期操盘手第五课 2B法则Word下载.docx

1、在下降趋势中，价格已经穿越先前的低价，稍后又涨回先前的低点上方，立即开设多头头寸，止损价为设在先前的低点稍下方。2、2B法则的致命缺陷1.1、很容易导致抄底摸高因为专业投机原理那本书，就是将2B作为123法则的补充，作为逆势抄底摸高的信号。专业投机原理的解释；2B即在涨势中，如果价格突破前面高点，没多久又跌回，则可以做空，表明大势改变。蛋黄派理论认为：价格突破波峰，再次跌破，并不表明行情转势，特别行情如果是震荡式上涨或震荡式下跌的话，2B会频繁出现，导致你频繁止损。在股票中，在牛市期间之外，除了少部分的强势股票外，大部分股票是以震荡式上涨的形式而出现，即突破波峰后，又跌破波峰，然后再上涨，所以

2、2B法则，会容易导致你逆势操作，频繁止损，不仅亏损，而且让你错过趋势。当价格跌破了波峰1的时候，但在波谷2之上止住，此时并不意味着价格要转为跌势，因为波谷3还要高于波谷2,不符合下跌趋势的涵义。跌破波峰1，仅构成我们止损的理由，不构成我们做空的理由。带来的致命问题： 2B 容易导致逆势操作2.2、2B容易让人陷入频繁操作和频繁止损：2B中间的突破点作为关键位，要高效，如果单独用2B，突破点不重要的话，就容易陷入频繁操作和频繁止损。这是2B带来的第二个致命问题，因为在实际的交易中，无序震荡比较多，而且行情也很容易突破前期某个位置，再跌回来，特别对于对于日内而言，2B信号频繁出现，经常出现，所以会

3、导致你频繁操作，同时必然会带来的频繁止损。3、如何提高2B理论的有效性高（1）2B本身的有效性要较高，即2B中间的突破位的有效性要高；无论行情处于趋势，还是震荡，中间的有效性越高，则越有效，即这个位置是成交密集区，要不就是试探点多，要不就是持续时间长。既然他的有效性高，必然会决定我们会先进仓，止损一次，然后再次进仓，就能抓住，因为既然他的有效性高，那么在第一次突破的时候，我们很可能选择入仓，但是后面跌破，则有效性依然高，可以反手做空。只不过对我们来讲，可能刚止损了一次，紧接着又跌回，会导致自己不敢入仓。而且这种行情出现后，后面的行情往往走的比较流畅，因为此前的不坚定的空单被清洗，剩余的是坚定的

4、空单者，意味着后面的平空的压力很小，行情就容易流畅。（2）2B法则的适合用法：顺大势、逆小势（N型理论的补充）由于2B法则，用来判断大势改变，是比较轻率，有效性低，但如果顺大势、逆小势的话，则有效性会提高，即可以用来判断行情调整或反弹结束的条件，进而顺大势而入。类似于反转K线理论。此时，2B法则是N型理论止损后，新入仓信号的一种很好的修正和补充，因为根据N型理论，例如，在涨势中，如果形成倒N，即跌破前期波谷，则我们止损离场。但是，什么时候重新入场呢？根据N型理论，是要重新形成N型再入场，这样的话，会使我们新的入仓信号较晚点，错过一些利润；而2B法则，不需要等到出现新的N型，而是当价格回到波谷之

5、上，则就可以入场。从顺大趋势、逆小趋势的角度讲，2B的本质是顺大势的时候，先让我们假止损，例如涨势中，向下跌破波谷，我们原来的多单止损；但是很快，价格又再次回到波谷之上，则相当于止损纠正，表明前面止损为假，趋势延续，我们再次进多，这样可以避免我们错过趋势，也避免等行情涨了一段时间后，我们再进多，错过了一部分利润。当然，如果此前你没有多单，此时顺大趋势、逆小势的话，此时为你提供了非常好的入仓机会。2B的优势显著：不仅补充N型理论的不足，而且可以使行情流畅顺大势、逆小势的话，2B的优势是较大的，因为，涨势中，当价格先假跌破波谷时，表明此时不坚定的多单开始撤离，市场被清洗，一旦价格再次回到波谷之上，

