证券投资基金 总10套第2套.docx

1、证券投资基金 总10套第2套（据说上期命中率80%）2011年9月证券从业资格考试考前押题证券投资基金总10套第2套证券投资基金 总10套第2套一单选题1：股票投资组合管理的目标就是（ ）。A：实现收益最大化B：实现价值最大化C：实现风险最小化D：实现效用最大化2：（ ）对基金的投资交易行为还承担着重要的一线监控职责。A：证券交易所B：中国证券登记结算有限责任公司C：中国证券业协会D：中国证监会3：公允价值变动损益指基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产、交易性金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失，并于（）对基金资产按公允价值估值时予以确认。A：月末B：年末C：估值日

2、D：当日4：通过对（）放大或萎缩的观察，再配合对股票价格形态的分析，增加了对趋势反转点判断的准确性。A：交易量B：交易区间C：交易价格D：交易方向5：基金管理人主要负责办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项，不涉及（ ）环节。A：基金募集B：上市交易C：净值复核D：投资运作6：我国法律对基金信息披露的规范主要体现在2004年6月1日起施行的（ ）。A：证券投资基金信息披露管理办法B：证券投资基金法C：证券投资基金上市规则D：证券投资基金信息披露编报规则7：QDII基金在募集认购的具体规定上的特点不包括（）。A：发售QDII基金的基金管理人，必须具备合格境内机构投资者资格和经营外汇业务资格

3、B：QDII基金份额可以用人民币进行认购C：基金管理人可以根据产品特点确定QDII基金份额市值的大小D：QDII基金份额可以用美元或其他外汇货币为计价货币认购8：有效市场的最佳选择是（ ）。A：积极型管理B：混合型管理C：消极型管理D：以上都不合适9：在全国银行间同业拆借市场进行债券回购的资金金额不得超过基金资产净值的（ ）。A：20B：30C：40D：5010：对于买入并持有策略，以下说法错误的是（ ）。A：在市场变化时不采取行动B：支付模式呈直线C：有利市场环境是牛市D：要求的市场流动性较高11：（）机制的存在将会迫使ETF二级市场价格与份额净值趋于一致，使ETF既不会出现类似封闭式基金二

4、级市场大幅折价交易、股票大幅溢价交易现象，也克服了开放式基金不能进行盘中交易的弱点。A：套利B：套期保值C：跨系统转登记D：实物申购、赎回12：（）是指当市场利率下降时，债券发行人能够以更低的利率融资，因此可以提前偿还高息债券。A：利率风险B：信用风险C：提前赎回风险D：通货膨胀风险13：2008年9月12日，中国证监会发布了（），对长期停牌股票等没有市价的投资品种的估值等问题作了进一步规范。A：关于基金管理公司及证券投资基金执行(企业会计准则)的通知B：关于证券投资基金执行(企业会计准则)估值业务及份额净值计价有关事项的通知C：关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见D：关于实施(合格境

5、内机构投资者境外证券投资管理试行办法)有关问题的通知14：动态资产配置策略的目标在于，在不提高系统性风险或投资组合波动性的前提下提高（）报酬。A：短期B：中期C：长期D：不确定15：投资者进行ETF证券认购时需具有（ ）。A：沪、深B股或H股账户B：开放式基金账户C：沪、深A股账户D：封闭式基金账户16：其他条件相同时，债券价格收益率值变小，说明债券的价格波动性（）。A：围绕原值波动B：变小C：不变D：变大17：我国基金业已经初步形成一套以（）为核心、各类部门规章和规范性文件为配套的完善的基金监管法律法规体系。A：证券投资基金管理公司管理办法B：证券投资基金法C：证券投资基金运作管理办法D：证

6、券投资基金信息披露管理办法18：（ ）在基金运作中具有核心作用。A：基金份额持有人B：基金管理人C：基金托管人D：基金咨询机构19：基金的当事人即基金合同的当事人。是指基金的（ ）。A：发起人、管理人和份额持有人B：管理人、托管人和份额持有人C：托管人、发起人和份额持有人D：受益人、管理人和份额持有人20：对股票按公司规模分类是基于不同规模公司的股票具有不同的（），而股票投资回报往往和它的流动性存在一定关系的角度进行考虑的。A：稳定性B：收益性C：风险性D：流动性21：投资者T日提交认购申请后，可于（）日起到办理认购的网点查询认购申请的受理情况。A：T+0B：T+lC：T+2D：T+322：下

