

24.73%

利润总额增长量

万元

1094.35

净利润

万元

4140.07

净利润增长率

16.58%

净利润增长量

万元

588.93

投资利润率

53.84%

投资回报率

40.38%

财务内部收益率

25.79%

企业总资产

万元

33791.68

流动资产总额占比

万元

38.00%

流动资产总额

万元

12841.52

资产负债率

22.34%

第三章项目建设背景

一、行业发展背景分析

（一）行业主要政策

1、《关于发挥品牌引领作用推动供需结构升级的意见》

提出鼓励家电、家具、汽车、电子等耐用消费品更新换代，适应绿色环保、方便快捷的生活需求

2、《中国制造2025》

加快推动新一代信息技术与制造技术融合发展，把智能制造作为两化深度融合的主攻方向；推进制造过程智能化；发展基于互联网的个性化定制、众包设计、云制造等新型制造模式，推动形成基于消费需求动态感知的研发、制造和产业组织方式

3、《关于加快发展生产性服务业促进产业结构调整升级的指导意见》

运用互联网、大数据等信息技术，积极发展定制生产，满足多样化、个性化消费需求

4、《国家新型城镇化规划（2014-2020年）》

提出稳步提升城镇化水平和质量，有序推进农村转移人口市民化，推进符合条件农业转移人口落户城镇，力争到2020年常住人口城镇化率达到60%左右

5、《国务院办公厅关于转发发展改革委住房城乡建设部绿色建筑行动方案的通知》

积极推进宅住全装修，鼓励新建住宅一次装修到位或菜单式装修，促进个性化装修和产业化装修相统一

6、《轻工业“十二五”发展规划》

重点发展绿色环保、安全的家具产品，培育知名品牌，提高产品的附加值；加快绿色环保新材料、新技术的研发与应用，增强产品款式、功能、个性化研发设计能力，突出特色产品的技术和文化内涵；提升家具产业集群发展水平，主要家具产业集群创建国家级研发设计中心和公共信息服务平台

7、《建筑业发展“十二五”规划》

研究和推动部件标准化；提高建筑构配件的工业化制作水平，促进集成化、模块化生产；鼓励和推动新建保障性住房和商品住宅菜单式全装修交房

8、《关于加快推进信息化与工业化深度融合的若干意见》

到2015年，信息化与工业化深度融合取得重大突破，信息技术在企业生产经营与管理的重要领域、主要环节得到充分有效应用

9、《轻工业调整和振兴规划》

将加快家具行业重点专业市场建设作为产业调整和振兴的主要任务之一，要求加快市场需求信息传导，鼓励商贸企业扩大采购和销售轻工产品的规模。

同时，该规划指出了包括家具在内的各个轻工业行业要致力于努力扩大城乡市场需求，巩固和开拓国际市场；加快自主创新，推动结构调整和产业升级，走绿色生态、质量安全和循环经济的新型发展之路

（二）影响行业发展的有利与不利因素

1、有利因素

（1）国家产业政策的支持

定制家具行业充分利用现代信息技术，提高了家具的生产效率，是家具行业转型升级的方向，受到国家的政策支持。

（2）居民可支配收入持续增长

（3）城镇化进程加快及放开的“二胎”政策

未来几年，我国城镇化建设仍将积极稳妥的推进，增强城镇综合承载能力，有序推进农业转移人口市民化，而城镇化推进及放开的“二胎”政策带来的新增住房需求，为家具行业发展提供了源动力。

（4）房地产市场的稳健发展

近年来我国房地产市场持续稳健的发展，为家具行业发展提供了广阔的市场空间。

尤其是随着住房价格的不断提升，小户型住房比例增加，而小户型住房更注重对空间的有效利用，定制家具的高空间利用率优势将有利于抢占市场份额。

2、不利因素

（1）行业标准不完善

定制家具行业作为家居产品领域的新兴子行业，目前行业标准尚待完善。

定制化产品的多样性导致定制家具行业企业在原材料选择、工艺流程选择等方面存在多样性，从而导致最终产品规格各异。

由于行业标准不完善，部分企业在产品的质量控制方面不甚严格，节省了一定成本，从而使其对于质量控制较为严格的企业存在价格优势，这对定制家具行业的健康发展产生不利影响。

（2）定制家具及智能家居的消费理念需要进一步引导

定制与智能化是一种新的消费趋势，定制家具与智能五金为家居领域的创新型产品，需要加强宣传、引导，使广大消费者进一步认识和接受。

倡导定制家具与智能家居文化、引领消费时尚将是行业发展的一个重要主题。

（三）行业技术水平及技术特点

定制家具企业主要为消费者提供个性化的定制家具服务，其技术水平体现于产品设计研发能力、信息技术应用、制造加工能力、环保材料使用及专业安装能力等方面。

1、产品设计研发能力

定制家具企业的设计研发能力将直接影响产品的风格特点及品牌个性，进而决定产品的市场。

目前，我国定制家具行业仍处于发展初期，行业内企业设计研发能力参差不齐。

部分规模较小的定制家具企业设计研发能力仍较差，而定制家具标杆企业为了提升品牌影响力，提高市场占有率，实现设计研发的差异化，不断加大设计研发投入力度，将产品设计的功能性、艺术性完美糅合，其产品设计研发能力大幅提升，并形成了各自独特的设计风格。

2、信息技术应用

由于定制家具产品的多元性及订单的个性化，信息技术的应用程度逐渐成为企业市场竞争中胜出的关键。

面对庞大的企业管理信息和生产管理数据，定制家具企业需要建设一套能进行精细化管理的信息系统，以精简流程、降低库存、提高效率、缩短生产与交货周期、提高服务的准确度与及时性。

目前国内定制家具行业中小型企业信息化程度较低，大型企业不断加大信息化建设力度，提高信息化应用水平。

3、制造加工能力

定制家具产品方面，随着市场竞争的加剧

展开阅读全文