国际金融协调PPT推荐.ppt

1、凡是在国际范围内能够对各国国内金融内能够对各国国内金融政策产生一定程度制约政策产生一定程度制约的行为均可视为国际金的行为均可视为国际金融协调与合作融协调与合作1.4国际金融协调国际金融协调1 1主体：是各国主体：是各国政府和主要的政府和主要的国际金融组织国际金融组织2 2目的：保持国际金融目的：保持国际金融市场的稳定与发展，市场的稳定与发展，维护各国的经济利益。维护各国的经济利益。国际金融协调的对象国际金融协调的对象是国际金融活动是国际金融活动3 3特征：各国保持一致的立场特征：各国保持一致的立场或采取联合的行动，协调成或采取联合的行动，协调成败的关键是各国能在多大程败的关键是各国能在多大程度

2、上对国内的金融政策做出度上对国内的金融政策做出牺牲，以及政府愿意动用多牺牲，以及政府愿意动用多少国内资源进行干预少国内资源进行干预1.5国际金融协调的理论基础国际金融协调的理论基础1 国际经济政策协调的一般性理论 （1）经济政策的溢出入效应 （2）结构性相互依存性理论2国际经济政策协调的主要方式 （1）规则性协调 （2）相机性协调1.6规则性协调规则性协调:n指通过制定明确的规则指通过制定明确的规则（包括包括原则、协定、条款及其他指导性原则、协定、条款及其他指导性条文等条文等）来指导各国采取政策措来指导各国采取政策措施从而达到国际间协调的一种协施从而达到国际间协调的一种协调方式。调方式。国际经

3、济政策协调的主要方式 -规则性协调1.71规则清晰、明了，有利于协调各方理解、参考与执行2在较长时期内可保证政策协调的连续与稳定进行3这些规则一般都是通过全球性金融组织或其成员共同制定的，具有较高的权威性和可信性，受到更多的重视4主要协调方还可参与制定这些规则，在此过程中可以反映本国的情况，体现本国在金融监管协调上的思想、理念和价值观优点1.8相机性协调相机性协调:是指有关协调主体根据世界经济变化是指有关协调主体根据世界经济变化趋势和各国经济发展的具体情况，并不趋势和各国经济发展的具体情况，并不明文规定各国应采取何种协调措施的规明文规定各国应采取何种协调措施的规则，而是通过某种方式则，而是通过

4、某种方式（如召开会议、主如召开会议、主持论坛等持论坛等）协商确定针对某一特定情况各协商确定针对某一特定情况各国应采用的政策组合和共同行动措施。国应采用的政策组合和共同行动措施。国际经济政策协调的主要方式 -相机性协调1.91灵活性灵活性2 2时效性强时效性强3 3针对性更强针对性更强优点1.101协调成本较高2可信性相对较弱3该该协协调调对对各各国国政政府府的的制制约约效效力力相相对对有有限限，容容易易产产生生竞竞相相违违约约及及搭搭便便车车现现象象，缺缺乏乏可持续性可持续性 缺点1.11二、国际金融协调的内容与形式二、国际金融协调的内容与形式（一）国际金融协调的内容（一）国际金融协调的内容

5、1 1国际货币体系本身的国际协调。国际货币体系本身的国际协调。2 2国际收支失衡的国际协调。国际收支失衡的国际协调。3 3汇率的国际协调。汇率的国际协调。（二）国际金融协调的形式 主要从地域范围和参加国的构成情况来看，有全球性国际金融协调、区域性金融协调、国家间的双边与多边协调等三种形式。1.12全球性国际金融协调是世全球性国际金融协调是世界各国通过签订国际协议、界各国通过签订国际协议、成立有关国际金融组织、建成立有关国际金融组织、建立和完善有利于国际经济交立和完善有利于国际经济交往的国际金融体系等方式来往的国际金融体系等方式来解决那些仅靠少数几个国家解决那些仅靠少数几个国家或个别地区无法解决

6、的国际或个别地区无法解决的国际金融问题的一种国际金融协金融问题的一种国际金融协调方式调方式区域性国际金融协区域性国际金融协调是一个地区内的有调是一个地区内的有关国家在货币金融领关国家在货币金融领域内所实行的协调域内所实行的协调国家间双边或多边国际金融国家间双边或多边国际金融协调主要包括两大类：协调主要包括两大类：发达国家间的金融协调：主要体现在发达国家间的金融协调：主要体现在完善制度、政策协调与信息交换等三个方完善制度、政策协调与信息交换等三个方面。面。发展中国家间的金融协调：主要是通过发展中国家间的金融协调：主要是通过建立合作银行、设立发展基金、创建汇兑建立合作银行、设立发展基金、创建汇兑机

7、制、协调财政货币政策来实现机制、协调财政货币政策来实现1.13三、国际金融协调的实践 （一）第一阶段：19741978年 （二）第二阶段：19801985年 （三）第三阶段：19851996年 （四）第四阶段：1997年以后1.14一、一、巴塞尔协议巴塞尔协议 （一）巴塞尔委员会的成立（一）巴塞尔委员会的成立 19751975年年2 2月，经英格兰银行总裁查理森提月，经英格兰银行总裁查理森提议，在国际清算银行（议，在国际清算银行（BISBIS）主持下成立了监督银行国）主持下成立了监督银行国际活动的协调机构际活动的协调机构“国际清算银行关于银行管理和监国际清算银行关于银行管理和监督活动常设委员会

8、（督活动常设委员会（The Basel Committee on Banking The Basel Committee on Banking Regulation and Supervision PracticesRegulation and Supervision Practices）”，即巴塞，即巴塞尔委员会（尔委员会（The Basel CommitteeThe Basel Committee），负责对国际银行），负责对国际银行的监管。的监管。第二节第二节第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议巴塞尔协议巴塞尔协议与与与与全球金融服务贸易协议全球金融服务贸易协议全球金融服务贸易协议全球金融服

