《中小企业信用担保体系建设问题研究》.docx

1、中小企业信用担保体系建设问题研究中小企业信用担保体系建设问题研究信用担保是一种信誉证明和资产责任保证结合在一起的中介服务活动，它介于商业银行和企业之间，担保人对商业银行做出承诺，对企业提供担保，从而提高企业的资信等级，由商业银行提供融资服务。建立中小企业信用担保体系是世界各国扶持中小企业发展的通行作法。至今，全世界已有100多个国家和地区建立了中小企业信用担保体系。世界第一个国际性中小企业信用担保区域性组织是x年成立的欧洲投资基金。我国的中小企业信用担保实践始于x年。x年6月14日，国家经贸委发布关于建立中小企业信用担保体系试点的指导意见，以贯彻政府扶持中小企业发展政策意图为宗旨的中小企业信用

2、担保体系正式启动。我国中小企业信用担保体系建设起步虽然较晚，但发展很快。目前，全国各省、自治区、直辖市共组建了各种类型的信用担保机构达xx余家，特别是沿海发达地区，在担保体系建设方面摸索出了许多成功经验，信用担保为中小企业的发展发挥着越来越重要的作用。我省中小企业在国民经济发展中占有十分重要的地位，并正处在加快发展的关键时期，但信用担保体系建设相对滞后。因此，借鉴国内外成功做法，结合x实际，探讨我省中小企业信用担保体系建设的政策思路，是一个迫切需要研究的课题。一、加快构建我省中小企业信用担保体系的重要意义（一）推动全民创业，促进中小企业持续发展根据世界银行所属的国际金融公司（ifc）对我国民营

3、企业融资问题的调查显示，我国民营企业在创业阶段几乎完全依靠自筹资金，90%以上的初始资金都是由主要的业主、创业团队成员及其家庭提供的。在外部融资渠道中，与其他国家相比，我国的银行在民营企业融资方面，无论是创业资本还是后续投资，所起的作用明显较小。我省跟全国的情况也差不多，据资料显示，受“全民创业”政策的推动，仅在x年8月至x年6月间，全省新发展私营企业1.77万户，从业人员32.85万人，新增注册资金248.98亿元，比上年同期分别增长18.8%、26.2%和17.7%。但近年来，全省私营企业新增贷款数占各项新增贷款数不到3%。同时，数量占x省企业总数量80%以上的中小企业，创造的工业产值、利

4、税分别占x省工业的70%、60%，但贷款总额只占全省金融机构贷款余额总量的6左右，且融资景气指数和流动资金指数都下跌，均处于不景气区间。目前，我省经济正处于结构演变的关键时期，全民创业方兴未艾，中小企业嗷嗷待哺。所以，加快构建中小企业信用担保体系，引导金融机构增加创业资本和中小企业后续投资，是推动全民创业，促进中小企业可持续发展的客观需要。（二）破解融资“瓶颈”，改善中小企业融资环境融资困难是制约中小企业发展的“瓶颈”。据调查，我省中小企业因无法落实担保而被拒贷的比例高达23.8，因无法落实抵押而发生的拒贷比例高达32.3。融资困难的原因，一方面，是中小企业经营规模小、实力弱、找担保难、抵押品

5、质量差等，同时，中小企业内部管理不健全，信息披露不充分、不透明，资信较低，导致资金借贷双方信息不完全和不对称，交易双方信任程度受到限制。另一方面，是国有银行随着商业化改革进程的加快，银行自我约束机制不断完善，银行在经营中越来越把资金的安全性放在首位，“惜贷”已经成为了银行经营中的普遍现象。中小企业的贷款成本和风险普遍较高，在利率不能自由浮动的情况下，银行信贷的风险和收益不对称，使银行不愿意向这类企业贷款。而通过建立专门的中小企业信用担保机构，提供第三方信用保证，可以促使中小企业强化和规范内部管理，克服由信息不对称和不完全所带来的种种金融交易困难，提升信用水平，同时，分散银行贷款风险和交易成本。

