项目融资模拟试卷2Word文档格式.doc

1、3. （ ）是ABS能够成功运作的基本条件和关键因素。A.信用增级 B.组建SPC C.进行资产评估 D.寻找信用评估机构 B4. 设计项目融资模式的一个最基本原则是（ ）。A.降低融资成本 B.实现风险分担 C.实现有限追索 D.实现完全融资 5. 为了能够建立与国际惯例一致的有利于ABS模式实施的税收环境，下列（ ）不属于应该在税目与税率方面进行税制改革的项目。A.增值税 B.消费税 C.营业税 D.印花税 E.所得税 6. 生产支付模式的一个关键问题就是（ ）。A.确定融资期限B.选择融资中介机构C.设计信用保证体系D.计算所购买的资源储备量的现值7. 利用设施使用协议安排融资成败的关键

2、在于（ ）能否提供一个强有力的无论提货与否均须付款性质的承诺。A.项目设施投资者 B.项目设施使用者 C.项目设施所有者 D.项目设施承建者 8. 一般，项目建设期和试生产阶段的风险需要全部由（ ）承担。A.贷款银行 B.项目投资者 C.项目产品购买者 D.项目承包商 9. 在BOT融资模式中，作为项目建设开发和安排融资的基础是（ ）。A.贷款合同 B.建筑承包合同 C.保险合同 D.特许经营权协议 10. 由与项目无直接联系的第三者，通过提供保险、设立基金等形式实现的信用增级为（ ）。A.外部信用增级 B.内部信用增级 C.普通信用增级 D.特殊信用增级 A11. 设施使用模式是以一个工业设

3、施或服务性设施的（ ）为主体安排的融资模式。A.所有权转让 B.使用权协议 C.所有权协议 D.使用权转让 12. 由发行人提供的信用增级为（ ）。13. 理论上讲，（ ）是融资结构最为简单的一种项目融资模式。C.产品支付模式 D.直接融资模式 14. 直接融资方式在结构安排上主要有两种方式，一种是由投资者（ ）直接安排融资，另一种是投资各自独立地安排融资和承担市场，（ ）。A.面对同一贷款银行和不同市场B.面对同一贷款银行和同一市场C.面对不同贷款银行与同一市场D.面对不同贷款银行与不同市场15. 项目融资整体组成的核心是（ ）。A.项目投资结构 B.项目融资模式 C.项目信用保证体系 D.

4、项目资金结构 16. 特许经营权协议中的（ ）是核心条款。A.权利条款 B.义务条款 C.一般条款 D.基本条款 17. 在ABS模式中组建的SPC，应能够获得国际权威资信评估机构授予（ ）的信用登记。A. AAA或AA B.AA C.AA或A D.AAA 18. 项目投资结构在税务方面实际上解决的是一个（ ）的问题。A.税务计算方法 B.税额总量多少 C.税率适应性 D.税务流向 19. 与不发达的商品经济状况相适应的金融体系运行模式是（ ）。A.完善型 B.兼容性 C.抑制型 D.初级型 20. 在国际项目融资中最基本的环境影响因素就是（ ）。 （1分）521. 某企业筹得长期债券400万

5、元，年利率5，筹资费率0.5，所得税税率33，该项长期借款的年资金成本额为（ ）？A.3.37% B.13.40万元 C.3.35% D.13.48万元 22. 某企业留存收益为60万元，普通股股利12，预计其留存收益增长率为1，其资金成本率为（ ）。A.13% B.7.8万元 C.12% D.12.12%23. 公司从银行借入长期借款100万元，年利率5，筹资费率1，所得税率为33。则资金成本率为（ ）。A.3.38% B.5% C.3.35% D.5.05% 24. 某公司按面值发行每股80元的优先股20000股，年股利率为8，发行费用为股金总额的2，其资金成本率为（ ）。A.13.061

6、2万元 B.8.16% C.8% D.10% 25. 某企业全部资本为150万元，主权资本占55%，贷款利率为12%，固定股利率为10%，所得税率为33%，则综合资金成本为（ ）。A.9.12% B.12% C.10.9% D.10% 26. 某企业发行普通股400万元，股利率为12，筹资费率3，以后预计股利率每年增长2，则资金成本率为（ ）。A.57.4845万元 B.12% C.15% D.14.37% 27. 公司拟发行优先股150万元，预计年股利率为12.5，筹资费用为5万元。A.12.5% B.12.93% C.1939.5万元 D.1875万元 28. 综合资金成本是以个别资金成本

7、按照其筹资比重加权计算平均数得出的，权重不可以按照（ ）来确定。A.账面价值计算 B.市场价格计算 C.目标结构 D.主观随意认定结构 29. 公司普通股现行市价每股20元，现增发新股80000股，预计筹资费为6，第一年每股发放股利2元，股利增长率5。A.10% B.15% C.15.64% D.11% 30. 公司留存收益总额200万元,留存收益增长率5%,普通股股利率为10%。A.30万元 B.5% C.10% D.15% 二 多选 （共20题,共40分）1. 项目融资的资金来源构成主要有（ ）。 （2分）A.固定资金 B.股本金 C.流动资金 D.准股本金 E.负债资金 B,D,E2.

8、确定项目资金结构和资金形式时应考虑的因素主要包括（ ）。A.项目债务资金与股本资金的比例关系B.项目形成的固定资产C.项目的工期D.资金使用期限E.资金成本和构成A,D,E3. 项目融资的国家风险的管理措施包括（ ）。A.寻求政治风险担保B.通过谈判向东道国政府争取更多的权利C.引入多边机构参与贷款D.引入当地大企业参与项目建设与经营E.提高投资者的社会地位A,B,C,D4. 项目融资中金融风险的管理措施包括（ ）。A.将项目收入与支出相匹配B.在当地筹集债务C.项目收入尽量以硬货币支付D.利用衍生金融工具减少货币贬值风险E.由投资者完工担保5. 在项目决策阶段需要对项目投资进行可行性分析，其主要内容包括（ ）。A.项目外部环境分析 B.项目生产要素分析 C.项目投资收益分析 D.项目的可融资性分析 E.项目投资结构确定 A,B,C6. 准股本资金具有以下特点（ ） （2分）A.债务到期必须