基金从业资格考试历年真题及答案Word文档下载推荐.docx

1、 d基金招募说明书应当包括下列内容： （1） 基金募集申请的核准文件名称和核准日期 ;（2） 基金管理人、基金托管人的基本情况 ;（3） 基金合同和基金托管协议的内容摘要 ;（4）基金份额的发售日期、价格、费用和期限 ;（5） 基金份额的发售方式、发售机构及登记机构名称 ;（6） 出具法律意见书的律师事务所和审计基金财产的会计师事务所的名称和住所 ;（7） 基金管理人、基金托管人报酬及其他有关费用的提取、支付方式与比例 ;（8） 风险警示内容 ;（9） 国务院证券监督管理机构规定的其他内容。7、 通常，基金管理公司内部制定和监督执行风险控制政策的机构是（ ） 。A. 投资决策委员会B. 风险控

2、制委员会C.董事会D.基金份额持有人大会8、 马柯威茨均值方差模型所需要的基本输入变量不包括 （ ） 。A. 证券的期望收益率B. 收益率的方差C.证券间的协方差D.证券的贝塔值马柯威茨均值方差模型的应用中需要估计各单个证券的期望收益率、方差，以及每一对证券之间的协方差或相关系数。9、 根据有关规定，基金管理人应当自收到核准文件之日起 （ ） 个月内进行开放基金的募集。A. 2B.3C.1D.610、 （ ） 是衡量一个基金经营好坏的主要指标，也是基金单位交易价格的，计算依据。A. 基金规模B. 基金收益率C.基金资产净值 来源：考 试大 D.基金赎回率基金资产净值是指在某一基金估值时点上，按

3、照公允价格计算的基金资产的总市值扣除负债后的余额，该余额是基金份额持有人的权益。基金资产净值是衡量一个基金经营业绩的主要指标，也是基金份额交易价格的内在价值和计算依据。11、 （ ） 阶段是基金托管人全面行使职责的阶段。A. 签署基金合同B. 基金终止C.基金运作D.基金募集基金托管的业务流程包括四个阶段：签署基金合同阶段是基金托管人介入基金托管业务的起始阶段 ; 基金募集阶段是基金托管人开展基金托管业务的准备阶段 ; 基金运作阶段是基金托管人全面行使职责的主要阶段 ; 基金终止阶段是基金托管人尽责的善后阶段。12、 积极型股票投资战略的重要标志之一是 （ ） 。A. 相机抉择B. 指数化投资

4、C.长期持有D.投资高风险高收益的产品 a13、 一般来说，资产配置的情景综合分析法的预测区间为 （ ） 。A. 9 10 年B.6 8 年C.35 年D. 1 2 年一般来说，情景综合分析法的预测期间在 35 年左右，这样既可以超越季节因素和周期因素的影响，能更有效地着眼于社会政治变化趋势及其对股票价格和利率的影响，也为短期投资组合决策提供了适当的视角，为战术性资产配置提供了运行空间。14、 在契约型基金的运作关系中，处于核心地位的是 （ ） 。A. 基金管理人B. 基金托管人C.基金监管机构D.基金持有人15、 我国基金管理公司全部为 （ ） 。A. 有限责任公司 来源：考试大的美女编辑们

5、B. 股份有限公司C.股份公司D.合伙公司16、 目前，我国开放式基金的最低认购金额一般为 （ ） 人民币。A. 10000 元B.5000 元C.I000 元D.100 元一些开放式基金在认购时会设定最低认购金额。目前，我国开放式基金的最低认购金额一般为 1000 元人民币。17、 下列基金类型中，实行实物申购、赎回机制的是 （ ） 。A. ETFB. 货币基金C.LOFD.封闭式基金与一般的开放式指数基金不同， ETF的申购、赎回是采取实物形式。实物申购与赎回只能以实物交付，只有在个别情况下 （ 例如当部分成分股因停牌等原因无法从二级市场直接购买 ） ，可以有条件地允许部分成分股采用现金替

6、代。18、 基金会计核算的责任主体是 （ ） 。A. 基金持有人大会B. 基金监管部门C.基金持有人D.基金管理公司企业会计核算以企业为会计核算主体，证券投资基金会计则以证券投资基金为会计核算主体。企业会计的责任主体是企业本身，基金会计的责任主体则是对其进行会计核算的基金管理公司与基金托管人，其中前者承担主会计责任。19、 消极债券组合的管理者通常把 （ ） 看作均衡交易价格。A. 买 l 方报价 来源：B. 卖方报价C.市场价格D.债券面值20、 已知基金的平均收益率、平均无风险利率和标准差，可以计算 （ ） 。A. 特雷诺指数B. 詹森指数C.M2测度D.夏普指数21、 关于货币市场基金的

