三钢闽光度财务分析报告Word文件下载.docx

1、48.01%2.1.2 流动资产构成情况流动资产主要包括货币资金、交易性金融资产、应收票据及应收账款、应收款项融资、预付账款、其他应收账款、存货、合同资产、持有待售资产、一年内到期的非流动资产以及其他流动资产科目，三钢闽光2019年的流动资产主要包括货币资金、应收款项融资以及存货，各项分别占比为36.85%，32.21%和21.43%。2019年三钢闽光流动资产构成情况货币资金601,71036.85%632,50538.49%368,63245.01%交易性金融资产20,0001.22%0.00%应收票据及应收账款14,4560.89%360,37021.93%274,79833.55%应收

2、票据357,35921.75%274,777应收账款3,0100.18%21应收款项融资525,96532.21%预付款项100,2966.14%73,6514.48%25,1113.07%其他应收款3,0350.19%2,4020.15%9160.11%存货350,00621.43%250,15715.22%148,20018.10%其他流动资产17,5981.08%324,07119.72%1,3080.16%2.1.3 非流动资产构成情况非流动资产主要包括债权投资、其他债权投资、长期应收款、长期股权投资、其他权益工具投资、其他非流动金融资产、投资性房地产、固定资产、在建工程、生产性生物资

3、产、油气资产、使权资产、无形资产、开发支出、商誉、长期待摊费用、递延所得资产、其他非流动资产科目，三钢闽光2019年的非流动资产主要包括固定资产、无形资产以及其他非流动资产，各项分别占比为76.89%，10.70%和4.89%。2019年三钢闽光非流动资产构成情况长期股权投资27,6162.06%26,0132.21%20,7022.74%其他权益工具投资6,0350.45%0.51%0.80%投资性房地产9,9670.74%3,4360.29%1,7510.23%固定资产1,033,28876.89%971,54182.43%651,14986.11%在建工程42,1493.14%63,62

4、75.40%15,9592.11%无形资产143,84110.70%58,4254.96%32,6594.32%长期待摊费用6520.05%1,29312递延所得税资产14,52514,1731.20%7,2210.96%其他非流动资产65,7554.89%34,0812.89%20,6652.73%2.2 负债及所有者权益结构分析2.2.1 负债及所有者权益基本构成情况三钢闽光2019年年总负债金额为10,973,659,462.37元，所有者权益总额为18,795,341,826.13元，其中资本金为2,451,576,238.0元，资产负债率为36.86%，在负债中，流动负债为10,11

5、2,611,273.24元；占负债和所有者权益总额的33.97%，非流动负债为861,048,189.13元，占负债和所有者权益总额的2.89%。2019年三钢闽光负债和所有者权益构成情况负债和所有者权益（或股东权益）总计流动负债合计1,011,26133.97%926,34632.83%418,00126.54%非流动负债合计86,10454,2641.92%56,0173.56%所有者权益（或股东权益）合计1,879,53463.14%1,841,17665.25%1,101,10869.91%2.2.2 流动负债基本构成情况流动负债主要包括短期借款、交易性金融负债、衍生金融负债、应付票据

6、及应付账款、预收款项、合同负债、应付职工薪酬、应交税费、其他应付款、应计负债、持有待售负债、一年内到期的非流动负债和其他流动负债科目， 三钢闽光2019年的流动负债主要包括短期借款、应付票据及应付账款以及应付账款，各项分别占比为59.86%，21.28%和21.28%。2019年三钢闽光流动负债构成情况短期借款605,32759.86%554,99559.91%114,27227.34%应付票据及应付账款215,15221.28%107,25225.66%应付账款预收款项108,54910.73%107,00011.55%78,39918.76%应付职工薪酬18,8291.86%16,8031

7、.81%7,8401.88%应交税费40,2593.98%206,93022.34%74,58417.84%其他应付款20,2002.00%15,3011.65%30,1777.22%其中:应付利息1,4480.35%一年内到期的非流动负债2,94225,3145,4751.31%2.2.3 非流动负债基本构成情况非流动负债主要包括长期借款、应付债券、租赁负债、长期应付款、预计负债、递延收益、递延所得税负债、其他非流动负债科目，三钢闽光2019年的非流动负债主要包括长期应付款、长期借款以及递延收益，各项分别占比为47.57%，34.84%和10.99%。2019年三钢闽光非流动负债构成情况长期

8、借款30,00034.84%应付债券22,53340.23%长期应付款40,95947.57%43,79880.71%32,38757.82%递延收益9,46510.99%其他非流动负债5,6796.60%10,46619.29%1,0961.96%2.2.4 所有者权益基本构成情况所有者权益部分主要包括实收资本（或股本）、其他权益工具、资本公积、库存股、其他综合收益、专项储备、盈余公积、未分配利润、少数股东权益科目，2019年三钢闽光的所有者权益部分主要包括未分配利润、资本公积以及实收资本（或股本），各项分别占比为54.19%，26.84%和13.04%。所有者权益构成情况实收资本（或股本）

9、245,15713.04%163,4388.88%137,36112.47%资本公积504,37426.84%586,09331.83%458,22241.61%其他综合收益-21,395-1.14%-8,345-0.45%-4,069-0.37%专项储备2,0551,5570.08%580盈余公积124,1576.61%89,7484.87%68,6806.24%未分配利润1,018,47554.19%1,000,43754.34%440,33139.99%少数股东权益6,7090.36%8,2462.3利润分析2.3.1 净利润分析2019年三钢闽光的净利润为3,685,408,561.0