7、列关于ETF认购的表述正确的是（ ）。A：场内现金认购是指投资者通过基金管理人指定的发售代理机构以现金进行的认购B：场外现金认购是指投资者通过基金管理人及其指定的发售代理机构以现金方式参与证券交易所上网定价发售C：证券认购是指投资者通过基金管理人及其指定的发售代理机构以指定的证券进行的认购D：证券认购是指投资者通过基金管理人及其指定的发售代理机构以指定的证券参与证券交易所上网定价发售23：（）旨在通过基本分析和技术分析构造投资组合，并通过买卖时机的选择和投资组合结构的调整，获得超过市场组合收益的回报。A：消极型投资策略B：积极型投资策略C：个人投资策略D：集体投资策略24：（）是根据法律法规的

8、要求，在证券投资基金运作中承担资产保管、交易监督、信息披露、资金清算与会计核算等相应职责的当事人。A：基金托管人B：基金所有人C：基金发起人D：基金管理公司25：下面关于利益冲突管理制度的表述错误的是（ ）。A：投资管理人员不得直接或间接为其他任何机构和个人进行证券投资活动B：投资管理人员不得直接或间接接受证券公司、投资公司、上市公司等其他任何机构和个人提供的礼金、旅游服务等各种形式的利益C：投资管理人员履行职责时，对可能产生个人利益冲突的情况应当及时向公司报告D：公司员工及其直系亲属均不得买卖股票26：工业公司、公用事业公司、金融机构、外国公司等不同的发行人发行的债券与基础利率之间存在的一定

9、利差也称为（）。A：市场行业内利差B：市场区域内利差C：市场板块内利差D：市场利差27：基金募集期限届满，封闭式基金份额持有人人数应达到不少于 （）人的要求。A：100B：200C：300D：以上都不是28：基金管理人需至少（）公告1次封闭式基金的资产净值和份额净值。A：每周B：每日C：每月D：每年29：对于推介定期定额投资业务等需要模拟历史业绩的，应当采用我国证券市场或境外成熟证券市场具有代表性的指数，对其过往足够长时间的实际收益率进行模拟，同时注明相应的（）。A：平均收益率B：预期收益率C：加权平均收益率D：复合年平均收益率30：公司应当及时披露基金经理的变更情况，自公司作出决定之日（）对

10、外公告，并将任免材料报中国证监会相关派出机构。A：2日内B：2周内C：2月内D：2小时内31：投资决策委员会在认真分析研究发展部提供的研究报告及其投资建议的基础上，根据现行法律法规和基金合同的有关规定，决定基金的（）。A：投资组合方案B：股票池C：具体投资方案D：总体投资计划32：以公开形式发布基金评价结果的机构在从事基金评价业务的过程中应遵循的（）原则，使用市场公开披露的信息，不得使用公开披露信息以外的数据。A：一致性B：全面性C：公正性D：公开性33：（）是指公司为防范和化解风险，保证经营运作符合公司的发展规划，在充分考虑内、外部环境的基础上，通过建立组织机制、运用管理方法、实施操作程序与

11、控制措施而形成的系统。A：内部控制B：外部控制C：直接控制D：间接控制34：基金销售机构内部控制的（）原则，即通过科学的内部控制制度与方法，建立合理的内部控制程序，确保内部控制制度的有效执行。A：健全性B：有效性C：独立性D：审慎性35：基金投资监督环节可能出现的风险点主要是（ ）。A：基金资金清算和交收不及时，从而延误成交时间B：核算办法不合理C：基金清算、核算系统主机硬件系统故障D：人为或系统原因对于基金管理人的投资违规行为未能及时发现、发现后未能有效制止36：单个开放日基金净赎回申请超过基金总份额的（）时，为巨额赎回。A：5B：10C：15D：2037：（ ）是规定基金当事人之间权利义务

