如何写出一份高质量又适用的财务分析报告共五则范文.docx

1、如何写出一份高质量又适用的财务分析报告共五则范文如何写出一份高质量又适用的财务分析报告（共五则 范文）时间：2020年08月01日 编稿：作者三第一篇：如何写出一份髙质量又适用的财务分析报告每位做过并给领导汇报过财务分析的财务人士心里都有一道难 以言说的荡。因为他们会发觉，不管是懂财务的经理，还是不懂财务 的经理，他们心里其实都有一本关于企业的账。要写出一份高质量又 适用的财务分析报告并非易事。下面为大家总结了撰写财务报告过程 中的几点值得注意，希翼能够帮助到大家。1.要清晰明白地知道报告阅读的对象及报告分析的范围。报告阅读对象不同，报告的写作应因人而异。比如，提供给财务部领导可以专业化一些，

2、而提供给其它部门领 导尤其对本专业相当陌生的领导的报告则要力求通俗一些；同时提供 给不同层次阅读对象的分析报告，则要求分析人员在写作时准确把握 好报告的框架结构和分析层次，以满脚不同阅读者的需要。再如，报告分析的范围若是某一部门或二级公司，分析的内容可 以稍细、具体一些；而分析的对象若是整个集团公司，则文字的分析 要力求精练，不能对所有问题面面俱到，集中性地抓住几个重点问题 举行分析即可。2.了解读者对信息的需求，充分领略领导所需要的信息是什么。 记得有一次与业务部门领导沟通，他深有感触地谈到：你们给我的财务分析报告，内容无数，写得也很长，应该说是花了不少心思的。遗憾的是我不需要的信息太多，而

3、我想真正获得的信息却太少。写好 财务分析报告的前提是财务分析人员要尽可能地多与领导沟通，捕获 他们“真正了解的信息”。3.报告写作前，一定要有一个清楚的框架和分析思路。财务分析报告的框架具体如下：报告名目一重要提示一报告摘 要一具体分析一问题重点综述及相应的改进措施。“报告名目”告诉阅读者本报告所分析的内容及所在页码；“重要提示”主要是针对本期报告在新增的内容或须加以重大 关注的问题事先做出说明，旨在引起领导高度重视；“报告摘要”是对本期报告内容的高度浓缩，一定要言简意赅, 点到为止。无论是“重要提示”，还是“报告摘要，都应在其后标明具体 分析所在页码，以便领导及时查阅相应分析内容。以上三部分

4、非常必 要，其目的是，让领导们在最短的时光内获得对报告的整体性认识以 及本期报告中将告知的重大事项。“问题重点综述及相应的改进措施” 一方面是对上期报告中问 题执行情况的跟踪汇报，同时对本期报告“具体分析”部分中揭示出 的重点问题举行集中阐述，旨在将零散的分析集中化，再一次给领导 留下深刻印象。“具体分析”部分，是报告分析的核心内容。“具体分析”部分 的写作如何，关键性地决定了本报告的分析质量和档次。要想使这一 部分写得很精彩，首要的是要有一个好的分析思路。例如：某集团公 司下设四个二级公司，且都为创造公司。财务报告的分析思路是：总 体指标分析一集团总部情况分析一各二级公司情况分析；在每一部分

5、 里，按本月分析一本年累计分析展开；再往下按盈利能力分析一销售 情况分析一成本操纵情况分析展开。如此层层分解，环环相扣，各部 分间及每部分内部都存在着密切的勾稽关系。4.财务分析报告一定要与公司经营业务密切结合，深刻领略财务 数据背后的业务背景，切实揭示业务过程中存在的问题。财务人员在做分析报告时，由于不了解业务，往往闭门造车，并 由此陷入就数据论数据的被动局面，得出来的分析结论也就常常令人 啼笑皆非。因此，有必要强调的一点是：各种财务数据并不仅仅地通 常意义上数字的简单拼凑和加总。每一个财务数据背后都寓示着非常 生动的增减、费用的发生、负债的偿还等。财务分析人员通过对业务 的了解和明察，并具

