上海证券交易所股票期权试点经纪合同协议书范本文档格式.docx

1、5、甲方承诺遵守本合同，并承诺遵守乙方的相关管理制度。第三条 甲方委托乙方从事期权交易，保证所提供的证件及资料具有真实性、合法性及有效性。甲方声明并保证不具有下列情形：（一）无民事行为能力或者限制民事行为能力的自然人；（二）中国证监会及其派出机构、中国期货业协会、中国证券业协会、上交所、中国结算、期权保证金安全存管监控机构、期权经营机构的工作人员及其配偶；（三）国家机关、事业单位；（四）证券、期货市场禁止进入者；（五）未能提供真实、合法、有效开户证明文件的单位或个人；（六）中国证监会及上交所规定不得从事期权交易的其他单位或个人。如果以上声明部分或全部不真实，甲方承担由此产生的全部法律责任并自行

2、承担由此造成的一切损失。第四条 在本合同关系存续期间，甲方提供给乙方的身份证明文件过期、身份信息发生变更的，甲方有义务及时向乙方提供新的相关材料。否则，乙方有权拒绝甲方开仓和出金指令，并有权进一步限制甲方的交易权限。甲方在开户时提供的其他信息发生变更时，也应及时向乙方更新。如因甲方未能及时提供更新信息而导致的后果、风险和损失由甲方承担。第五条 乙方根据反洗钱法律法规履行投资者身份识别、可疑交易报告及其他反洗钱义务，甲方应当积极予以配合。第六条 乙方应当在营业场所置备期权交易法律、法规、规章、上交所及中国结算业务规则、乙方管理制度等相关文件，提供网上查询等方式供甲方查询乙方从业人员名册及从业人员

3、资格证明等资料。甲方可以向乙方询问上述材料及其内容的含义，乙方应当予以必要解释。第二章 开户第七条 甲方向乙方申请开立衍生品合约账户（以下简称合约账户）及期权保证金账户（以下简称保证金账户），须到乙方柜台办理。甲方向乙方申请开立合约账户的，其合约账户对应的证券账户须同样指定在乙方并委托乙方托管、结算。第八条 甲方为机构投资者的，应当依法指定合法的代理人（包括开户代理人、指令下达人、资金调拨人、结算单确认人）。甲方为个人投资者的，不得委托他人作为代理人代理开户。第九条 甲方指定的代理人在甲方授权范围内所做出的任何行为均代表甲方行为，甲方应承担由此产生的全部责任。甲方如变更代理人，应当书面通知乙方

4、并经乙方确认。甲方的法定代表人或者负责人应当在授权委托书以及变更通知上签字，并加盖甲方公章。第十条 甲方为个人投资者的，申请开户前应当如实填写期权业务投资者适当性综合评估表，通过乙方根据要求进行的投资者适当性综合评估。第十一条 甲方为个人投资者的，申请开设合约账户及保证金账户时须出示下列证件，并按甲方要求如实填写开户申请表：1、本人身份证件（包含身份证、护照或其他证明本人身份的法定身份证件，以下统称“有效身份证件”）及其复印件；2、本人同名证券账户信息。第十二条 甲方为机构投资者的，开设合约账户和保证金账户时须出示下列证件，并按照甲方要求如实填写开户申请表：1、法人身份证明文件副本及其复印件，

5、或加盖发证机关确认章的复印件，法定代表人证明书、法定代表人身份证明原件及复印件；2、加盖机构公章、法定代表人签字的授权委托书以及代理人身份证明原件及复印件；3、法人同名证券账户信息。第十三条 甲方提供的开户材料完整，并符合相关条件和要求的，乙方为甲方向中国结算申请配发实名合约账户号码，并为甲方开立保证金账户。第十四条 甲方在乙方开立的合约账户，仅用于期权合约的交易，不可用于证券现券交易或者存放证券现券。甲方合约账户未完成销户的，不得办理对应证券账户的转指定或者销户业务。第十五条 甲方在乙方开立的保证金账户，存放甲方用于期权交易、结算与行权交割等的资金。乙方通过该账户对甲方的期权交易进行前端控制

6、、清算交收和计付利息等。第十六条 甲方开设合约账户与保证金账户时，应同时自行设置交易密码和资金密码（以下统称密码）。甲方在正常的交易时间内可以随时修改密码。甲方必须牢记该密码。甲方应当妥善管理自己的密码，并自定义和全权管理本人的密码。由于甲方管理不善造成密码泄密所带来的损失，乙方不承担责任。第十七条 乙方根据中国证监会、上交所等的有关规定，对甲方参与期权交易进行投资者适当性管理。甲方应当根据乙方要求，如实提供用于投资者适当性评估及开户的相关信息和材料，并对其真实性、完整性、合法性负责。第十八条 乙方根据上交所的有关规定及本合同约定，对甲方参与期权交易的交易权限进行分级管理。甲方为个人投资者的，