6、这样，既符合商业银行“营利性、安全性、流动性”的经营原则，切实降低银行信贷风险，又能建立中小企业与银行之间良好的关系，从而增加银行对中小企业的贷款。所以，建立健全多层次、多形式的中小企业信用担保体系，是破解融资“瓶颈”，改善中小企业融资环境的现实选择。（三）构建政策平台，完善中小企业服务体系国内外经验表明，建立和完善政策服务体系是支持中小企业发展的普遍做法，而信用担保制度是其重要内容之一。一般而言，信用担保制度至少有三方面的政策意义：（1）支持目标明确。规定担保对象的规模和性质，被担保企业都要符合政府规定的中小企业标准；重点支持那些没有足够抵押品，又有发展潜力的小企业；共同点是促进扩大就业、支

7、持中小企业出口和技术升级，以及补充季节性流动资金等。（2）融资放大功能。按照国家财政部中小企业融资担保机构风险管理暂行办法规定，担保放大倍数一般不超过5倍，最高不超过10倍。因此，建立和完善中小企业担保体系，可以利用担保融资放大功能，充分发挥政府财政资金“四两拨千斤”的杠杆作用。（3）政策服务载体。如美国小企业局以融资担保为中心，建立小企业发展中心、退休经理志愿服务团、企业信息中心等服务机构，提供咨询、培训、信息等方面的服务，有效支持了中小企业的健康发展。x省委、省政府提出“全民创业”战略以后，各级政府和有关部门也都出台了一系列支持中小企业发展的政策措施，但由于认识和管理体制的原因，部门和行业

8、的政策协调性还不够，政府的政策扶持和服务效应难以得到充分发挥。所以，建立健全信用担保制度，是完善中小企业政策服务体系的内在要求和重要举措。二、我省中小企业信用担保体系发展的现状分析（一）基本情况x年开始，我省萍乡、景德镇、新余、赣州等市率先探索建立中小企业信用担保机构。经过六、七年的努力，目前初步形成了以省、市、县信用担保机构为主干的中小企业信用担保体系。据调查统计，截止x年，全省已建立省、市、县三级中小企业信用担保机构75家，其中，省级3家，市级12家，县级60家。在75家担保机构中，27家为事业法人，44家为企业法人，4家为社团法人；政府完全出资的担保机构有38家，政府参与出资的有17家；

9、信用担保机构注册资本为81567万元，共筹集担保资金90974万元，其中政府出资49874万元，占54.8%，货币资金76990万元。同时，截止x年底，全省中小企业信用担保机构累计担保企业户数1386户，累计担保笔数2157笔，累计担保总额236320万元，其中x年当年为中小企业提供贷款担保115305万元；在保企业461户，在保责任总额92385万元；受保企业职工人数50346人，比担保前增加9602人；受保企业实现销售收入480623万元，比担保前增加101904万元；受保企业实现利税总额23033万元，比担保前增加5658万元。总体而言，我省中小企业信用担保机构在沟通银企、分散风险、政策

10、服务等方面初步显现出了应有的成效，促进了全省中小企业的健康发展。（二）主要形式1、政府主导型。已开展中小企业信用担保业务的大部分国家和地区属于此类。目前，我省也以此类型为主。其特征是政府出资或资助建立中小企业信用担保体系，又称政策性信用担保。对于担保基金的筹集，一般是通过中央和地方政府编制中小企业信用担保资金预算来解决。担保资金纳入政府年度预算最多的国家是美国和日本，如美国每年财政预算的中小企业信用担保基金约2亿美元。这种模式的优点是：政府能将自己的扶持意愿直接作用于服务对象，以达到调整产业结构、优化产业分布和资源配置的目的。其缺点是，一方面容易诱发道德风险和逆选择，降低担保资金的使用效率；另

11、一方面一旦担保风险发生并无法化解时，最后风险将转嫁到政府身上，增加财政负担，形成财政风险，影响政府宏观调控能力。案例景德镇市中小企业信用担保中心成立于xx年6月，是由政府为主要出资人设立的政策性担保机构，并被国家首批列为全国中小企业信用担保体系建设试点范围。目前注册资金xx万元，实际到位的财政资金2520万元。主要开展流动资金贷款担保、银行承兑汇票担保、出口信用证打包贷款担保，以及履约担保等业务。作为省内成立较早、持续稳定运营时间较长的政策性担保机构，以服务中小企业为宗旨，以提升企业信用为目标，先后与工、农、中、建、交银行以及城市、农村信用社等所有在景的商业性金融机构建立了融资担保合作关系。到