12、的基本法律文件。A：基金公司章程B：口头约定C：基金制度D：基金合同38：分红再投资转换为基金份额是指将应分配的（）折算为等值的新的基金份额进行基金分配。A：期末未分配利润B：期末可供分配利润C：应付利润D：净利润39：基金管理人、代销机构应当建立健全档案管理制度，妥善保管基金份额持有人的开户资料和与销售业务有关的其他资料，保存期不少于（）年。A：10B：15C：20D：2540：我国封闭式基金的存续期限大多在（ ）左右。A：5年B：10年C：15年D：20年41：从历史数据看，一般来说，股票市场的表现和小公司（以市场资本总额衡量）投资组合表现的关系是（）。A：前者优于后者B：前者后者表现相同

13、C：后者优于前者D：二者不能相比42：当日申购的基金份额自下一个工作日起（）基金的分配权益，当日赎回的基金份额自下一个工作日起（）基金的分配权益。A：享有，不享有B：享有，享有C：不享有，享有D：不享有，不享有43：QDII基金应付赎回、交易清算等临时用途借入现金的比例不得超过基金、集合计划资产净值的（）。A：15B：10C：25D：2044：根据基金的（）不同，可以将基金分为在岸基金和离岸基金。A：投资对象B：投资目标C：投资理念D：资金来源和用途45：道氏对市场波动三种趋势的划分为以后的（）打下了基础。A：K线理论B：波浪理论C：切线理论D：指标理论46：（）证券组合是由各种货币市场工具构

14、成的，如国库券、高信用等级的商业票据等，安全性很强。A：增长型B：混合型C：货币市场型D：收入型47：（ ）是基金管理公司管理基金投资的最高决策机构。A：总经理B：董事会C：风险控制委员会D：投资决策委员会48：（）是具有独立法人地位的、由经营证券业务的金融机构自愿组成的行业性自律组织。A：证券管理机构B：基金业委员会C：中国证监会D：中国证券业协会49：XBRL(可扩展商业报告语言)是国际上将会计准则与计算机语言相结合，用于（）数据，尤其是财务信息交换的最新公认标准和技术。A：结构化B：非结构化C：抽象化D：复杂化50：完全预期理论认为，下降的收益率曲线意味着市场预期短期利率水平会在未来（

15、）。A：上升B：下降C：无关D：保持不变51：完全预期理论认为，水平的收益率曲线意味着短期利率会在未来（）。A：上升B：下降C：无关D：保持不变52：随着投资者年龄的日益增加，投资应该逐渐向（ ）倾斜。A：收益产品B：期货产品C：节税产品D：社保产品53：下列关于开放式基金的表述正确的是（ ）。A：申购期购买基金的费率要比认购期优惠B：认购期购买的基金份额一般要经过封闭期才能赎回C：申购的基金份额要在申购成功后的第一个工作日才能赎回D：在申购期内产生的利息，在基金合同生效时，自动转换为投资者的基金份额54：下列关于投资管理人员的基本行为规范的表述错误的是（）。A：不得利用基金财产或利用管理基金

16、份额之便向任何机构和个人进行利益输送B：不得为了基金业绩排名等实施拉抬尾市、打压股价等损害证券市场秩序的行为C：在授权范围内就投资、研究等事项作出客观、公正的独立判断D：应当树立长期、稳健、对基金管理公司负责的理念55：资产配置是指根据投资需求将投资基金在不同（）之间进行分配，通常是将资产在低风险、低收益证券与高风险、高收益证券之间进行分配。A：资产类别B：财务风险C：投资风险D：资产风险56：市盈率是股票价格与每股（ ）的比值。A：净利润B：净资产C：收益D：股利57：基金运营部的工作职责包括基金清算和基金会计两部分，以下属于基金会计工作内容的是（）。A：开立投资者基金账户B：完成基金份额清

17、算C：按日计提基金管理费和托管费D：设立并管理资金清算相关账户58：基金持有的首次发行未上市的股票、债券和权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按（）计量。A：平均价B：成本C：收盘价D：开盘价59：（）指基金在证券交易所进行股票、债券买卖及回购交易时所对应的资金清算。A：交易所交易资金清算B：全国银行间债券市场交易资金清算C：场外资金清算D：场内资金清算60：2007年9月我国推出首只QDII基金是（ ）。A：南方积极配置基金B：南方全球精选基金C：丰晋信2016基金D：国投瑞银瑞福基金二多选题1：个人投资者投资基金不需要缴纳个人所得税的收入有（ ）。A：从

