均线分析.docx

1、均线分析爱庄股份的均线技术分析方法很不错，是最近很少见的精品，适合高级技术爱好者学习研究。以下是我的总结和部分评论：一、均线的服从原则：官大一级压死人、短期均线服从长期均线。998到6124，在最高指挥官的亲切关怀和英明指挥下，下属们被总体动员起来，股价沿着ma60的指示方向顺利前进。期间虽有三次较大的反抗行为（ma10下穿ma30,注意1700一线、2000一线和4200一线各只能算一次，因为都没超过60周期。唉！一不小心又爆了一个核心技术，心情象割肉般难受），但没有影响总方向。跟领导对着干的ma10之流，很快乖乖地回到了工作岗位。期间虽有股价跌破60，但对60的方向角度影响极小，而且自行情

2、启动以来，60线下的股价也没有累积到60天（这一条没测试过，所以不算核心，欢迎讨论）。况且，背后的后台老板ma240都出动了当然，还有一个要紧的问题，就是均线的斜率。主支撑线斜率不大的时候，指标的准确率要高一些二、背离的本质：变化速率与股市的差异，多数人喜欢观察背离。实际上，这时候已经有点晚了（且不说背离的准确性，对指标的准确性要专门讨论）。为什么会产生背离，原因就是变化速率的差异，因为日积月累的差异，才导致背离。就是说，背离是果、变化速率才是因。很想说说金叉，这个搞笑的东东，不知害死了多少人。给指标设定不同的周期，以便更细致地观察之间的关系。不同速率表现的指标，不可避免地要发生交叉。没考证金

3、叉的始作佣者，个人想象，发明的人，本意应该是让人更好地理解不同周期指标间的关系，以及对应的股市。把发生交叉作为变化速率较大的一个标志，仅此而已。可古今中外，凡徒子徒孙们教条化老师的本领如出一辙，于是，金叉（死叉）就被神化了。金叉，就是短期指标超过了长期指标，仅此而已，它所代表的市场含义要具体情况具体分析，它和股市是否发生反转，没有必然关系。三、多周期分析的重要性：我们设立指标，目的就是想把简单的东西复杂化，可我们复杂的不彻底、不科学，一根筋地要么看KDJ要么看MACD，不知道长短结合、摆动类与趋势类结合。更不知道不同周期结合。均线也是这样，我们死盯着一根、或者某两根之间的关系看，眼睁睁地看着他

4、对股价的变化没什么反映，也不去看看比它更短周期的均线早已跳跃着示警了；要么死盯着日线看，不管更短的周期里早就乱成了一锅粥。四、均线的关注点：均线，是最明确的趋势线。均线的定义很简单：若干周期的平均持股成本。这个含义，赋予它以下几个特性：一、运行方向；二、运行斜率；三、与股价的关系；四、与其它周期均线的关系。K线与均线的关系很很重要我用“聚集”这个词，是不知道用什么表达更合适一些。均线之间，方向、斜率、之间的距离都是要素，缺一不可。五、均线在中国市场的意义：均线，这个最简单又最复杂的指标，是最简单又最复杂的中国股市的真实缩影。中国股市，目前仍是个庄家市。几十年老一套从没变过，无非就是吃、拉、吐三

5、部曲。这么简单的循环，踏着它的节奏走，想不赚钱都难、想小赚都难！可自以为聪明的我们，把这个简单的问题给搞复杂了，分出无数形形色色的理论、指标，最后搭上自己的时间、精力和金钱。而均线，一个简单的收盘价的平均集合，蕴涵着太多太多的信息。可我们总带着先入为主的观念，认为这个慢吞吞的老牛只会当马后炮。以我的图为例，就四根均线。但它们的运行方向、邪率、之间的关系、不同K线周期之间的关系，再结合K线、量，排列组合下来，就是一个天文数字。这就是简单均线的复杂含义。六、均线的级别我们引用不同周期的均线，就要搞清楚它们的级别关系。还以我的图为例（即MA15、MA30、MA60、MA120，未注明的以下同），在四

6、根线向上发散张开的情况下，MA15开始拐头向下，而其它均线方向未变，那么，这只是一个15级别的变盘。这时候，它的上一级-MA30的态度就很重要。之后，如果MA30有拐头迹向，就要注意：事态是否有扩大的趋势。还是上面的情况，在MA30还没有变化时，先看看K线的重心，同样的MA15向下拐头，第一种情况是K线重心还高高在其之上，第二种情况是K线重心已经运行在MA15附近甚至以下，那么至少在15这个级别上，含义可能有本质的区别。（我只是以MA15举个例子，在这个例子中，MA30的表现更典型些）。七、k线的重心：k线的重心用成交额除以成交量（以下称为重心） 隐去重心和均价线，只显示它们的比值关系。这一下