7、说法，正确的是 （ ） 。A. 只适合长期投资B. 只适合短期投资C.没有投资风险D.既适合短期投资，也适合长期投资与其他类型基金比较，货币市场基金具有风险低、流动性好的特点。货币市场基金是厌恶风险、对资产流动性和安全性要求较高的投资者进行短期投资的理想工具，或暂时存放现金的理想场所。但需要注意的是，货币市场基金的长期收益率较低，并不适合进行长期投资。22、 下列基金类型中，投资风险最高的是 （ ） 。A. 混合基金B. 股票基金C.货币市场基金D.债券基金23、 （ ） 是指执行基金管理人的投资指令，办理基金名义的资金来往的结算账户。A. 资产保管B. 资金清算C.资产核算D.资金交割资金清

8、算是基金托管业务或托管人承担的职责之一，主要是执行基金管理人的投资指令，办理基金名义的资金来往的结算账户。24、 不主动寻求取得超越市场的表现，而是试图复制某一市场表现的基金是 （ ） 。A. 收入型基金 请访问考试大网站 /B. 平衡型基金C.指数型基金D.成长型基金25、 基金上市交易公告书的编制主体是 （ ） 。B. 基金托管人与基金管理人C.基金托管人D.基金份额持有人凡根据基金法等有关法律法规在中华人民共和国境内公开发售基金份额并申请在证券交易所上市交易的基金，基金管理人应当按照本准则的规定编制基金上市交易公告书。26、 乖离率 （BIAS） 是技术分析指标之一，它属于 （ ） 。A

9、. 摆动型指标B. 震荡型指标C.量能指标D.超买超卖型指标乖离率 （BIAS） 是测量股价偏离市场平均线大小程度的指标。当股价偏离市场平均成本太大时，都有一个回归的过程，即所谓的“物极必反”。乖离率 （BIAS） 是技术分析指标之一，它属于超买超卖型指标。27、 基金清算账册以及有关文件由 （ ） 来保存。B. 基金发起人C.基金管理人D.基金清算小组28、 债券基金投资风格主要依据基金所持债券的 （ ） 来划分。A. 凸度B. 收益C.久期与信用等级D.发行人 来源：考试大29、 下列不属于基金市场营销特殊性的是 （ ） 。A. 持续性B. 营利性C.专业性D.服务性证券投资基金属于金融服

10、务行业，其市场营销不同于有形产品名销，有其特殊性，主要体现在其服务性、专业性、持续性和适用性四个方面。30、 （ ） 对威廉 ?夏普的资本资产定价模型 （CAPM）的可检验性提出了质疑，并提出了替代的套利定价模型。A. 马柯威茨B. 詹森C.法玛D.罗斯31、 （ ） ，证券投资基金在世界范围内得到普及性的发展。A.20 世纪 90 年代末B.20 世纪 80 年代以后C.20 世纪 60 年代以后D.20 世纪 40 年代以后 20 世纪 80 年代以后，证券投资基金在世界范围内得到普及性发展，基金业的快速扩张成为一种国际性的现象。32、 基金管理人、基金托管人等有关信息披露义务人编制临时报

11、告书，经 （ ） 核准后予以公告，同时报告中国证监会。A. 基金上市的证券交易所B. 基金份额持有人大会C.中国人民银行D.证券业协会 来源：基金管理人、基金托管人等有关信息披露义务人编制临时报告书 ! 经基金上市的证券交易所核准后予以公告，同时报告中国证监会。33、 合理的基金费用可以从 （ ） 中支付。A. 管理人收益B. 托管人收益C.基金资产D.投资人受益34、 甲投资者投资 10000 元认购基金，假设管理人规定的认购费率为1%，则其可得到的认购份额为 （ ） 份。A.9900B.9901C.9900.99D.1000035、 证券投资基金市场营销的中心是 （ ） 。A. 确定目标客

12、户B. 扩大销量C.利润最大化D.分割市场确定目标客户是证券投资基金市场营销的中心，基金公司的一切营销活动都围绕这一中心展开。36、 目前，我国货币型基金的认购费率一般为 （ ） 。A. 1% 5%B.1%以下C.5%以下D.0 d 来源：37、 ETF 基金份额折算比例以四舍五入的方法，保留小数点后 （ ） 。A. 2 位B.5 位C.7 位D.8 位38、 基金管理公司的独立董事人数不得少于 （ ） 。A. 2 人B.3 人C.5 人D.10 人基金管理公司应当建立健全独立董事制度。独立董事人数不得少于 3 人，且不得少于董事会人数的三分之一。39、 市场竞争越激烈，基金费率通常 （ ）