7、乙方根据其适当性管理综合评估结果、股票期权知识测试分数以及具备的期权模拟交易经历，核定甲方的交易权限。第十九条 甲方申请调高交易权限级别的，乙方根据上交所的规定及本合同约定对其进行综合评估。甲方申请符合条件的，乙方对其交易权限级别进行调整。甲方申请调低交易权限级别的，应当提前三个交易日前以电子或者书面方式告知乙方。第二十条 甲方提供的用于投资者适当性评估的相关信息和材料发生重大变化的，应当及时告知乙方。乙方有根据认为甲方不再符合其交易权限对应的资格条件的，可以调低甲方的交易权限级别。第二十一条 乙方核定、调整甲方交易权限级别的，由乙方在其柜台交易系统中设定或者调整甲方交易权限级别，并以书面形式

8、与甲方确认。甲方应当按照乙方核定或者调整后的交易权限进行期权交易委托。第二十二条 甲方合约账户内持有持仓及存在未了结债权债务的，乙方有权拒绝为甲方办理合约账户的销户，由此产生的一切法律责任和后果由甲方自行承担。第三章 交易委托第二十三条 乙方接受甲方委托，以乙方名义按照甲方交易指令为甲方进行期权交易，交易结果由甲方承担。第二十四条 甲方可以通过互联网、期权交易客户端、电话或书面等方式向乙方提交期权交易委托指令（以下简称交易指令）。甲方提交的交易指令类型应当符合上交所及乙方的相关规定。甲方通过互联网下达期权交易指令（以下简称网上交易），是指甲方使用计算机、移动终端等设备并通过互联网，或者通过乙方

9、局域网络向乙方下达交易指令，进行期权交易的一种交易方式。第二十五条 甲方下达交易指令，应当根据乙方确定的格式要求，填写以下内容：（一）合约账户号码；（二）期权合约编码；（三）买卖类型；（四）委托数量；（五）委托类型与价格；（六）上交所及期权经营机构要求的其他内容。前款第（三）项所称买卖类型，包括买入开仓、买入平仓、卖出开仓、卖出平仓、备兑开仓、备兑平仓等。前款第（五）项所称委托类型，包括普通限价委托、市价剩余转限价委托、市价剩余撤销委托、全额即时限价委托、全额即时市价委托等。第二十六条 甲方下达的交易指令，应当符合乙方以及上交所规定的要求。乙方电脑系统和上交所交易系统拒绝受理的委托，以及虽被接

10、受但根据上交所业务规则被认为无效的委托，均视为无效委托。第二十七条 甲方进行网上交易的，乙方交易服务器内的委托记录将作为甲乙双方核查交易指令合法、有效的证明。甲方同意，乙方交易服务器内的交易记录与书面指令具有同等法律效力。第二十八条 由于网上交易系统受各种因素的影响存在中断的可能性，为保证甲方交易的正常进行，乙方为甲方提供备用下单通道，当甲方不能正常进行网上交易时，可改作电话方式或书面方式下达交易指令。第二十九条 甲方通过电话方式下达交易指令的，应当与乙方约定身份认证方式（电话交易密码）。乙方受理甲方电话委托业务的电话号码为：。通过乙方身份认证的交易指令视为甲方下达的指令。第三十条 以电话方式

11、下达交易指令的，乙方有权进行同步录音保留原始交易指令记录。甲方同意，乙方的录音记录将作为甲乙双方核查交易指令合法、有效的证明，与书面指令具有同等法律效力。第三十一条 甲方以书面方式下达交易指令的，交易指令单的填写应完整、准确、清晰，并由甲方或者甲方指令下达人签字（及/或盖章）。第三十二条 甲方进行柜台委托时，必须提供甲方本人或其授权代理人身份证，并填写委托单，否则乙方有权拒绝受理甲方的委托，由此造成的后果由甲方承担。第三十三条 甲方在使用非柜台委托方式进行证券交易时，必须严格按照乙方期权交易委托系统的提示进行操作，因甲方操作失误造成的损失由甲方自行承担。第三十四条 乙方有权审核甲方的交易指令，