6、表明市场被清洗完毕，留下了的多头比较坚定，特别是此时，2B本身的有效性较高，即2B中间位置的有效性较高，单子被清洗的越好，则此后，单子清洗完后，趋势就会走的流畅，你稍有犹豫，你就可能赶不上趋势。（3）如果2B本身的有效性不强，但顺大势、逆小势的话，则入仓就需要结合其他理论，以提高成功率，否则当行情陷入震荡中，容易出现各种假信号，导致频繁止损。（4）结合基本面：如果2B的有效性不强，但根据基本面的深入判断，判断大势并未改变，则2B也构成顺大势的入仓信号。因为，越是大行情，技术分析的有效性越低，越不容易出现有效性高的技术信号，所以基本面判断是大行情，此时行情很容易在有效性弱的2B下，迅速恢复涨势，

7、让你来不及上车。（5）2B，结合反转K线，提高有效性本身来讲，反转K线作为反转信号的有效性不强，但如果结合2B，则有效性高： 其实有些有效性较高的反转K线，本身也可能是2B信号，例如，有效性较高的射击之星，盘中创了近期新高，但尾盘回落，回到前期位置之下，则也是2B信号。不过这样的2B信号，就看成是反转K线，有效性和反转K线一样。（6）如果是逆大势、顺中势的2B，而且2B的有效性强，判断大势并未改变，则当2B被证明失败后，仍然提供了较好的顺大势信号。 （7）结合量能当市场价格创新高之后，但成交量通常会低于正常水平，量能没有验证涨势。但反转的时候，即当价格跌破先前的高点时，成交量放大，验证价格下跌

8、。（8）2B什么时候可以用来抄底莫高（逆大势）道氏理论配合：在涨势中，如果顶部出现2B，后很快又跌破了重要位置，形成了有效性较高的做空信号，则此时做空，有效性高，而且走势流畅；跌势中，底部出现2B，同时突破重要位置，形成了有效性较高的做多信号，则此时进多，有效性高，而且走势流畅。因为涨势中顶部出现2B，向上先突破，不坚定的空单就被清洗走了，部分多单跟进，此后再次跌破，平空的力量就会减少，上面进的多单，就会被套，所以此后一旦跌破重要位置，多单必会大量止损，同时留下来的空单比较坚定，所以行情走势比较流畅。这里的2B不直接构成入仓信号，而是由道氏理论或有效性高的N型理论构成入仓信号。这里的2B只是一

9、个辅助，如果没有2B，突破某个重要位置，我们也是可以做单的，但有了2B后，表明市场进行了清洗，此后突破重要位置，成功率再次提高，同时行情走的会比较顺畅。二、大小周期结合大周期的信号 PK 小周期的信号例如周K线和5分钟K线的周期信号差异：大周期的特点：优点：有效性强、成功率高；出现频率低，会使连续止损次数少。缺点：滞后性，不及时；止损大，导致回撤大。小周期的特点：及时性强；止损小；有效性弱、成功率低；出现频率高，连续止损次数多。鉴于大周期和小周期 各自的优缺点，需要在 有效性 和 及时性上 取一个平衡，选择一个适合的周期， 那么综合考虑，日K线是最佳的，所以我们通常选择日K线作为我们入仓的依据

10、。日K线上，我们讲过许多提高有效性的方法，例如大小N共振、多理论共振、形态、缺口等。即便如此，大部分时候，我们仍希望有更小的止损、更及时的信号、更小的止损，实现极小止损抓大趋势的思路，这就需要我们在分钟K线的周期上，选择入仓信号。为了进一步让止损更小，我们要在日K线以下更低的周期分钟K线去选择，这样可以让止损很小，远小于日K线上的止损，实现极小止损抓住趋势的方法，收益风险比会远远大于3：1，即能使仓位大，充分发挥杠杆价值，又能让收益远大于亏损，实现小止损大收益的理念。由于分钟K线上的周期信号存在显著的缺陷，这就需要我们大小周期结合，取大小周期的各自优点，规避各自缺点，具体的大小周期结合方法：（

