投资秘笈揭密庄家操盘细节与过程文档格式.docx

1、一般会被市场淘汰。即使不淘汰，自己也会身居二线。所以操盘手的年纪一般在 25-35之间居多。一般在30岁左右。操盘手也不一定是金融或是经济专业的科班毕业生，而是一个综合类失才，他可能是工科的学生，也可能是理科的学生，文科毕业生学生操盘的也不少。在基金公司，基金管理人的指令很简单，总管说今天买什么股票。什么价格，多少量，最后收盘在什么价格，剩下的就是操盘手来做. 操盘手的管理很严格，如果有大项目操作的时候，是要与外界断绝联系的。操盘手的工资差异也很大。一般来说，资深的主操盘手是与老板分成的。比如10%的 水平，就是净利润达到一个亿后，就分给你一千万。而辅助操盘手要差一些。举一个例子，主管会给他一

2、份操盘的股票流通股股东排名，被画了叉的就是让他洗盘出 局的对象。20日清单上不见该股东。他就会拿到奖金。如果操盘手的水平不到位。经常也有失败的时候，比如某个操盘手接到指令。要在涨幅2%的幅度内买到一 百万股，但当他只买了三十万股时这只股就被拉升上去了，这时只能再打电话请示下一步的战略。操盘手的奖金情况在不同类型的庄家中差别很大，比如有政府背景的庄家，基金，券商，上市公司等的操盘手就不一定有分成，一般也就是基本工资加点奖金。这种情况下容易滋生暗盘，市场中最多的暗盘都是来自他们。由于暗盘的存在，使操盘手在操盘时平添了一些困难。二、总管 总管的主要职责就是制定一个大的方针，决策，包括选择什么样的品种

3、。进场时机，持仓总量，操作手法，出货方式以及资金调度，这一切的一切由总管来总体协 调管理。总管这个角色可以是券商的老板。上市公司的董事长等。某些机构的第一把手会指定一个人来做总管，自己并不直接参与。有时候，这个角色的职责也会与 主操盘手有交叉。三、调研人员 这个角色的主要工作是与上市公司进行沟通。通过接触上市公司，提出一些意见和建议给老板。有的券商在做单一股票的时候，甚至会派一个人长期驻扎在上市公 司。这个调研人员要能处理好各方面的关系，所以也是一个好的公关人员，否则就拿不到第一手的资料或得不到真实的信息。同时，这个人还是善于进行综合研究和 分析的技术人士，否则，得到的信息也是没有用的。四、公

4、关人员 公关这个角色类似于新闻发言人，是庄家派出的脸面，必须要接触形形色色的人，包括上市公司，咨询机构，媒体，散户，大户，股评家等。公关人员需要执行总 管的意图，很多消息的散布就是这些人来做的，比如我们经常在股吧里发现很多所谓的“庄托”就是这些人。公关人员看起来不显眼，一般的人可能想不到他们背后 有雄厚的资金做支撑。这些人发布的信息一定是总管或副总管要求他发布的，所以他们说的每一句话都是纯净水，经过了复杂的过滤程序。五、调资员调资员负责资金调度。如果是券商，企业或者上市公司在坐庄，一般其财务人员就兼任资金调度人员。联合坐庄的资金调度人员一般由主管来定，他只跟银行打交道，与其它人联系很少。一般情

5、况下，一只股票的坐庄可能会按以下流程进行、在与上市公司谈好后，庄家的核心人物一般2-3人，就会制定一个完整的操盘计划。而股票二级市场的K线走势大体形状，也在早于资金入市前就会设计好，然后，坐庄就开始进入吸筹阶段。 在吸筹阶段，庄家一般利用上市公司利空消息的打压，在K线的走势上做一个平台，这被称为底前平台。在这个平台的吸筹会压缩个股成交量，在大多数人认为股 票不可能下跌的情况下，庄家一般还会往下打压股价，打破中小投资者的心理底线，这个价位大多数是整数价。但大多数庄家在打破该价位后，一般很快会复位，并 形成一个“V”字型的反转，复位大多数情况下会在当天或是第二天就完成。最后在拉升前还会有一跌。吸筹

6、是坐庄比较重要的阶段，一般为减少知情者，此阶段的 操盘手配备以一个辅助操盘手，控制数亿资金进行吸筹。而且一般庄家会租一个地方供操盘手吃住，以减少操盘手与外界的接触。严格上讲，操盘手（一般是辅助操 盘手）只是庄家的一个工具，他们按庄家的要求行事，大多数的操盘手（在一些类型的庄家中负责筹划的主操盘手除外）并不知道股价的升跌计划，有时甚至会出现 庄家明明是在出货，但有的操盘手还认为是在进货的情况。筹码，也就是二级市场流通股份。吸得越多，那么庄家拉升过程中所需的资金就越少，因此一般的庄家会对该股进行控盘，通过上千个帐号来持有该股流通盘的60%以上股票，这对会出现上市公司流通股股东人数大量减少的情况。

