股票技术指标精解大全副本.docx

1、股票技术指标精解大全 副本三、OBV指标的使用心得当OBV出现超过一个月以上，大致上接近水平的横向移动时，代表市场正处于盘整期，大部分没有耐心的投资者已经纷纷离场，此时正是暴风雨前的宁静，大行情随时都有可能发生。BRAR指标详解和应用一、用途分为BR指标，AR指标，前者为买卖意愿指标，后者为买卖气势指标，AR可单独使用，BR必须与AR并用。BR是一种“情绪指标”就是以“反市场心理”的立场为基础，当众人一窝蜂的买股票，前途似乎一片光明，此时，你应该断然离开市场。相反地，当群众已经对行情失望，市场一片看坏的声浪时，你应该毅然决然的进场默默承接。AR是一种“潜在动能”。由于开盘价乃是是股民经一夜冷静

2、思考后，共同默契的一个合理价格，那么，从开盘价向上推升至当日最高价之间，每超越一个价位都会损耗一分能量。当AR值升高至一定限度时，代表能量已经消耗殆尽，缺乏推升力道的股价，很快的就会面临反转危机。相反地，股价从开盘之后并未向上冲高，自然就减少能量的损耗，相对的也就屯积保存了许多累积能量，这一股无形的潜能，随时都有可能在适当成熟的时机暴发出来。二、使用方法1、BR介于70150间属于盘整行情；2、BR高于400时，需注意股价可能回档；3、BR低于50时，需注意股价可能反弹；4、AR、BR急速上升，意味距股价高峰已近，可获利了结；5、BR值底于AR值时，可逢低买进；6、BR急速上升，而AR盘整或小

3、回时，应逢高出货；7、BR由高档下降一半，此时选择股价回档买进，成功率可以高达95%。三、使用心得当BR由高档下降，此时AR位于40左右的低水平，持续蓄积能量，而BR由上而下缓慢的接受AR，几乎达到碰触的阶段，或且略低于AR时，为千载难逢的买进进机，又称为最佳的狙击买点。这个讯号，一年难得遇到一次。SAR指标详解（停损点）一、SAR指标的用途SAR指标又称为抛物线指标，随着股价的逐步上涨，SAR上升的速度会加快，一旦股价上涨的速度跟不上SAR，或者股价反转下跌，SAR都会紧紧的盯着，一见苗头不对，投资不可以顺着股价跌破SAR的讯号，马上溜之大吉免得套牢。该指标代表应买进或抛售价位及转折点，盘整

4、时该指标无效。二、SAR指标的使用方法1、股价曲线在SAR曲之上时，为多头市场；2、股价曲线在SAR曲之下时，为空头市场；3、股价曲线由上向下跌破SAR曲线时，为卖出讯号；4、股价曲线由下向上突破SAR曲线时，为买进讯号。三、SAR指标的使用心得SAR作为停止损失卖出点，是一种安全性的防卫，你可以按照SAR的向上突破讯号买进股票，而以SAR的向下跌破讯号为获利点，SAR搭配任何一种指标使用，无论你选择哪一种指标帮你买股票？一旦股票买进之后，全部交给SAR管理，把SAR的卖出讯号当成获利点，而且也可以当成应付突发状况的停损点。注意！SAR在股价盘整期同样无法使用。CCI指标详解（顺势指标）一、概

5、述该指标用来测量股价脱离正常价格范围之变异性，正常波动范围在100之间。属于超买超卖类指标中较特殊的一种，是专门对付极端行情的。在一般常态行情下，CCI指标不会发生作用，当CCI扫描到异常股价波动时，立求速战速决，胜负瞬间立即分晓，赌输了也必须立刻加速逃逸！注意！CCI的“天线”是100，“地线”是100，这个范围也有可能因为个股股性改变而稍有变动，但是，大体上不会差异太大。二、使用方法1、CCI从100100的常态区，由下往上突破100天线时，为抢进时机。2、CCI从100天线之上，由上往下跌天线时，为加速逃逸时机。3、CI从100100的常态区，由上往下跌破100地线时，为打落水狗的放空卖