12、包括但不限于资金是否充足、合约标的是否充足、合约持仓是否充足、开仓数量是否超过持仓限额、指令内容是否明确、是否违反有关法律、法规、规章、上交所及中国结算业务规则等，以确定指令的有效性。当确定甲方的指令为无效指令时，乙方有权拒绝执行甲方的指令。甲方交易指令出现超越其交易权限、持仓限额或者保证金不足等情形的，乙方有权拒绝执行甲方的指令。第三十五条 甲方在下达交易指令后，可以在指令全部成交之前向乙方要求撤回指令。但如果该指令已经在上交所全部或部分成交，或者按照上交所业务规则不能撤回的，甲方应当承担交易结果。由于市场原因或者其他非乙方原因导致甲方交易指令全部或者部分无法成交的，乙方不承担责任。乙方错误

13、执行甲方交易指令，除甲方认可的以外，交易结果由乙方承担。第三十六条 甲方有权查询自己的原始交易凭证、了解自己的账户情况，乙方应当给予积极配合。第三十七条 乙方应当在其营业场所或者网站向甲方提供国内期权市场行情、信息及与交易相关的服务。乙方可以以举办讲座、发放资料及其他方式向甲方提供期权交易知识和交易技术的培训服务。第三十八条 乙方提供的任何关于期权市场的行情信息、资讯、分析和培训，仅供甲方参考，不构成对甲方下达指令的指示、诱导或者暗示。甲方应当对自己的交易行为负责，不能以根据乙方的分析或者信息入市为理由，要求乙方对其交易亏损承担责任。第三十九条 甲方应当及时了解期权交易相关的法律、法规、规章和

14、上交所、中国结算的业务规则，并可要求乙方对上述内容进行说明，乙方应予以解释，但甲方不得要求乙方为其作出期权投资判断或决策。第四章 结算第四十条 甲方同意，对于甲方的期权合约交易或者行权，乙方以自己的名义或委托结算参与人以其名义与中国结算完成集中结算，并由乙方办理乙方与甲方之间的期权结算，甲方不与中国结算发生结算关系。甲乙双方发生的纠纷，不影响中国结算依照业务规则正在进行或已经进行的结算业务处理及违约处理。第四十一条 甲方知晓并认可，甲方合约账户内的持仓，为乙方接受甲方委托以乙方的名义为甲方进行交易所形成的持仓。甲方对其合约账户内的期权合约行权的，通过甲方合约账户对应的证券账户进行合约标的的行权

15、交割。第四十二条 甲方在进行期权交易前，应当向乙方交纳足额权利金、保证金；乙方在行权结算的集中交割、交收前，应当向甲方足额收取其应付的合约标的和资金。除上交所、中国结算业务规则另有规定或者本合同另有约定外，乙方应当向正常履行资金交收和合约标的交割义务的甲方交付其应收的合约标的和资金。第四十三条 甲方同意，在清算交收过程中，由乙方或其委托结算的结算参与人委托中国结算办理甲方与乙方之间的合约标的及相关证券划转。乙方应保证其向中国结算发送的合约标的及相关证券划付指令真实、准确和完整，并对甲方承担因其委托错误而产生的法律责任。第四十四条 发生下列情形的，甲方有权向乙方主张权利，乙方应承担相应责任并负责

16、赔偿直接损失：（一）因乙方过错，导致甲方被限制开仓或持仓合约被强行平仓的；（二）因乙方过错，导致甲方应收合约标的被暂不交付或处置的；（三）乙方对甲方出现交收违约而导致甲方未能取得行权应获得的合约标的或资金的；（四）乙方发送的有关甲方的合约标的划付指令有误的；（五）其他因乙方未遵守相关业务规则导致甲方利益受到损害的。第四十五条 甲方知晓并同意，期权结算业务中发生异常交易情形的，按照上交所、中国结算的相关业务规则处理；期权结算业务中发生业务规则规定的现金结算情形导致甲方被实施现金结算的，按照相关业务规则规定处理。第四十六条 乙方对甲方的期权交易实行当日无负债结算。甲方在交易日有交易、持仓或者出入金

17、的，乙方应在当日结算后按照本合同约定的方式提供显示其账户权益状况和成交结果的交易结算报告供甲方查询。甲方同意在没有交易、持仓及出入金时，乙方可以不对甲方发出交易结算报告，除非甲方特别要求。第四十七条 乙方应在每日收盘以后，及时将甲方账户的交易结算报告、追加保证金通知等文件发送给甲方；甲方应当及时接收乙方发出的交易结算报告、追加保证金通知等文件。第四十八条 甲方可通过（）或者（）（二者选其一）登录前述查询系统。乙方通过本合同约定的方式及时告知甲方登录查询系统的用户名及初始密码。甲方应遵照有关规定，及时修改查询系统登录密码。第四十九条 乙方向甲方发送每日交易结算报告、追加保证金通知、单独调整保证金

