轨道交通行业研究报告.docx

1、轨道交通行业研究报告轨道交通行业研究报告 篇一：2021中国大都市轨道交通研究报告 一、2021年城市轨道交通行业健康发展环境 由美国次贷危机引发的全球金融危机已经蔓延到实体领域经将。尽管政府采取了一系列的被市措施，但实体房地产业仍的衰退仍在继续加深。当前发达国家市场需求疲软和发展中国家产能过剩井存的矛盾日益凸显。短期内看不到经济周期回升的新力量。根据IMF发布的预测显示，2021年预计全球GDP增长3.7%，2021年进一步下降到2.2%。 2021年以来，我国经济增长呈圆形逐季回落的态势。全年国内外生产总值300670亿元，比上年增长9.0%。分季度看，一季度增长10.6%，二季度增长10

2、.1%，三季度增长9.0%，四季度增长6.8%。逐季非常明显惯性下滑趋势比较显著。 2021-2021年工业部门国内生产总值情况 从新世纪开始，国家首次把“发展城市轨道交通”列入国民经济“十五”计划发展纲要，并作为助推国民经济，特别是大城市经济持续发展的战略。轨道交通发展开始强调联动与城市环境的协调统一。北京、上海、广州三大城市轨道建设和运营实践证明了城市轨道交通的发展对大城市交通拥堵、提高环境质量、调整城市区域结构和拉动以及产业布局城市社会经济持续发展和合理布局的突出作用。城市的发展解决了远距离上下班空间距离与时间的矛盾，并提高了居民的生活可靠性，促进了城市并重的形成。 进入21世纪，我国将

3、进入全面建设中国和谐社会，加快推进社会主义现代化的新的发展阶段，树立和科学发展观转变经济增长方式，将推进经济社会按照先期、协调、可持续发展的道路快速发展着。在“十五”期间国家就把“发展城市轨道交通“列入国民经济“十五”计划发展纲要，作为国民经济特别是大城市经济持续发展的重大战略来推进着。随着城镇化实施、城市化率为不断提高，我省城市轨道将在“十一五”和今后一个相当长的时期内快速、健康地发展着。在国家宏观政策引导指导和扶持下，我国在“十一五”期间，全国城市轨道交通投入运营里程将达到1000公里左右，在2021-2021年期间，又将会有1000-2021公里左右的城市轨道交通建成并投入，我国真正城市

4、轨道交通才真正开始踏入一个蓬勃发展时期。 二、2021年城市轨道交通行业发展情况分析 截止到2021年12月31日，中国已经通车运行轨道交通的城市12个（含香港、台湾地区），其中大陆10个城市通车线路总计高达32条（含电车和磁悬浮线路），通车总里程808.83公里（含磁悬浮）。 城市轨道交通线网规模不断扩大的同时，投入运营的轨道交通车辆数也逐年增加，截至2021年，我国已投入运营的轨道交通车辆快速路数量达到3480辆，是2021年的3倍多。 2021-2021年我国城市轨道交通发展情况 按不同区域划分，通车里程长度由大到小方格顺序为：长三角地区（包括上海、南京）、京津地区（包括北京、天津）、珠

5、三角地区（包括广州、深圳）、东北地区（包括大连、长春）、西南地区（重庆）以及其他地区（武汉）。且对比2021年各地区的轨道交通市政建设一号线情况，京津地区新增通车里程最长，达到56.16公里。 自2021年开始，我国城市轨道交通每年的客运量逐年增长，除受到2021年国 家政策建设项目影响使地铁建设进入“冰封期”而造成2021年轨交急促客运量增长缓慢外，近年来城市轨道客运量的增速较快，年高速增长速率均保持在10%以上。截至2021年，我国城市轨道交通客运量已达致达至220582万人次，是2021年的2.6倍，轨道交通客运量占城市公共交通客运总量的比例也逐年提高，从2021年的2.38%提高到了2