7、，两者之间的关系清楚了。重心:=AMOUNT/(V*100);均价:=(H+L+C+O)/4;比值:MA(均价/重心),3);（3天均值是我随意设的，为让大家看得更直观些）重心的作用，是提示我们发生了异常现象。我给它的定位，就是我的交易系统的补充，就象一块提示牌，提前给了我提示。尤其在股价远离均线、均线斜率较大时，再伴以带量的大阳（阴）线，发生这种异常，一定要打起精神。八、均线间的关系之均线的反向多条均线聚集在一起，就会发生事情。均线聚集的越多，事件的“级别”就越大。会发生怎样的事情？往上还是往下？前一贴我们看到，今年一月的日线90天及以下的均线聚集到一起，促成一波90级别的上涨行情，随着12

8、0线的加入，行情扩大了。再看看去年一月中上旬的走势，120及以下级别聚集在一起却成为去年熊市主跌的开始。相反的方向，怎样区别？先看今年的，均线聚集后，迅速整理队形（这个很重要），在2月2日左右形成标准的多头排列，想想吧，各路人马铆足了劲要往上做，能挡得住吗？什么是趋势，这才是正宗的走势！再看去年一月的，除了60线外，居然都很整齐。独独60线是向下的。只一根唱反调的线，就能左右行情吗？当然不一定。但这根60线，是前期上行的主均线！它是主力军，它是现管！不多说了，大家验证正面的话吧：通常，主均线支撑行情上行后，往往会压制行情下行，从而完成一轮完整的行情。九、均线的聚集关于均线聚集，主均线的方向很重

9、要，而且其更高一级的均线的是否支持往往起决定作用。否则，即使不同周期的均线即便聚在了一起，但它们是从四面八方来的，那只是会餐一顿罢了。中期局势并不明朗。十、均线与k线的关系图：在今晚的例行复课中，看到东方银星的日线图时，有些感触，这是一个有代表性的K线形态与均线关系图。K线形态与均线关系，准备在以后分析的，现在看到这个图，先说一点。（均线从上自下依次为：15日、30日、60日、120日）、A阶段，K线流畅的上行带动均线发散。当然，这样的图很多，不奇怪。但它后面有没有持续力？这是人们最关心的问题。、B阶段，K线跌宕起伏，怕是震出了不少人。然而，均线依然保持着发散形态，而且，走势很流畅。走势很流畅

10、，这个很关键。当然现在是马后炮。好好体会了一阵子，如果我身在其中，十有八九出来了。、在B阶段尾部，洗得非常漂亮。先来个有气无力的创新高，然后一路下来，换手还不低。那个带量的射击之星、加上后面冲不过去的俩阳线，让人很是担心，随后的阴线好象给了确认。单看形态，是任何一个谨慎的投资者不得不小心的。但15日线以非常欢迎的姿态迎了上去，并开始摆脱与30日线的缠绵。缠绵，总是不清不楚的事情。这时候，均线第二次张开（看看两根大阴线附近的第一次张开），那么，随后如果出一根带量的中、大阳线（3月25日），确认吧！它的准确率太高了。收盘进入，三天百分之二十。、C，不用说的吧，ABC，就是这样来的。截止到C，一个回

11、合结束。那么D，是庄家回家的路线，还是下一个回合的准备？十一、远在均线之上的K线头部组合形态，准确率极高，如果伴以成交量配合，最好相信；远在均线之下的K线反转组合形态，准确率很高，如果伴以成交量配合，准确率极高；金叉不是一点没用，要看K线与金叉点的位置，越近的准确率越高，如果伴以成交量配合，准确率更高十二、对于做超短的人，专买突破的股票是个好办法。如果你有时间盯盘，头天选好即将突破的票票，第二天死盯着，上午涨的别理它，最好上午象个痨病汉子般要死不活地，下午两点半突然在盘口码上筹码开始自摸上拉。这时候，想都别想跟进！不要管它是真突破还是假突破，就当假突破去做。十有八九，第二天十点前有个高点，日线