18、通知等文件，或者上交所、中国结算根据其业务规则的规定调整期权交易的保证金标准、持仓限额以及其他相关标准，或者乙方根据本合同约定调整期权交易的保证金标准、持仓限额以及其他相关标准的，甲方知晓并同意乙方同时采用期权交易客户端以及下列一种或者多种方式通知甲方（注：请在选项前内打并填写有关内容，在非选项前内打，下同）：（一）发送每日交易结算报告： 电话通知； 短信通知； 电子邮件通知；其他方式：（二）追加保证金通知：（三）单独调整保证金通知：（四）上交所、中国结算根据其业务规则的规定调整期权交易的保证金标准、持仓限额以及其他相关标准：营业场所公告（五）乙方根据本合同约定调整期权交易的保证金标准、持仓限

19、额以及其他相关标准：第五十条 甲方有义务及时关注自己的交易结果、持仓情况、保证金和权益变化，并妥善处理持仓，如果甲方因某种原因无法收到或者没有收到当日交易结算报告的，应于下一个交易日开市前分钟前向乙方提出，否则，视同甲方收到当日交易结算报告。甲方提出未收到交易结算报告的，乙方应及时补发。第五十一条甲方在交易日开市前未对前日交易结算报告提出异议的，视为甲方对交易结算报告记载事项的确认。异议应由甲方本人或其授权的结算单确认人以书面方式（传真或当面提交）向乙方提出，乙方应当及时处理所收到的书面异议。第五十二条 乙方或者甲方要求变更本合同约定的通知方式的，应当及时书面通知对方，并经对方确认后方可生效。

20、否则，由变更造成的通知延误或者损失均由提出变更方负责。第五十三条 甲方对当日交易结算报告的确认，视为甲方对该日及该日之前所有持仓和交易结算结果、资金出入的确认。第五十四条 由于乙方原因导致交易结算报告的记载事项出现与实际交易结果和权益不符的，甲方的确认不改变甲方的实际交易结果和权益。对于不符事项，甲、乙双方可以根据原始财务凭证及交易凭证另行确认。第五十五条 甲方在本合同约定的时间内以约定方式向乙方提出书面异议的，乙方应当根据原始指令记录和交易记录及时核实。当对与交易结果有直接关联的事项发生异议时，为避免损失的可能发生或者扩大，乙方在收到甲方的异议时，可以将发生异议的持仓合约进行平仓或者重新执行

21、甲方的交易指令。由此发生的损失由有过错一方承担。第五章 行权第五十六条 期权合约到期前3个交易日内，乙方应当采取期权交易客户端以及下列一种或者多种方式逐日提醒甲方妥善处理期权交易持仓： 网站公告 营业场所公告 其他方式：第五十七条 甲方行权的，应当在规定的行权日内的行权申报时段向乙方提交委托指令，并应符合上交所和中国结算的相关规定。否则，乙方有权拒绝接受甲方的行权指令。第五十八条 期权交割采取给付合约标的的方式进行，上交所或中国结算另有规定的除外。第五十九条 甲方对认购期权行权的，应当在提交行权指令时向乙方提交足额的行权资金。甲方对认沽期权行权的，应当在提交行权指令时在证券账户中存放足额的合约

22、标的。甲方未按时提交或存放足额的资金或合约标的的，乙方有权拒绝接受其行权指令。第六十条 甲方被指派为认购期权被行权方的，应当在行权交收前在证券账户内存放足额的合约标的；甲方被指派为认沽期权被行权方的，应当在行权交收前向乙方提交足额的被行权资金。第六十一条 根据上交所或中国结算的规定，行权交割采取现金结算方式的，甲方若为资金应付方，应当在行权交收前向乙方提交足额的资金。第六十二条 甲方出现行权应付合约标的交割不足的，乙方按照上交所、中国结算业务规则的规定，以上交所或者中国结算公布的行权现金结算价格，对甲方相应期权合约进行现金结算行权交割。但乙方根据上交所、中国结算相关业务规则以及本合同的规定，利

23、用自有证券履行行权交割义务的除外。第六十三条 除以下几种情形外，甲方出现行权应付合约标的交割不足的，构成行权合约标的交割违约：（一）期权合约行权日遇合约标的全天停牌、临时停牌直至收盘，甲方对其持有的实值认沽期权提交行权申报，中国结算对其因合约标的不足未通过有效性检查的行权申报，按照上交所公布的行权现金结算价格，以现金结算方式进行行权交割。（二）期权合约交收日遇合约标的全天停牌、临时停牌直至收盘，对于甲方行权交割中应交付的合约标的不足部分，按照上交所公布的行权现金结算价格，以现金结算方式进行行权交割。（三）期权交易出现异常情形，根据上交所向市场发布的公告，对相应期权合约按照上交所公布的行权现金结