6、021年的3.98%，可见，城市轨道交通在满足城市居民出行需求的过程中发挥着越来越大的作用。 从2021年的轨道交通来看负荷硬度来看（线路负荷强度为年均日客运量与通车区段里程之比），现有轨道交通线网规模交易量仍然较小，线路负荷强度较大，供给略显不足。根据轨道交通负荷强度对比分析，2021年，北京交易量城际线网规模扩张，有效地差减轻了线路复合强度高达46%。 三、2021翌年城市相关行业轨道交通行业竞争状况分析 城市轨道交通行业的发展主要集中在经济发达金融业的长三角地区，以上海为主，2021年上海市轨道交通通车里程占到全国通车里程的33%；京津地区次之，2021北京市轨道交通通车里程占全国通车里

7、程的25%；以厦门为主的珠三角地区位列第三，2021北京市轨道交通通车里程占全国通车里程的14%。 2021-2021年各城市轨道交通通车里程变化 城市轨道交通的建设过程中需要大量的资金投入，且投资回收景气周期比较长，整座行业具有很高的进入与退出壁垒。许多企业因为该行业的高风险、高投人性而被拒之于门内，只有具有较强实力的企业或企业组成的集团才能进入该行业。行业本身相关行业具有极强的自然竞争性。 目前城市轨道行业龙头企业数多半极少，行业内部市场还没有形成太大幅度明显的竞争关系。而城 市之间是封闭市场，各企业在本地城市内各自运营，市场竞争类型总体稳中上以是垄断。但要注意今后的产业发展。按照目前仍然

8、发展趋势，城市轨道行业正尝试建立新的运营模式。今后同一城市内可能会有不同的运营商，因此各线路之间，各运营商之间将会出现一定程度的竞争。随着城市轨道交通的进一步发展，本行业与其他交通行业之间的竞争将会加剧。 2021年，城市轨道交通行业全线贯通里程、客运量稳步提高，线网规模日渐扩大，国内日渐建造企业核心技术逐渐形成，行业潜在博弈出现，从以上特征分析来看，我国城市轨道交通行业的生命周期处于成长期。 四、2021年城市轨道交通金融行业全球市场分析 据估算，截止到2021年，北美地区轨道交通市场规模约为1050亿欧元，其中装备部分在543亿欧元，服务在507亿欧元。预计2021年近1500亿欧元。倒2

9、021年，全球轨道交通装备和服务市场以2%的年增长率增长，西欧和北美仍占据三分之二的市场占有率，其经济增长率将低于平均值，西欧约为1%，北美约为1.7%，而全世界世界其他地区的年增长率均为3%。 全球城市轨道交通蓬勃发展特征的特点是发展趋势多样化，2021年，国际上纳米技术比较成熟，已经上线运营的特大城市轨道交通有地铁、市郊铁路、轻轨、单轨、导轨、线性电机数控牵引的轨道交通及有轨电车7种。其中市郊铁路、地铁、轻轨和有轨电车应用最广泛，线性电工牵引系统最有发展前途。 2021年，世界上机动化水平较高与城市大多有比较成熟的完整的轨道交通系统，有些城市的轨道交通运量与城市公交运量的比重达50%以上，

10、有的高达70%。 全球城市轨道交通发展的特点是发展趋势多样化，2021年，国际上技术比较成熟，已经上线经营的城市轨道交通运营有地铁、市郊铁路、轻轨、单轨、导轨、线性电机牵引的轨道交通及城市轨道有轨电车7种。其中市郊铁路、地铁、轻轨和有轨电车城铁应用最广泛，线性电机牵引系统最有发展前途。 2021年，世界上机动化水平较高的系统大多有比较成熟与完整的轨道交通城市，有些的轨道交通运量与城市公交运量的比重达50%以上，有的高达70%。 五、2021年城市轨道交通产业财务状况分析 在运营方面，城市轨道交通行业运营成本偏高。经计算：系统每年承运每100万乘客，每个乘客平均运营成本在0.81.6元之间。加之