10、9元，与2018年的6,517,221,171.83元相比下降了43.45%。2015-2019年三钢闽光净利润变动趋势年份同比增长率（%）2015-92,863201692,653-199.77%2017398,972330.61%2018651,72263.35%2019368,540-43.45%2.3.2 营业利润分析2019年三钢闽光的营业利润为4,872,407,951.22元，与2018年的8,685,496,742.54元相比下降了43.90%。2015-2019年三钢闽光营业利润变动趋势-126,951129,311-201.86%529,581309.54%868,5496

11、4.01%487,240-43.90%2.3.3 利润总额分析2019年三钢闽光的利润总额为4,914,241,464.52元，与2018年的8,696,519,024.48元相比下降了43.49%。2015-2019年三钢闽光利润总额变动趋势-127,465123,603-196.97%529,674328.53%869,65164.19%491,424-43.49%2.3.4 成本费用分析成本和费用总额包括营业成本、税金及附加、销售费用、管理费用、研发费用和财务费用科目，2019年三钢闽光的成本费用总额为40,614,864,658.08001元，其中营业成本、研发费用以及管理费用，各项分

12、别占比为95.78%，2.33%和1.03%。2019年三钢闽光成本费用构成成本及费用总额-4,061,486-2,753,542-1,713,019营业成本-3,890,07195.78%-2,585,69593.90%-1,659,93496.90%税金及附加-19,4120.48%-29,9601.09%-18,721销售费用-12,6340.31%-8,8220.32%-7,5580.44%管理费用-41,7121.03%-41,1881.50%-19,7871.16%研发费用-94,7572.33%-81,9022.97%-0.00%财务费用-2,8980.07%-5,9730.22

13、%-7,0180.41%2.4 现金流量分析2.4.1 经营活动、投资活动及筹资活动现金流分析2019年三钢闽光的经营现金流量净额为2,091,812,219.09元，与2018年的7,017,272,851.88元相比下降了70.19%；投资活动现金流净额为448,413,018.36元；筹资活动现金流净额为-3,329,685,716.6元。2015-2019年三钢闽光经营、投资及筹资活动现金流净额经营活动现金流净额（万元）投资活动现金流净额（万元）筹资活动现金流净额（万元）41,411-24,822-44,53399,788-104,438197,632299,913-85,755-12

14、1,048701,727-345,522-202,272209,18144,841-332,9682.4.2 现金流入结构分析2019年三钢闽光现金流入总金额为61,325,793,581.27元，其中经营活动现金流入为54,924,569,515.34元，占现金流入总额的89.56%；投资活动现金流入为4,149,279,065.93元，占现金流入总额的6.77%；筹资活动现金流入为2,251,945,000.0元，占现金流入总额的3.67%。2019年三钢闽光现金流入构成现金流入总额6,132,5794,141,5922,211,775经营活动现金流入小计5,492,45689.56%3,

15、720,10289.82%1,861,39084.16%投资活动现金流入小计414,9276.77%213,9595.17%220,4849.97%筹资活动现金流入小计225,1943.67%207,5305.01%129,9005.87%经营活动现金流入小计中销售商品/提供劳务收到的现金为47,921,360,954.8元,占经营活动现金流入小计的87.25%;收到其他与经营活动有关的现金为7,003,208,560.54元,占经营活动现金流入小计的12.75%。2019年三钢闽光经营活动现金流入构成销售商品/提供劳务收到的现金4,792,13687.25%3,391,54291.17%1,

16、828,89398.25%收到其他与经营活动有关的现金700,32012.75%328,5608.83%32,4961.75%投资活动现金流入小计中收回投资收到的现金为2,300,000,000.0元,占投资活动现金流入小计的55.43%;取得投资收益收到的现金为23,388,052.25元,占投资活动现金流入小计的0.56%;处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额为1,242,900.43元,占投资活动现金流入小计的0.03%;收到其他与投资活动有关的现金为1,824,648,113.25元,占投资活动现金流入小计的43.98%。2019年三钢闽光投资活动现金流入构成金额（元万）

17、收回投资收到的现金230,00055.43%212,52299.33%215,70097.83%取得投资收益收到的现金2,3380.56%1,3230.62%2,9451.34%处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额1240.03%1131,8390.83%收到其他与投资活动有关的现金182,46443.98%筹资活动现金流入小计中取得借款收到的现金为2,251,945,000.0元,占筹资活动现金流入小计的100.0%。2019年三钢闽光筹资活动现金流入构成取得借款收到的现金2.4.3 现金流出结构分析2019年三钢闽光现金流出总额为62,115,254,060.42元，现金流出

18、总额中经营活动现金流出小计为52,832,757,296.25元,占现金流出总额的85.06%;投资活动现金流出小计为3,700,866,047.57元,占现金流出总额的5.96%;筹资活动现金流出小计为5,581,630,716.6元,占现金流出总额的8.99%。2019年三钢闽光现金流出构成现金流出总额-6,211,525-3,987,660-2,118,665经营活动现金流出小计-5,283,27585.06%-3,018,37575.69%-1,561,47673.70%投资活动现金流出小计-370,0865.96%-559,48214.03%-306,24014.45%筹资活动现金流

19、出小计-558,1638.99%-409,80210.28%-250,94811.84%经营活动现金流出小计中购买商品/接受劳务支付的现金为40,329,281,216.88元,占经营活动现金流出小计的76.33%;支付给职工以及为职工支付的现金为1,884,258,560.51元,占经营活动现金流出小计的3.57%;支付的各项税费为4,081,913,762.66元,占经营活动现金流出小计的7.73%;支付其他与经营活动有关的现金为6,537,303,756.2元,占经营活动现金流出小计的12.37%。2019年三钢闽光经营活动现金流出构成购买商品/接受劳务支付的现金-4,032,92876.33%-2,016,41866.80%-1,227,39078.60%支付给职工以及为职工支付的现金-188,4253.57%-178,6865.92%-126,7908.12%支付的各项