不良资产催收及处置流程.docx

1、不良资产催收及处置流程不良资产清收处置手段与流程（一）常规催收与依法收贷常规催收一、定义常规催收是指利用各种非诉讼的催收手段，督促债务人/担保人及其他还款义务人偿还债务的清收方式，包括协商还款、电话催收、媒体公告催收、信函（含公证送达）催收等方式。二、适用条件常规催收主要适用于满足以下条件的不良授信客户：（一）有较强的还款意愿。（二）有效资产能完全覆盖其债务。（三）负债结构简单，其他债权人未采取且预计在催收期内不会采取法律行动。（四）能够按照商定的还款计划如期偿还债务。（五）如采取法律诉讼将影响债务偿还。（六）其他适合采取常规清收方式的情形。三、工作流程四、利弊分析常规清收作为我行不良资产清收

2、的一种主要手段，具备成本低、操作技术难度不高的优势，绝大部分从事不良资产清收处置的工作人员均能熟练掌握并运用，同时鉴于大部分借款人并非主观恶意逃废银行债务，所以采用常规清收手段可以把对借款人的影响降到最低，能够确保在有效维护与借款人关系的基础上取得清收处置效益最大化。常规清收手段的弊端在于清收处置的效果主要取决于借款人的还款意愿和还款能力，如果借款人的还款意愿产生变化，就不得不采取其他清收手段；同时，常规清收手段的基础在于借款人借款单一或其他债权人不会采取法律诉讼，可变因素较多，需时刻关注并调整清收策略。五、风险控制（一）准确清查债务人/担保人的资产和负债情况，评估资产价值，分析负债结构，了解

3、其他债权人的清收动向。（二）保持对债务人/担保人的催收力度和频度，原则上应每年送达一次催收函，收取回执后归档，并根据实际情况或相关法律规定，增加催收频度。（三）对尚处于正常经营的债务人，原则上应每季度现场核查其生产经营状况和抵质押物的存续状况，如出现重大风险事项或变化，应及时核实并采取相应控制措施。（四）应尽早协商债务清偿方案并付诸实施。（五）可要求并落实追加担保。 依法收贷一、定义依法收贷是指我行就到期未受清偿的债权，依法向管辖法院（或仲裁机构）提交诉讼、仲裁、申请支付令或执行公证债权文书等，通过管辖法院（或仲裁机构）的判决（或裁决）、裁定，确立债权的合法性，依据判决书或裁定书回收债权，或者

4、依靠强制执行程序（含和解）收回债权的清收处置方式。（一）民事诉讼指向人民法院提起诉讼，人民法院立案受理，在双方当事人和其他诉讼参与人的参加下，经人民法院审理和解决民事、经济纠纷等案件的制度。（二）民商事仲裁指当事人根据订立的仲裁协议或仲裁条款，自愿将其合同纠纷和其他财产权益纠纷提交由非官方身份的仲裁员组成的仲裁庭进行裁判，并受该裁判约束的一种制度。（三）民事督促（支付令）指人民法院根据债权人的给付现金和有价证券的申请，以支付令的形式，催促债务人限期履行义务的一种特殊法律程序。（四）执行公证债权文书指当债务人不履行或不适当履行经公证的以给付为内容并载明债务人愿意接受强制执行的承诺的债权文书时，债

5、权人可以向原公证机关申请执行证书，并凭原公证书及执行证书依法向有管辖权的人民法院申请执行。管辖法院经审查该公证债权文书无误的，依法启动强制执行程序的清收处置方式。（五）直接向法院申请实现担保物权1为快速实现担保物权，债权人（担保物权人）可以向担保财产所在地或者担保物权登记地基层人民法院提出直接申请实现担保物权，请求人民法院拍卖或者变卖担保物权。二、适用条件（一）普遍的适用条件1、债务人无力清偿到期债务。2、债务虽未到期，但债务人/担保人生产经营陷入困境，财务状况严重恶化。3、债务人/担保人已停止经营，处于关、停、并、转状态，或实际控制人下落不明。4、债务人/担保人还款意愿差，且不配合签署催收文