6、备对财务数据敏感性的职业推断，即可推断经济 业务发生的合理性、合规性，由此写出来的分析报告也就能真正为业 务部门提供实用的决策信息。财务数据究竟只是一个中介，因而财务 数据为对象的分析报告就数据论数据，报告的重要质量特征“相关性” 受挫，对决策的“实用性”自然就难以谈起。5.要突出重点，忌泛泛而谈。财务状况分析重在揭露问题，查寻原因，提出建议。所以分析内 容应当突出当期财务情况的重点，抓住问题的本质，寻出影响当期指 标变动的主要因素，重点剖析变化较大指标的主、客观原因。这样才 干客观、正确地评价、分析企业的当期财务情况，预测企业进展走势，从而有针对性的提出整改建议和措施。6.要深入剖析，忌浅尝

7、辄止。我们知道，往往表面良好的指标背后躲藏着个别严峻的缺点、漏 洞和隐患，这就要求我们既不能被表面现象所迷惑，又不能就事论事, 而要善于深入调查研究，善于捕捉事物进展变化过程中偶然现象中的 必定规律，抱着实事求是的态度，克服“先入为主”的思想。通过对 现有大量详细资料的反复推敲、印证，去粗取精，去伪存真，以得出 对企业财务状况客观、公正的评价。如，仅指标的对照口径上，就要 深入调查核实，换算其计价、标准、时光、构成、内容等是否具有可 比性，没有可比性的指标之间的对照只能扭屈事物的本来面目，甚至 会误导报告使用者。7.要坚持定期分析与日常分析相结合的原则。年度、季度、月度分析当然重要，但随着财务

8、决策对信息及时性 要求的不断提高，要求企业能够及时地分析企业日常的财务状况、获 利能力、资产治理能力以及企业的将来进展趋势，甚至要求对财务状 况举行实时分析，因此，在注重定期分析的同时，同样也要重视日常 分析。8.要坚持报表分析与专题分析相结合的原则。企业的状况财务分析主要从三大报表着手，对企业各期的经济指 标举行分析，编制财务情况说明书。从效果上看，难以面面俱到，实 际作用有限。在实际工作中，财务分析往往缺乏与阅读对象的沟通, 缺乏对主要经营事项举行有的放矢的专题分析。因此，企业财务分析 报告应环绕领导和广阔干部职工最关怀的热点问题和实际工作中遇 到的新问题来展开，传递对领导决策实用的信息，

9、真正起到参谋作用。有些经理只需要知道，你做的财务分析和他心里的账是不是一样, 若不一样，差异是什么？有些经理心里的账和你是一样的，他只需要 你补充他不知道的信息。所以，领导心里都有一本账，而财务，他的 作用就体现在如何与这本账沟通。无数人苦恼和领导沟通无效，就是 因为还深陷在财务的思维里。第二篇：如何写一份完整财务分析报告安越财务培训现代企业的财务报告分析起来十分复杂，由于不同报表使用人需 要猎取的报表信息存在着差别，因此分析财务报告首先要寻好立脚点 即报表分析的主体，惟独抓准了报表使用人，解决了为谁分析的问题， 才干针对具体的分析目的对症下药。普通来说，分析财务报告应由浅入深，循序渐进：首先

10、应就单张表 举行相关分析，把握企业的基本情况.然后再将所有财务报表结合起 来计算相关比率，通过纵向比较和横向比较，分析企业的偿债能力、盈 利能力和营运能力。分析财务报表的基本思路分析财务报告常用比较分析法，通过比较本企业不同时期的财务 指标，从指标的增减变动情况中发觉问题，查寻原因以达到改进工作 的目的，通过延续数期的趋势变动分析，评价出企业的治理水平，同时 预测企业将来的进展趋势；通过与行业指标比较，推断该企业在行业 中所处的位置，通过同类先进企业比较，寻到差距，达到汲取先进经验 的目的；通过与预算或者计划指标比较，分析企业完成预算的程度，揭 示差异产生的原因，寻出治理漏洞.一.表单分析单表

11、分析就是针对资产负债表，利润表、现金流量表及其附表分 别举行相关分析.1、资产负债表分析打开资产负债表后，首先扫瞄资产总额，结合利润表中的销售 额和统计指标中的从业人数，推断企业的经营规模，单从资产总额方 面考虑,4亿元以上为大型,4000万元以下为小型，介于二者之间为中 型（资产总额作为企业经营规模的衡量指标仅适用于工业企业和建造 企业）.再看一下资产的来源即负债总额和所有者权益总额的高低，把 握企业债务规模和净资产的大小，然后通过计算资产负债率或安越财务培训者产权比例，进而分析企业的财务风险.了解了总体情况后, 再对资产的结构举行分析，计算流淌资产和长期资产在总资产中的比 重，推断企业类型