18、基金分配中获得的股票的股利收入B：买卖基金份额获得的差价收入C：从基金分配中获得的国债利息、买卖股票差价收入D：申购和赎回基金份额取得的差价收入2：多重负债下的组合免疫策略要求达到的条件有（ ）。A：债券组合的久期与负债的久期相等B：组合内各种债券的久期分布必须比负债的久期分布更广C：债券组合的现金流现值必须与负债的现值相等D：投资组合的现金流量终值与未来负债的终值相等3：关于基金管理公司的业务特点，以下说法正确的是（ ）。A：与具有较高负债的银行、保险公司等其他金融机构相比，经营风险较高B：收入主要来自以资产规模为基础的咨询费C：核心竞争力来自投资管理能力D：业务对时问与准确性的要求很高，任

19、何失误与迟误都会造成很大问题4：下列关于开放式基金申购的表述错误的是（ ）。A：申购费率不得超过申购金额的3B：基金产品后端收费的最高档申购费率应低于对应的前端最高档申购费率C：基金管理人可以对选择前端收费方式的投资人根据其申购金额适用不同的前端申购费率标准D：基金管理人可以对选择后端收费方式的投资人根据其申购金额适用不同的后端申购费率标准。对于持有期低于3年的投资人，基金管理人不得免收其后端申购费用5：风险控制制度由（ ）等部分组成。A：风险控制的机构设置B：风险控制的程序C：风险控制的具体制度D：风险控制制度执行情况的监督6：以下关于买入并持有策略的说法错误的有（ ）。A：买入并持有策略是

20、消极型的长期再平衡方式，适用于有长期计划水平并满足于战略性资产配置的投资者B：买入并持有策略具有交易成本和管理费用较小的优势C：买入并持有策略适用于资本市场环境和投资者的偏好变化较大，或者改变资产配置状态的成本大于收益时的状态D：买入并持有策略的投资组合价值与股票市场价值保持反方向、反比例的变动，并最终取决于最初的战略性资产配置所决定的资产构成7：对于基金管理费，以下说法正确的是（ ）。A：基金管理费率通常与基金规模成反比，与风险成正比B：从基金类型看，证券衍生工具基金管理费率最高C：不同类别及不同国家或地区的基金，管理费率不完全相同D：我国基金大部分按照2.5的比例计提基金管理费8：以下关于

21、特定客户资产管理业务说法证确的有（ ）。A：特定客户管理业务又称专户理财业务B：由商业银行担任资产托管人C：基金管理公司向特定客户募集资金D：运用委托财产进行证券投资的活动9：QDII基金申购、赎回与一般开放式基金申购、赎回的区别主要在于（）。A：QDII基金申购、赎回的币种只能是人民币B：基金管理人可以在不违反法律法规规定的情况下，接受其他币种的申购、赎回C：拒绝或暂停申购的情形与一般开放式基金有所不同D：基金资产规模可以超出中国证监会、国家外汇管理局核准的境外证券投资额度10：封闭式基金发售方式主要有（ ）。A：金额认购B：网上发售C：证券认购D：网下发售11：分组比较就是根据（）等，将具

22、有可比性的相似基金放在一起进行业绩的相对比较。A：资产配置的不同B：风格的不同C：投资区域的不同D：投资人的不同12：按股票价格行为分类的基本思想是在计算了股票集合中每只股票与其他股票之间的相关系数后，将相关系数（）的两只股票视为同类并合并为一组，然后重新计算相关系数矩阵，包括合并股票（或群落）与剩余股票（或群落）之间的相关系数。A：为正B：为负C：最大D：最小13：买入与卖出封闭式基金份额，对于申报数量要求描述准确的是 （）。A：为100份或其整数倍B：为1000份或其整数倍C：基金单笔最大数量应当低于10万份D：基金单笔最大数量应当低于100万份14：股票投资风格分类的标准有（ ）。A：公