6、件。5、债务人/担保人有明显转移资产或逃废债务的行为。6、债务人/担保人涉及其他诉讼，可能影响到我行债权安全。7、债务人/担保人的实际控制人涉及刑事案件。8、债务人/担保人法人代表外逃、死亡或失踪。9、其他适合采取诉讼方式的情形。（二）适用民事诉讼的条件1、签署协议的争议解决条款中，未约定提交仲裁裁决或约定不明。2、当地基层法院不支持申请支付令。3、未对债权文书实施赋予强制执行效力的公证的，或虽有相关的公证，但公证机关拒绝签发执行证书。（三）适用民商事仲裁的条件1、当事各方自愿达成仲裁协议。2、仲裁协议合法有效。（四）适用民事督促（支付令）的条件1、请求给付现金或汇票、本票、支票以及股票、债券

7、、国库券、可转让的存款单等有价证券。2、请求给付的现金或者有价证券已到期且数额确定，并写明了请求所根据的事实、证据。3、债权人没有对等给付义务。4、支付令能够送达债务人。5、债权人与债务人没有其他债务纠纷的。（五）适用执行公证债权文书的条件1、各方当事人签署的符合法律规定可通过公证方式赋予强制执行效力的债权文书。2、经公证机关依法公证并已赋予该债权文书强制执行效力。3、债务人不履行或不完全履行公证机关赋予强制执行效力的债权文书。4、债权人向原公证机关申请，经审查后获得签发的执行证书。（六）适用直接申请法院实现担保物权的条件1、法定债务人到期不履行债务或当事人另行约定实现担保物权的事由出现。2、

8、债权债务关系清晰，抵押合法有效，相关手续材料齐备。三、工作流程四、利弊分析依法收贷是不良资产清收的一种常见手段，能及时有效地保护债权人的合法权益，在目前市场经济环境下，如债务人/担保人有意“拖、赖”不还，甚至恶意逃废银行债务的，债权人很难运用经济、行政手段解决，而法律由于其特定的权威性、强制性、抗干扰性等特点，可以公平、公正和合理地处理债务纠纷；同时，依法收贷能迅速、准确地控制债务人/担保人的有效资产，防止债务人/担保人采取各种手段转移、藏匿自身财产。依法收贷最大的弊端在于结果的不可控制性，由于目前的司法环境和地方保护主义，依法收贷工作常遇到“不受理、不判决、不执行”等尴尬局面，也经常出现“赢

9、了官司输了钱”的不正常现象，这些情况的改变是整个社会的系统工程，而非债权人单方面能力所及；依法收贷过程中所涉及的部门较多（如法院、评估机构、拍卖机构等）、流程较长，必然导致依法收贷耗费时间较长、成本较高。五、风险控制（一）发现客户涉及债务纠纷的，要及时采取有效措施防范风险。为尽可能控制债务人/担保人的有效资产及其处分的主动权，防止其转移或恶意处分财产，在提交诉讼（或仲裁）时应及时向管辖法院申请财产保全，必要时采取诉前保全，力争首封，掌握资产处置权。尽可能避免发生普通债权人的审理或执行法院先采取查封、扣押、冻结等措施，取得对担保物的处置权。（二）诉讼前应完整收集并向法院提交证据材料，同时密切跟进

10、诉讼审理进程，尽早取得生效的法律文书，以确立债权的合法性。（三）依据生效法律文书要求严格监督债务人/担保人在规定时间内履行清偿义务或依法申请强制执行。（四）在诉讼及执行过程中要密切关注法院查封、扣押、冻结被执行人资产的效期及效力情况，及时申请续期或采取相关措施。（五）对明显错误或显失公平的判决或裁定，应及时提起上诉或申诉。1具体参见中华人民共和国物权法第一百九十五条不良资产清收处置手段与流程（二）处置抵质押物与减免息处置抵质押物一、定义处置抵质押物是指债务履行期届满，债权人（在本节中即指抵押权人/质权人，下同）未受清偿或者发生约定的实现抵质押权的情形时，债权人通过与债务人（在本节中即指抵押人/