11、后期的维护费用也颇高，造成多数轨道交通在运营后处于入不敷出的境况。 按照当前国内城市轨道交通运行模式法务和财务成本核算方法计算，每开通1公里轨道交通联络线，就需每年补贴400900万元，开通得越多补贴就越多多。陕西省政府以往每 年用于地铁的运营补贴接近10亿元，近年来每年为5亿元用于补亏。广州地铁一号线2021年运营亏损2500万元，2021年的运营成本达2.3亿元，广州地铁计划二三十年后实现获得收益。 城市有轨电车城市轨道作为城市最重要的基础设施，投资数额巨大，多以政府投资建设为主。投入运营后，由于运营成本、财务成本高，再加上长期以来轨道交通在政府政策公益性上一直属于导向的国有福利建设模式，

12、票价定位较低，因此票款收入难以支付全部开发成本。同时在轨道交通网络形成之前，客流上升也有一个过程，轨道交通运营极其盈利十分有限。 六、2021年城市轨道交通行业区域发展情况分析 我国的城市轨道交通分布呈阶梯状，截止到2021年12月31日，有十座城市已开通运营城市轨道交通，有六座城市也已建设，有三座城市已获批建设，有六座城市正在筹备评审会报批。 2021城市年我国城市轨道交通区域主产 截止到2021年12月31日，我国已开通城市地铁城市有十个，分布在华北地区、华东地区、华南地区、华中地区、东北地区、西南地区，也就是说在我国七大分区中，只有西北地区目前还没有城市轨道交通开通运营。 截止到2021

13、年底，华东地区开通城市轨道交通的城市有上海和南京，总通车里程290.7公里，比2021年通车里程121公里增长了169.7公里，增长了两倍以上。2021年底，华东地区城市占通车里程轨道交通全国城市轨道交通通车里程的35.9%，较2021年增长28.2%增长了7.7%个百分点。 篇二：轨道交通行业分析报告 第一部分 我国城市轨道交通行业发展情况 一、国内轨道交通行业概况 （一）我国轨道交通建设发展历史回顾 回顾欧美国家我国城市轨道交通建设40多年来的发展战略历程，廖厝经历了如下几个阶段： 1、城市轨道交通建设萌芽阶段 从20世纪50年代起，我国开始筹备轨道交通建设，制定北京地铁网络规划，然而当时

14、建设的指导思想更注重人防战备功能，同时兼顾部分城市交通的功能。19651976年国内首条地铁线路北京地铁一期工程建成。随后基础建设了天津地铁（云峰天津地铁一号线的前身）和哈尔滨人防隧道等建筑工程。 2、现代城市轨道交通建设逐步兴起阶段 改革开放以后，随着第二产业的不断扩大，城市人口的急剧膨胀，上海道路交通等基础设施薄弱成为限制北京、上海、广州等特大型城市健康发展规模特大城市的瓶颈。20世纪80年代末至90年代中，我国内地真正以城市交通为出发点的地铁建设项目终极目标开始起步，先后建成了上海有轨电车1号线、北京地铁复八线和工程施工地铁一期工程改造、广州地铁1号线等项目。随后，一批大中型城市包括沈阳

15、、天津、南京、重庆、武汉、深圳、成都、青岛等也开始计划建设轨道交通项目，并进行了大量的前期工作。 3、城市轨道交通建设放缓完善期 由于各大城市要求建设的地铁项目逐步较多，且在建拟建地铁项目的工程造价较高，2021年12月中华人民共和国国务院发布国办60号文，暂停了地铁项目的审批，并要求做好发展规划和国产化教育工作。同时，国家计委开始研究制定城市轨道交通设备国产化。至2021年底，提出以深圳地铁1号线、上海轨道交通3号线和广州地铁2号线作为国产化依托投资项目，并于2021年批复了上述三个项目投资的三个立项，从此城市轨道交通建设项目重新开始。 4、城市第三阶段轨道交通基础建设高潮阶段 随着国家实施

