模拟股票实验指导书Word文档格式.docx

1、 通过本次实验，要求学生能够通过对宏观经济的分析、行业的分析与公司的分析来判断哪家上市公司是否具有投资价值。 （二）实验内容 1宏观经济分析：宏观经济状况；宏观经济周期；宏观经济政策。 2行业分析：市场类型分析；产业周期分析；政府的行业政策分析；技术发展对产业的影响分析；竞争因素分析；市场需求分析。 3公司分析 1） 公司竞争地位分析，包括：技术水平；管理水平；市场开拓能力与市场占有率；项目储备及新产品开发。 2） 公司经营管理能力分析，包括：经理层的素质及能力分析；管理体制与效率分析。 3） 公司财务分析，包括：资产负债表的分析；利润及利润分配表的分析 现金流量表的分析； 财务比例综合分析：

2、偿债能力指标分析、资本结构分析、经营效率分析、盈利能力分析、投资收益分析。 （三）实验建议 1本实验采用世华财讯的财务软件、大智慧证券信息港、财经网站（如），个人博客（如， 2教师在学生上机前应先行安装好上述软件并做好初始化设置，通过计算机操作介绍该软件的使用方法及注意事项。 3该软件提供了完整的交易模拟系统，并能提供全面的基本面资料、各类公告信息及相关新闻等，学生可以根据需要选择适当的交易对象进行模拟操作。 （四）实验要求 1正确使用计算机及其附属设备 2在实验完成之后认真填写实验报告，并由指导教师签字 （五）实验步骤 1打开软件，在网页上输入;输入用户名和密码，用户名和密码相同； 2 2使

3、用证券即时行情及分析软件搜集资料，比较不同时期宏观经济因素对股指的影响； 3选择一个行业，考察其所属市场类型、所处行业周期、市场需求及政府政策对其盈利能力和股价的影响； 4由指导教师对不同行业的利润率、市盈率等财务指标的差距进行比较，使得学生掌握其基本的操作和使用方法； 5选择一个行业中的几支股票，比较其公司管理层背景、公司重大事宜、各项财务指标和股票价格； 6对实验过程进行总结，形成实验报告。 3 补充： 进入评价系统方法（介绍两种） 1）进入世华财讯金融教学版评价系统方法 双击桌面上的“世华财讯金融教学版” 出现以下界面，输入用户名,密码，“确定” 4 即进入以下界面 2）进入大智慧评价系

4、统的方法 在桌面上，双击“大智慧经典版” 5 进入以下界面，单击“行情登陆” 进入以下界面，可以看菜单操作了 6 实验二 证券行情动态分析及交易系统使用 通过本次实验，要求学生基本掌握一般证券行情动态分析系统的功能构成，熟练操作步骤，了解系统中的符号，图形的含义。 运用本校购置的证券分析软件或从证券网站下载的软件进行操作，打开进入主菜单。观察交易行情的变化，熟悉深、沪两个交易所股价指数界面。 1观察商品报价信息，熟悉各功能菜单； 2选择一只股票，观察其市场价格变化：开盘价、最高价、最低价，成交价，买入价、卖出价排列方式； 3查找当天涨跌幅前十名的股票、观察其图形特征。 （三） 实验建议 1本实

5、验采用世华财讯的财务软件或大智慧经典版 2在完成实验报告时，由指导教师签字 1输入用户名和密码，进入评价软件 2通过指导教师讲解，使得学生认识和掌握K线 K线DD阴线与阳线 最高价 上影线 上影线开盘价 上影线 上影线收盘价 最高价 收盘价 下影线 最低价 （a）阴线 7 开盘价 下影线 最低价 （b）阳线 输入股票代码，如*，即出现以下界面 8 3由指导教师对分时走势图进行讲解并进行演示性操作，使得学生掌握其基本的操作和使用方法。 分时走势图是把股票市场的交易信息实时地用曲线在坐标图上加以显示的技术图形。坐标的横轴是开市的时间，纵轴的上半部分是股价或指数，下半部分显示的是成交量。分时走势图是