6、出时机。4、CI从100下方，由下往上突破100地线时，打落水狗的空头，应尽快鸣金收兵回补买进股票。三、使用心得1、CCI向下跌破100地线时，在中国股市无法从事“融券放空”的卖出。但如果当CCI波动在常态范围时，你已经参考其他指标的讯号而买进股票的话，此时可以把它当成卖出讯号而抛出持股。2、CCI从100地线下方，由下往上突破地线时，在中国股市无法从事“融券回补”的买进，但我们可以把他当成短线买进讯号。KDJ指标详解（随机指标）一、用途KD是在WMS的基础上发展起来的，所以KD就有WMS的一些特性。在反映股市价格变化时，WMS最快，K其次，D最慢。在使用KD指标时，我们往往称K指标为快指标，

7、D指标为慢指标。K指标反应敏捷，但容易出错，D指标反应稍慢，但稳重可靠。二、使用方法1、从KD的取值方面考虑，80以上为超买区，20以下为超卖区，KD超过80就应该考虑卖了，低于20就应该考虑买入了。2、KD指标的交叉方面考虑，K上穿D是金叉，为买入信号，金叉的位置应该比较低，是在超卖区的位置，越低越好。交叉的交数以2次为最少，越多越好。3、KD指标的背离方面考虑（1）当KD处在高位，并形成两个依次向下的峰，而此时股份还在一个劲地上涨，这叫顶背离，是卖出的信号。（2）当KD处在低位，并形成一底比一底高，而股价还继续下跌，这构成底背离，是买入信号。4、J指标取值超过100和低于0，都属于价格的非

8、正常区域，大于100为超买，小于0为超卖，并且，J值的讯号不会经常出现，一旦出现，则可靠度相当高。三、使用心得1、股价短期波动剧烈或者瞬间行情幅度太大时，使用KD值交叉讯号买卖，经常发生买在高点、卖在低点的窘境，此时须放弃使用KD随机指标，改用CCI、ROC、BOLLINGERBANDS等指标。但是，如果波动的幅度够大，买卖之间扣除手续费仍有利润的话，此时将画面转变成五分钟或十五分图形，再以KD指标的交叉讯号买卖，还可以斩获一点利润。2、极强或者极弱的行情，会造成指标在超买或超卖区内上下徘徊，K值也会发行这种情形，应该参考VR、ROC指标，观察股价是否超出常态分布的范围，一旦确定为极度强弱的走

9、势，则K值的超买卖功能将失去作用。3、以D值来代替K值，将可使超买超卖的功能更具效果，一般常态行情，D值大于80时，股价经常向下回跌；D值低于20时，股价容易向上回升。在极端行情中，D值大于90时，股价容易产生瞬间回档；D值低于15时，股价容易产生瞬间反弹。ROC指标详解（变动率指标）一、用途该指标用来测量价位动量，可以同时监视常态性和极端性两种行情。ROC以0为中轴线，可以上升至正无限大，也可以下跌至负无限小。以0轴到第一条超买或超卖线的距离，往上和往下拉一倍、两倍的距离，再画出第二条、第三条超买超卖线，则图形上就会出现上下各三条的天地线。二、使用方法1、ROC波动于“常态范围”内，而上升至

10、第一条超买线时，应卖出股票。2、ROC波动于“常态范围”内，而下降至第一条超卖线时，应买进股票。3、ROC向上突破第一条超买线后，指标继续朝第二条超买线涨升的可能性很大，指标碰触第二条超买线时，涨势多半将结束。4、ROC向下跌破第一条超卖线后，指标继续朝第二条超卖线下跌的可能性很大，指标碰触第二条超卖线时，跌热多半将停止。5、ROC向上穿越第三条超买线时，属于疯狂性多头行情，涨涨涨！涨不停，回档之后还要涨，应尽量不轻易卖出持股。6、ROC向上穿越第三条超卖线时，属于崩溃性空头行情，跌跌跌！跌不休，反弹之后还要跌，应克制不轻易买进股票。三、使用心得1、界定某一只股票的超买超卖值时，可以在画面上显

