理财规划 财务1班第1组家庭理财规划.docx

1、理财规划 财务1班第1组家庭理财规划西南财经大学天府学院2013级理财规划作业题目： 家庭理财规划 班级： 2013级本科教学 财务1班 组员姓名、学号： 41305835 胡若冰 41301219 曾 馨 41305946 许米洁 41306015 李必芬 41306271 李润增 完成时间： 2016-06-13 目 录一、理财目标规划 4（一）家庭背景 41、家庭信息 4(二)理财目标 61、短期目标 62、中期目标 73、长期目标 8二、流动性管理规划 9（一）期初家庭现金流量表和资产负债表 91、家庭现金流量表 9(二)5年后现金流量表和资产负债表 141、5年后现金流量表 142、

2、5年后资产负债表 14（三）10年后现金流量表和资产负债表 171、10年后现金流量表 172、10年后资产负债表 17（四）家庭流动资产分析 191、5年期间段 212、10年期间段 24三、大额购买融资规划 26（一）购车规划 262、贷款部分 27（二）购房规划 281、情况一：卖掉一套房，贷款部分 292、情况二：直接购买第二套房，贷款部分 29四、投资规划 31（一）风险低的投资 311、国债方面 312、基金方面： 34（二）风险高的投资 351、网贷方面 352、股票方面 37五、总结 38一、理财目标规划（一）家庭背景1、家庭信息(1)家庭成员情况表1-1 具体家庭成员表家庭成

3、员情况姓名年龄家庭成分职业月收入（元）健康状况李润增61岁爷爷退休3,200.00健康李必芬58岁奶奶退休2,300.00健康胡若冰33岁爸爸私企高管8,000.00健康曾 馨30岁妈妈教师6,000.00健康许米洁3岁宝宝学生健康(2)家庭具体信息爷爷，退休人士，城镇户口，中共党员。年轻的时候曾就读于军校，并在军队服役若干年后直至大裁军时自愿转业到地方。到地方后被分配进一家国营企业担任企业管理层人员，工作期间由于工作业绩优秀，曾多次被表彰。由于国家政策及企业人事调动等原因于前几年正式退休，每月有固定的退休工资，并享有一些相应的国家政策补贴。退休后，不甘退休生活的无趣，自愿在居委会担任老年协会

4、会长，义务帮助居委会相关工作并积极参加居委会所举办的相关活动。日常热爱锻炼，每日固定时间外出散步运动，身体健康，目前无重大疾病。奶奶，退休人士，城镇户口。年轻时在爷爷在军队服役时经人介绍与爷爷想知、相恋。一直在一家国营单位上班直至退休。日常更多的是在家照顾在外奔波的爷爷和家里的孩子。退休后处日常祝福照顾家庭，喜欢与几个朋友在闲暇之余打会儿扑克和散步聊天，身体十分健硕。孙女出生以后不时会帮忙碌的儿子和儿媳照顾孙女。爸爸，城镇户口。从小在爷爷的良好习惯熏陶下，聪明懂事、刻苦学习，某名牌大学研究生毕业后，经过重重关卡的面试后成功入职某知名私营企业。工作两年后与相爱多年的大学同学结婚。婚后生活幸福美满

5、，不久便生下了他们“爱情的结晶”。为了能让家人过上更好的生活，不断努力工作。经过不断的努力，现如今也在某部门担任项目主管，并被领导所器重和依赖。日常闲暇时间会在家陪伴家人，或约上三五好友一起外出健身运动。为人善良、和蔼，家庭事业两不误，为身边好友所羡慕。妈妈，城镇户口，中共党员。在大学时与自己的学长（爸爸）相识并相爱。由于本科成绩优异，顺利被学校保送研究生，研究生毕业后留校任职，遂与爸爸结婚生子。目前在教学任务之外还在积极自我学习准备考取博士学位，并积极发表相关学术论文，在学校广受学生所喜爱。日常工作之外就是照顾孩子，但是有时也会因为教学任务繁重无暇顾及孩子，将孩子交给爷爷奶奶代为照顾。宝宝，

6、城镇户口。现正在幼儿园小班进行适应性学习，将于9月份正式入学幼儿园上小班。是一家人的掌上明珠。得益于一家人的言传身教，从小就聪慧可人，讨人喜爱。(3)目前财务状况家庭拥有100价值500,000元的三室一厅的房产，还有按揭贷款350,000元未还清。银行存款不多，有5,000元活期存款以及50,000元定期存款。(二)理财目标1、短期目标（1）积累足够的资金进行理财由于在买房后家庭储蓄资金不多，为了以后的资金充足所以决定短期积累部分资金。（2）贷款买车（价值20万）此时家庭已经有部分积蓄，因此将买车提上日程，决定贷款4年购买价值200,000元的新车。表1-2 贷款买车计划 单位：元购买价款首

