Excel常用财务函数和统计函数Word文档格式.docx

1、计算一个期间内某项资产的直线折旧值SYD计算一个指定期间内某项资产按年数合计法计算的折旧值VDB计算用余额递减法得出的指定或部分期间内的资产折旧值（3） 偿还率计算函数 IRR计算某一连续现金流量的内部报酬率MIRR计算内部报酬率。此外正、负现金流量以不同利率供给资金计算RATE计算某项年金每个期间的利率（4） 债券及其他金融函数 ACCRINTM计算到期付息证券的应计利息COUPDAYB计算从付息期间开始到结算日期的天数COUPDAYS计算包括结算日期的付息期间的天数COUPDAYSNC计算从结算日期到下一个付息日期的天数COUPNCD计算结算日期后的下一个付息日期COUPNUM计算从结算日

2、期至到期日期之间的可支付息票数COUPPCD计算结算日期前的上一个付息日期CUMIPMT计算两期之间所支付的累计利息CUMPRINC计算两期之间偿还的累计本金DISC计算证券的贴现率DOLLARDE转换分数形式表示的货币为十进制表示的数值DOLLARFR转换十进制形式表示的货币分数表示的数值DURATION计算定期付息证券的收现平均期间INTRATE计算定期付息证券的利率ODDFPRICE计算第一个不完整期间面值$100的证券价格ODDFYIELD计算第一个不完整期间证券的收益率ODDLPRICE计算最后一个不完整期间面值$100的证券价格ODDLYIELD计算最后一个不完整期间证券的收益率P

3、RICE计算面值$100定期付息证券的单价PRICEDISC计算面值$100的贴现证券的单价PRICEMAT计算面值$100的到期付息证券的单价PECEIVED计算全投资证券到期时可收回的金额TBILLPRICE计算面值$100的国库债券的单价TBILLYIELD计算国库债券的收益率YIELD计算定期付息证券的收益率YIELDDISC计算贴现证券的年收益额YIELDMAT计算到期付息证券的年收益率在财务函数中有两个常用的变量：f和b,其中f为年付息次数，如果按年支付，则f=1；按半年期支付，则f=2；按季支付，则f=4。b为日计数基准类型，如果日计数基准为“US（NASD）30/360”，则b

4、=0或省略；如果日计数基准为“实际天数/实际天数”，则b=1；如果日计数基准为“实际天数/360”，则b=2；如果日计数基准为“实际天数/365”，则b=3如果日计数基准为“欧洲30/360”，则b=4。下面介绍一些常用的财务函数。 1 ACCRINT（ is, fs, s, r,p,f,b） 该函数返回定期付息有价证券的应计利息。其中is为有价证券的发行日，fs为有价证券的起息日，s为有价证券的成交日，即在发行日之后，有价证券卖给购买者的日期，r为有价证券的年息票利率，p为有价证券的票面价值，如果省略p，函数ACCRINT就会自动将p设置为￥1000，f为年付息次数，b为日计数基准类型。 例

5、如，某国库券的交易情况为：发行日为95年1月31日；起息日为95年7月30日；成交日为95年5月1日，息票利率为8.0%；票面价值为￥3,000；按半年期付息；日计数基准为30/360，那么应计利息为： =ACCRINT（95/1/31,95/7/3095/5/1,0.08,3000,2,0） 计算结果为：60.6667。 2. ACCRINTM（is, m, r, p, b） 该函数返回到期一次性付息有价证券的应计利息。其中i为有价证券的发行日，m为有价证券的到期日，r为有价证券的年息票利率，p为有价证券的票面价值，如果省略p， 函数ACCRINTM就会自动将p为￥1000，b为日计数基准类