11、示至少一年的走势，观察一年来ROC在常态行情中，大约上升至什么地方就下跌？下跌至什么地方就上涨？这个距离就是第一条超买超卖线的位置，再以此等距离向上和向下，画第二条、第三条超买超卖线。2、判断是否处于“常态行情”？可以参考BR、CR、VR等指标，如果上述指标没有异常上扬，大致上都属于“常态行情”。3、指标有时候会超出超买超卖线一点点，这是正常的。这一方面，不仅须靠个个的判断能力，参考第二十三章布林线的说明，可以帮助你提高过滤误差的能力。4、当ROC指标穿越第三条超买超卖线时，将股票交给SAR管理，成果相当令人满意！BOLL指标应用详解（布林线）一、BOLL指标的用途BOLL指标利用波带显示其安

12、全的高低价位。股价游走在“上限”和“下限”的带状区间内，当股价涨跌幅度加大时，带状区会变宽，涨跌幅度缩小时，带状区会变窄。二、BOLL指标的应用方法1、向上穿越“上限”时，将形成短期回档，为短线的卖出时机。2、股价向下穿越“下限”时，将形成短期反弹，为短线的买进时机。3、当布林线的带状区呈水平方向移动时，可以视为处于“常态范围”，此时，采用1、2两个使用方法，可靠度相当高。如果，带状区朝右上方或右下方移动时，则属于脱离常态，另外有特别的意义存在。4、波带变窄时，激烈的价格波动有可能随时产生。三、BOLL指标的应用心得股价经历过一段激烈的波动之后，会逐渐的趋于平静，多空两方面的股民重新思考、整理

13、、角力，在双方都处于犹豫不决的情绪时，股价的波动越来越沉闷，促使布林线的“上限”和“下限”越来越靠近，越来越狭窄，这种情形是“暴风雨前的宁静”，小心！股价就要刮大风、起大浪。DMA指标详解和应用一、用途该指标由两条基期不同的平均线组成，属于趋向指标的一种，功能与MACD相近。二、使用方法1、实线向上交叉虚线，买进2、实线向下交叉虚线，卖出3、当DMA波峰呈现一浪比一浪低，而股价却不断创新高时，表明指标与股价出现顶背离，股价即将见顶，当DMA波谷呈现一浪比一浪高，而股价却不断创新低时，表明指标与股价出现底背离，股价即将见底。WVAD指标详解（威廉变异离散量）一、用途该指标是测量股价由开盘至收盘期

14、间，多空双方的力量，是一种将成交量加权的量价指标，其主要的理论精髓，在于重视一天中开盘到收盘之间的价位，而将此区域之上的价位视为压力，区域之下的价位视为支撑，求取区域占当天总波动的百分比，以便测量当天的成交量中，有多少属于此区域？成为实际有意义的交易量。二、使用方法1、指标为正值，代表多方的力量占优势，应买进，2、指标为负值，代表空方的力量占优势，应卖出。三、使用心得1、依照WVAD讯号买入股票时，可以不必等待WVAD卖出讯号，而在买入股票之后交给SAR管理2、WVAD选用的周期相当长，测试结果也以长周期成绩较佳，长期投资者适合使用。WR指标详解（威廉指标）一、用途该指标表示的涵义是当天的收盘

