注册会计师考试《财务成本管理》章节强化题营运资本管理含答案Word文档下载推荐.docx

1、B.营业低谷时易变现率等于1C.营业高峰时易变现率等于1D.风险收益适中4.某企业资产总额为10000万元，其中长期资产为4000万元，流动资产为6000万元，稳定性流动资产占流动资产的40%。短期金融负债为3600万元，目前该企业处于生产经营的淡季，则该企业目前的易变现率为（）。A.60%B.40%C.67%D.15.某企业资产总额为10000万元，其中长期资产为4000万元，流动资产为6000万元，稳定性流动资产占流动资产的40%。短期金融负债为3600万元，目前该企业处于生产经营的旺季，则该企业目前的易变现率为（）。6.某企业在生产经营淡季稳定性流动资产为250万元，长期资产为500万元

2、，在生产经营旺季会增加150万元的流动资产。假设企业经营性流动负债、长期负债和股东权益可提供的资金是700万元。则在经营旺季的易变现率是（）。A.40%B.50%C.60%D.80%7.下列关于适中型筹资策略的说法中正确的是（）。A.风险收益适中B.在营业低谷时其易变现率小于1C.在营业低谷时其易变现率大于1D.资本成本低，风险收益高8.某企业在生产经营淡季流动资产为300万元，长期资产为500万元，在生产经营旺季会增加200万元的流动资产。B.62%D.100%9.某企业在生产经营淡季，流动资产为300万元，长期资产为500万元，在生产经营旺季会增加200万元的流动资产。则在经营淡季的易变现

3、率是（）。B.60%10.下列关系式中，可以判定企业采取的是保守型筹资策略的是（）。A.波动性流动资产B.波动性流动资产临时性流动负债C.波动性流动资产=临时性流动负债D.长期资产+长期性流动资产股东权益+长期债务+经营性流动负债二、多项选择题1.下列关于营运资本筹资策略的说法正确的有（）。A.适中型筹资策略长期性资产=股东权益+长期债务+经营性流动负债B.保守型筹资策略长期性资产C.保守型筹资策略长期性资产D.激进型筹资策略长期性资产2.下列属于长期性资产的有（）。A.波动性流动资产B.稳定性流动资产C.金融资产D.长期资产3.在激进型筹资策略下，下列结论成立的有（）。A.长期资产+稳定性流

4、动资产B.长期资产+稳定性流动资产C.波动性流动资产D.波动性流动资产短期金融负债4.A公司的生产经营存在季节性，公司的稳定性流动资产为200万元，营业低谷时的易变现率为130%。下列各项表述中，正确的有（）。A.公司采用的是保守型筹资策略B.营业低谷时，公司有60万元的闲置资金C.波动性流动资产全部来源于短期资金D.稳定性流动资产全部来源于短期资金5.为了提高现金使用效率，企业可以采用的现金管理方法有（）。A.力争现金流量同步B.使用现金浮游量C.加速付款D.推迟应收账款的收回6.ABC公司根据存货模式确定的最 佳现金持有量为100000元，有价证券的年利率为10%。在最 佳现金持有量下，该

5、公司机会成本和与现金持有量相关的现金使用总成本分别为（）。A.5000B.10000C.15000D.200007.以下各项中，属于发生应收账款的原因有（）。A.商业竞争B.商业折扣C.现金折扣D.销售和收款的时间差距8.信用政策是由（）构成。A.信用期间B.信用标准C.现金折扣政策D.商业折扣策略9.下列选项中，属于变动的订货成本的有（）。A.差旅费B.常设采购机构的基本开支C.邮资D.存货占用资金应计利息10.下列各项中，与企业储备存货有关的成本有（）。A.取得成本B.管理成本C.储存成本D.缺货成本答案与解析1.【答案】B【解析】保守型流动资产投资策略承担较大的流动资产持有成本，但短缺成

6、本较小。2.【答案】A【解析】激进型流动资产投资策略可以节约流动资产的持有成本，但公司要承担较大的短缺成本，风险也会较高。3.【答案】C【解析】在营业高峰时，营运资本筹资策略的易变现率均小于1，所以选项C错误。4.【答案】D【解析】易变现率=（10000-3600-4000）/（600040%）=1。5.【解析】易变现率=（10000-3600-4000）/6000=40%。6.【解析】在经营旺季的易变现率=（股东权益+长期负债+经营性流动负债）-长期资产/经营性流动资产=（700-500）/（250+150）=50%。7.【解析】在适中型筹资策略下，风险和收益适中。在营业低谷时，其易变现率为

7、1;在营业高峰时，易变现率小于1。8.【解析】在经营旺季的易变现率=（股东权益+长期负债+经营性流动负债）-长期资产/经营性流动资产=（700-500）/（300+200）=40%9.【解析】在经营淡季的易变现率=（股东权益+长期负债+经营性流动负债）-长期资产/经营性流动资产=（700-500）/300=67%。10.【解析】保守型筹资策略可以用以下两个公式判定：（1）波动性流动资产临时性流动负债;（2）长期资产+长期性流动资产二、多项选择题【答案】AC【解析】保守型筹资策略长期性资产股东权益+长期债务+经营性流动负债。所以选项B、D错误。【答案】BD【解析】长期性资产包括稳定性流动资产和长

8、期资产。【答案】BC【解析】选项A、D是保守型筹资策略的结论。【答案】ABD【解析】营业低谷时易变现率为130%，说明公司采取的是保守型筹资策略，选项A正确，选项C不正确;营业低谷时的易变现率为130%，说明长期资金来源-长期资产=200130%=260万元，在营业低谷时，波动性流动资产为0，公司的稳定性流动资产为200万元，则会有260-200=60万元闲置资金。【答案】AB【解析】为了提高现金使用效率，企业应当：（1）力争现金流量同步;（2）使用现金浮游量;（3）加速收款;（4）推迟应付账款的支付。【答案】AD【解析】本题考核的是发生应收账款的原因。发生应收账款的原因，主要有以下两种：第一，商业竞争;第二，销售和收款的时间差距。【答案】ABC【解析】应收账款赊销的效果好坏，依赖于企业的信用政策。信用政策包括：信用期间、信用标准和现金折扣政策。【解析】订货的变动成本是与订货次数有关的成本，如差旅费、邮资等。常设采购机构的基本开支属于固定的订货成本，存货占用资金应计利息属于变动储存成本。【答案】ACD【解析】管理成本属于持有现金和应收账款的成本，不属于企业储备存货有关的成本。