12、x年底止，已累计为近百户企业争取到银行信贷资金671笔、合计金额3.3亿元，其中当年累计担保191笔，合计8775万元，担保资本金放大倍数已达到5.97倍，较好地发挥了财政资金引导信贷资金的杠杆作用，缓解了中小企业资金紧缺的矛盾，在企业中已具有较高的声誉。2、互助联保型。由中小企业联合组建会员制的担保机构，资金共同承担，自担风险，自我服务，发挥联保、互保的作用，此类机构的运作采取担保基金的形式，实行封闭运作。这种模式的优点是：避免因企业相互担保，导致受保企业出现经营困境时连带担保企业经营困境的发生；为沟通银企联系架起桥梁；促进参与企业之间的分工合作，实现互惠互利共同发展的目的。这种模式的不足之

13、处是：担保基金规模小，担保贷偿能力比较差，抵御风险的能力普遍较弱；担保对象的封闭性，增大其运行风险的可能性。案例鹰潭市余江县微型元件产业相对集中，经过30多年的发展，微型元件企业从当初一家发展到目前53家，产品远销台湾、香港等地区以及日本、韩国、美国等国家。为解决微型元件企业融资难问题，促进市场前景开阔的微型元件产业跨跃式发展，x年11月，以设立联保基金为基础，设立担保机构为组织形式，探索出一种新的信贷模式信用共同体企业贷款。由10家企业共同出资成立了仅服务于这10家企业的余江县同创信用担保服务有限公司，建立了总额为400万元的联合担保基金。微型元件信用共同体与县信用社协作，自x年11月初开办

14、以来，累计发放贷款1200万元。近一年来，10家企业共新增设备70多台，兴建厂房6000平方米，其中一家企业还将贷款资金应用于机床的研制，填补了x省微型元件加工机床制造业的空白。x年上半年，锦江微型元件行业上缴的地方税收较上年同期增长近60，10家共同体企业缴纳的税收额也超过了去年全年缴纳的税收额，比去年上半年增加110万元，超过了政府部门本年初对共同体企业全年税收的预计增加额。3、商业运作型。这类担保机构以民间资本为主，以赢利为主要目的，担保费一般比前面两类担保机构灵活，又称商业性信用担保。但除担保外，往往还兼营其它业务。这种模式的优点是：完全按市场规则运作，机制灵活。这种模式的不足之处是：

15、不便监管，业务范围大宽，风险不易控制。案例南昌市西湖区个私民营企业担保公司属这类担保机构，该公司成立于x年4月，注册资本3000万元，区政府只是象征性地出资28万元，其余资金全部由私人和企业提供。它的担保条件相对前两类担保机构而言比较宽松，所以它发展的比较快，x年上半年正式营业后的短短几个月，就为企业提供了xx多万元的担保。同时，除了提供信用担保，典当也是他们的主要业务之一。（三）存在问题1、组织体系不健全，担保实力不强。信用担保是一个高风险行业，担保机构规模越大，抗风险能力就越强。而且，中小企业布局相对分散，客观上需要一个合理的担保机构服务网络。国内外实践表明，中小企业越发展，越需要建立与之

16、相适应的信用担保体系。据资料显示，x年，浙江省中小企业信用担保机构已达249家，注册资金总额达46.32亿元，平均注册资金达1860万元，其中，市级27家，占11%，县级171家，占69%，乡镇级51家，占20%；公司法人230家，占92%，而事业和社团法人仅19家，占8%；政府出资17.21亿元，占37.15%，而企业和个人出资达29.11亿元，占62.84%。相对而言，我省中小企业信用担保体系不健全，担保机构总共只有75家，平均一个县、市不足一家，少数县、市还是“空白”；担保机构注册资本总额为81567万元，平均资本略高于1000万元，少的只有几百万元；政府出资和事业、社团法人比重较大。而

17、且，省、市、县担保机构在业务上尚未形成担保与再担保的“协作”关系，信用担保体系的综合潜力和功能没有得到发挥。x年，我省担保贷款总额仅11.5亿元，放大倍数1.2，远未达到国家规定的一般不超过5倍，最高不超过10倍的标准。另据资料显示，南昌市五家信用担保机构，总共注册资本才5870万元，规模最大的西湖区担保公司注册资本也只有3000万元，平均每家还不到1200万元，实际到位的资本只有注册资本的一半多，按放大5倍来计算，平均每家担保能力只有3000万元左右，这样的规模，很难得到银行的信任，也远远不能满足中小企业融资担保的需要。2、缺少有效资金来源，发展水平受到限制。当前和今后相当一段时期，我省中小