11、出质人，下同）协商或向法院申请通过司法途径对抵质押物予以变现，变现所得优先用于偿还所担保债务的清收处置方式。二、适用条件（一）办理了抵质押登记手续，抵质押权人对抵质押人的抵押权必须有效；（二）主债权未受清偿且已届清偿期，或抵质押人同意处置抵质押物用于清偿所担保的债务。三、工作流程（一）通过押品管理团队对押品的现场核查情况确认抵质押物的现状和登记的有效性，若现场核查的时间间隔较长，应在处置前到相关部门重新核实。（二）通知债务人和抵质押人对设定的抵质押物进行处置以及处置的方式，如果采取变卖或折价方法处置抵质押物，变卖价格或折价金额由双方协商确定，协商不成，应采取拍卖的方式进行。（三）采取拍卖的方式

12、处置时，抵质押权人和抵押人共同委托具有相应资质的评估机构对拟处置的抵质押物进行评估确定处置价格。（四）抵质押权人和抵押人共同选定拍卖行依据评估价格进行公开拍卖。四、利弊分析（一）有利方面1、有利于债务尽快得到偿还，特别是在贷款形成不良之后，有利于尽快收回不良资产，改善资产质量。2、债务人在现金流不足的情况下，处置抵质押物有利于缓解债务人资金紧张的状况，维持其正常经营。（二）不利方面1、企业在刚刚出现经营困难的情况下，处置其抵质押物可能会影响其还款的积极性，甚至不配合清收处置工作，从而造成处置的被动，甚至走向法律诉讼。2、在不通过法律程序处置抵质押物时，抵质押物的真实状况、瑕疵状况较难调查清楚，

13、处置的难度相应增大。3、抵押人不同意处置或者提出异议的时候将影响其处置。4、一旦抵质押物被其他债权人查封在先，即使我行审定了抵押且有效，但仍无法实现处置，只有等其他债权人处置时主张优先受偿。五、风险控制（一）我国担保法对不同抵押物的抵押登记规定了不同的法律意义，即抵押合同生效要件和对抗要件，抵押合同须经登记才生效。质押包括动产质押和权利质押。动产质押以动产的交付为合同生效要件。而权利质押需要进行质押登记。依法办理抵（质）押物登记，是确保银行担保手续合法有效的前提。也是债权人处置和行使抵质押权的前提。（二）尽早通过司法程序处置抵质押物，避免处置过程中发生其它难以预料的情况，尽快回收现金和其它资产

14、。 减免息一、定义为加大不良资产清收和处置力度，最大限度盘活不良资产，同时调动债务企业还款的积极性，减轻企业负担，根据财政部、银监会的规定，债务人确无能力全额清偿不良授信本息，适当减免利息能实现不良资产回收的情况下，以债务人切实履行还款承诺为前提，给予免除全部或部分表外应收催收利息的清收处置方式。二、适用条件（一）减免的对象仅限于表外应收催收利息或已核销贷款的利息。（二）减免息的适用范围为对公信贷资产（贷款）。（三）借款人信用等级为BBB级（含）以下，未评级借款人视为BBB级以下。（四）贷款为根据风险分类被认定为次级、可疑、损失类的贷款、已核销贷款或本金原为次级、可疑、损失类的无本有息贷款。（

15、五）减免息应首先坚持“先还后免”，要求在还款人全部归还所承诺归还贷款本息的前提下，才能同意适用减免息政策。（六）同一户借款人只能使用一次减免息政策。三、工作流程四、利弊分析（一）有利方面1、有利于调动企业还款的积极性。2、有利于减轻债务人的负担。3、有利于我行尽快实现不良资产的化解和准备金的回拨。（二）不利方面1、减少我行利息收入。2、企业经营情况随时发生变化，期间其他债权人采取诉讼追索时，会造成我行被动。五、风险控制（一）采用减免息的清收方式是基于最大限度地收回不良资产，防止债务人利用减免息协议故意拖延还款、借机逃废债务。（二）坚持“先还后免”原则，只有在还款人确实无法实现“先还后免”时，才

16、可以酌情考虑根据还款计划分步骤按比例减免（协议规定的还款比例应当不低于免息比例）。之前已归还的贷款不得减免利息。（三）原则上减免息的还款人应以现金方式归还本金或欠息。虽然财政部财金20044号文第一条第三款规定“如果以实物抵偿，抵偿金额应以评估价值扣除各项成本后的金额为准”，但抵债之后再行处置可能会形成损失，因此，以物抵债方式偿还贷款不应给予减免息。（四）与债务人签订减免息协议，并约定当还款人违反协议未按期归还所承诺的贷款本息时，我行有权取消所有利息（包括已减免利息部分和承诺减免利息部分）的减免，并从减免息方案实施前的时点起恢复计息。（五）为了避免因减免利息而导致原担保失效，在减免息协议生效前