7、付款 (50%)贷款额 (月供） 期限(年)银行贷款基准利率必要花费商业保险首期付款额200,000 100,000 1,977 56.39%18,609 7,807 118,164 2、中期目标（1）开一个账户为子女教育基金存款计算了下小孩各阶段的花费：表1-3 小孩各阶段教育花费单位：元幼儿园（学前）3年小学费用（义务教育）6年初中费用（义务教育）3年高中费用3年大学费用4年26,80030,00020,00025,00050,000由于现在家里刚刚贷款买车，支出了一笔首付钱，而且房贷还未还清，所以为了让家里后期不是太紧张而提前为孩子购买附加少儿大学教育金两全保险，按5年交，每月需缴纳66

8、6.7元，大学期获得保险总金额4万。（2）准备买第二套房子（80万）现在房价趋于稳定，现在可以准备买第二套房子，原本的房子可以作为出租使用，这样不仅做到投资升值，每月的租金也有进账，减缓了家庭支出。但是由于政府新政策首付可选择4成，并且贷款方式选择了公积金贷款所以购买房屋的基本情况如下： 表1-4 购买第二套房还款计划 单位：元房屋价格首付金额（40%）贷款金额贷款利率按揭年 数还款方式每月还款额800,000320,000480,0003.25%20年等额本息2722.54（3）为家里人购买保险这个时候家里老人年岁已经接近70岁，有必要购买健康保险，例如重大疾病保险一般是各个保险公司在国家规

9、定的25种疾病上再增加一些疾病种类，一旦确诊为其中一种疾病，即可赔付保额，后期费用不再缴纳。重大疾病保险有定期型和终身型的。买重大疾病保险有病治病，没病还算养老。而对于家里小孩，由于还在上学期间，只需要购买学校的学生平安险足以。3、长期目标（1）养老计划此时家中爸爸和妈妈接近退休年龄，所以需要有计划的养老，决定选择在社保外购买分红型保险，有保底的预定利率，但这个利率比传统养老险稍低，一般只有1.5%-2.0%。分红险除固定的最低回报外，每年还有不确定的红利获得。也就是每年交5132，交10年，从60岁开始领钱，第一年预计领取2350，每领取3年涨140元的样子，保证领取20年（意思就是如果只领

10、了一年就身故了，剩下的19年一次性补齐给受益人）。二、流动性管理规划（一）期初家庭现金流量表和资产负债表1、家庭现金流量表(1）家庭每月现金流入表2-1 家庭每月现金流入表单位：元爷爷 3,200.00 奶奶 2,300.00 爸爸 8,000.00 妈妈 6,000.00 合计 19,500.00 （2）家庭每月现金流出每月家用支出如下：由于当初买房时房贷期较长，贷款剩余20年，贷款利率是按2016年1月1日基准利率4.9%，还款方式为等额本息，由此房租抵押贷款2290.55 元/月有线电视花费为66.67元/月水电费为100元/月家庭电话费为150元/月食品杂货费为6000元/月医疗保险支

11、出为200元/月买衣服的花费为800元/月家庭娱乐费用为1500元/月（其中包括家庭出去旅游）小孩教育费用为1300元/月（3）家庭现金流量表（每月）（5人）表2-2 家庭现金流量表单位：元现金流入(本月)金额现金流出(本月)金额可支配(税后)收入19500.00 房租/房屋抵押贷款2290.55 存款利息(活期0.35%)(定期1.5%)63.96 有线电视66.67 股息支付-水电100.00 其他-电话150.00 食品杂货6000.00 医疗保险支出200.00 衣服800.00 娱乐1500.00 教育费用1300.00 其他-总现金流入19563.96 总现金流出12407.22

12、净现金流7156.74 （4）家庭现金流量表（每年）（5人）表2-3 家庭现金流量单位：元现金流入(本月)金额现金流出(本月)金额可支配(税后)收入234000.00 房租/房屋抵押贷款27486.60 存款利息(活期0.35%)(定期1.5%)767.52 有线电视800.00 股息支付- 水电1200.00 其他- 电话1800.00 食品杂货72000.00 医疗保险支出2400.00 衣服9600.00 娱乐18000.00 教育费用15600.00 其他-总现金流入234767.52 总现金流出148886.60 净现金流85880.92 2、家庭资产负债表表2-4 家庭资产负债表单

13、位：元资产负债和资产净值流动资产单位：元流动负债单位：元现金-贷款-活期存款账户5000.00信用卡欠款-储蓄账户50000.00其他流动负债-其他流动资产流动负债总额-流动资产总额55000.00家庭资产长期负债-房子500000.00房屋抵押贷款350000.00 汽车-汽车贷款-家具-其他长期负责-其他家庭资产-长期负债总额350000.00 家庭资产总额500000.00 投资资产-股票-债券-其他投资-投资资产总额0.00 总资产555000.00总负债350000.00 资产净值350000.00 对资产负债表的分析：收入花费在买房的抵押贷款，说明不会增加自己的资产净值；虽然买房资