12、级别3以上的空间没问题。但有一点要注意，跟进那天如果爆量要小心，比如换手超过15。除非你有抓黑马的经验。当然成功率不是百分之百（好象有百分之百的），这但这种看似危险的方法却遵循了一个规律：我们只寻找那必然发生的上涨条件的出现！大意如此，出自华尔街，谁说的忘了、原话也忘了，但内容牢牢记住了。十三、级别的核心此波行情自一月以来，现在，120日线及以下已经形成多头，目前为止，未看出有夭折现象。就是说，可以确认是波120级的行情。通常，120级的行情，K线要在其线上运行120天以上。唉！不小心又爆了个“核心”，肉痛中十四、均线是若干天收盘价的简单平均集合。很久很久，我都以为均线的含义就是这样，却全然不

13、顾均线的全称中，还有“移动”这个词。全称：移动平均线！就是说，均线，包含了股市中价、时间这两个基本元素，就是我常说的“两仪”。仅仅是这些吗？为什么在谈到量的帖子里，说到均线？因为，均线，包含了量的元素！十年后，当我回首往事，会为自己迟滞的悟性而脸红。以上行的30日线为例，没有量的堆砌，如何推动其上行？庄家可以不需要动用过多的量，把一两天的股价做上去、或打下来，应该能做到，让他推动股价逐步上移试试？缩量上涨是有，但那是前期爆量的结果。好好看看均线的斜率和量的关系吧。十五、爱庄的几大不买：2.2.3.1逢大势或个股利好、放量不涨的股票不要买。2.2.3.2买入量巨大的股票不要买(大单在持续而股价不

14、上涨）。2.2.3.3横盘后不是二次放量的不买。2.2.3.4上涨过程中两次缩量的股票不要买2.2.3.5二次挑顶但成交量比上次少得多的不买，突破当天无成交量配合的不买。2.2.3.6连续放量下跌的股票不买、无量阴跌的股票不买。十六、图解：金宇集团，4月23日10：30时，30分钟K线。我给起的名字叫：春光乍泄图！窄窄的杜蕾丝，已经掩不住喷薄而出的两团春色几乎是必涨图。15分钟K线也有效，注意长期均线的支持、及与股价的位置十七、观点：2.2.3.4已完成良好控盘的股票没有必要再洗盘，对它来讲，缩量横盘就是调整，目的是等待时机。2.2.3.5高控盘庄股在拉升进应该没有必要放出太大成交量，因此，出

15、现巨量大阳线时，我们反而要警惕，此时变数较多。但如大阳线随后立即缩量上行，则是大黑马的特征。2.2.3.6价值中枢，即一段时间内股价停留时间最长的位置。价值中枢是由时间造成的，它只是一种虚拟的市场成本重心。实际低位的市场成本重心与处于高位的虚拟价值中枢之间，已存在有一段庄家获利空间；制造高位价值中枢的目的，是为了使市场习惯与逐渐认同该价位，造成市场成本重心上移的错觉，以便或继续拉升股价、或在高位派发；成交量极度萎缩是制造高位价值中枢的必要标志，不需大量筹码换手；凡在价值中枢高位又成交量放大时，则应予以警惕，此时，庄家派发的可能性就较大了。2.2.3.7当垃圾股被大量收集筹码的时候，就要好好关注

16、。十八、放量的本质：庄家吃饱喝足洗干净后，至少第一波拉升并不是出货，而且欢迎散户参与。出货末期，许多恶庄为了尽快出掉零头，根本不维护股价，只要下面有接单，他就给。这时候，也不见得放量。绝大多数情况，量是由庄家放出来的。庄家放量的目的，就是为了控制股价！我说的庄，是最常见的、相对控股的庄，不是亿安科技那种庄家控盘超过百分之九十的极端情况。例如庄家控制了百分之六十的流通筹码，外面的“非盘”中还有一定比例长年不动的“死筹”，比如百分之十，那么，剩下的百分之三十就是庄家惦记的事情。庄家的吃、拉、吐三部曲，我们再简单化一下，拉升和出货是最消耗量的，只说这两种。先说拉升，庄家通过放量来吸引跟风盘、并可以控

17、制股价做出好的形态，就是欢迎大家来搞！因为非盘的持股成本是庄家最操心的事情。庄家希望这些非盘的成本无限接近于现价，这样，这些非盘才能安下心来捂股。最大限度地提高非盘的平均持股成本，是庄家奋斗的目标！这些非盘就是庄家的现金流，其流动性是庄家经营好坏的关键！出货，不用说了吧。搞清楚这些量的本质，我们才能仔细分析前边提到的量的问题。十九、均线的趋势对于“趋”与“势”我两条均线中的体现，以5周均线，10周均线为例。10周均线上行，意味着一个上升的大环境，一个大的上升过程，一波大行情（相对于5周），这是趋。5周均线上行，还站在10周线上，它当然上涨的速率要高于10周线，意思着上升过程中最猛烈的一段，站在