7、在完成吸筹后，配合以上市公司的少量利好消息，股价开始上升。在这期间，所有股价的上升或是下降都是庄家通过一个或是两个操盘手，在同一庄家不同的帐户 里通过股票对敲买卖来实现。这种对敲的交易成本并不高。如果坐庄者本身就是证券公司的话，那么支付的也只有印花税；如果不是券商坐庄，庄家一般与券商之间 也会有合作，手续费是很低的。 进入拉升阶段后，庄家手下的操盘手人数开始增加，并随着股票市值的增长开始分散筹码。操盘手被分散到各个证券公司营业部，相互之间有很多人都互不相识， 这样可以不让操盘手交流。此时有的操盘手可能是在买进，有的则是在卖出，因此操盘手是无法搞清庄家到底是在出货还是在吸货。 在到达庄家设计的顶

8、部目标价之下20%的价位时，庄家开始边拉升边出货。此时，上市公司在消息面的配合会渐入高潮，一些具有股评资格的咨询机构也开始配 合庄家向投资者推荐该股。事实上，到股价掉头向下时庄家也在出货。出货不成功的庄家。后期庄家出货越来越难，股价拉升到最后只有自拉自唱了。庄家的融资 在庄家操纵股票的整个过程中，资金的来源一直是许多投资者所关注的，事实上，对大多数的投资者来说，庄家们的融资方式并不是一个秘密，不少企业或是资金 量在五十万以上的投资者或许都曾参与过庄家的融资。庄家的资金有一部分是自筹的，但大多数是通过企业或是个人间接从银行贷款获取。这种融资的模式大致如下： 如果有企业以投资某个项目为由，向某银行

9、借出一亿人民币，那么庄家为得到这一亿的资金，在企业同意的情况下，由庄家向该企业在某证券营业部开立的资金总 额的百分二十，即两千万人民币，那么企业在某证券公司资金帐号里便有了1.2亿人民币。根据双方约定，庄家便可以对这1.2亿资金进行操纵。由此，庄家顺 利地将市值2000万的股票放大成了1.2亿元。在双方的合作中，庄家与提供资金的企业，个人或是机构都会约定，一旦股价下跌至其购入面值的百分之十，可以进行平仓。而券商在其中扮演的是中间拉皮条的角争，并承担着监督的职能. 向庄家提供资金的企业或是个人可以得到大致如此的回报、保底收益10%，如果还有更高的利润，则按一定的比例再分成，在10%-20%之间企

10、业与庄家 间按6、4的比例分成，20%-30%之间按5、5，高于30%按4、6，具体情况根据庄家对资金需求的不同，会有不同的收益比例。 从表面上看，企业或是个人是不可能吃亏的，但事实上不是如此。在股市没有大跌时，许多人都不会意识到这种模式的资金链具有很大的风险，2008年上半年 股市下跌后，大量股票出现跌停，庄家无法出货。在这种情况下，到了接近庄家融资时的股票价位，大多数人执行了平仓的命令。随着股市的下跌，卖盘不但没有减 少反而越来越多，最后产生了非理性的暴跌，这也是为什么那些庄股会有十几个跌停的原因。 庄家的资金还有部分来自其分仓所以的营业部。为吸引庄家到营业部进行交易，营业部作为交换条件提

11、供配套资金。另外还有就是帮助锁仓的资金。这部分资金一 般掌握在投资者手中，庄家与其协议在某个规定的时间不出售股票，到最后出售后按其买入股票时的市值多还少补，然后由庄家再行支付20%或更高的报酬。 在这种融资模式下，一个庄家可以从少量的自有资金开始，通过控制一只股票的流通股，在无法出货的情况下，利用对敲将其市值几倍或是十几倍的拉升，然后再 以该市值的股票向银行抵押，进行另一次的资金放大，然后用获得的资金去偿还前期融来的资金，并对其它的股票再进行控盘，再进行雷同的运作。庄家选股操作依据一、庄家选股的依据对于散户来说，跟庄的前提是买入的股票有实力庄家的介入，庄家用资金这只“看不见的手”决定着某股是否