17、，应按照相关的法律要求及时办理延续担保法律效力的各项手续。不良资产清收处置手段与流程（三）以物抵债及抵债资产处置和中小企业与涉农债务减免 以物抵债及抵债资产处置一、定义以物抵债是指我行债权到期，债务人无法用现金偿还债务；或债权虽未到期，但债务人已出现严重经营问题或其他足以严重影响债务人按时足额用现金偿还债务；或当债务人完全丧失清偿能力时，担保人也无力以现金偿还债务；或当债务人完全丧失清偿能力时，经我行与债务人、担保人或第三人协商同意；或经人民法院、仲裁机构依法裁决，债务人、担保人或第三人以实物资产或财产性权利作价抵偿我行部分或全部债权的行为。抵债资产处置是指抵债资产收取后采用公开透明的方式处置

18、变现，将实物资产或财产性权利转化为现金的清收处置方式。二、适用条件以物抵债的适用条件如下：（一）债务人生产经营已中止或建设项目处于停、缓建状态。（二）债务人生产经营陷入困境，财务状况日益恶化。（三）债务人已宣告破产，银行有破产分配受偿权。（四）经对债务人强制执行，无法执行到现金资产，且执行实物资产或财产权利按司法惯例降价处置仍无法成交。（五）只有通过以物抵债才能最大限度保全我行债权的其他情况。三、工作流程（一）以物抵债工作流程如下：（2）抵债资产处置工作流程如下：四、利弊分析（一）有利方面以物抵债时抵债资产所抵偿的债权回收率是100%，本息不受损失。（二）不利方面1、抵债资产处置时可能要形成损

19、失。2、形成多环节的税费，成本加大。3、受抵债资产自身属性、市场环境等因素的影响，处置环节不可控因素增多。五、风险控制在不良资产处置实务中，以物抵债和抵债资产处置是紧密相扣、有机结合的两个环节，通过以物抵债接收的抵债资产需在规定的处置时限内予以处置，而办理以物抵债时对拟抵债资产的选择关系到抵债资产处置的难易程度及我行债权的最终受偿情况，因此这两大处置类型面临的风险是相互交织相互影响的。（一）流动性风险我行对抵债资产处置的时限要求如下：不动产和股权应自取得日起两年内予以处置；除股权外的其他权利抵债资产应在有效期内尽快处置，最长不得超过自取得日起的两年期限；动产应自取得日起一年内予以处置。因此，该

20、类项目首先面临流动性风险，若抵债资产不具备较好的流动性，则后续变现难度较大，不仅难以满足处置时限要求，还将带来较大的变现损失，降低不良资产处置回收率。对于流动性风险，在办理以物抵债时应尽量选择市场受众面广、交易活跃、易于变现的资产。（二）市场风险抵债资产价格与市场情形密切相关，市场价格的走势以及市场交易的活跃程度会影响抵债资产的变现价值。因此，应当对抵债资产所属市场进行分析，抓住有利的市场时机处置抵债资产，规避市场风险。（三）法律风险办理以物抵债时，应优先选择产权明晰、权证齐全的资产作为抵债资产，若抵债资产权属不明、欠缴税费或存在其他法律瑕疵，则面临处置环节的法律风险，直接关系到抵债资产能否顺

21、利处置以及处置价格高低，从而对我行债权回收带来不确定性。（四）操作风险以物抵债及抵债资产处置过程中较为常见的操作风险有抵债资产保管不善而造成抵债资产价值贬损；律师事务所、会计师事务所、资产评估公司、拍卖机构等中介机构的选择未采取公开招标的方式进行；中介机构不履职尽责、提供虚假信息；行政、司法干预抵债资产处置过程等，此外，在处置方式选择、分期付款下我行权益的保障、关联企业回购、款项收取与抵债资产过户的衔接等方面也存在操作风险。对于操作风险，在制定以物抵债方案时，要严格按照行内有关规程的规定办理以物抵债，还要加强对中介机构资质及其所提供相关报告的审核；接收抵债资产后，要妥善保管和维护抵债资产，避免