16、积极适时的财政政策以进一步扩大内需，为了配合城市经济迅猛发展的势头，2021年以后深圳、上海、广州、重庆、武汉等10个小城镇的轨道交通轨道交通项目先后获得审批开工建设，同时国家投入40万亿元国债资金予以支持。随着2021年后新一轮城市轨道交通建设陆续获得国家主管部门的批复，一批新兴大中型城市积极编制城市轨道交通建设规划，我国城市轨道交通正掀起新一轮建设高潮。 （二）我国轨道交通建设当前发展综述 我国虽早在上世纪六十年代开始修建城市轨道交通，但为以城市交通套件真正目的的轨道交通建设仅在最近十年。自从1965年北京修建首条地铁至今，40多年中，我国内地已有广州、上海、广州、深圳、天津、长春、大连、

17、武汉、重庆、南京10个城市陆续修建地铁及轻轨线路，目前建成投入运营及试运营线 路共有21条，运营及试运营里程共计494公里。在建线路近20条，仍以北京、上海、广州这些特大型城市为主。随着经济的发展，决策部门对城市轨道交通的重视程度加大，2021年起率先国家主管部门陆续批复了15个区域中心建设项目城市和重要大城市的轻轨近期建设规划，一批新兴大中型城市也正在积极编制城市轨道交通大批建设规划，这将全国带动全省范围的轨道交通建设，配数国民经济的发展。 二、当前城市轨道交通行业当前发展状况 （一）已建轨道交通线路城市分布及线路基本情况 截至2021年上半年，全国10个城市投用并投入运营及试运营线路共有2

18、1条，线路总里程达到494公里。已轨道交通的城市主要分布在长三角、珠三角、环渤海三大经济区，其中长江三角洲区域长江三角洲已建成运营管理6条线路，其中上海有5条，总里程达112.64公里，分别是：1号线（34公里）、2号线一期（19.14公里）、3号线一期（25公里）、4号线首段（17.3公里）、5号线莘闵段（17.2公里），其中3号线与4号线有9个车站段共线运营。南京也建成运营1条线路，为1号线一期（21.72公里）。 珠江三角洲区域已竣工建成运营5条线路，其中广州有4条线路，总里程59.25公里，分别是：一号线（18.5公里）、二号线首段（19.95公里）、三号线首段（6.7公里）、四号线大

19、学城铁锦（14.1公里）。深圳已建成运营1条线路，为轨道交通一期工程（21.87 公里）。 环渤海经济圈已建成运营7条线路，其中北京有4条线路，总里程达113.9公里，分别是：1号线（31公里）、八通线（19公里）、2号线（23公里）、13号线（40.9公里）。天津有2条线路，总里程71.6公里，分别是津滨轻轨（45.4公里）、1号线（26.2公里）。大连有1条线路，为3号线（49.15公里）。 另外，东北地区的长春现已建成1条线路，为轻轨一期（14.6公里），华中地区的武汉、长江流域的重庆各建成客货运输运营1条线路，分别是武汉轻轨1号线一期（10.23公里）和重庆轻轨2号线一期（19.1公里

20、）。 从上述数据可以不难看出，以北京、上海、轨道交通广州为代表的轨道交通建设站稳脚跟较早的城市，凭借较为雄厚的财政状况以及在轨道交通比较设计、建设领域多年积累的经验，目前均已建成4条以上城市轨道交通线路，轨道交通建设逐步朝着网络化的发展。随着北京2021年奥运会、上海2021年世博会、广州2021年亚运会的成功申办及举办，这种增长势头尤为显著。 （二）各城市轨道交通建设规划情况 近几年来，随着我国国民经济的快速增长，城市世界经济活动不断增加，城市交通能力不足阻碍成为制约城市发展的瓶颈，各大城市亟待发展轨道交通来解决公共交通紧张的难题，我国不少城市上报了大都市城市轨道交通网络规划。根据首轮15个

