建设项目投资估算方法论文Word文件下载.doc

1、论建设项目投资估算方法班级： 学号： 姓名： 指导老师： 摘要:本论文首先讲了投资估算的概念,简单指出了投资估算的构成,阶段划分及精度要求,依据,要求及步骤,作用.本文将分三部分进行讲述的,即建设投资估算, 建设期利息估算和流动资金的估算。本论文对建设项目投资估算方法进行了简单的分析。关键词:投资估算,建设投资,建设期利息,流动资金Abstract: This dissertation tell a conception of investment estimate at first. It simply point out investment estimates constitutions

2、, stage divisions, precision requirements, basis, demands, steps and functions. Estimate of construction project is consisting of three parts, which are estimations of Construction Investments, Interest during Construction, Cash flow. This thesis analyzed the method of investment estimate of constru

3、ction project. Key words: Investment Estimate, Construction Investments,IDC,Cash flow引言我学的是工程管理里的造价专业，可能由于所学专业，自己对工程预算挺感兴趣的，我搜集了很多有关它的资料，其中自己很是想了解关于工程预算审核这方面的知识，于这篇文章中集中展现了预算审核这方面。 一、 投资估算概述投资估算概述投资估算是指在整个投资决策过程中， 依据现有的资料和一定的方法， 对建设项目的投 资额（包括工程造价和流动资金）进行的估计。投资估算总额是指从筹建、施工直至建成 投产的合部建设费用，其包括的内容应视项目的性质

4、和范围而定。 投资估算是拟建项目编制项目建议书、 可行性研究报告的重要组成部分， 是项目决策的 重要依据之一。（一）投资的范围及构成投资估算是在对项目的建设规模、产品方案、工艺技术及设备方案、工程方案及项目实 施进度等进行研究并基本确定的基础上，估算项目所需资金总额（包括建设投资和流动资金） 并测算建设期分年资金使用计划。 在我们进行一个项目投资估算的时候， 首先要对这个投资 的有一定的了解，我们才能做好投资估算。（二）投资估算的阶段划分及精度要求投资估算的阶段划分及精度要求由于建设项目投资决策过程可进一步划分为投资机会研究或项目建议书阶段, 初步可行 性研究阶段,详细可行性研究阶段,所以工作

5、也相应分为 3 个阶段.不同 阶段所具备的条件和掌握的资料不同, 因而准确程度不同. 投资估算的 阶段划分及精度要求如下:（1）,项目规划阶段的投资估算允许误差大于30%;（2）,项目建议书阶段的投资估算控制在20%以内;（3）,可行性研究阶段的投资估算控制在10%以内;（4）,项目评估阶段的投资估算控制在10%以内.（三） 投资估算的依据及步骤 1.3.1 投资估算依据（1）建设标准和技术,设备,工程方案;（2）专门机构发布的建设工程造价费用构成,估算指标,计算方法,以及其他有关计算 工程造价的文件;（3）专门机构发布的工程建设其他费用计算办法和费用标准, 以及政府部门发布的物价 指数;（4

6、）拟建项目各单项工程的建设内容及工程量; （5）资金来源与建设工期.1.3.2 投资估算的步骤（1）分别估算各单项工程所需的建筑工程费,设备及工器具购置费,安装工程费;（2）在汇总各单项工程费用的基础上,估算工程建设其他费用和基本预备费;（3）估算涨价预备费和建设期利息;（4）估算流动资金;（5）汇总出建设项目总投资.（四）投资估算的作用投资估算在项目开发建设过程中的作用有以下几点:（1）项目建议书阶段的投资估算,是项目主管部门审批项目建议书的依据之一,并对项 目的规划,规模起参考作用;（2）项目可行性研究阶段的投资估算,是项目投资决策的重要依据,也是研究, 计算项目投资经济效果的重要条件.

7、当可行性研究报告被批准之后, 其投资估算额就是作为 设计任务书中下达的投资限额,即作为建设项目投资的最高限额,不得随意突破;（3）项目投资估算对工程设计概算起控制作用,设计概算不得突破批准的投资估算额, 并应控制在投资估算额以内;（4）项目投资估算可作为项目资金筹措及制订建设贷款计划的依据,建设单位可根据批 准的项目投资估算额,进行资金投资估算额,进行资金筹措和向银行申请贷款;（5） 项目投资估算是核算建设项目固定资产投资需要额和编制固定资产投资计划的重要 依据.二 、投资估算方法（一） 建设投资的构成2.1.1 建设投资的构成建设投资是指建设单位在项目建设期与筹建期间所花费的全部费用, 建设

8、投资是项目费 用的重要组成,是项目财务的基础数据,可根据项目前期研究的不同阶段,对投资估算 精度的要求及相关规定选用估算方法. 根据我国现行项目投资管理规定,建设投资由建筑工程费,设备及工器具购置费,安装 工程费,工程建设其他费用,基本预备费,涨价预备费构成. （1） ,工程费用,是指直接构成固定资产实体（即工程实体）的各种费用,由建筑工程 费,设备及工器具购置费和安装工程费三项费用构成. （2） 工程建设其他费用, , 是从工程筹建起到工程竣工验收交付使用为止的整个建设期 间, 除了上述的建筑安装工程费用和设备与工器具购置费以外的, 为保证工程建设顺利完成 和交付使用后能正常发挥效用而发生的