6、型。 例如，一个短期债券的交易情况如下：发行日为95年5月1日；到期日为95年7月18日；息票利息为9.0%；票面价值为￥1,000；日计数基准为实际天数/365。那么应计利息为： =ACCRINTM（95/7/18,0.09,1000,3） 计算结果为：19.23228。 3CUMPRINC（r,np,pv,st,en,t） 该函数返回一笔货款在给定的st到en期间累计偿还的本金数额。其中r为利率，np为总付款期数，pv为现值，st为计算中的首期，付款期数从1开始计数，en为计算中的末期，t为付款时间类型，如果为期末，则t=0，如果为期初，则t=1。 例如，一笔住房抵押贷款的交易情况如下：年

7、利率为9.00%；期限为25年；现值为￥110，000。由上述已知条件可以计算出：r=9.00%/12=0.0075，np=30*12=360。那么该笔贷款在第下半年偿还的全部本金之中（第7期到第12期）为： CUMPRINC（0.0075,360,110000,7,12,0） 计算结果为：-384.180。 该笔贷款在第一个月偿还的本金为： =CUMPRINC（0.0075,360,110000,1,1,0） 计算结果为：-60.0849。 4DISC（s,m,pr,r,b） 该函数返回有价证券的贴现率。其中s为有价证券的成交日，即在发行日之后，有价证券卖给购买者的日期，m为有价证券的到日期

8、，到期日是有价证券有效期截止时的日期，pr为面值为“￥100”的有价证券的价格，r为面值为“￥100”的有价证券的清偿价格，b为日计数基准类型。 例如：某债券的交易情况如下：成交日为95年3月18日，到期日为95年8月7日，价格为￥45.834，清偿价格为￥48，日计数基准为实际天数/360。那么该债券的贴现率为： DISC（95/3/1895/8/7,45.834,48,2） 计算结果为：0.114401。 5EFFECT（nr，np） 该函数利用给定的名义年利率和一年中的复利期次，计算实际年利率。其中nr为名义利率，np为每年的复利期数。EFFECT（6.13%,4）的计算结果为0.062

9、724或6.2724% 6. FV（r,np,p,pv,t） 该函数基于固定利率及等额分期付款方式，返回某项投资的未来值。其中r为各期利率，是一固定值，np为总投资（或贷款）期，即该项投资（或贷款）的付款期总数，p为各期所应付给（或得到）的金额，其数值在整个年金期间（或投资期内）保持不变，通常P包括本金和利息，但不包括其它费用及税款，pv为现值，或一系列未来付款当前值的累积和，也称为本金，如果省略pv，则假设其值为零，t为数字0或1，用以指定各期的付款时间是在期初还是期末，如果省略t，则假设其值为零。FV（0.6%,12,-200,-500,1）的计算结果为￥3,032.90； FV（0.9%

10、,10,-1000）的计算结果为￥10,414.87； FV（11.5%/12,30,-2000,1）的计算结果为￥69,796.52。 又如，假设需要为一年后的一项工程预筹资金，现在将￥2000以年利4.5%，按月计息（月利为4.5%/12）存入储蓄存款帐户中，并在以后十二个月的每个月初存入￥200。那么一年后该帐户的存款额为： FV（4.5%/12, 12,-200,-2000,1） 计算结果为￥4,551.19。 7FVSCHEDULE（p,s） 该函数基于一系列复利返回本金的未来值，它用于计算某项投资在变动或可调利率下的未来值。其中p为现值，s为利率数组。FVSCHEDULE（1,0.

11、08,0.11,0.1）的计算结果为1.31868。 8IRR（v,g） 该函数返回由数值代表的一组现金流的内部收益率。这些现金流不一定必须为均衡的，但作为年金，它们必须按固定的间隔发生，如按月或按年。内部收益率为投资的回收利率，其中包含定期支付（负值）和收入（正值）。其中v为数组或单元格的引用，包含用来计算内部收益率的数字，v必须包含至少一个正值和一个负值，以计算内部收益率，函数IRR根据数值的顺序来解释现金流的顺序，故应确定按需要的顺序输入了支付和收入的数值，如果数组或引用包含文本、逻辑值或空白单元格，这些数值将被忽略；g为对函数IRR计算结果的估计值，excel使用迭代法计算函数IRR从