18、5周线上，当然是坐上了最快了车了。这就是势。10周如不上行，大趋势不好，即使5周向上的角度再大，也只是无趋的势，无源的水，下跌中的反弹，这样的我不做，要做就做上升行情中最猛烈的一段。10周线上升，大趋势好，可5周线下行，有趋无势，在上涨中的回调，咱也不介入，浪费那时间干嘛，躲开去等待。我只要趋势，我要想抓住趋势，有趋有势，才是咱伸手的时候。二十、量从上个帖子，我们可以总结出，庄家放量的几种情况：A种放量：庄家吸货阶段的放量，一般较温和。对这种放量事后分析就可以了，绝大多数股民、包括我在内，不会早早就潜伏到庄家的肚子里去的。B种放量：拉升过程中的放量，这时候庄家的目的，就是提高非盘的平均持股成本

19、。有时候，我们从盘口看到，股价在某个很小的区间、甚至就是某个价位放出大量，而且都是大手笔成交。这种情况，除了庄家因帐户等原因倒仓外，大多是协议交割。就是庄家在这个价位接收谈好的锁仓的筹码、或其它大户的筹码。B种放量：庄家的目的，是提高非盘的平均持股成本。这是针对量说的，当然，庄家现阶段的目的是要拉升股价。提高非盘平均持股成本的唯一办法，就是增加筹码的流动性。这是庄家的资金流！如果非盘大都死在那里，即使拉升很轻松，庄家也没那个胆子大幅拉升。怎么办？办法只有一个：让一部分非盘看好现价，同时让另一部分非盘看坏现价（表达有问题，有些地方应该用资金等概念。这里不想用散户这个词，以后说）。就是说：庄家要制

20、造事端！制造事端的方式，多数情况为：日线图为上升趋势、分时图为振荡方式，让短线客忙进忙出，让能沉住点气的持筹者有一定的利润空间。一句话总结为：欢迎来搞！量是要放出来的，而且看上去很健康。事实上也很健康，通过放量来控制股价，也为了吸引跟风盘。其实，这段时间什么都健康，图形不错，你用的技术分析不管是经典的还是自编的，都灵光得邪气！你好容易钩搭上的那个人据说是证券公司的什么头头、甚至就是操盘手，也给你来电话。你按他说的买了，也赚了，有时甚至短期内赚了不少。“这人真不错！”你评价道，甚至因此你在圈里有了名气，每天都会接到你的粉丝打探消息的电话。这是一个皆大欢喜的时期。什么是双赢？这才是！什么是真正意义

21、的双赢？就是坐轿的和抬桥的目标一致的时候。C种放量：出货过程中的放量。这时候的放量，一是维持股价、一是掩盖其逃跑脚印。这里要注意，庄家不是在某个价位出货的，而是在某个区间！这个思路是我们贪婪的散户学不会或者不想学会的。行情好的时候、边拉边出；行情不太好的时候、横着出（维持股价在某个箱体之类的区间）；行情不好的时候，朝下打着出。从筹码的角度说，庄家的吃、拉、吐三部曲，可分为：吃：庄家从散户手里抢夺筹码；拉：庄家最大限度地提高散户筹码的流动性；吐：把筹码塞回给散户。今天这个贴子，说的都是老生常谈，十几年前我都知道了。但现在整理出来，经过我象哲学家那样坐着的思考，思路连惯了，看的更清楚了。真有点“看

22、山还是山”的味道。二十一、由小K线组成的成交密集区，支撑、压力的力量很强大！上涨或下跌，到关键位都须放量，如放量上涨突破关键位，如果放量价不涨，就是危险，下跌到关键位，也必须放量，才能跌破关键位二十二、谈谈B种放量里最让人头痛的问题：洗盘上面提到的双赢期，是庄家和散户的蜜月期。甜蜜的日子过去了，矛盾出现。不需要复杂的计算，庄家只要振荡下股价，就知道非盘的平均持股成本离现价有多远。在前边的双赢期，虽然激进的短线客忙进忙出，让卷商和庄家双赢，但还有一部分懒人让庄家很恼火。庄家，就是坐庄的家伙，他不怕你进来、不怕你出去，就怕你躺在那里装死。这是庄家的心病。装死的你已经有了可观的利润空间，你从抬轿的变