23、司规模B：股票的获利能力C：公司成长性D：股票价格行为15：当基金销售机构未按规定报送宣传推介材料时，中国证监会及其证监局将根据违规程度依法采取的行政监管或行政处罚措施有（）。A：提示销售机构改正B：对在6个月内连续两次被出具监管警示函仍未改正的销售机构，在分发或公布基金宣传推介材料前，应事先将材料报送中国证监会，报送之日起10日后方可使用C：责令销售机构整改、暂停办理相关业务、立案调查D：对直接负责的基金销售机构高级管理人员和其他直接责任人员，采取监管谈话、出具警示函、记入诚信档案、暂停履行职务、认定为不适宜担任相关职务者等行政监管措施，或建议销售机构免除有关高级管理人员的职务16：（ ）是

24、直接投资工具，筹集的资金主要投向实业领域。A：债券B：股票C：基金D：信用证17：债券基金投资风格主要依据基金所持债券的（ ）来划分。A：平均到期日B：久期C：信用等级D：平均利率18：按公司规模划分的股票投资风格通常包括（ ）类型。A：小型资本股票B：中型资本股票C：大型资本股票D：混合型资本股票19：封闭期的收益公告是指货币市场基金的基金合同生效后，基金管理人于开始办理基金份额申购或者赎回当日，在中国证监会指定的报刊和基金管理人网站上披露（）。A：截至前一日的基金资产净值B：日每万份基金净收益C：基金合同生效至前一日期间的每万份基金净收益D：基金合同生效至前一日的最近7日年化收益率20：无

25、差异曲线满足下列（ ）特征。A：无差异曲线向左上方倾斜B：无差异曲线是由左至右向上弯曲的曲线C：无差异曲线的位置越高，其上的投资组合带来的满意程度就越高D：无差异曲线之间互不相交21：我国基金业在快速发展阶段表现出来的特点有（ ）。A：基金监管的法律体系日益完善B：基金行业对外开放程度不断提高C：机构投资者取代个人投资者成为基金的主要持有者D：基金业市场营销和服务创新日益活跃22：以下关于契约型基金的表述正确的是（ ）。A：具有法人资格B：依据基金合同成立C：依据基金合同营运基金D：监督约束机制较为完善23：（）作为理财顾问或金融规划师，可以针对特定的客户需求，提供独立的咨询服务，将基金作为客

26、户资产组合的一部分销售出去。A：银行B：证券公司C：律师事务所D：基金管理公司24：我国基金监管的目标包括（ ）。A：保护投资者利益B：保证市场的公平、效率和透明C：降低非系统风险D：推动基金业的发展25：投资组合内部收益率的计算需要满足的假定有（ ）。A：基础利率不能随时间不断波动B：现金流能够按计算出的内部收益率进行再投资C：投资人持有该债券投资组合直至组合中期限最短的债券到期D：投资人持有该债券投资组合直至组合中期限最长的债券到期26：如果基金信息披露中违规承诺收益或承担损失，则将被视为对投资者的（ ）。A：诱骗B：进行不当竞争C：虚假记载D：误导性陈述27：封闭式基金交易价格优先、时间

27、优先的原则包括（ ）。A：较高价格买进申报优先于较低价格买进申报B：较低价格的卖出申报优先于较高价格的卖出申报C：买卖方向相同、申报价格相同的，先申报者优先于后申报者D：先后顺序按照交易主机接受申报的时间确定28：如果股票市场是一个有效的市场，那么（ ）。A：不存在价值高估的股票B：存在价值低估的股票C：不存在价值低估的股票D：不能获得超额收益29：三大经典风险调整收益衡量方法是（ ）。A：标准普尔指数B：詹森指数C：特雷诺指数D：夏普指数30：作为内部控制的基本要素，环境控制包括（ ）等内容。A：经营理念B：内部控制文化C：员工道德素质D：组织结构31：不同债券品种在（）等方面的差别，决定了债券互换的可行性和潜在获利可能。A：利息、违约风险B：期限(久期)C：流动性、税收特性D：可回购条款32：非系统性风险是指个别证券特有的风险，包括企业的（）等。A：汇率风险B：财务风险C：经营风险D：信用风险33：对于上市公司股票的投资价值，最常使用的估值方法有（）。A：市盈率B：市净率C：现金流折现D：经济价值对利息、税收、折旧、摊销前