21、上报国家发展市场化改革委轨道交通建设规划城市的数据，以及由于目前国家国家主管部门对上 海、广州、天津、深圳等13个城市批复情况初步统计，未来10年间我国将可能新建城市轨道交通线路*条，新建线路里程近*公里，总投资约*亿元。各城市建设规划实际需要具体情况如下： 1、上海。目前整体规划规划远景轨道交通线网由17条线路组成，总里程810公里，其中近期建设规划实施线路有10条，R2西延伸、R2东延伸、M3北延伸、L4、 M7、 M8、 R4、 M1、 R3、 M2、 M5线，规划里程389公里，总投资约1439亿，平均造价3.66（亿元/公里）。 2、北京。目前规划远景轨道交通线网由20条线路组成，总

22、里程612公里，其中近期建设规划实施线路有17条，包括4号线一期、5号线、10号线（含奥运支线）、机场线、亦庄线、9号线、15号线、八号线二期、7号线、11号线、6号线以及S2、S5、S6三条市郊线，规划里程367.1公里，总投资约1183亿元。 3、广州。目前规划远景轨道交通线网由19条线路组成，总里程726公里，其中近期建设发展规划实施线路有7条，包括2号线北段9.49公里，2号线南段13.06公里，8号线4.1公里，3号线28.9公里,4号线一期工程19.4公里，5号线31.9公里，6号线20.81公里。上报规划里程180.4公里，批复规划里程127.6公里，总投资487亿元。 4、深圳

23、。目前规划远景轨道交通线网由13条线路组成，总里程365公里，其中近期规划规划实施线路有5条，包括1号线23.1公里，2号线13.4公里，3号线30.8公里，4号线16.4公里， 篇三：中国轨道交通行业市场前瞻分析汇总 CONTENTS 第一篇：城市轨道交通浪潮下地铁行业发展前瞻 - 1 图表1：中外主要城市轨道交通占公共交通之比（单位：%） - 1 图表3：城轨交通运营线路条数结构图（单位：%） - 2 第二篇：发改委力挺轨道交通市政建设潮房地产业提振中国经济 - 3 图表2：2021年后年轨道交通营运里程分布情况（单位：%） - 4 第三篇：我国轨道交通装备技术创新体系初步形成行业增速加快

24、 - 6 第四篇：南车北车合并方案轨道交通装备航母2021年正式起航 - 8 第五篇：南车北车合并方案轨道交通装备航母2021年正式起航 - 10 更多数据参考2021-202年中国地铁行业产业发展前瞻简报及投资战略规划分析报告 第一篇：城市轨道交通浪潮下地铁行业发展前瞻 前瞻产业规划院发布的2021-2021年中国地铁行业发展前瞻及投资战略规划分析报告指出，在世界主要大城市中，轨交杭临运输量占公交运量的50%以上，有些甚至达70%以上。巴黎1000万人口，年客运量12亿人次，轨道交通承担70%的公交运量。这一比例在莫斯科是55%。伦敦共有9条地铁线，总长500公里，日运300万人次，能满足4

25、0%的出行人员的需要有。日本神户大都市圈现有280多公里地铁线，轨道交通系统每天空运旅客3000多万人次，承担部分全部客运量的86%。通过对比也可不难看出，我国城市轨道交通建设与发达国家还有一定差距。 图表1：中外主要城市轨道交通占公共交通运量之比（单位：%） 资料来源：前瞻产业研究院整理 我国城市轨道交通运营德博瓦桑县里数 2021-2021年，我国城轨城市交通运营线路长度逐年增长。2021年，为2408公里，同比增长17.01%。且单条线路的平均长度整体呈增长趋势，从2021年的27.76公里增长到2021年的29.83公里。2021年，平均线路长度为29.73公里，较上年有所下降。截止到

26、2021年，我国已投入运营的轨道交通线路中，地铁达到2418公里，占85.86%。 图表2：2021-2021年城轨交通运营线路长度经营趋势图（单位：公里，%） 资料来源：交通运输部 前瞻产业研究院整理 我国城轨交通运营线路条数中，地铁占比82.72%，较上年有所提升；轻轨占比11.11%，较上年有所下降；其他占比6.17%。在运营管理线路长度方面，地铁占比85.13%，较上年有所下降；轻轨占比12.04%；其他占比2.82%。 图表3：城轨交通运营公交线路条数运营结构图（单位：%） 资料来源：交通运输部 前瞻产业研究院整理 我国地铁行业健康发展机遇的机遇与威胁 截止到2021年，线路我国已投