9、各项费用总和.（3） ,预备费,是指为保证项目建设顺利实施,避免在难以预料的情况下造成投资不足 而需要预先安排的一笔费用,包括:基本预备费（工程建设不可预见费） :是项目在可行性研究和初步设计阶段难以预料的 支出, 并需要事先预留的费用, 主要是由于自然灾害造成的损失及设计变更或施工过程中工 程量增加所发生的工程费用;涨价预备费（价差预备费或价格变动不可预见费） :是对建设工期较长的建设项目,在 建设期内可能发生的材料,人工,设备,施工机械等价格上涨,以及费率,利率,汇率等变 化,而引起项目投资的增加,需要事先预留的费用.（二）建设期借款利息的构成与估算2.2.1 建设期借款利息的构成建设期贷

10、款利息估算, 是指项目投资的借款在建设期内发生并计入固定资产投资的借款 利息.估算假设期利息,应根据不同情况选择名义利率和有效年利率.建设期借款利息包括银行借款和其他债务资金利息,以及其他融资费用. 其他融资费用是指某些债务融资中发生的手续费,承诺费,管理费,信贷保险费等融资 费用,一般情况下应将其单独计算并计入建设期利息.在项目前期研究的初期阶段,也可作 粗略估算并计入建设投资.对于不涉及国外贷款的项目,在可行性研究阶段,也可作粗略估 算并计入建设投资.2.2.2 建设期借款利息的估算估算建设期利息,需要根据项目进度计划,提出建设投资分年计划,列出各年投资额, 并明确其中的外汇和人民币.对于

11、贷款总额一次性贷出且利率固定的贷款,则本利和 F=P（1+i）n; 贷款利息=F-P 其中:P一次性贷款总额;n贷款年限. 当总贷款是分年均衡发放时,通常假定借款均在每年年中支出,即借款当年按半 年计息,其余各年按全年计息,计算公式为:各年应计利息=（年初借款本息累计+本年借款额/2）年实际利率. 对有多种借款资金来源, 每笔借款的年利率各不相同的项目, 即可分别计算每笔借款的利息,也可先计算出各笔借款加权平均的年利率,并以加权平均利率计算全部借款利息. （三） 流动资金的构成与估算2.3.1 流动资金的构成流动资金是指生产经营性项目投产后,用于购买原材料,燃料,支付工资及其他经营费 用等所需

12、的周转资金.它是伴随着固定资产投资而发生的长期占用的流动资产投资.因此, 流动资金的概念,实际上就是财务中的营运资金.2.3.2 流动资金的估算流动资金估算方法可采用扩大指标估算法或分项定额估算法（1）,扩大指标估算法 主要参照类似项目流动资金占销售收入, 销售成本的比率或单位产品占用流动资金的比 率来确定. 估算公式如下:1）,销售收入资金率估算法, 拟建项目所需的流动资金=拟建项目年销售收入类似项目销售收入流动资金率% 2）,经营成本资金率估算法,按每百元经营成本所占用的流动资金量, 流动资金额=年经营成本经营成本流动资金率% 3）,固定资产投资资金率估算法,指每百元固定资产投资所需配备的

13、流动资金量, 年流动资金额=固定资产投资总额固定资产投资流动资金率% 4）,单位产品资金率估算法,指生产一个单位产品需要占用的流动资金量, 年流动资金额=年产量单位产品占用流动资金额 （2）,分项定额估算法 1）,储备资金定额估算 储备资金定额:从用货币资金购入原材料,燃料开始,到这些物资投入生产使用为止所 需占用的最低周转资金. 外购原材料,燃料的流动资金定额=最低储存天数 2）,在产品资金定额计算 在产品资金, 从原材料, 燃料投入生产开始到产品入库的整个生产过程中所占用的最低 流动资金数额. 在产品流动资金定额=在产品每日平均生产费用在产品资金定额天数 3）,产成品资金定额估算 产成品资

14、金定额:产品从入库到发出商品收回货币为止所需占用的最低流动资金数额. 产成品资金定额=产品平均日销售量单位产品经营成本定额天数 =年经营成本/周转次数 参考文献1余晖.李耕俭.建筑工程预算编制入门M.北京：中国计划出版社，1999.1.2朱志杰.建筑工程预算报价改革与应用M.北京：中国计划出版社，1999.5.3朱维益.简明建筑工程预算J.北京：中国建材工业出版社，2001.3.4张国珍.建筑安装工程概预算J.北京：化学工业出版社，2004.6刘玉国.建筑设备安装工程概预算M.北京:北京理工大学出版社，2009.6.7李永康.建筑工程施工图审查常见问题详解M.机械工业出版社，2010.4. 8中国内部审计协会.建设项目审计M.中国时代经济出版社,2008.3.9本书编委会.建设工程造价审核一本通M.华中科技大学出版社，2008.10朱红章.工程项目审计.武汉大学出版社M.2010.10.11武育泰.李景云.建筑工程定额与预算M.重庆大学出版社，1995.3.12李军红.陈德义.建筑工程概预算教程J.广州：广东科技出版社，2001.10.致