12、g开始，函数IRR不断修正收益率，直至结果的精度达到0.00001%，如果函数IRR经过20次迭代，仍未找到结果，则返回错误值#NUM！，在大多数情况下，并不需要为函数IRR的计算提供g值，如果省略g，假设它为0.1（10%）。如果函数IRR返回错误值#NUM！，或结果没有靠近期望值，可以给g换一个值再试一下。 例如，如果要开办一家服装商店，预计投资为￥110,000，并预期为今后五年的净收益为：￥15,000、￥21,000、￥28,000、￥36,000和￥45,000。 在工作表的B1：B6输入数据“函数.xls”所示，计算此项投资四年后的内部收益率IRR（B1：B5）为-3.27%；计

13、算此项投资五年后的内部收益率IRR（B1：B6）为8.35%;计算两年后的内部收益率时必须在函数中包含g，即IRR（B1：B3，-10%）为-48.96%。9NPV（r,v1,v2,.） 该函数基于一系列现金流和固定的各期贴现率，返回一项投资的净现值。投资的净现值是指未来各期支出（负值）和收入（正值）的当前值的总和。其中，r为各期贴现率，是一固定值；v1,v2,.代表1到29笔支出及收入的参数值，v1,v2,.所属各期间的长度必须相等，而且支付及收入的时间都发生在期末，NPV按次序使用v1,v2，来注释现金流的次序。所以一定要保证支出和收入的数额按正确的顺序输入。如果参数是数值、空白单元格、逻

14、辑值或表示数值的文字表示式，则都会计算在内；如果参数是错误值或不能转化为数值的文字，则被忽略，如果参数是一个数组或引用，只有其中的数值部分计算在内。忽略数组或引用中的空白单元格、逻辑值、文字及错误值。 例如，假设第一年投资￥8,000，而未来三年中各年的收入分别为￥2,000，￥3,300和￥5,100。假定每年的贴现率是10%，则投资的净现值是： NPV（10%,-8000,2000,3300,5800） 计算结果为：￥8208.98。该例中，将开始投资的￥8,000作为v参数的一部分，这是因为付款发生在第一期的期末。（“函数.xls”文件） 下面考虑在第一个周期的期初投资的计算方式。又如，

15、假设要购买一家书店，投资成本为￥80,000，并且希望前五年的营业收入如下：￥16,000，￥18, 000，￥22,000，￥25,000，和￥30,000。每年的贴现率为8%（相当于通贷膨胀率或竞争投资的利率），如果书店的成本及收入分别存储在B1到B6中，下面的公式可以计算出书店投资的净现值： NPV（8%,B2:B6）+B1 计算结果为：￥6,504.47。在该例中，一开始投资的￥80,000并不包含在v参数中，因为此项付款发生在第一期的期初。 假设该书店的营业到第六年时，要重新装修门面，估计要付出￥11,000，则六年后书店投资的净现值为：B6,-15000）+B1 计算结果为：-￥2

16、,948.0810PMT（r,np,p,f,t） 该函数基于固定利率及等额分期付款方式，返回投资或贷款的每期付款额。其中，r为各期利率，是一固定值，np为总投资（或贷款）期，即该项投资（或贷款）的付款期总数，pv为现值，或一系列未来付款当前值的累积和，也称为本金，fv为未来值，或在最后一次付款后希望得到的现金余额，如果省略fv，则假设其值为零（例如，一笔贷款的未来值即为零），t为0或1，用以指定各期的付款时间是在期初还是期末。如果省略t，则假设其值为零。 例如，需要10个月付清的年利率为8%的￥10,000贷款的月支额为： PMT（8%/12,10,10000） 计算结果为：-￥1,037.0