13、。A. 越高B. 越低C.波动越大D.无变化市场环境是基金产品定价的第二个考虑因素。市场竞争越激烈，为有效获取市场份额，基金费率通常会越低。40、 采用 （ ） 策略时，股价上升卖出股票，股价下跌买人股票。A. 战略性资产配置B. 恒定混合策略C.战术性资产配置D.投资组合保险策略恒定混合策略对资产配置的调整并非基于资产收益率的变动，而是假定资产的收益情况和投资者偏好没有大的改变，因而最优投资组合的配置比例不变。恒定混合策略在下降时买入股票并在上升时卖出股票，其支付曲线为凹型。41、 市盈率和市净率是基本分析的重要指标，某公司的股价为 20 元，每股净利润为 0.5 元，每股净资产为 5 元，

14、其市盈率和市净率分别为 （ ） 。A.30;5B.40;4C.10;2.5D.15;1042、 （ ） 是指基金托管人依据相关法律法规，对基金管理人的估值结果即基金份额直、累计基金份额净值以及期初基金份额净值进行的核对。A. 基金财务的复核B. 基金头寸的复核C.基金资产净值的复核D.基金财务报表的复核本题是对基金资产净值的复核的考查。基金托管人对会计核算进行复核的主要内容包括：基金账户的复核、基金头寸的复核、基金资产净值的复核、基金财务报表的复核、基金费用与收益分配的复核和业绩表现数据的复核等。43、 投资时机的选择是证券组合管理基本步骤中 （ ） 阶段的主要工作。A. 进行证券投资分析B.

15、 组建证券投资组合C.投资组合的修正D.投资组合业绩评估44、 我国证券投资基金托管费以 （ ） 为基础计提。A. 基金资产总额B. 基金资产净值C.基金发行规模D.固定金额在我国，基金托管按前一日基金资产净值的一定比例逐日计提。基金托管费逐日计提累计至每月月末，按月支付，由基金托管人于次月前数个工作日内从基金资产中一次性支付。具体支付的时间要求由基金合同规定。45、 下列关于资本市场线的说法，不正确的是 （ ） 。A. 资本市场线反映的是有效资产组合的期望收益率与风险程度之间的关系B. 资本市场线上的各点反映的是单项资产或任意资产组合的期望收益与风险程度之间的关系C.资本市场线反映的是资产组

16、合的期望收益率与其全部风险间的依赖关系D.资本市场线上的每一点都是一个有效资产组合资本市场线上的各点反映的是由市场组合与无风险资产构成的资产组合的期望收益与风险程度之间的关系，不能反映单项资产的期望收益与风险程度之间的关系。46、 投资者在股价上升时买入股票，股价下跌时卖出 1 股票。其采用的是 （ ） 。A. 战略性资产配置策略C.战术性资产配置策略47、 目前，我国对基金管理人从事基金管理活动取得的收入 （ ） 。A. 征收营业税，不征收企业所得税B. 不征收营业税，征收企业所得税C.征收营业税，征收企业所得税D.不征收营业税，不征收企业所得税48、 下列有关道氏理论的说法，正确韵是 （

17、） 。A. 证券市场价格波动由长期波动和短期波动两种趋势构成B. 开盘价最重要C.交易量与价格没有关系D.证券市场价格波动由主要趋势、次要趋势和短暂趋势三种趋势构成道氏理论认为价格的波动尽管表现形式不同，但是最终可以将它们分为三种趋势，即主要趋势、次要趋势和短暂趋势。道氏理论认为 I监盘价是最重要的价格 ; 交易量和价格有密切关系，可根据交易量与价格的关系来确定市场走势。49、 下列属于基金首次募集披露的信息是 （ ） 。A. 基金份额上市交易公告书C.基金年度报告D.基金份额发售公告基金募集信息披露可分为首次募集信息和存续期募集信息披露。其中，首次募集信息披露主要包括基金份额发售前至基金合同

18、生效期间进行的信息披露。50、 基金监管在内容上不涉及的上方面是 （ ） 。A. 对基金份额持有人的监管B. 对基金服务机构的监管C.对基金运作的监管D.对基金高级管理人员的监管基金监管在内容上主要涉及到对基金服务机构的监管、对基金运作的监管以及对基金高级管理人员的监管三个方面。51、 根据有效市场假说，在 （ ） 内，证券价格可以及时的反映所有信息。A. 半弱势有效市场B. 半强势有效市场C.强势有效市场D.弱势有效市场52、 指数化投资策略的目标是使债券投资组合达到与某个特定指数相同的收益，它以 （ ） 的假设为基础，属于消极型债券投资策略之一。A. 强式市场B. 市场效应C.弱式市场D.