12、有行情，以及行情的大小。因此散户选股时不能单从个人喜好出发，而应首先看看庄家喜欢什么样的股票，即了解庄家的“择偶条件”才能的的放矢。对于庄家来说，坐庄前必须经过认真的调查，周密细致的分析与决策，严密的计算和严格的推理。选股是坐庄的重要一环，庄家在这一环节一般都很慎重。一般来说，庄家的选股主要从以下几方面来考虑、一是基本面，二是技术面，三是题材面，四是操作面。一、基本面分析首先，庄家综合考虑宏观经济环境，市场人气，公司情况等方面因素。其次庄家会重视分析个股的下面情况、募股配股资金产生效益的质量与时间未分配利润及资本公积金，净资产值有无送股历史，流通股比例。基本面有无改观潜力那些基本面优异，受到国

13、家产业政策扶持的市场热点股票，由于市场前景看好，价格不菲，容易导致筹码分散，庄家难以吸到货，但那些基本面差，人人避之末及的股票，若是能通过潜在题材使基本面得到改观，就会成为庄家青睐的对象。2、技术面分析一是看流通盘的大小是否合适，盘小，易于达到控盘的目的。被选中的流通盘必须是有利于炒作的，即流通盘的大小要与操作者本身资金量相配合，若庄家控制某股流通筹码50%以下，股价自然可由庄家说了算，因而小盘股被庄家追求的可能性大增。二是看筹码分布是否合适。所谓筹码分布，是指筹码在不同价位，不同投资者手中的分布。从筹码分布中可以看出上方套牢区主要集中在什么部位，在哪一类投资者手中。三是看个股走势。看个股是已

14、经初步探底完成，还是处在下跌的途中，逆个股走势而为往往很难有成效。3、题材面分析题材和概念的运用是我国证券市场的一大特色。我们几乎天天都可以在各个媒体上看到或是听到各种各样的题材和概念。这些都是庄家利用出货的借口。在庄家的操作步骤中，出货是最为关键的一点，因此，题材的选用也就十分重要了。4、操作面分析在操作面上，庄家应在资金使用效率上高要求，少失误。许多庄家选股时偏好那些股性活跃，包袱较轻的个股，以求稳定。特别在股价处于高位或是低位时，庄家会坚决地逆反操作。股价与指数位于高位的市场的现象有巨量现象反复出现对于大跌散户麻痹众多中线指标高位较多的获利盘，且散户多集中在热门股上获利；利多大涨，利空也

15、涨反之，则说明股价与指数处于低位。庄家往往喜欢在股价较低时闹革命，而不喜欢再高价推波助澜。股价价位选择的一个基本原则，是应该至少有50%以上的上升空间才会进入原来的成交密集区，只有这样，庄家才能做到进退自如。选股的实质就是信息评判和研发能力的较量。庄家的强弱 在股市上操作，庄家既是中小投资者的对手，敌人，又是中小投资者依赖的对象，朋友。只有跟着庄家的节奏，跟着庄家所操作的个股走，才能有获利的机会。特 别是要跟着较强的庄家，获利的机会才会较多，反之，如果没有跟着庄家，或是跟着较弱的庄家，则获利的机会将大打折扣，甚至亏损。一般来说，判断庄家的强弱，有如下几个标准、 在突发性利空出来时，看股价走势是

16、否坚挺。突发性利空包括大盘和上市公司两方面的利空。这种突发性利空往往让许多机构都没有思想准备和资金等方面的准 备，常常是以股价的下跌来回应。而实力强大的庄家则有能力应付和化解各种不利因素，不会轻易随波逐流，盘面在利空的情况下都会以横盘，甚至逆市上扬来表 现。与同类板块中的其它个股比较是否强势。在目前的市场中，板块联动是较为明显的一个规律，常常表现为齐涨齐跌。而较强庄家介入的个股，在大部分基本条件相差不大的情况下，则会在走势上强于同类板块中的其它个股。在各种基本条件接近的情况下，特别是走势形态差不多的时候，一般流通盘较大的个股的可信度要高于流通盘较小的个股。因为流通盘的偏大，则意味着庄家需要更强

17、的实力，更多的资金去操作和控制它。从时间角度来说，能够更长时间保持独立于大盘走势的个股，其控盘的庄家实力就比较强，表现在股价形态上，短，中期均线呈多头排列，上升趋势明显，涨跌有序，起伏有章，这也是强庄的特征之一。单纯从K线判断，一般强庄多表现为红多绿少，这表明涨的时间多于跌的时间，阳K线的实体大于阴K线的实体，庄家做多的欲望较强，市场的跟风人气也比较旺盛。可以经常性观察到，个股在上涨时力度比较大，在涨幅榜的前列常常看到它的影子；而下跌时幅度却远远小于其它个股，并且成交量高于盘中个股的一般水平。以下所列的只是强庄股的一部分特征，每个投资者还可以根据自己的经验去寻找其它的一些判断方法。但在跟庄时不