12、.长期资产比重大的企业普通都是传统企业，而髙新 技术其企业普通不需要无数的固定资产.通过计算流淌资产中各 项目的比重，了解企业资产的流淌性及资产质量.普通情况下，存货占 50%,应收账款占30%,现金占20%,但先进的治理行业不执行该标准. 计算长期资产中各项目的比重，了解企业资产的状况和潜能.长期 投资的金额和比重大小，反映企业资本经营的规模和水平.固定资产 净额和比重的大小，反映企业的生产能力和技术进步，进而反映其获 利能力，假如净额接近原值，说明企业要么是新的，要么是老企业的旧 资产通过技术改造成为优质资产，假如净额很小，说明企业技术降后， 资金缺乏.无形资产金额和比重大小，反映企业的技

13、术含量.负债 方面，计算流淌负债与长期负债的比重，假如流淌负债比重大反映企 业偿债压力大，假如长期负债比重大说明企业财务负担重.此外，还需 计算负债总额中信用性债务和结算性债务的比重与流淌负债中暂时 性负债与自发性负债的比重，推断债务结构是否合理；计算长期负债 与总资本的比率，分析总资本对长期负债的保障程度，计算长期负债 与所有者权益的比率，分析债权人风险的大小.所有者权益方面， 实收资本反映企业所有者对企业利益要求权的大小，资本公积反映投 入资本本身的增值，留存收益（即盈余公积和未分配利润）是企业经营 过程中的资本增值.假如留存收益大，则意味着企业自我进展的潜力 大.最后对资产的期末期初金额

14、举行差额分析资产总额的期末数 大于期初数，说明资产发生了增值，结合负债和所有者权益项目分析 资产增值的原因是借入资安越财务培训金、投资者投入还是自我积存转入.假如借入资金和投资者投入 金额较大，自我积存转入少，可能是企业正在扩大规模，假如自我积存 转入金额大，说明企业自我进展的潜力大.把握了总体变化情况后, 再结合账簿和科目汇总表针对资产和权益各项目的期末期初差额分 析变化的具体原因.二、利润表分析分析利润表首先应分析当期的利润总额及其构成；其次再就企业 本期的利润率与目标值举行横向比较，寻出差距和努力方向；随后再 将本报表最近几期的相关项目举行纵向比较，分析出企业的进展趋势. 分析利润总额及

15、其构成利润总额由营业利润、投资收益和营业外 收支净额构成分别计算营业利润、投资收益和营业外收支净额在利 润总额中的比重，推断利润结构是否合理；通过分析主营业务利润和 其他业务利润占营业利润的比重，推断营业利润的结构是否合理.假 如处理资产的收益和投资收益比重过髙，或者其他业务利润比重过髙, 说明企业的经营状况不正常，必须采取补救措施.分析企业本期的 利润率指标与目标值的差距利润率作为相对量指标，可以对同行业不 同规模的企业举行比较，常用的利润率指标有销售毛利率和销售净利 率.销售毛利是企业利润的直接来源，因此分析销售毛利率是利润表 分析的头等大事.假如毛利率过低，就要考虑是价格低还是成本高.假

16、 如是价格因素造成的，就要对价格调整的利弊举行分析后，再作决策. 假如是成本因素造成的，就要分析一下企业在落低成本方面还有没有 挖掘潜力.假如售价和成本都没有调整余地，最好还是按照薄利多销 原则，增加销售量.对于销售利润率也要举行分析，对于销售利润率低 的商品，要分析出是毛利低还是费用高，假如费用过高，则应在费用操 纵方面安越财务培训下大力气.针对利润表中的各项目举行纵向分析就利润表中 项目举行纵向比较，是报表分析中较常用的办法，通过比较，可以寻出 企业经营轨迹的变化趋势，分析动身生这种变化的原因.列举数期的 利润金额，在历史数据中挑选正常年份的指标作为基期，计算出经营 成果各项目（按利润表的

17、项目顺序列示）本期实现额与基期相比的增 减变动额和增减变动率，分析本期的完成情况是否正常、业绩是增长 还是下落.将本期的营业收入构成和营业成本费用结构与合理的基 期指标相比计算出项目结构的增减变动，分析结构变动的原因，推断 结构变动是否正常，对企业的进展是否有利.分析现销收入和赊销收 入的增减变动，分析企业的营销策略和收款策略的合理性.自从企 业会计制度实施以后，利润表附表一销售利润明细表已不再对外报 送，但对此表更应举行认真分析，通过分析此表，可以详细了解企业的 经营情况，把握其畅销产品和滞销产品的销量及营业额，掌握各产品 的营业利润及其弹性空间，在摸清市场的基础上，作出最佳经营结构 决策.