14、产会增加，但是负债也会由于房屋贷款随着增加，进一步说明资产价值的增加没有超过负债的增加，资产净值就不会增加。可以看出流动性比率较高，说明很容易清偿短期债务。负债水平为63.06%，负债水平有点偏高，应引起关注。储蓄率就是可支配收入中储蓄所占的比例90.91%，可支配收入中用于储蓄。(二)5年后现金流量表和资产负债表1、5年后现金流量表表2-5 2021年现金流量表单位：元现金流入金额现金流出金额可支配(税后)收入284696.78 房租/房屋抵押贷款27486.60 存款利息(活期0.35%)2530.92 汽车贷款23724.00 股息支付-有线电视973.32 其他-水电1459.98 电

15、话2189.98 食品杂货87599.01 医疗保险支出2919.97 衣服11679.87 娱乐43799.50 教育费用25403.71 其他-总现金流入234767.52 总现金流出227235.94 净现金流7531.58 2、5年后资产负债表表2-6 2021年家庭资产负债表单位：元资产负债和资产净值流动资产金额流动负债金额现金5627.54 贷款-活期存款账户50230.18信用卡欠款储蓄账户其他流动负债100000.00 其他流动资产流动负债总额100000.00 流动资产总额55857.73 家庭资产长期负债房子500000.00 房屋抵押贷款280000.00 汽车20000

16、0.00 汽车贷款100000.00 家具其他长期负责其他家庭资产长期负债总额380000.00 家庭资产总额700000.00 投资资产股票债券其他投资投资资产总额-总资产755857.73总负债480000.00 资产净值275857.73对现金流量表和资产负债表的分析：通过两人的努力工作有了一些积蓄，想要买一辆20万排量为2.0L的国产中端SUV用于日常出行及假期出游的交通工具，但积蓄并不能满足全额付款。所以打算贷款买车，打算购买汽车价值200000.00元，若首付118146.00元，月供1977元，商业保险7807，银行的利率为6.39%，贷5年。因为贷款没有时间价值问题，所以这里我

17、们不需要考虑时间价值，直接带入还款额。根据现如今国家政策，购买汽车除汽车本身价格还需缴纳车辆购置税、车船使用税、保险等费用。由于家庭购买汽车排量超过1.5L，不是清洁能源车型，不享受国家节能减排对车辆购置税的优惠以及国家对汽车节能减排的优惠。根据生活的必要和生活的需求，我们有5627.54元的家庭现金，以及50230.18元的活期存款，利率为0.35%，每月有活期存款利息额，为我们增加了小额的收入，流动性好，可以随时支取。这是流动性投资收益的体现。随着时代和社会的通货膨胀，支出也在逐步的增加。因此我们觉得需要增加娱乐方面每月支出3000.00元，来满足我们家庭的娱乐需求，因为有时间价值的存在，

18、所以在5年需要支出43799.50元。随着宝宝的长大，教育费是必不可少的一份支出，并且会随着宝宝学业的改变而改变。最初幼儿园，包括学前班，小班和大班，每一年的学费是5433.33元，三年总共16300元。小学每年5000元，由于国内实行九年义务教育，所以开销比幼儿园稍微便宜。在2016年购买了一套500,000元的房子，当初还剩下350,000元的欠款，经过这5年的还贷，贷款额减少到了280,000元。但是在第五年年末购买汽车贷款，所以汽车贷款额为100,000元。（三）10年后现金流量表和资产负债表1、10年后现金流量表表2-7 2026年现金流量表单位：元现金流入金额现金流出金额可支配(税

19、后)收入346377.16 房租/房屋抵押贷款60157.08 存款利息(活期0.35%)2705.54 汽车贷款- 股息支付-有线电视973.32 其他- 水电1459.98 电话2189.98 食品杂货87599.01 医疗保险支出2919.97 衣服11679.87 娱乐58399.34 教育费用27155.69 其他0.00 总现金流入234767.52 总现金流出218277.08 净现金流16490.44 2、10年后资产负债表表2-8 2026年资产负债表单位：元资产负债和资产净值流动资产金额流动负债金额现金6523.86 贷款-活期存款账户78728.15 信用卡欠款-储蓄账户

20、-其他流动负债-其他流动资产-流动负债总额0.00 流动资产总额55000.00 家庭资产长期负债-房子1300000.00 房屋抵押贷款580000.00 汽车200000.00 汽车贷款0.00 家具其他长期负责其他家庭资产长期负债总额580000.00 家庭资产总额1500000.00 投资资产股票债券其他投资投资资产总额0.00 总资产1555000.00总负债580000.00 资产净值975000.00 对于长远的家庭展望来说，增加房产是最好的选择，随着孩子年岁的增长，家庭收入不断增长，并有了不少的存款没有进行有效的理财投资。由于国家出台相关政策，调整房价，房价趋于平稳，准备购买第