18、要忘记。选择适当的大势背景及时间，是操作中较为关键的要点。如何应对庄家我们来看博奕论中一个“智猪博奕”的模型 猪圈里有两只猪，一只大猪，一只小猪。猪圈的一边有个踏板，每踩一下踏板，在远离踏板的猪圈的另一边投食口就会落下少量的食物。如果有一只猪去踩踏板， 另一只猪就有机会抢先吃到另一边落下的食物。当小猪踩动踏板时，大猪会在小猪跑到食槽之前吃光所有的食物；若是大猪踩动了踏板，则还有机会在小猪吃完落下 的食物之前跑到食槽，争吃自己的劳动成果。现在问、两只猪各会采取什么策略？答案是、 小猪只能是等在食槽边，而让大猪不知疲倦在奔忙于踏板和食槽之间。 这其中的、大猪，就是股市中的庄家。而散户就是其中的小猪

19、。在这个游戏中，散户不要妄想去踩动踏板，那是庄家的专利，散户能做到的，就是瞄准时机，耐心 等待在食槽边。所谓“识时务者为俊杰”。散户顺势而为，投机吃差价才会有更多的机会赚到钱。于是，这个游戏可以转变为。庄家们充分发挥自身优势，发掘或制 造出一些具有增长前景的股票，散户则借势哄抬股价，或是干脆顺风搭车，双方实现双赢。 散户难以战胜庄家，但可以从庄家的盛宴中分得一杯羹。散户与庄家实力悬殊，这是一场业余选手和职业选手的比赛。庄家单凭这些优势并不能奈何散户，因为股 市不是强买强卖的市场。庄家的胜利完全建立在散户的错误判断之上，散户若想“吃定庄家”首先要在心理上战胜自己，注意、一戒贪心和惧心，二是要有恒

20、心，三 是要有信心。庄家炒作中常用的骗术手法庄家在其炒作过程中，为了确保操作能够顺利进行，获得丰厚利润，常常会采用一些骗术来对付广大的散户，现列出主要的几种类型、一、拉高出货庄家为了实现浮动盈利，在一段涨势之后再用小单猛然拉高价格，造成价格还将有力上涨的假象，迷惑一般散户跟进做多，以达到悉数出仓的目的，空头庄家的手法也类似，只是方向相反。二、压低出货主力庄家将股价炒到相当高的价位后，尽力把所有的筹码往市场上倒，迫使股价象直线一样下跌，以无反弹，无盘整的姿态完成出货，此种手段最为毒辣。三、滚动操作庄家出于减少风险，增大盈利的目的，在市场行情有利的情况下适时将部分筹码获利了结，既实现盈利又将部分散

21、户震出局外，再在较低（较高）的价位做多（放空），从而将自己的平均成本降低，为将来的拼杀作更多的准备四、欲擒故纵庄家进行多头（空头）操作前，先打压股价（抬拉）造成一种假象，从而可以保证自己建足仓位，将众多散户引入陷阱，一一套牢，但此举需要庄家雄厚资金作为后盾，有时庄家资金不够充足或市场人气已经带动，也会顺水推舟，反倒弄假成真，虚实难辩。五、轮番炒作庄家对同一板块的诸多个股均予关照，以实现“补涨”（“补跌”）来带动人气，从而呈现全盘上扬（下挫）的有利（不利）局面。六、逆向操作当庄家有足够资金时，它可能进行逆众人思维和逆技术面信号的操作，以期打败众多交易者获取丰厚的利润。七、内幕买卖主力庄家勾结上市

22、公司，利用外界尚不知道的消息，先买进或卖出，然后将公司的实情公开，导致股价的波动，然后卖出或买回，以达到渔利的目的。八、小失换大利庄家连续以小额买卖，（采用“高进低出”或是“低进高出”）的方法，连续操作多次，以损失小量金额达到压低或抬高股价的目的，此做法叫“小失换大利”。九、震仓庄家在成功推高（压低）价格后进行反向操作，既可降低投机风险，锁定盈利，又可迷惑散户，而且可以适时调转方向，起到进一步推高（压低）价格的作用，当盘中有对手大户时，还可以在”敌营“内部适时策/反，以打乱对手的布置，为最后的胜利奠定基础。十、对倒庄家由于持仓量大，可以操纵市场，为迷惑散户，造假做技术骗线等动机，在自己分仓的几