6、股市现场交易的即时资料。 分时走势图分为指数分时走势图和个股分时走势图。 1）指数分时走势图 图示： 在桌面上，点击“大智慧经典版” 进入以下界面 9 点击“指数”“上交所指数”“上证领先”或者按F3 10 白色/黄色曲线 白色表示交易所对外公布的通常意义下的大盘指数，也就是加权数。 黄色曲线是不考虑上市股票发行数量的多少，将所有股票对上证指数的影响等同对待的不含加权数的大盘指数。 应用： 参考白色曲线和黄色曲线的相对位置关系，可以得到以下信息： 当指数上涨，黄色曲线在白色曲线走势之上时，表示发行数量少（盘小）的股票涨幅较大；而当黄色曲线在白色曲线走势之下，则表示发行数量多（盘大）的股票涨幅较

7、大。 当指数下跌时，如果黄色曲线仍然在白色曲线之上，这表示小盘股的跌幅小于大盘股的跌幅；如果白色曲线反居黄色曲线之上，则说明小盘股的跌幅大于大盘股的跌幅。 红色、绿色的柱线 反映当前大盘所有股票的买盘与卖盘的数量对比情况。 应用 红柱增长，表示买盘大于卖盘，指数将逐渐上涨；红柱缩短，表示卖盘大于买盘，指数将逐渐下跌。绿柱增长，指数下跌量增加；绿柱缩短，指数下跌量减小。 黄色柱线表示每分钟的成交量，单位为手（100股/手）。 2）个股分时走势图 如图所示： 11 图中： 白色曲线表示该种股票的分时成交价格。 黄色曲线表示该种股票的平均价格。 黄色柱线表示每分钟的成交量，单位为手（100股/手）。

8、 4由指导教师对盘面术语进行讲解并进行演示性操作，使得学生掌握其基本的操作和使用方法。 1）均线：某证券n天收盘价的平均价，可以有加权和简单平均计算两种方法，一般是简单平均。按照n取值的不同可以产生很多均线，常用的有5日、10日、20日、60日、120日，250日均线是年线，为判断牛熊市的分界线。根据投资者个人的爱好和习惯不同，可以在K线图界面对某条或全部均线点击右键改变均线的参数n。多条均线构成多头或空头排列，对判断后市股价运行提供重要参考。 2）成交量：以柱状图显示，按照日期对应排列在K线组合图的下面，单位是手数。成交量大，代表交投活跃，可界定为热门股；底部起涨点出现大成交量（成交手数），

9、代表攻击量，即上涨有量的配合，后市继续看好；头部地区出现大成交量（成交手数），代表出货量，配合以K线反转形态的出现，可判断为顶部区域。 3）委差：委买手数之和委卖手数之和 4）委比：（委卖手数之和委卖手数之和）/委卖手数之和 5）外盘（内盘）：主动性买盘（卖盘） 6）换手率：（当前成交累计/流通股数）100 7）市盈率：当前市价/最近一期年每股收益 8）量比：开市后每分钟的平均成交量与过去5个交易日每分钟平均成交量之比 5了解系统功能架构 1）大盘分析 2）报价分析 3）当日个股即时分析 4）技术分析 5）多股同列 6）特别报道 7）公告信息 8）系统工具 9）进入系统及错误信息提示 10）退

10、出系统 12 6掌握快捷键的使用 快捷键 F1 （或01+enter） F2 （或02+enter） F3 （或03+enter） F4 （或04+enter） F5 （或05+enter） F6 （或06+enter） F7 （或07+enter） F8 （或08+enter） F10（或10+enter） F11（或11+enter） Home （或end） “+”或“?” “”或“” CtrlK CtrlQ 41 42 43 44 CtrlF6 CtrlF8 CtrlF10 CtrlF11 7对实验过程进行总结，形成实验报告 13 调用功能 个股的成交明细（一分钟明细） 价量分布表 上证

11、领先指标 深证领先指标 日K线和分时线切换 自选股 当前股票的各股全景 K线周期切换 当前股票的F10资料 当前股票的基本财务资料 切换分时线或K线图中分析指标 切换分时线或K线图中的功能小标签 按“”可将多天的分时线连起来，按“”恢复 切换到当前股票的“多周期图” 对K线进行复权 股本权息 财务数据 财务指标 基金周报 大字报价： 多周期图 切换到当前股票的“公司网站” 切换到当前股票的“财务图示” 实验三：模拟股票交易 通过实验使学生综合运用技术分析各种方法：图表、形态、指标，研判大盘走势、分析涨跌原因，把握买卖时机；使学生掌握持仓查询、交易查询、交易下单查询方法；使学生掌握账户明细、出入