11、1）大小周期共振：大小周期同时突破，小周期止损，大周期盈利日K线上面临突破临界点，有效性较好的分钟K线上，也面临突破，当价格突破了有效性较高的分钟K线，此时日K线上不一定是清晰的突破，因为日K线上可能会有一些毛刺、杂乱式的支撑或压力，例如影线，即所谓的突破边界线并不清晰，是模糊的一个区域，那么此时，在突破有效性较高的分钟K线上时，我们就可以入仓，因为时间越近的突破，有效性越高，虽然此时在日K线上并不很清晰地是突破，但根据突破的有效性而言，此时日K线成为突破的概率也高。即日K线还存在是否突破的模糊时，有效性较高的分钟K线，突破，此时也就表明日K线很可能突破。大小周期共振的要求：1、局限于在日K线

12、上正面临有效性较高的突破时：日K线上一定要面临有效性较高的突破，我们才会选择大小周期共振。因为小周期的信号本来有效性就会弱，假信号会稍多，如果不考虑日K线的有效性较高的突破边界，到处用大小周期共振，则此时，不仅大周期的假止损会多，小周期上的假止损会成倍放大，会让我们频繁交易，同时频繁连续的多次止损，严重打击自信心，同时累计损失也较大。这样才能使我们在分钟K线上的止损频率较低。2、小周期的信号有效性弱，成功率会明显低于大周期，所以要做好两次左右的止损，才能成功实现大小周期共振，以小止损抓住大趋势的目的。（2）大周期上突破，但小周期上并未突破，大周期上的突破有效性就低我们判断是否突破，通常是以收盘

13、价来判断是否突破波峰或波谷的K线实体，忽略了两者的影线。如果收盘价突破了，则认为突破，否则认为没有突破，盘中突破不算突破，盘中毛刺多。原因是：决定价格有效性高低的是该价格的成交密集程度，成交越密集，该价格的有效性越高，则突破后成功的概率也高；大部分成交量都停留在K线实体内部，影线可能是毛刺，成交量少，所以K线实体最重要。因此，通常波峰或波谷的定义是以K线实体为主的，所以如果收盘价突破了波峰或波谷的K线实体，才认为突破。但是少部分时候，有效性较高的价格是在K线的影线内，而非K线实体内，所以如果此时，从日K线上的周期来看，虽然收盘价突破了波峰或波谷的K线实体，但并没有突破有效性较高的价格，从传统的

14、突破定义上看，日K线上突破了；但由于从突破的有效性的本质上，并没有突破有效性较高的价格部分，即关键价格，小周期上并未形成突破。则此时日K线上并不能算突破，而是需要继续等待。这样的情况主要出现在日K线的突破幅度小（如果日K线上突破的幅度大，则小周期上有有效性高的价格，此时也会突破，便形成大小周期共振），是否突破存在模糊，因为我们知道，突破幅度越大，则越有效，突破幅度小，有效性不高，所以此时我们需要从小周期上来看，小周期上价格是否突破有效性高的位置，如果突破了，在日K线上也就很可能突破，否则日K线上就没有突破。（3）顺大周期趋势，逆中周期（反弹或调整），顺小周期例如跌势中，行情出现反弹，我们尝试去抓反弹顶部，我们可以再我们认为最可能的反弹顶部，在分钟K线上出现有效性较高的跌势信号，入空，先当做小周期上的单子做，以小周期的价格作为止损。如果当日，行情运行，我们不仅有了小周期上的盈利利润，而且日K线上也出现了跌势信号，则我们持有单子，当做日K线上的单子拿。以小止损来抓大趋势。注意：1、一般只有当日持有了部分利润、有安全边际的时候，才敢隔夜，因为这是抓