17、3。 又如，对于同一笔贷款，如果支付期限在每期的期初，支付额应为： PMT（8%/12,10,10000,0,1） 计算结果为：-￥1,030.16。 再如：如果以12%的利率贷出￥5,000，并希望对方在5个月内还清，那么每月所得款数为： PMT（12%/12,5,-5000） 计算结果为：￥1,030.20。11PV（r,n,p,fv,t） 计算某项投资的现值。年金现值就是未来各期年金现在的价值的总和。如果投资回收的当前价值大于投资的价值，则这项投资是有收益的。 例如，借入方的借入款即为贷出方贷款的现值。其中r（rage）为各期利率。 如果按10%的年利率借入一笔贷款来购买住房，并按月偿还

18、贷款，则月利率为10%/12（即0.83%）。可以在公式中输入10%/12、0.83%或0.0083作为r的值；n（nper）为总投资（或贷款）期，即该项投资（或贷款）的付款期总数。对于一笔4年期按月偿还的住房贷款，共有4*12（即48）个偿还期次。可以在公式中输入48作为n的值；p（pmt）为各期所应付给（或得到）的金额，其数值在整个年金期间（或投资期内）保持不变，通常p包括本金和利息，但不包括其他费用及税款。例如，￥10，000的年利率为12%的四年期住房贷款的月偿还额为￥263.33，可以在公式中输入263.33作为p的值；fv为未来值，或在最后一次支付后希望得到的现金余额，如果省略fv

19、，则假设其值为零（一笔贷款的未来值即为零）。 例如，如果需要在18年后支付￥50,000，则50,000就是未来值。可以根据保守估计的利率来决定每月的存款额；t（type）为数字0或1，用以指定各期的付款时间是在期初还是期末，如果省略t，则假设其值为零。 例如，假设要购买一项保险年金，该保险可以在今后二十年内于每月末回报￥500。此项年金的购买成本为60,000，假定投资回报率为8%。那么该项年金的现值为： PV（0.08/12, 12*20,500,0） 计算结果为：-￥59,777.15。负值表示这是一笔付款，也就是支出现金流。年金（￥59，777.15）的现值小于实际支付的（￥60,00

20、0）。因此，这不是一项合算的投资。 在计算中要注意优质t和n所使用单位的致性。 12SLN（c,s,l） 该函数返回一项资产每期的直线折旧费。其中c为资产原值，s为资产在折旧期末的价值（也称为资产残值），1为折旧期限（有时也称作资产的生命周期）。例如，假设购买了一辆价值￥30,000的卡车，其折旧年限为10年，残值为￥7,500，那么每年的折旧额为： SLN（30000,7500,10） 计算结果为：￥2,250。统计函数函数说明语法形式AVEDEV返回一组数据与其均值的绝对偏差的平均值，即离散度。AVEDEV（number1,number2, .）AVERAGE返回参数算术平均值。AVERA

21、GE（number1,number2, .）AVERAGEA计算参数清单中数值的平均值（算数平均值）。不仅数字，而且文本和逻辑值（如TRUE 和 FALSE）也将计算在内。AVERAGEA（value1,value2,.）BETADIST返回 Beta 分布累积函数的函数值。Beta 分布累积函数通常用于研究样本集合中某些事物的发生和变化情况。BETADIST（x,alpha,beta,A,B）BETAINV返回 beta 分布累积函数的逆函数值。即，如果 probability = BETADIST（x,.），则 BETAINV（probability,.） = x。beta 分布累积函数可

22、用于项目设计，在给定期望的完成时间和变化参数后，模拟可能的完成时间。BETAINV（probability,alpha,beta,A,B）BINOMDIST返回一元二项式分布的概率值。BINOMDIST（number_s,trials,probability_s,cumulative）CHIDIST返回 2 分布的单尾概率。2 分布与 2 检验相关。使用 2 检验可以比较观察值和期望值。CHIDIST（x,degrees_freedom）CHIINV返回 2 分布单尾概率的逆函数。CHIINV（probability,degrees_freedom）CHITEST返回独立性检验值。函数 CHI