15、价在过去一段日子的全部价格范围内所处的相对位置，是一种兼具超买超卖和强弱分界的指标。它主要的作用在于辅助其他指标确认讯号。二、使用方法1、从WR的绝对取值方面考虑。A、当WR高于80，即处于超卖状态，行情即将见底，应当考虑买进。B、当WR低于20，即处于超买状态，行情即将见顶，应当考虑卖出。2、从WR的曲线形状考虑。A、在WR进入高位后，一般要回头，如果这时股价还继续上升，这就产生背离，是卖出的信号。B、在WR进入低位后，一盘要反弹，如果这时股价还继续下降，这就产生背离，是买进的信号。C、WR连续几次撞顶（底），局部形成双重或多重顶（底），则是卖出（买进）的信号。三、使用心得1、W%R主要可以

16、辅助RSI，确认强转弱或弱转强是否可靠？RSI向上穿越50阴阳分界时，回头看一看W%R是否也同样向上空越50？如果同步则可靠，如果不同步则应多参考其他指标讯号再作决定。相反的，向下穿越50时，也是同样的道理。注意！比较两者是否同步时，其设定的参数必须是相对的比例，大致上W%R5日、10日、20日对应RSI6日、12日、24日，但是读者可能可以依照自己的测试结果，自行调整其最佳对应比例。2、W%R进入超买或超卖区时，应立即寻求MACD讯号的支援。当W%R进入超买区时，我们当成一种预警效果，回头看看MACD是否产生DIF向下交叉MACD的卖出讯号？一律以MACD的讯号为下手卖出的时机。相反的，W%

17、R进入超卖区时，也适用同样的道理。MIKE指标详解（麦克指标）一、用途该指标是一种随股价波动幅度大小而变动的压力支撑指标，股价上方的压力称为“上限”，股价下方的支撑称为“下限”。第一条“上限”和第一条“下限”之间，我们设一条假想的中界线，股价位于中界线的上方时，参考“上限”压力值；股价位于中界线下方面，则参考“下限”支撑值。二、使用方法1、当股价脱离盘整，朝上涨的趋势前进时，股价上方三条“上限”为其压力参考价。2、当股价脱离盘整，朝下跌的趋势前进时，股价下方三条“下限”为其支撑参考价。3、盘整时，股价若高于其中界线，则选择“上限”价位为参考依据；股价若低于其中界线，则选择“下限”价位为参考依据

18、。注意！一般市面上的股市软件中，改以“表格”的方式表现，直接将压力和支撑的数据显示的表格中，并且会标明现阶段应参考“上限”或“下限”价位。三、使用心得1、股价盘整时，“上限”和“下限”的价位比较能够同时参考，因为MIKE指标的路径变窄了，股价和压力支撑价之间的距离接近，相对的，股价能碰触压力和支撑的机会也较大，因此，“上限”和“下限”都同时具有参考价值。2、股价已经开始上涨，“上限”和“下限”会朝反方向分开，“上限”和“下限”的价位不能同时参考。如股价比较接近“上限”，则距离“下限”越来越远，太大的差距使得“下限”的支撑价位缺乏参考价值，此时在实际运用上，只选择“上限”压力为参考依据。ASI指

19、标详解（振动升降指标）一、用途ASI和OBV同样维持“N”字型的波动，并且也以突破或跌破“N”型高、低点，为观察ASI的主要方法。ASI不仅提供辨认股价真实与否的功能？另外也具备了“停损”的仍用，及时地给投资人多一层的保护。二、使用方法1、当ASI向下跌破前一次低点时为卖出讯号。2、当ASI向上突破前一次高点时为买入讯号。3、价由下往上，欲穿过前一波的高点套牢区时，于接近高点处，尚未确定能否顺利穿越之际。如果ASI领先股价，提早一步，通过相对股价的前一波ASI高点，则次一日之后，可以确定股价必然能顺利突破高点套牢区。4、股价由上往下，欲穿越前一波低点的密集支撑区时，于接近低点处，尚未确定是否将