18、三、现金流量表分析分析现金流量表首先应对现金流入和现金流出的结构以及流入 流出比举行分析，判定现金收支结构的合理性.对于一个健康的正在 成长的企业来说，经营现金净流量应当是正数，投资现金净流量应当 是负数，筹资现金净流量是正负相间的.其次利用现金流量表主表的 数据结合资产负债表和利润表通过经营现金净安越财务培训流入和投入资源的比值计算企业猎取现金的能力这些指标包括 销售现金比、每股现金净流量（或者净资产现金回收率）和总资产现金 回收率.销售现金比二经营现金净流入一主营业务收入，该指标反映 每元销售收入所猎取的净现金净资产现金回收率二经营现金净流入 三净资产X100%,这里的净资产使用平均数.反

19、映企业每元净资产猎 取现金的能力.总资产现金回收率二经营现金净流入三总资产X100%, 这里的总资产也使用平均数.反映企业每元总资产猎取现金的能力. 最后，依据现金流量表附表的相关数据计算净收益营运指数和现金营 运指数，据此推断收益质量的好坏.现金流量表附表的功能是经净利 润调整为经营现金净流量，该表中的调整项目包括非付现费用、非经 营收益、经营资产净减少（增加）、无息负债净减少（增加）四个部分. 用公式表示就是：净利润非付现费用-非经营收益经营资产净减少 （-经营资产净增加）无息负债净增加（-无息负债净减少）二经营现金 净流量其中非付现费用二计提的资产减值预备固定资产折旧无形资产 摊销长期待

20、摊费用摊销（执行企业会计制度的企业还要加上待摊费 用的减少和预提费用的增加）；非经营收益二处置固定资产、无形资产 和其他长期资产的净收益（净损失用号）-固定资产报废损失-财务 费用投资收益（损失用号）递延税款贷项-递延税款借项（执行企 业会计准则的企业还要加上公允价值变动收益或者减去公允价值变 动损失）；安越财务培训经营资产净减少（增加）二存货的减少（增加）经营性应收项目的 减少（增加）;无息负债净增加（减少）主要是指经营性对付项目的增 加（减少）净收益营运指数是经营净收益在净收益中所占的比重，这 里讲的净收益就是利润表中的净利润.然而这里说的经营净收益并不 是利润表中的营业利润，因为营业外支

21、出项目中的固定资产盘亏、罚 没支出、捐赠支出、非常损失、债务重组损失、资产减值预备和营业 外收入中的固定资产盘盈、罚没收入、非货币性交易收益以及补贴收 入等均列入了经营净收益中.净收益营运指数的计算公式为：益营运 指数二经营净收益宁净收益二（净利润-非经营净收益）一净利润该指 数越低，营业外收益和投资收益的比重越大，说明收益质量不好，经营 情况不正常.现金营运指数是经营现金净流量与经营应得现金的比 率，该指标的计算公式为：现金营运指数二经营现金净流量宁经营应 得现金二经营实得现金宁经营应得现金经营应得现金二经营净收益非付现费用二净利润-非经营净收益 非付现费用该指数小于1,说明企业收益质量不好

22、一方面，一部分收益尚未 收到现金，停留在实物和债权资金形态，债权能否脚额变现尚存在疑 问，而实物资产更存在贬值的风险.另一方面，企业营运资金增加了， 反映企业为取得同样的收益占用了更多的营运资金，取得收益的代价 增大了，说明同样的收益代表者较差的业绩.综合分析综合分析是指将所有财务报表结合起来计算相关比率，通过纵向 比较和横向安越财务培训比较，分析企业的偿债能力、盈利能力和营运能力.1、 分析偿债能力常用的比率指标的含义及计算公式企业的偿债能力指标除了资产负债率和产权比率外，还有利息保 障倍数、流淌比率、速动比率、流淌资产对总负债的比率、现金净流 量与到期债务比、现金净流量与流淌负债比、现金净