23、TEST 返回 2 分布的统计值及相应的自由度。CHITEST（actual_range,expected_range）CONFIDENCE返回总体平均值的置信区间。置信区间是样本平均值任意一侧的区域。CONFIDENCE（alpha,standard_dev,size）CORREL返回单元格区域 array1 和 array2 之间的相关系数。使用相关系数可以确定两种属性之间的关系。CORREL（array1,array2）COUNT返回参数的个数。利用函数 COUNT 可以计算数组或单元格区域中数字项的个数。COUNT（value1,value2, .）COUNTA返回参数组中非空值的数目

24、。利用函数COUNTA 可以计算数组或单元格区域中数据项的个数。COUNTA（value1,value2, .）COVAR返回协方差，即每对数据点的偏差乘积的平均数，利用协方差可以决定两个数据集之间的关系。COVAR（array1,array2）CRITBINOM返回使累积二项式分布大于等于临界值的最小值。此函数可以用于质量检验。CRITBINOM（trials,probability_s,alpha）DEVSQ返回数据点与各自样本均值偏差的平方和。DEVSQ（number1,number2,.）EXPONDIST返回指数分布。使用函数 EXPONDIST 可以建立事件之间的时间间隔模型。EX

25、PONDIST（x,lambda,cumulative）FDIST返回 F 概率分布。使用此函数可以确定两个数据系列是否存在变化程度上的不同。FDIST（x,degrees_freedom1,degrees_freedom2）FINV返回 F 概率分布的逆函数值。FINV（probability,degrees_freedom1,degrees_freedom2）FISHER返回点 x 的 Fisher 变换。该变换生成一个近似正态分布而非偏斜的函数。FISHER（x）FISHERINV返回 Fisher 变换的逆函数值。使用此变换可以分析数据区域或数组之间的相关性。FISHERINV（y）F

26、ORECAST根据给定的数据计算或预测未来值。FORECAST（x,known_ys,known_xs）FREQUENCY以一列垂直数组返回某个区域中数据的频率分布。FREQUENCY（data_array,bins_array）FTEST返回 F 检验的结果。F 检验返回的是当数组 1 和数组 2 的方差无明显差异时的单尾概率。可以使用此函数来判断两个样本的方差是否不同。FTEST（array1,array2）GAMMADIST返回伽玛分布。可以使用此函数来研究具有偏态分布的变量。伽玛分布通常用于排队分析。GAMMADIST（x,alpha,beta,cumulative）GAMMAINV返

27、回伽玛分布的累积函数的逆函数。GAMMAINV（probability,alpha,beta）GAMMALN返回伽玛函数的自然对数，（x）。GAMMALN（x）GEOMEAN返回正数数组或数据区域的几何平均值。GEOMEAN（number1,number2, .）GROWTH根据给定的数据预测指数增长值。GROWTH（known_ys,new_xs,const）HARMEAN返回数据集合的调和平均值。调和平均值与倒数的算术平均值互为倒数。HARMEAN（number1,number2, .）HYPGEOMDIST返回超几何分布。HYPGEOMDIST（sample_s,number_sampl

28、e,population_s,number_population）INTERCEPT利用已知的 x 值与 y 值计算直线与 y 轴的截距。INTERCEPT（known_yKURT返回数据集的峰值。KURT（number1,number2, .）LARGE返回数据集里第 k 个最大值。使用此函数可以根据相对标准来选择数值。LARGE（array,k）LINEST使用最小二乘法计算对已知数据进行最佳直线拟合，并返回描述此直线的数组。LINEST（known_ys,const,stats）LOGEST在回归分析中，计算最符合观测数据组的指数回归拟合曲线，并返回描述该曲线的数组。LOGEST（known_yLOGINV返回 x 的对数正态分布累积函数的逆函数。LOGINV（probability,mean,standard_dev）LOGNORMDIST返回 x 的对数正态分布的累积函数。LOGNORMDIST（x,mean,standard_dev）MAX返回数据集中的最大数值。MAX（number1,number2,.）