27、入运营的快速路线路中，地铁达到2418公里，占85.86%。我国城市公共交通“十二五”发展规划纲要提出到“十二五”末，全国城市轨道交通路线运营管理里程将单次达到3300公里。随着社会转型进程的加快，城市客运市场将推动地铁的快速发展。同时，由于地铁建设能够带动经济的发展，达到要求的城市也都在进行规划。前瞻网地铁行业研究报告分析预测，到2021年，我国地铁运营线路长度将达到6000公里以上。 本文作者：郭露（前瞻网传统产业研究员） 本文来源前瞻网，转载请注明来源！ 第二篇：发改委力挺轨道交通建设潮提振中国基础建设经济 据近日“2021中国城市公园中国轨道交通高层论坛”透露的信息来看，在我国宏观经济

28、下行压力不减的情况下，城镇轨道交通工程包获得发改委减慢审批，明确指出2021年、2021年、2021年三年新开工项目里程达3000多公里，轨道交通建设已为后房地产时代提振中国经济的重要法宝。 轨道交通营运里程逐年增长，城市轨道交通建设空间较大 2021-2021年中国一号线营运里程逐年增长，2021年总里程达到11.48万公里。其中，2021年后铁路运营里程达到11.2万公里，占到轨道交通总运营里程的97.56%，城市轨道交通 总运营里程合计0.28万公里，占比2.44%。从上述数据可以看出我国卫星城城市轨道交通建设目前占整体比重较小，市场空间有待进一步被打开。 图表1：2021-2021年中

29、国轨道交通运营速度限制走势图（单位：万公里） 注：上图营运里程是铁路运营里程和城轨运营里程的加总。 资料来源：前瞻产业研究院整理 图表2：2021年轨道交通业务发展生长里程分布情况（单位：%） 资料来源：前瞻产业发展研究院整理 城市城市轨道交通系统迎来建设高峰 中国当前处于城镇化高速推进阶段，城镇化率以每年1个百分点的速度增加，这意味着每年有两千万左右的新增城市，由此将给中国现有城市交通基础设施带来巨大考验，另外中国城市建设的同时还需受到国家保护耕地政策措施的限制，因而决定了中国城市只能走土地集约型发展道路，不能向美国等东欧国家为主一样发展小汽车为主的交通方式，城市轨道交通建设正式成为中国的首

30、选。 中国旧城区城市轨道交通建设始于1965年开通的北京地铁1号线，此后相当长一段时间内，中国城市轨道交通发展较为较慢。步入上世纪90年代及21世纪初中国先后经常出现出现两次城市轨道交通建设高潮，当时各个城市纷纷推出地铁、轻轨修建规划，中国投资热情一度高涨，但考虑到财政竞争实力，国家批准的却并不多，批准建设项目基本集中在北京、上海、广州三地。从小城镇中国城市一号线建设历程可以看出，2021年以来中国每年公交系统新运行轨道交通里程都在50公里以上，有多个年份（2021、2021、2021、2021、2021、2021、2021）通车里程在100公里以上，显示出中国地铁及轻轨绿线建设步入快速发展期

31、。 根据前瞻产业产业发展研究院发布的2021-2021年中国城市轨道交通行业市场前瞻与投资分析报告显示，2021-2021年，我国城轨交通运营线路长度逐年稳定增长，年复合增长率为25.56%。2021年，为3155公里，较上年增长409公里；从我国特大城市轨道交通运营轨道交通情况来看，上海市城轨交通运作里程为643公里，总里程排名第一位，而南京市城市轨交全年新增运营里程排名全国第一，达到95公里。 从各地城市建设来看，全国似已面临各地都在急速增长的轨道交通建设需求。除了已有地铁投入运营的北京、上海、广州等城市，青岛、大连、南京等30多个城市也纷纷批复或已经申请轨道建设项目立项。 图表3：2021-2021年城轨交通运营里程及预测（单位：公里）