23、个席位上内部交易（例如一方挂低价卖出的同时，另一方以市价买入或超高价买入）。十一、做空庄家利用市场预期回档的心理，设下陷阱，让意志薄弱的短线客下轿之后再反向操作，根本就不给空头还手的机会。如何判断庄家的成本 计算庄家的成本非常重要，投资者可以根据计算庄家成本，来判断庄家有无获利空间以及获利大小，若是目前价格庄家已有丰厚利润，那这样的股票庄家随时有出 逃的可能，风险较大，要小心为妙。庄家的成本也就是庄家的底细，看清了庄家的底牌，就可以做到在操作上有的放矢，不再惧怕庄家的软硬兼施，看清了问题的实 质，就会觉得股价的涨跌不过是庄家跟我们玩的心理游戏而已。我们将庄家的成本分为主要的几类，包括进货成本，

24、利息成本，拉升成本 公关成本，交易成本等。1、进货成本庄家资金量大，进场时必然会耗去一定的吸筹资金，这部分是庄家的进货成本。2、利息成本除了少数自有资金充足的机构外，大多数庄家的资金都是从各种渠道筹来的短期借贷资金，要支付的利息高，有的还要从坐庄赢利中按比例分成。因此坐庄越久利息支出越高，持仓成本也越高，有时庄家贷款到期，而股票又没有获利，那只好再找资金，拆东补西，或被迫平仓出局。3、拉升成本大多数庄家需要盘中对倒放量制造股票成交活跃的假象，因此仅交易费一项就花费不少。另外庄家还要准备护盘资金，在大盘跳水或技术形态变坏时进行护盘，有时甚至要高买低卖。4、公关成本搞定上市公司，交易所和政府部门都

25、是需要相当成本的。5、交易成本主要是佣金和交易税费。二、庄家建仓成本的几种计算方法由于其中大部分类型的成本我们是无法计算的，我们一般能够探索的只是庄家的建仓成本。1、平均价测算庄家若通过长期低位横盘来收集筹码，则底部区间最高价和最低价的平均值就是庄家筹码的大致成本价格。此外圆形底，潜伏底等也可以用此方法测算持仓成本。庄家若是通过拉高吸筹的，成本会更高一些。 一般而言，中线庄家建仓时间大约在40-60个交易日，即8-12周，取其平均值为10周，则从周K线图上，10周均价线可以认为是主力的平均成本 区，这种算法会有一定误差，但不会超过百分之十。作为一个庄家，其操盘的个股升幅最少在50%以上，多数为

26、100%，一般而言，一只股票从一波行情的最低 点到最高点若升幅为100%，则庄家正常利润为40%，我们把主力的成本算出来后，然后在这价位上乘以50%，即为庄家最低目标价，不管道路是多么曲折， 股价迟早会到这个价位，因为庄家若非迫不得已，绝不会亏损离场。2、统计换手率测算 对于老股，在出现明显的大底部区域放量时，可用为庄家建仓的成本区，具体计算方法是计算每日的换手率，直到统计至换手率达到100%为止，以此时的市场 平均价作为庄家持仓成本区。对于新股，很多庄家选择在上市首日就大量介入，一般可将上市首日的均价或上市第一周的均价作为庄家的成本区。3、最低价测算在最低价位之上的成交密集区的平均价就是庄家

27、建仓的大致成本，通常其幅度大约高于最低价的10%-15%。4、 股价测算以最低价为基准，低价股在最低价以上0。5-1。5元左右，中价股在最低价以上1。5-3。0元左右，高价股在最低价3。0-6。0元左右为主力大致成本区。5、用SSL指标测算SSL指标是显示股价的成交密集区和支撑位，压力位，成交密集区内平均价位对应的巨大成交量的价位就是庄家的建仓成本。6、庄家的持仓成本庄家的持仓成本=（最低价+最高价最平常的中间周的收市价）/3。作为庄家，其控盘的个股升幅最少应在50%以上，大多数为100%。如何判断庄家的持仓量 在长期的操盘实践中，我们发现有一个规律。无论是短线，中线还是长线庄家，其控盘程度最少应该在20%以上，只有控盘达到20%以上的股票才做得起来。 如果控盘达不到20%，原则上是不可能坐庄的。如果控盘在20%-40%之间，股性最活，但浮筹较多，上涨空间较小，拉升难度较高；如果控盘量在 40%-60%之间，这种股票的活跃度更好，空间更大，这个程度就达到了相对控盘，大多数庄家都是中线庄家；若超过60%的控盘量，则活跃程度较差，但