23、成坐轿的，大爷我不干！洗！从均线看，出现下面的情况，洗盘随时会发生：一、三线开花（五日、三十日、六十日，请注意不是MA5、MA30、MA60，我在这方面的表述一直很注意）；二、五日线斜率大于45度，K线在五日线之上，给人的感觉是五日线追不上K线；三、六十日线走平或向上。为什么说均线，不说量？我前边提到过，均线上行的本质，不是平均收盘价拉升的结果，是量的堆积！二十三、既然是洗，就得把看好的人变成不坚定分子，然后把他们洗出来既然是洗，就会与庄家的成本保持有效距离。清楚了上面，就可以得出下面的结论：洗盘，样子凶狠，幅度不大！但是，最初一两天，我们无法知道幅度有多深。就是说，未必能分清是出货还是洗。况

24、且，洗的时候，庄家多多少少是出了些货的。根据控盘程度不同，出货的幅度也不同。有这个因素，更不好区分洗与出。有什么管用的办法？没有！但我可以肯定地说：说肯定有办法的贴子，要么是忽悠，要么没有操作价值。只有一种情况大概能区分个八九不离十，那就是长期跟踪这个股的人，对个股与大盘的对应、个股与版块的对应、包括基本面了然于胸。还要包括对大盘的中期走势非常明确。怎么办？我们只好从量的本质上着手：量的本质，就是筹码的持有与交换！今生今世，我都会记住这句话。那么，洗的本质，是继续持有筹码，虽然有小量的交换，但这种交换和上面所说的含义不同，它要拿回来，不是以交换给别人为目的。说具体的，从盘口看，会有下砸的单子，

25、没什么护盘的筹码。一些关键位置，支撑、技术点、甚至整数位发挥不出通常的作用。还有一点，就是对倒。我们已经知道，庄家对倒的目的是维持股价在一个区间，出货的时候、在遇到大盘跳水的时候、甚至个股有大的非盘砸盘的时候，对倒就会出现，这些对倒的筹码就是维和部队。所以出货的时候，盘口虽然有下来的单子，但也有护盘的筹码守在要点，同时也有间断上行单子，红彤彤地给人看，除了让你安心，更重要的是维持股价。而洗的时候，维各部队就成了缩头乌龟，只在局面有些失控的时候，才出来吆喝几下。二十四、量的阶段总结我曾经说过：真正看懂量的人，都是股神级的人物。当然我不是，虽然在向那个目标奋斗。通过这段时间的总结，我对量也有了更多

26、的感悟，自己也需要时间归纳。这是原因之一，还有一个原因，就是想快快地进入正题：均线和K线形态的结合。写了这么多，其实才部分解决了股市中“价格、时间”这两个元素之一的价格元素的外围问题，时间的问题，以后穿插讨论吧。区分洗与出，先给大家介绍几个心得：、因为洗是为了通过提高散户间筹码的交换，使非盘尽量接近现价。因此，无论多么凶狠，也极少会发生今天看不到昨天的价格的情况（不包括为了吓人，发生一次。比如昨天收中阴，今天还起不来，但到了下一天，结合量，就会露出庄家的马脚。这个贴子不提大黑马。）。把昨天进入的筹码高高挂在上面，是庄家与散户交换筹码的手法之一。、三线开花后，股价回落。这时候，把五日和六十日均线

27、之间的距离作为一个空间，然后看三十日均线的位置。如果三十日均线低于百分之四十，洗的概率大。比如MA5/MA60=1.1,MA30/MA601.5 OR V/REF(V,1)1.5，或者换手大于8，只要不是近乎光头的阳线。走人。错了也走人，因为风险大于收益。这种情况，可能会漏掉诸如跳空上涨阴线的类似空中加油模式，当然还有大黑马。二十五、股价回调到重要的支撑位，如果伴以相应的均线支撑，可信度太高了创新高后，60日及以上均线拧成一股绳，拧了很长时间，K线突然从绳子上掉下来。不要指望7.5一线的相对成交密集区的支撑；更别指望120线，它太远，且以较高的斜率运行了很长时间。均线的支撑，在于均线向上、并且

28、（尤其这个并且）斜率不大，否则起不到支撑作用。只会造成乖离过大，乖离过大，只是反弹的可能性大。当然是反弹，和反转意义不同。二十六、均线与主均线一轮完整的行情，总有一根均线是其核心力量，我称它为主均线。主均线有两个作用：一、支撑行情，使其完成上涨；二、压制行情，使其完成下跌。从96年到现在，这根主均线居然始终是60日线。应该还有更合适的。但为了避免发生：等我们找到了那根均线的时候，行情已经红火了大半。那么，就认准它了。因为6000点的大牛，实在不能在一幅图上表示，我把它转化成了周线，用周线的MA13代替60日线。立足作足行情的观点，这两者没多少区别。利用主均线的作用，我们可以找到牛熊转换的区域。题外话：我大致看了下，从96