12、资金的查询方法； （二） 实验内容 1掌握持仓查询、交易查询、交易下单查询方法； 2掌握账户明细、出入资金的查询方法； 3综合运用技术分析各种方法（道氏理论、 K 线理论、切线理论、形态理论、波浪理论、移动平均线、成本均线（cyc）、 KDJ 指标、相对强弱指标 RSI 、其他技术指标等） 1本实验采用世华财讯的财务软件。 1教师指定各位学生的交易账户并投入初始模拟金额 2进入交易系统的方法 3模拟交易。在代码栏输入你想要的股票代码，在买卖栏中输入“买”，在股数栏中输入购买数量，限价栏中输入价格，按“ 确定”按钮。 4点击“下单”按钮，等待成交； 5点击“下单查询”，看看你所进行的操作是否被系

13、统认可； 6完成以上操作，即可在屏幕下方看到你的交易状态； 7结算自己的账户金额； 8对实验过程进行总结，形成实验报告。 14 2进入交易系统的方法 1）双击桌面“模拟交易股票客户端” 2）出现以下界面，输入账号与密码，账号与密码均一样，从“zqjy01” 到 “zqjy70”，一个同学一个，从前往后排 15 3）进入交易平台 16 MACD指标 MACD称为指数平滑异同移动平均线（Moving Average Convergence and Divergence）。是从双移动平均线发展而来的，由快的移动平均线减去慢的移动平均线, MACD的意义和双移动平均线基本相同, 但阅读起来更方便。 M

14、ACD指标主要用于对大势中长期的上涨或下跌趋势进行判断，当股价处于盘局或指数波动不明显时，MACD买卖信号较不明显。当股价在短时间内上下波动较大时，因MACD的移动相当缓慢，所以不会立即对股价的变动产生买卖信号。 是Geral Appel 于1979年提出的，它是一项利用短期（常用为12日）移动平均线与长期（常用为26日）移动平均线之间的聚合与分离状况，对买进、卖出时机作出研判的技术指标。 一、公式算法 DIFF线 （Difference）收盘价短期、长期指数平滑移动平均线间的差，也就是（12个交易日的指数平滑移动平均线）减去（26个交易日的指数平滑移动平均线），例如从2021年1月5日-20

15、21年1月20日（扣除4个周末，共计12个交易日），用这12个交易日的收盘价算出一个滑动平均值，就是12个交易日的指数平滑移动平均线。（算法在下边，至于计算公式产生的原因就不要研究了，总之专家） DEA线 （Difference Exponential Average）DIFF线的M日指数平滑移动平均 17 线 ，DIFF本身就是12日平均减去26日平均所得的“值差”，而DEA则是这个连续9日的这个“差值”的平均数（就是简单的算数平均数）， MACD线 DIFF线与DEA线的差，彩色柱状线。 参数：SHORT（短期）、LONG（长期）、M 天数，一般为12、26、9 公式如下所示： 加权平均指

16、数（）=（当日最高指数+当日收盘指数+2倍的当日最低指数） 十二日平滑系数（）=2/（12+1）=0.1538 二十六日平滑系数（）=2/（26+1）=0.0741 十二日指数平均值（日）=L12当日收盘指数+11/（12+1）昨日的12日EMA 二十六日指数平均值（日）=L26当日收盘指数+25/（26+1）昨日的26日EMA 差离率（）=12日EMA-26日EMA 九日DIF平均值（DEA） =最近9日的DIF之和/9 柱状值（）=DIF-DEA （或者叫MACD） =当日的DIF*2/（9+1）+前天的MACD*（9-1）/（9+1） 二、应用原则 1.当DIF和DEA处于0轴以上时，属