23、流量与债务总额 比.相关指标的计算公式如下：资产负债率二负债总额三资产总额 X100%产权比例二负债总额宁所有者权益总额X100%注意两个公式 的分子都是负债总额，流淌比例二流淌资产一流淌负债 速动比例 二（流淌资产-存货）一流淌负债现金比例二（货币资金短期投资应收票据）宁流淌负债需要注意的是，在这几个公式中负债是分母，确切说流淌负债是 分母.利息保障倍数=（利息总额利润总额）三利息费用利息保障倍数反映税息前利润对利息总额的保障程度，流淌比率 和速动比率可以反映出企业的短期偿债能力，该指标的合理数值应行 业不同而有一定的差异，建议企业挑选行业的平均水平作为比较根据. 由于负债最终还需现金偿还，

24、因此现金净流量与到期债务比、现金净 流量与流淌负债比、现金净流量与债务总额比最直接的反映出企业的 偿债能力和举借新债的能力.现金净流量与到期债务比二经营现金净 流量三本期到期的债务本期到期的债务是指本期到期的长期债务和 对付票据.现金净流量与流淌负债比二经营现金净流量宁流淌负债 安越财务培训现金净流量与债务总额比二经营现金净流量宁债务总额2、 分析盈利能力常用的比率指标的含义及计算公式从经营指标角度看，盈利能力的高低反映在销售毛利率和销售利 润率上；从投资与酬劳相结合的角度看，盈利能力的衡量指标有总资 产酬劳率、权益净利率、资本金利润率、每股净收益；从现金流量的 角度看，盈利能力的衡量指标有每

25、股经营现金净流量、净资产现金回 收率、总资产现金回收率.相关指标的计算公式如下：（1）总资产酬 劳率二息税前利润一平均总资产X100%其中息税前利润二利润总额 利息支出平均总资产=（期初资产总额期末资产总额）三2 （2）销售成本率 二主营业务成本三主营业务收入X100% （3）销售费用率二期间费用三 主营业务收入X100%这里说的期间费用不仅包括营业费用、财务费用和治理费用还包 括主营业务税金及附加.（4）销售净利率二净利润一主营业务收入 X100%（5）净资产收益率（也叫权益净利率）二净利润三平均净资产X100% 平均净资产二（期初所有者权益总额期末所有者权益总额）一2将权 益净利率分解后该

26、公式变为权益净利率二销售净利率X总资产周转率X权益乘数权益乘数 二1三仃-资产负债率）（6）资本金利润率二利润总额一实收资本总金额 X100%会计期间内若资本金发生变动，则公式中的资本金用平均数.安越财务培训资本金平均余额二（期初实收资本余额期末实收资本余额）一2资本金利润率反映投资者投入企业资本金的获利能力，该比率越 高说明资本的利用效果越髙，企业资本金的盈利能力越强；反之该比 率越低则说明资本的利用效果不佳，企业资本金的盈利能力越弱.（7） 净资产现金回收率二经营现金净流入三净资产X100%,这里的净资产 使用平均数.（8）总资产现金回收率二经营现金净流入一总资产 X100%,这里的总资产

27、也使用平均数.3、分析营运能力常用的比率指标的含义及计算公式营运能力指标包括应收账款周转率、存货周转率、净营运资金周 转率、流淌资产周转率、总资产周转率相关指标的计算公式如下：营 业周期二存货周转天数应收账款周转天数应收账款周转天数二360天 三应收账款周转率应收账款周转率二主营业务收入三平均应收账款而平均应收账款=（期初应收账款总额 期末应收账款总额）2 存货周转天数=360天宁存货周转率存货周转率二主营业务成本一平 均存货而平均存货二（期初存货总额期末存货总额）三2营运资金周 转天数二360天一营运资金周转率应收账款周转率二主营业务收入宁 平均营运资金平均营运资金二【（期末流淌资产总额-期

