蒙特卡洛模拟金融衍生产品定价机制Word下载.docx

1、L：L随机数生成函数 均匀分布随机数生成函数 调用方式R = unidrnd（N）R = unidrnd（Nzv）R = unidrnd（N,m,n）输入参数Nmn生成1个随机数，在1到N之间 确定输岀随机矩阵R的行数 确定输岀随机矩阵R的列数输岀参数R随机数矩阵生成服从连续均匀分布随机数 调用方式R = unifrnd（A,B）R = unifrnd（AzB,m）R = unifrnd（AzB,m,n）8.1.2生成正态分布随机数调用方式R=n ormrnd（mu,sigma）R=n ormrnd（mu,sigma,m）R=n ormrnd（mu,sigma,m,n）mu sigma m正态

2、分布的均值正态分布的方差随机矩阵的行数 随机矩阵的列数8.1.3特定分布随机数发生器y=random（name, Al, A2, A3, m, n）输出参数n ameAl表明随机数类型。对应的参数生成矩阵的行数 生成矩阵的列数8.1.4蒙特卡洛模拟方差削减技术8.1.5随机模拟控制变量技术8.2蒙特卡洛方法模拟期权定价风险中性定价形式f = erTE（fT）欧式看涨期权，到期日欧式看涨期权现金流maxO,S（O）0&/2）r+b 屁 _K例81假设股票价格服从几何布朗运动，股票现在价格S0=50, 欧式期权执行价K=52,无风险利率r=0.1,股票波动的标准差sigma=0.4,期权的到期日T=5/12,试用蒙特卡洛模拟方法计算该期权价格。22蒙特卡洛模拟障碍期权定价我们考虑一个欧式看跌股票期权。股票的价格为50,看跌期权执 行价为50,无风险利率为0.1,时间为5个月，股票年波动率的标 准差为0.4。823蒙特卡洛方法模拟亚式期权定价亚式看涨期权到期现金流为ti=it,t = T/N例83股票价格为50,亚式看涨期权执行价为50,存续期为5个 月，期权到期现金流是每月均价与执行价之差，股票波动率标准 差为0.4,无风险利率为0.1,下面我们用蒙特卡洛方法计算该亚 式期权价格。