18、企业担保体系将仍维持以政府主导型为主体，互助联保和商业运作型为补充的格局。全省中小企业信用担保机构担保资金来源的50%以上是财政资金，多元化和市场化程度不高。担保资金来源渠道比较狭窄，其规模也受到限制。我省大多数地方政府的财政仍停留在“吃饭”财政的状况。地方政府，特别是市、县级政府的财政难以一次性拨足预算资金建立中小企业信用担保基金，更难保证每年拨足一定量的资金补充中小企业信用担保基金的损失。各地财政对担保机构的资金支持多为一次性投入，后续资金和风险补偿资金的投入机制尚未建立。同时，担保业务风险很大，一旦发生一笔代偿，就可能吃掉几十笔业务的保费，造成担保机构的业务很难持续发展。此外，互助担保机

19、构也建立较少，近年来各地都陆续建立了一些商业担保公司，但由于商业资本的强烈逐利性及其它种种原因更趋于从事非担保的商业投资业务。据调查，相当一部分民营担保机构成立后因资金所限相当长时间内都没有开展担保业务，有的设立的初衷只在于为关联企业提供融资支持，有的则将业务重点转向风险较低的消费贷款担保等。3、担保业务种类少，担保价格偏高。国际上多数国家都是对中小企业的长期贷款提供信用担保，担保期限一般在2年以上；最长的是美国，长达xx年。而且，信用担保品种也很丰富，包括创业贷款、票据贴现、科技开发贷款、设备贷款和技术改造贷款等担保业务。目前，我国多数信用担保机构为中小企业提供的担保品种基本上局限于流动资金

20、，担保期限一般为3个月到半年，最长不超过一年半，很少有设备、技术改造之类的长期贷款担保。我省大多担保机构处于初创期，规模实力较小，业务品种以短期流动资金贷款担保为主，期限为1年以内。至于信用担保价格（费率），国外通常为担保额的1左右，而我国目前多数机构按担保金额的1.54收取担保费，有些担保机构甚至高达56，平均担保费率约为单笔贷款额的2.53.5左右。据调查了解，我省政策性担保机构一般按1.5%2.5%的担保费率收取，商业性担保机构收取担保费的标准大约为2.5%3%，但这对正处于创业阶段的中小企业来讲仍然偏高。4、风险分散机制未形成，面临较大风险压力。一般来说，为了分散和规避风险，信用担保机

21、构不是进行全额担保，而是根据贷款规模和期限进行一定比例的担保，在担保机构和银行之间分散风险。根据国际经验，信用担保机构承担责任的比例一般为70左右（部分经济发达国家担保机构承担的责任比例分别是：法国50、日本5080、德国5080、美国80、加拿大85），其余部分由协作银行承担。目前，我省与全国情况类似，代偿率为1%左右。虽然多数信用担保机构与协作银行签署了8：2或7：3的风险分担比例，但由于我国缺少明确的制度规范，再加上目前相当部分信用担保机构的实力过于弱小，很难得到银行的信任，在与银行的合作中处于严重的不平等地位，许多银行都将中小企业的贷款风险转嫁给了担保机构，大部分担保机构甚至被迫承担了

22、100的信贷风险。这样不符合市场经济条件下的游戏规则，不仅造成信用担保机构责任与能力的不对等，也很容易使商业银行对贷款项目放松必要的审查和监督，从而加大了整体风险，严重制约着担保机构的发展和担保业务的开展。5、缺乏专业管理人才，内部管理不规范。近年来，随着我国中小企业信用担保机构的迅速扩张使得本来就稀缺的担保人才更加短缺。加上目前尚没有建立担保从业资格准入制度和失信惩罚制度，造成了现有从业人员能力和素质普遍偏低，大部分缺乏必要的担保专业知识和信贷管理知识。目前，我省有些地方政府出资的担保机构以政府官员，或企事业退休返聘财务人员，甚至社会临时招聘人员居多，不熟悉担保业务，运作不规范，一些管理人员