28、末流淌负债总额）（期初 流淌资产总额-期初流淌负债总额）】三2安越财务培训净营运资金周转率是销售收入与净营运资金平均占用额的比率， 净营运资金是流淌资产与流淌负债的差额，它是流淌资产中由长期资 金来源供应的部分,是企业在业务经营中不断周转使用的资金该资金 越充裕，对短期债务的及时偿付越有保证，但获利能力肯定会落低周 转次数越快，其运营越有效在毛利大于0的情况下，应收账款周转率 和存货周转率越快，获利越多；在毛利小于0的情况下，应收账款周转 率和存货周转率越快，亏损越多.流淌资产周转速度越快，会相应的节 省流淌资金，相当于相对扩大资产投入，增强企业的盈利能力.总资产 周转率越快，反映企业销售能力

29、越强，企业可以通过薄利多销的方法, 加速资产的周转，带来利润绝对额的增加.按照不同财务报告分析主 体财务报告的分析主体就是通常意义上的报告使用人，包括权益投 资人、债权人、经营治理层、政府机构和其他与企业相关的人士及机 构.而其他与企业相关的人士及机构包括财政部门、税务部门、国有 资产监督治理部门、社会中介机构等.这些报表使用人出于不同的目 的使用财务报告，需要不同的信息 1.企业治理层分析企业治理层也称经理人员，他们关怀的是依据企业的经营业绩猎 取的酬劳，而经营业绩的好坏是通过财务报告反映出来的，普通情况 下他们的团体利益和企业的利益是一致的，因而他们对财务报告的分 析也是全面彻底的.他们既

30、关注经营过程中取得的成就，也关注经营 过程中浮现的问题和财务分析思路修改错误，通过分析错误和问题浮 现的原因制定出改进措施，以便下一个阶段取得更辉煌的战绩.前面 介绍的财务报告分析思路基本上就是从企业治理层的角度考虑问题 的，他们关注的财务比例指标普通是按照股东对他们的考核要求设计 的，前文所讲到的财务安越财务培训指标基本上都涉及到，甚至还有资本保值增值率和资本积存率等 更多的指标为了经营业绩他们可能更情愿冒险，利用财务杠杆猎取 更大的收益.2.投资人分析使用财务报告的投资人也就是我们常说的一般股股东，他们关怀 的是企业的偿债能力、收益能力和风险.他们分析财务报告是为了回 答三个方面的问题：（

31、1）公司当前和长期的收益水平的髙低；（2）目前 财务状况下，公司的资本构成决定的风险和酬劳如何；（3）与其他竞 争者相比公司处于何种地位.正常情况下，他们与企业经营治理层的 经营目标是一致的，因为控股股东投资企业目的是实现所有者权益最 大化，非控股股东投资企业的目的是荻得高额的投资酬劳.他们分析 财务报告主要通过分析企业的财务结构、偿债能力、盈利能力和营运 能力推断企业的进展趋势.财务结构包括资本结构和资产结构，资本 就构就是资本来源中负债和所有者权益的比重，它是通过资产负债率 或者产权比例反映出来的.普通情况下，合理的资本结构应为4:6或 5： 5,但现实生活中，也不是那么绝对，对企业治理层

32、和股东而言只要 总资产酬劳率远远大于债务利率，适度增加债务比重，可以享受到财 务杠杆带来的好处（即节税和增加权益酬劳率）.资产结构就是前文所 说的各类资产占总资产的比重，通过资产结构分析关注企业的资源配 置是否合理.偿债能力包括长期偿债能力和短期能力，分析短期偿债 能力离不了计算流淌比例、速动比例、现金比例和利息保障倍数分 析长期偿债能力就要计算长期资产与长期债务的比率，假如该比率大 于1,则说明企业长期偿债能力较强.偿债能力安越财务培训的好坏反映出企业财务风险的大小，要知道股东对风险都是心惊 肉跳的.分析盈利能力既要看企业在一个会计期间内从事生产经营 活动的获利能力又要看在一个较长时期内稳定猎取较髙利润的能力. 生产经营的获利能力主要是看销售毛利率、销售净利率、总资产酬劳 率、权益净利率和单位净资产猎取经营现金净流量的能力（股份公司 中用每股现金净流量表示，非股份公司用经营现金净流量与平均净资 产的商表示）.分析时既要观看一个会计期间的指标情况，又要通过数 个会计期的指标动态观看盈利能力的进展趋势，推断经营风险与收益 水平是否对称.分析营运能力就要计算营运资金额度、应收账款