9、务贸易协议1.15巴塞尔委员会由十二国金融当局的银行监督官组成，它是一个常设机构，每年召开三次例会，讨论有关银行国际监督的事宜宗旨：使国际银行机构受到充分的监督，其成员相互合作以便协调对国际银行制度的监督，并担任制定适应各自国内监督制度的计划，以便有效地应付银行业务的变化1.161975年，巴塞尔委员会成立不久，第一个巴塞尔协议，即对银行的外国机构的监管出台核心内容就是针对国际性银行核心内容就是针对国际性银行监管主体缺位的问题，突出强监管主体缺位的问题，突出强调了两点：调了两点：任何银行的国外机构都不能任何银行的国外机构都不能逃避监管，母国和东道国应共逃避监管，母国和东道国应共同承担监督的职责

10、。同承担监督的职责。东道国为主监督外国分行的东道国为主监督外国分行的流动性和外国子银行的清偿能流动性和外国子银行的清偿能力，总行为主监督其在外国分力，总行为主监督其在外国分行的清偿能力，外国子银行的行的清偿能力，外国子银行的流动性主要向东道国负责流动性主要向东道国负责（二）巴塞尔协议 1巴塞尔协议的产生与演变1.17第一个第一个巴塞尔协议巴塞尔协议存在存在严重不足，如合作范围过于狭严重不足，如合作范围过于狭窄、各国监督仍缺乏有效的协窄、各国监督仍缺乏有效的协调统一等等。针对前者暴露出调统一等等。针对前者暴露出的问题，的问题，19831983年年5 5月，第二个月，第二个巴塞尔协议巴塞尔协议，即

11、修改后的，即修改后的巴塞尔协议巴塞尔协议对银行国外机对银行国外机构监督的原则构监督的原则推出推出第二个第二个巴塞尔协议巴塞尔协议基本上是前一个协议基本上是前一个协议的具体化和明细化，两的具体化和明细化，两个巴塞尔协议因此也就个巴塞尔协议因此也就沒有实质性差异沒有实质性差异巴巴塞塞尔尔协协议议的的实实质质性性进进步步体体现现在在1988年年7月月通通过过的的关关于于统统一一国国际际资资本本衡衡量量和和资资 本本 标标 准准 的的 协协 议议 （Proposal for International Convergence of Capital Measurement and Capital Sta

12、ndards），也也就就是是第第三三个个巴巴塞塞尔尔协协议议。巴巴塞塞尔尔协协议议是是国国际际银银行行业业统统一一监监管管的的一一个个划划时时代代文文件件，该该协协议议对对银银行行的的资资本本比比率率、资资本本结结构构、各各类类资资产产的的风风险险权权数数等等都都作作了统一规定。了统一规定。1.181通过制定银行的资本与风险资产的比率，规定出计算方法和标准，以保障国际银行体系健康而稳定地运行2通过制定统一的通过制定统一的标准，以消除国标准，以消除国际金融市场上各际金融市场上各国银行之间的不国银行之间的不平等竞争平等竞争主要目的1.192巴塞尔协议的主要内容TEXT主要有四部分内容：主要有四部分

13、内容：u资本的组成资本的组成u风险权重的计算标准风险权重的计算标准u资本充足率规定资本充足率规定u过渡期与实施安排过渡期与实施安排1.20巴塞尔协议把资本分为两级，即核心资本与附属资本核心资本作为资本基础的第一级，是银行资本中的最重要组成部分。它包括股本和公开储备，核心资本占银行资本的比例至少要占银行资本基础的50%。附属资本作为资本基础的第二级，包括非公开储备、重估储备、一般储备金或普通呆帐准备金、长期次级债务和带有债务性质的资本工具，其总额不得超过核心资本总额的100%。（1）资本的组成1.21银行的管理层需要防备各种不同的风险，对大多数银行来说最主要的风险是信贷风险根据资产类别、性质以及

14、债务主体的不同，巴塞尔协议将银行资产负债表的表内和表外项目划分为0%、20%、50%和100%四个风险档次。风险越大，加权数就越高（2）风险权重的计算标准1.22（3）资本充足率规定为长期保证国际银行拥有一个统为长期保证国际银行拥有一个统一稳健的资本比率，巴塞尔委员会一稳健的资本比率，巴塞尔委员会要求，从文件公布之日起，银行要要求，从文件公布之日起，银行要逐步建立起所需的资本基础，到逐步建立起所需的资本基础，到19921992年年底，银行的资本对加权风年年底，银行的资本对加权风险资产的比例应达到险资产的比例应达到8%8%，其中核心，其中核心资本对风险资产的比重不低于资本对风险资产的比重不低于4

15、%4%（该比率称为资本充足率）（该比率称为资本充足率）1.23为了保证顺利、平稳地过渡到新的监管体系，巴塞尔委员会同意设置一个过渡期，让各银行调整和建立所需的资本基础巴塞尔协议规定，从1987年底到1992年为过渡期，1992年底必须达到8%的资本对风险加权资产的比率目标。（4）过渡期与实施安排1.241容易导致银行过分强调资本充足的倾向，从而相应忽视银行业的盈利性及其他风险，这样，即使银行符合资本充足性的要求，也可能因为其他风险而2从具体的风险资产的从具体的风险资产的计算看，计算看，巴塞尔协巴塞尔协议议没有考虑同类资没有考虑同类资产不同信用等级的差产不同信用等级的差异，从而不能十分准异，从而不