23、风险意识淡薄，缺乏识别、控制风险的能力和有效手段，容易导致出现代偿过多、无法履行保证责任而进入清算破产等不愿意看到的后果。从内部管理来看，大部分担保公司没有一套科学完整的企业风险甄别与分析评估系统，对企业风险的评价主要凭借业务员的主观判断，缺乏规范的担保保证金制度、集体审核制度、风险内控制度、运行监测制度、代偿制度和债务追偿制度等，担保过程中难免存在行政指令担保、人情担保和拍脑袋担保等现象，使得担保机构信用度降低、风险加大。6、社会信用体系建设滞后，企业诚信意识不强。诚实守信是我国传统文化的主流，也是备受推崇的美德，但由于我们长期处在计划经济体制下，真正的市场经济信用意识和信用道德观念极为淡薄

24、。尤其是，目前我省社会信用体系建设滞后，相关的法律法规和失信惩罚机制不健全，使得许多企业对于信用与企业的生存和发展的重要关系认识不足。在社会上没有树立起守信为荣、失信为耻的信用道德评价和约束机制，中小企业诚信意识不强，信用的缺失也就成为一种社会普遍现象。同时，信用中介服务市场化程度偏低，一方面，信用中介市场供需严重不足，企业普遍缺乏使用信用产品意识；另一方面，信用信息的采集有很多障碍，没有形成商业化、社会化，并且公正、独立的征信、信用调查、资信评估等社会信用中介服务。这种信用环境，不利于降低信用风险，也不利于中小企业信用担保业务的健康发展。7、担保行业的法律制度建设严重滞后。目前我国缺乏专门的

25、担保法律法规，如信用担保机构的市场准人、监督管理、会计制度、风险处置、市场退出等方面的法律规范几乎是空白。担保行业的发展主要以公司法、担保法、中小企业促进法的有关条文作为法律依据。自xx年中小企业信用担保试点以来，国务院部委、部分地方政府曾出台一系列相关制度及规章办法，但未上升到法律的高度，而且主要是针对政策性担保机构，适用范围比较窄，缺乏对其他组织形式担保机构的管理办法。况且，xx年颁布的担保法是规范担保行为而不是规范担保机构的，如合同法、公司法等，对担保业务尚有规定不明确、甚至不适用的地方。此外，担保机构的行业规范和自律机制也不够健全，担保行业容易陷入“无法可依，无章可循”的困境。三、构建

26、x中小企业信用担保体系的总体思路与对策（一）指导思想与原则我省中小企业信用担保体系建设的指导思想是，坚持以xx理论、“三个代表”重要思想和科学发展观为指导，以促进中小企业发展为宗旨，以缓解中小企业融资难为核心，坚持“政府引导，市场运作”；围绕建立、完善社会主义市场经济体制和社会信用体系，实行加快发展和规范管理并重的方针，积极培育和发展各类信用担保机构，完善担保机构的资本金补充和风险补偿机制；明确担保机构的市场化发展方向，推动担保机构重点面向中小企业、民营经济开展业务；加强担保机构自律，改进担保行业监管，促进担保机构规范运作和担保业务健康有序发展。推进我省中小企业信用担保体系建设必须坚持以下原则

27、。一是坚持政府推动与市场运作相结合。各级政府要根据中小企业、非公有制经济的实际情况，明确信用担保体系建设的思路和政策，因地制宜，量力而行，积极推动中小企业信用担保机构建设。担保机构无论采用何种形式，都应实行政企分开和市场化运作，严格按市场规律办事，实现担保机构的市场化运作、法人化管理、科学化运营。二是坚持政策扶持与多元化出资相结合。要充分发挥政府资金的引导作用，积极拓宽担保资金来源，逐步形成以政府投入为引导、企业投入为主体、民间资本和国（境）外投资共同参与的多元化投资格局。各级政府对投入的资金要制定规范的管理办法，确定合理的投入方案，充分发挥其启动和引导作用。三是坚持促进发展与防范风险相结合。