19、市场充分有效53、 我国基金管理人对外披露的基金中期报告需要由 （ ） 复核。A. 中国证监会C.证券交易所D.基金托管人根据基金当事人的信息披露义务规定，基金管理人编制基金年度报告、中期报告、投资组合报告，经托管人复核后予以公告，同时分别报送中国证监会和基金上市的证券交易所备案。54、 （ ） 是指应计收益率每变化 1 个基点时引起的债券价格的绝对变动额。A. 价格变动收益率值B. 基点价格值C.麦考莱久期D.修正久期55、 确定资产类别收益预期的主要方法是 （ ） 。A. 风险收益法B. 情景综合分析法C.界面法D.成本收益法56、 下列有关组合型消极投资策略的说法，正确的是 （ ） 。A

20、. 该策略重点是进行风险控制B. 是一种以现实市场投资组合业绩为管理目标的投资组合C.可以扩展到基金型股票投资策略的实施过程中D.不试图用基本分析的方式来区分价值高估或低估的股票组合型消极投资策略的核心思想是相信市场是有效的，因而不存在“价值低估”或“价值高估”的股票，并不试图对此区分。57、 根据证券投资基金法规定，应当经参加大会的基金份额持有人所持表决权的 2/3 以上通过的事项不包括 （ ） 。A. 转换基金运作方式B. 调增基金管理费用C.更换基金管理人或者基金托管人D.提前终止基金合同58、 用于衡量投资者持有债券的变现难易程度的风险是 （ ） 。A. 利率风险B. 再投资风险C.流

21、动性风险D.赎回风险流动性风险主要用于衡量投资者持有债券的变现难易程度。在实践中，可以根据某种债券的买卖差价来判断其流动性风险的大小。59、 在证券投资基金信托关系中， （ ） 是基金资产的监护人。C.基金公司D.基金董事会60、 （ ） 反映了两个证券收益率之间的走向关系。A. 证券投资组合的期望收益率B. 协方差C.证券各自的方差D.证券各自的权重证券组合的期望收益率等于各个证券期望收益率的加权平均，并不反映两个证券收益率之间的走向关系。协方差反映了两个证券收益率之间的走向关系，如果是同向变化，其协方差就是正值，反之则是负值。二、多选题 （ 本大题共 40 小题，每小题 1 分，共 40

22、分。其中，每题至少有两项符合题目要求 ）61、 筹集的资金主要投向实业领域，的直接投资工具有 （ ） 。A. 股票B. 债券C.公司型基金D.契约型基金 a, b62、 基金份额持有人享有基金 （ ） 。A. 资产所有权B. 资产管理权C.剩余资产分配权D.资产保管权 a, c基金份额持有人即基金投资人，是基金单位或份额的持有者，列其持有的基金份额享有所有权、收益权、转让权或处分权，以及取得基金清算后的剩余资产的权利。基金管理人享有基金资产管理权，基金托管人享有基金保管权。63、 下列属于证券投资基金市场服务机构的是 （ ） 。A. 基金销售机构B. 基金投资咨询公司C.证券交易所D.基金评级

23、公司标准答案： a, b, d证券投资基金市场服务机构主要包括基金销售机构、注册登记机构、律师事务所、会计师事务所、基金投资咨询公司、基金评级公司等。证券交易所属于基金的自律管理机构之一。64、 影响封闭式基金交易价格的因素有 （ ） 。A. 基金名称B. 利率变化C.基金资产净值D.市场供求关系 c, d65、 下列关于封闭式基金和开放式基金的说法，正确的是 （ ） 。A. 前者一般有固定的存续期B. 后者一般没有固定的存续期C.前者投资人少D.后者投资人多66、 以下关于公司型基金的表述，正确的是 （ ） 。A. 公司型基金在形式上类似于一般股份公司B. 美国的绝大多数基金都是公司型基金C.目前在我国公司型基金已逐步完善D.在国际上也可以是上市基金公司型基金指基金本身为一家股份公司，公司通过发行股票或受益凭证的方式来筹集资金。它在形式上类似于一般股份公司。目前我国的基金全部是契约型基金。在国际上，美国的基金以公司型基金为主，有上市基金也有非上市基金。67、 下列属于成长型基金的主要投资对象是 （ ） 。A. 有较大升值潜力的公司股票 考试大论坛B. 新兴行业股票C.大盘蓝筹股D.政府债券和公司债券68、 证券投资基金对我国经济发展的积极作用有 （ ） 。A. 为中小型投资者拓宽了投资渠道B. 促进证券市场的