17、于多头市场，DIF线自下而上穿越DEA线时是买入信号。DIF线自上而下穿越DEA线时，如果两线值还处于0轴以上运行，仅仅只能视为一次短暂的回落，而不能确定趋势转折，此时是否卖出还需要借助其他指标来综合判断。 2.当DIF和DEA处于0轴以下时，属于空头市场。DIF线自上而下穿越DEA线时是卖出信号，DIF线自下而上穿越DEA线时，如果两线值还处于0轴以下运行，仅仅只能视为一次短暂的反弹，而不能确定趋势转折，此时是否买入还需要借助其他指标来综合判断。 3.柱状线收缩和放大。一般来说，柱状线的持续收缩表明趋势运行的强度正在逐渐减弱，当柱状线颜色发生改变时，趋势确定转折。但在一些时间周期不长的MAC

18、D指标使用过程中，这一观点并不能完全成立。 4.形态和背离情况 MACD指标也强调形态和背离现象。当形态上MACD指标的DIF线与MACD线形成高位看跌形态，如头肩顶、双头等，应当保持警惕；而当形态上MACD指标DIF线与MACD线形成低位看涨形态时，应考虑进行买入。在判断形态时以DIF线为主，MACD线为辅。当价格持续升高，而MACD指标走出一波比一波低的走势时，意味着顶背离出现，预示着价格将可能在不久之后出现转头下行，当价格持续降低，而MACD指标却走出一波高于一波的走势时，意味着底背离现象的出现，预示着价格将很快结束下跌，转头上涨。 4.1 顶背离 当股价指数逐波升高，而及DEA不是同步

19、上升，而是逐波下降，与股价走势形成顶背离。预示股价即将下跌。如果此时出现两次由上向下穿过DEA， 18 形成两次死亡交叉，则股价将大幅下跌。 上图显示2021年到2021年下半年深成指的走势，途中标示的几处出现日线MACD顶背离的时候，大盘都出现明显调整。同时，日线出现的顶背离将至少调整4个日线周期。因为，MACD什么周期有顶背离，则会出现至少维持4个该周期的调整。也就是说，如果日线有背离且启动，则整体至少调整4天，如果周线有背离且启动，则至少调整4周，属于可以完全清仓等待调整的级别，很容易形成中长期顶部。如果月线MACD有背离（很少出现），则将出现大顶部。 所以，如果回过头来看深成指2021

20、年一月份形成的周线MACD顶背离，你就可以知道为何要在1月16日完全清仓了。 4.2 底背离 当股价指数逐波下行，而及DEA不是同步下降，而是逐波上升，与股价走势形成底背离，预示着股价即将上涨。如果此时出现两次由下向上穿过DEA，形成两次黄金交叉，则股价即将大幅度上涨。 下面，我们就举大盘跌到1700点附近，为什么会形成这轮大反弹，这个例子，来讲解MACD底背离的用法。 19 上图是近期大盘日线走势和MACD对比图，途中明确显示MACD底背离，于是出现日线背离结构产生的至少将持续4个日线周期的反弹。因为，MACD什么周期有背离，则会出现至少维持4个该周期的反弹。也就是说，如果日线有背离且启动，

21、则整体至少反弹4天，如果周线有背离且启动，则至少反弹4周，如果月线MACD有背离，则将出现大行情，96年的大牛市就是从月线MACD底背离引发的。所以，1700点光是日线MACD底背离，是产生这么大的行情的。 20 5.牛皮市道中指标将失真 当价格并不是自上而下或者自下而上运行，而是保持水平方向的移动时，我们称之为牛皮市道，此时虚假信号将在MACD指标中产生，指标DIF线与MACD线的交叉将会十分频繁，同时柱状线的收放也将频频出现，颜色也会常常由绿转红或者由红转绿，此时MACD指标处于失真状态，使用价值相应降低。 用DIF的曲线形状进行分析，主要是利用指标相背离的原则。具体为：如果DIF的走向与股价走向相背离，则是采取具体行动的时间。但是，根据以上原则来指导实际操作，准确性并不能令人满意。经过实践、摸索和总结，综合运用5日、10日均价线，5日、10日均量线和MACD，其准确性大为提高。 实验四 模拟外汇交易 国际经济交往形成外汇的供给与需求，外汇的供给与需求导致外汇交易。而代客买卖业务是商业银行的一项重要中间业务，也是其利润的重要