28、要大力发展各种类型的担保机构，积极开拓担保市场，创新担保业务，完善担保服务。担保机构要建立和完善内部管理制度和业务规则，严格规范操作，防范、控制与化解风险。同时，担保机构要与银行密切合作，对被担保企业实施全过程监控，加强信息沟通，确保信用担保机构安全、稳健运行。四是坚持开展信用担保与提高企业信用相结合。担保机构在为企业积极开展信用担保业务的同时，要引导中小企业强化诚信意识，建立信用档案和信用评级制度，提高信用水平，增强融资能力，促进中小企业可持续发展。五是妥善处理好担保机构与借款企业、金融机构的关系。担保机构与借款企业是担保与被担保的关系，担保机构要及时为符合条件的企业提供高效的担保服务；借款

29、企业要认真履行贷款和担保协议确定的各项义务，按时还本付息，严禁恶意套取担保、逃废债务。担保机构与金融机构是在利益一致基础上的合作关系，双方要以互利双赢为目的，明确各自职责，合理分担责任，加强信任，密切合作，实现利益共享、风险共担。（二）发展目标与任务从发达国家和地区的中小企业信用担保体系的发展经验来看，建立和健全中小企业信用担保体系，一般需要10多年时间。目前，从数量、规模、水平等各方面来看，我省中小企业担保体系建设还处于起步发展阶段。为此，我们要力争再用5年左右的时间，在全省构建起以中小企业为主要服务对象，以政策性担保机构为主体（“一体”），互助性、商业性担保机构为补充（“两翼”），省、市、

30、县担保机构网络体系健全，担保机构和再担保机构配套协作，功能完善，运作规范，能够充分发挥担保效能，有效分散、控制和化解风险的信用担保体系，为x省民营企业、中小企业发展创造良好的融资环境和信用环境，确保其持续健康发展。在这个循序渐进的过程中，需要着力完成以下四项任务。1、由政府出资为主向政府出资与民间出资并重发展。目前经济体制尚在转变过渡，社会信用制度未建立起来，实行社会化服务的信用担保活动所承担的风险很大，企业和其他社会法人出资从事信用担保事业存在着较大的障碍，因此，各级政府在中小企业信用担保体系建立之初，必须出资组建担保基金，担当主要角色。特别是中西部欠发达省区，非公有制企业实力普遍不强，经营

31、规模小，投资能力弱，因此政府出资更具有引导和拉动作用。随着经济和市场的发展，各种企业法人、社会团体法人以及自然人的出资即民间扩大出资的可能性也将逐步增长。经验表明，企业互动的因素可促进民间扩大出资组建担保基金。在同一城市或城镇，中小企业都存在融资担保的困难，同时又具有强烈的融资需求。在有政府扶持政策（包括各种税费的减免）的引导下，企业互助式的担保机构便会应运而生。比如，目前浙江省249家信用担保机构中，公司法人占92%，而事业和社团法人仅占8%，政府出资占37.15%，而企业和个人出资占62.84%。我省一些地方，如鹰潭市余江县同创信用担保服务有限公司的建立，将为民间互助信用担保机构的发展起到

32、示范作用。随着我国信用环境的改善和中小企业融资担保政策的逐步完善，要引导民间资本逐步投资于信用担保行业。当信用担保的风险降低到一定的水平时，不但国内民营资本会有介入信用担保行业的意愿，而且国外投资者也会有介入这一行业的需求。2、从零星“独立”发展向连片“协作”的方向发展。由于地区之间发展不平衡，建立中小企业信用担保体系需要有一个由点到面的发展过程。第一，先中心城市后一般城镇。中心城市是中小企业相对集中的区域，中小企业对信用担保的需求相对较大。从担保资金的供给来看，中心城市集聚担保资金也相对容易，无论是政府的财政实力，还是民间资本的实力都比一般城镇强。当然，中小企业信用担保体系的建设应当包括一般城镇。有的城镇中的工业企业数量也较多，建立信用担保服务网点尤为重要。目前，我省县域经济主要是以民营中小企业为主，在极大多数县域内建立一个或多个信用担保机构既具有必要性也具有可能性。第二，先中心城市连片“协作”后再由全省连片“协作”。中小企业信用担保机构连片“协作”，主要是指上级政府出资为主的信用担保中心给行政区划内的一般信用担保公司提供再担保，或者是指担保资金大的信用担保机构为资金实力弱的担保公司提供再担保。在建立中小企业信用担保体系的初期，依据行政区划，中心城市与周围管辖区的腹地县镇形成再担保链