20、因失去信心，而跌破支撑之际。如果ASI领先股价，提早一步，跌破相对股价的前一波ASI低点，则次一日之后，可以确定股价将随后跌破价点支撑区。5、股价走势一波比一波高，而ASI却未相对创新高点形成“牛背离”时，应卖出。6、股价走势一波比一波低，而ASI却未相对创新低点形成“熊背离”时，应买进。三、使用心得1、ASI虽然具备领先股价的功能，但是，投资人根据突破讯号早一步买进或卖出后，ASI却无法提供何时应获利，何时应重新买回的讯号。有时ASI向上或向下突破压力和支撑后，仅一天时间立刻回跌或回升，投资人如果反应不及，不但无法获得利润，反而将遭至损失。所以，该指标主要是做为狙击性的买入讯号，投资人应抱着

21、“打了就跑”的心理。2、ASI大部分时机都是和股价走势同步的，投资人仅能从众多股票中，寻找少数产生领先突破的个案，因此，ASI似乎无法经常性运用，但是由于上市公司有数百家，讯号会轮流发生在不同的个股上，各位读者只要把握“打完一只，再换另一只”的技巧，随时都会有新产生讯号的个股让您大显身手。EMV指标详解（简易波动指标）一、用途股价在下跌的过程当中，由于买气不断的萎靡退缩，致使成交量逐渐的减少，EMV数值也因而尾随下降，直到股价下跌至某一个合理支撑区，捡便宜货的买单促使成交量再度活跃，EMV数值于是作相对反应向上攀升，当EMV数值由负值向上趋近于零时，表示部分信心坚定的资金，成功的扭转了股价的跌

22、势，行情不但反转上扬，并且形成另一次的买进讯号。行情的买进讯号发生在EMV数值，由负值转为正值的一刹那，然而股价随后的上涨，成交量并不会很大，一般仅呈缓慢的递增，这种适量稳定的成交量，促使EMV数值向上攀升，由于头部通常是成交量最集中的区域，因此，市场人气聚集越来越多，直到出现大交易量时，EMV数值会提前反应而下降，并且逐渐趋近于零，一旦EMV由正值变成负值时，行情已可确定正式反转，形成新的卖出讯号。二、使用方法1、EMV在0以下表示弱势，在0以上表示强势。2、EMV由负转正应买进。3、EMV由正转负应卖出。三、使用心得1、如果较少的成交量便能推动股价上涨，则EMV数值会升高，相反的，股价下跌

23、时也仅伴随较少的成交量，则EMV数值将降低。另一方面，倘若价格不涨不跌，或者价格的上涨和下跌，都伴随着较大的成交量时，则EMV的数值会趋近于零。2、EMV指标曲线大部份集中在0轴下方，这个特征是EMV指标的主要特色，由于股价下跌一般成交量较少，EMV自然位于0轴下方，当成交量放大时，EMV又趋近于零，这可以说明EMV的理论精髓中，无法接受股价在涨升的过程，不断的出现高成交量消耗力气，反而认同徐缓成交的上涨，能够保存一定的元气，促使涨势能走得更远更长。从另外一个角度说，EMV重视移动长久且能产生足够利润的行情。关于EMV和EMV的平均线，两线的交叉并无意义，而是选择以EMV指标平均线跨越0轴为讯号，所产生的交易成果将更令人满意。TRIX指标详解和应用一、用途该指标是一种三重指数平滑平均线，长线操作时采用本指标的讯号，可以过滤掉一些短期波动的干扰，避免交易次数过于频繁，造成部分无利润的买卖，及手续费的损失，但该指标在盘整行情中不适用。二、使用方法1、TRIX向上交叉其MA线为买入讯号。2、TRIX向下交叉其MA线为卖出讯号。注：该指标在判断卖出时可能会失真。三、使用心得TRIX指标波动频率较低，一年到头出现讯号的机率不多，是一项超长周期的指标，长时间按照本指标讯号交易，获利百分比大于损失百分比，特别是打算进行长期控盘或投资时，利润相当可观。