22、人为原因造成抵债资产价值贬损；在抵债资产处置环节，要合理选择具体处置形式、确定处置底价及付款方式等，保障我行债权利益。 中小企业与涉农债务减免一、定义中小企业与涉农贷款减免是指债务人发生财务困难，无力及时足额偿还贷款本息时，经债务人提出申请，在充分分析债务人经营状况、还款能力等因素基础上，对债务人贷款予以减免的清收处置方式。二、适用条件（一）适用于境内分行2008年1月1日至2010年12月31日发放并认定为次级、可疑、损失类的中小企业和涉农贷款。（二）中小企业按照国家经贸委、国家计委、财政部、国家统计局关于印发中小企业标准暂行规定的通知（国经贸中小企2003143号）规定的范围确定；涉农贷款

23、按照中国人民银行、中国银行业监督管理委员会关于建立涉农贷款专项统计制度的通知（银发2007246号）规定的范围确定。（三）债务人信用等级为BBB（含）以下。（四）债务人、担保人或其他还款义务人不具备及时足额偿还贷款的能力。（五）债务人生产工艺先进、管理水平高、领导班子强，经营前景良好，但因临时资金困难形成不良资产。（六）根据中国银行不良资产处置尽职实施细则（中银执文200662号）相关规定，采取必要追偿程序后，仍无法全额收回的贷款。（七）实施贷款减免后，债务人、担保人、其他还款义务人或第三方可按照贷款减免协议如期偿还剩余债务。三、工作流程四、利弊分析中小企业与涉农贷款减免的有利之处在于该处置方

24、式能够帮助债务人渡过临时资金困难，延续生产经营，使债务人不因特定时期出现的非持续性和非普遍性不利因素陷入困境。对银行而言，运用该政策暂时让渡部分债权利益，能够存续与债务人的授信关系，牢固了客户基础，稳定了市场份额，从而能够在中长期获利。中小企业与涉农贷款减免的弊端一是适用条件受特定时期限制，仅适用于境内分行2008年1月1日至2010年12月31日发放并认定为不良的贷款，对于不符合该特定时期条件的中小企业与涉农贷款则无法减免，因此，该处置方式不具备普遍适用性。二是对债务人生产工艺、管理水平、领导班子和经营前景的分析判断缺乏简便且易于执行的标准，即对该处置方式适用条件的判断具有一定的主观性，这会

25、导致适用对象范围的扩大或缩小。五、风险控制（一）信用风险一是制定减免方案前，借款人或保证人故意隐匿或转移财产，提供虚假财务信息等，造成偿付能力不足的假象以图获取我行更多的债务减免。二是在减免方案执行过程中，还款方（如借款人、保证人或第三方代偿人）未能或不愿意按照与我行事先约定的还款计划履行偿债义务，造成我行不良资产损失。对于信用风险，首先要化解信息不对称。综合运用我行核心银行系统信息、金融同业信息、外部信息等对借款人或保证人的偿债能力、生产经营情况、有效资产情况、还款资金来源等进行充分的调研，在此基础上制定减免方案。其次要提供缓释工具，要求借款人或保证人提供抵质押或保证作为信用风险缓释工具，一

26、旦客户违约，我行能够立即执行抵质押物或向保证人进行追索。（二）操作风险一是方案不具备可行性，具体表现在不符合方案适用条件和具体要求，如债务人生产工艺、管理水平、领导班子、经营前景不符合减免要求；债务人存在实收资本不足、股东虚假出资、抽逃出资的情形；债务人存在违法违规行为等。二是在方案必要性不充分的情况下采用了本方式处置不良资产,容易形成债权利益损失。如通过处置抵押物能全额收回贷款本息或保证人、债务承接人具备偿付能力等情况下采用了本方式;在能够通过只减免部分利息促进剩余本息偿还的情况下减免了全部利息甚至部分本金；对于还款期限较长的项目，我行在还款期间未采取有效的债权权益保障措施而导致债权悬空的情