21、二套房子，原本的房子可以作为出租使用，这样不仅做到投资升值，每月的租金也有进账，减缓了家庭支出。根据国家政策，在购买新房时需要缴纳契税（1%-3%）、印花税（0.05%）、银行按揭费用、维修基金、物管费等根据家中经济实力及需求，家中决定购买一套80平米两室一厅的电梯公寓，房屋总价80万，首付32万（40%），贷款48万分20年还清。随着家庭积蓄的增加，生活质量也随之提升，对娱乐方面的追求也在提升，所以我们的娱乐开支也不断的上涨，同时娱乐费由原来的3000元每月涨到4000元每月。到现在宝宝读书，现在每年平均每年6666.67元，是将小学和初中九年教育费的总和分摊到每月。读高中每年8333.33

22、元，三年总共25,000元，大学每年12,500每年，四年的大学总费用50,000元。现在是购买汽车后的第五年，由于我们当初贷款期为5年的，现在我们已经还完了款项，所以汽车贷款为零。而汽车资产折旧未计入，按资产原值计算。（四）家庭流动资产分析我们的家庭分析时按5年为一个期间，分析两个期间，直到第十年，在其中因为有货币时间价值的因素，每年的资金支出以及收入都会有细微的改变(每年利率为4%)。家庭总流动资金是可投资的流动资金，其中包括现金，短期投资额，长期投资额，是除去固定资产（房，车）后的资金。以第一年年初为例，总流动资金是：表2-9单位：元银行活期存款5000.00银行定期存款50000.00

23、总流动资金55000.00家庭剩余资金是用于短期投资，长期投资，来获取收益，来使家庭资金增值。家庭剩余资金=家庭总资金-家庭备用金年末家庭流动资金是当年年末的总流动资产，也是下一年的年初总流动资产。年末家庭流动资金=家庭本年的流动资金+年收入-年支出加上+各种投资收益1、5年期间段（1）第1年到第5年的资金流动表表2-10单位：元家庭总流动资金每年收入每年支出年末家庭流动资金家庭备用金家庭剩余资金第1年55,000234,767148,886141,05849,6285,371第2年141,058241,810153,353230,21651,11789,940第3年230,216249,06

24、4157,953322,55852,651177,565第4年322,558256,536162,692418,18354,230268,327第5年418,183264,232167,573517,37455,857362,325如上表，从第一年开始，按4%的时间价值利率来计算变化，每年收入与支出在逐年增加，为了留下一部分资金作为家庭应急备用金，为家庭预留3至6倍月支出的应急备用金，然而对于我们这个中产阶级家庭来说，家庭备用金取了4个月的月支出，第一年也就是49628.87元。（2）第1年到第5年的流动资金分配表表2-11单位：元第一部分家庭剩余资金现金短期投资短期投资总额长期投资银行存款国

25、债短期理财第1年5,3715,00044,628-1,0741,0744,296第2年89,9405,15045,9678,9948,99417,98871,952第3年177,5655,30447,34617,75617,75635,513142,052第4年268,3275,46348,76726,83226,83253,665214,662第5年362,3255,62750,23036,23236,23272,465289,860表2-12单位：元第二部分收益年末家庭流动资产利息国债短期理财收益第1年156.20-21.48141,058.61第2年160.89359.76179.882

26、30,216.49第3年165.71710.26355.13322,558.66第4年170.691,073.31536.66418,183.71第5年175.811,630.47724.65517,374.37首先我们将备用金分为家庭现金和银行活期存款，并且家庭现金基本保持在5000元上下浮动，银行存款随着每年支出带动的备用金的增长而增长。投资资金分配方面，由于主要还是长期投资收益高，所以短期投资额占家庭剩余资金的20%，而长期投资占家庭剩余资金的80%。并且我们将购买国债的资金和购买短期理财产品的资金各占短期总投资额的一半，是为了保证资金的流动性。在第一年由于扣除备用金后剩下5,371.13元，资金不多选择第一年不购买国债，而是做短期投资理财，随利润不高，但勉强有收益。在第二年开始购买三年期电子凭证式的国债，并且每年累计投资，这样的选择可以在三年后的每一年都可以取得部分，使得资金回笼。短期理财产品，像是股票投资，P2P投资，货币基金短期内可以折现的投资，但这些投资风险性高，没有办法估计其利率，所以就折中取2%的利率来计算。归总短期投资利率：活期存款利率为0.35%，三年期电子凭证式国债利率为4%，五年期电子凭证式国债利率为4.5%，短