24、算价格，以现金结算方式进行行权交割。（四）乙方认可的其他情形：第六十四条 甲方构成行权合约标的交割违约的，乙方可按照以下方式处理：（一）按照中国结算公布的价格，对甲方相应期权合约进行现金结算行权交割，并有权按照合约标的不足部分当日收盘价%的比例向甲方收取违约金。（二）自行决定利用自有证券，通过甲方证券账户履行乙方向中国结算的交割义务（乙方无需就此另行通知甲方），相应行权资金由乙方收取，不交付甲方。同时，乙方按照合约标的不足部分当日收盘价%的比例向甲方收取违约金。第六十五条 甲方在行权交割中出现应交付的合约标的不足，其合约账户持有未到期备兑开仓合约的，相应备兑证券将被用于当日的行权交割。由此造成

25、的备兑证券不足部分，甲方应按照本合同第九十一条的规定及时补足备兑备用证券或者自行平仓，否则乙方将对其实施强行平仓。第六十六条 甲方出现行权应付资金交收不足的，按以下第（ ）种方式处理：（一）甲方构成行权资金交收违约。乙方按照应付资金不足部分%的比例向甲方收取违约金。（二）乙方以自有资金履行向中国结算的交收义务的，除向甲方收取前款规定的违约金外，乙方还按日向甲方收取乙方所垫付资金的利息。（三）其他约定：第六十七条 甲方出现行权资金交收违约但乙方未对中国结算行权资金交收违约的，乙方有权向甲方暂不交付不低于交收违约金额的应收合约标的。暂不交付甲方的应收合约标的由乙方委托中国结算划付至乙方证券处置账户

26、，甲方在交易日内未向乙方补足资金本息的，乙方有权将证券处置账户内相应证券卖出，用于补足甲方欠付的资金本息和支付相关费用（含违约金），有剩余的在交易日内归还甲方。上述情形下产生的法律责任，由甲方承担。第六十八条 乙方进行相关证券处置时，有权自行选择处置证券的品种、数量，如处置证券的价格在当时的市场条件下属于合理的范围，甲方同意不以处置的时机未能选择最佳价格或者数量为由向乙方主张任何权益。第六十九条 甲方行权资金交收违约并造成乙方对中国结算违约的，乙方有权将甲方相当于交收违约金额的应收合约标的指定为暂不交付合约标的并由中国结算按其业务规则进行处置。相关法律责任由甲方承担。第七十条 行权交收通知、行

27、权资金的交收、合约标的交割及行权交收违约的处理办法，依照上交所、中国结算的交收规则以及本合同的约定执行。第七十一条 甲方在此声明：（ ）同意（ ）不同意委托乙方进行协议行权。甲方委托乙方进行协议行权的，按照以下约定办理：1、由乙方代为发出行权申报的期权合约范围：2、由乙方代为发出行权申报的具体触发条件：3、由乙方代为发出行权申报的期权合约数量或其确定方式：4、乙方代为发出行权申报后告知甲方的具体方式及时间要求：乙方根据本合同约定为甲方发出行权申报的，甲方应当承担相应的行权结果，并履行合约标的交割、行权资金交收义务。甲方可在乙方提供的期权交易客户端中设置或者更改委托乙方进行协议行权申报的具体事项

28、。甲方设置内容与本合同约定不一致的，以甲方设置内容为准。甲方撤回协议行权申报委托权限的，应当提前个交易日以书面方式告知乙方，或者在乙方提供的期权交易客户端中进行相应撤销操作。第六章 风险控制第七十二条 甲方可以以现金或者本合同规定的证券形式向乙方交纳保证金，用于期权交易的结算和期权合约的履行。乙方根据中国结算及上交所的规定，确定甲方可以提交为保证金的证券品种、范围、折算率以及最高限额等事项，并以公告、通知或者甲方认可的其他方式告知甲方，甲方应当遵守。第七十三条 甲方以现金形式交纳的保证金（以下简称“资金保证金”）额度，与甲方以证券形式交纳的保证金（以下简称“证券保证金”）按照乙方规定的折算率折算后的额度合并计算。第七十四条 甲方应当根据以下标准，及时、足额向乙方交纳保证金：（一）合约标的为股票的，每张合约的维持保证金收取比例为：1、认购期权义务仓维持保证金：2、认沽期权义务仓维持保证金：（二）合约标的为交易型开放式指数基金（以下简称交易所交易基金）的，每张合约的维