27、形。对于操作风险的控制，重点要加强对方案适用条件和具体要求的审查，同时，要确保减免方案最大限度地保障了我行债权利益。?(?)?(?) 混合性债务重组一、定义混合性债务重组项目是指既涉及授信条件变更又涉及以物抵债、减免息、削债等资产处置的不良授信债务重组项目。二、适用条件（一）混合性债务重组的对象原则上应为尚能正常经营，但一次性全部偿还我行贷款本息存在困难的企业。（二）在重组后的还款期间内，可预测企业具有正常的经营性现金流入，扣除成本后具有偿还我行贷款本息的能力。（三）企业自身具有一定的成长性或存在有实力的战略投资者。三、工作流程流程说明：无新增授信的混合性债务重组项目，由一级分行授信执行部或总

28、行风险管理总部（授信执行）进行申报，总行风险管理总部（授信执行）进行尽责审查，并提交总行资产处置委员会审议，总行风险管理总部（授信审批）在尽责审查阶段就方案中债务重组内容提出意见。有新增授信的混合性债务重组项目，由分行风险管理部或总行风险管理总部（授信审批）进行申报，总行风险管理总部（授信审批）进行尽责审查，并提交授信评审委员会审议，总行风险管理总部（授信执行）就方案中资产处置内容提出意见。其中需要注意的事项包括：（一）判断标准：对于新增授信的判断以项目整体授信余额是否增加为标准，项目授信整体余额增加的则为有新增授信；项目授信整体余额未增加的，则为无新增授信。（二）材料整理：方案申报阶段，一级

29、分行授信执行部或总行风险管理总部（授信执行）应按照资产处置要求整理材料，一级分行风险管理部或总行风险管理总部（授信审批）应按照债务重组要求整理材料，交由一个部门（模块）进行申报，可共用一份行发文。（三）意见综合：在尽责审查阶段，如总行风险管理总部（授信执行）或风险管理总部（授信审批）中有一方的意见为“否决”，则最终的尽责审查意见为“否决”；如有一方的意见为“有条件同意”，则最终的尽责审查意见为“有条件同意”，同意的条件即为“有条件同意”方所提条件；如双方意见均为“同意”，则最终的尽责审查意见为“同意”。四、利弊分析与其他清收方式相比，混合性债务重组倾向于对债务人债务偿还期限的调整、对担保品的重

30、置和补充，而不是对债务人资产的处置。因此，在确保债务人经营的前提下，债权人通常可以获得较高的受偿甚至全额受偿，而债务人通过重组方式亦可能获得重生的机会。然而，债权人在重组过程中可能承担的风险也更大，混合性债务重组约束债务人的仅仅是合同，债权人与债务人之间没有其他公权力（如法院）的介入，因此债权人仅能通过常规的贷后管理来了解和控制债务人，在重组过程中的不确定性较高。五、风险控制（一）重组前我行与债务人商讨债务重组计划过程中，需与债务人、投资者进行充分沟通，详细了解债务重组计划，判断债务人的经营趋势，保障我行债权利益。（二）重组后加大对重组后的债务人经营情况的贷后管理力度，从行业、产品、上下游企业

31、多维度考察债务人的经营状况，特别关注重组后的经营性现金流的变化情况。 破产重整（含和解）一、定义破产重整（含和解）是指对可能或已经发生破产原因但具备重整条件且有希望再生的债务人/担保人，通过各方利害关系人的整顿和债权债务关系的清理，以期摆脱财务困境，重获经营能力的法律制度。其主要针对不能清偿到期债务，且资产不足以清偿全部债务或者明显缺乏清偿能力，或者企业有明显丧失清偿能力可能，但有重整价值的企业所采取的拯救措施。二、适用条件根据2006年颁布的中华人民共和国企业破产法的有关规定，破产重整的适用要求为：（一）法律要求企业法人不能清偿到期债务，并且资产不足以清偿全部债务或者明显缺乏清偿能力的，债务人或债权人可以向人民法院提出重整申请。债权人申请对债务人进行破产清算的，在人民法院受理破产申请后、宣告债务人破产前，债务人或者出资额占债务人注册资本十分之一以上的出资人，可以向人民法院申请重整。由于重整程序各环节具有法律明确规定的时限要求，申请重整前需理顺相关债权债务关系，与债务人就重整方案达成必要一致，以利于后续重整程序顺利展开。（二）申请破产重整的债务人