高收入家庭投资理财方案设计与分析Word下载.docx

1、s living standards.Key words：: high income family financial management program design study case studies第一章高收入家庭理财概念高收入家庭的概念2005年，我国对高收入家庭的提出了明文规定：“凡个人年收入达到12万 元以上的，需于次年4月1日向相关税务部门缴纳高收入税费”。但据2012年 国家统计部的数据分析可知，城镇居民高收入家庭的年度人均可支配收入为5.9 万元。2013年国家统计局的数据分析认定我国高收入家庭的整体收入标准为年 均50万元。2014年由世界银行对世界的197个国家的国民

2、收入结果进行统计 分析发现，人均达到1.3万美元是符合高收入家庭的界定范围。同年，美国纽 约经济实验室结合中国贫富差距展开整体分析，确定人均年收入30万元的家庭 为高收入家庭。由此可以，目前我国高收入家庭的界定存在普遍的争议，目前 国家层面尚未给出一个明确的范围区间。通常意义上讲，高收入家庭就是其积 累的财富资产总值已经远远超出普通人，随着经济评判标准的变更也在发生动 态的改变。2拄壬甲项才白勺榔-早在20世纪90是代初期，理财这一概念得以提出。它主要是指将现有的 闲置资金进行合理的规划，从而达到增值的目的。随着目前国内家庭收入的普 遍增长，闲置资金越来越多，各大机构机构推出的理财产品层出不穷

3、，股票市 场的高风险、高收益的模式促使广大高收入家庭投入其中，从而博取更为可观 的收益。基宇中国金融理财委员会的官方界定：居民家庭理财主要包含现金流的管 理及预算、个人风险管理、职业生涯规划、居住规划、投资规划、各个生命阶 段投资的负债分析及资金规划、子女教育及居住规划、退休规划等。目前国内部分学者将家庭理财分解为投资理财及家庭理财两部分。投资理 财主要是基于客户当前自身的风险承受能力及财产规模，来不断调整储蓄、基 金、股票、子女教育保险、信托之间的投资比例，组件最佳方案来获取资金的 最大增值。生活理财主要是指结合家庭的生活目标及具体资产的分配状况，对 客户未来的生活展开详尽的理财规划，保证生

4、活质量提升的前提下，实现均衡 的消费。与此同时，部分学者将家庭理财分为保障性理财、消费性理财及投资理财 三个层面。保障性理财主要是用于当家庭或个人财产遭受不可抗力的因素时， 为了保障生活稳定和谐而进行的提前性理财规划；消费性理财主要是指将资金 用于合理的规划消费，在保证生活质量的基础上将有效的资金安排与目前的生 活体系中，从而达到资金利用效率的最大化；投资性理财主要指家庭闲置资金 用以进行增值、保值的资产规划。国内知名学者林功实面对家庭理财，提出了自己独特的意见。他综合考虑 资金在时间区间上呈现的价值，认定以牺牲目前的消费价值去获取未来更具有 资产价值的活动便是一种投资，实现资产增值大于资产时

5、间的概念。家庭理财 是以会计学根基为主动脉，追求经济最大化为核心宗旨，综合行为学、财务学 等多学科知识，将投资活动与家庭和财两者进行有机结合，从而创造出更多的 资产价值、衍生出社会财富。综合众多学者的分析结果，并结合本文的研究对象高收入家庭，将家 庭理财的概念进行界定：家庭理财为综合考虑全生命周期特征、家庭风险承担 能力、保险规划、应急规划等众多因素，对家庭财产资源进行优化布置，利用 合理的规划设计，将家庭资产用于储蓄、股票、基金、债券、保险等多种渠道, 从而实现家庭资产的增值，用以提升家庭的整体生活质量。第二章 国内外家庭理财业务的发展状况2.1国内家庭理财业务的发展状况在我国，个人理财业务

6、起步较晚，直到20世纪90年代中期，商业银行才率 先开展了这项业务。1997年，中信实业银行广州分行推出了国内首个个人理财 业务。随后，各类金融机构纷纷跟进，个人理财这一业务逐步得到重视，并逐 渐发展起来。个人理财业务在发展初期只是各银行用来吸引客户和强化客户忠 诚度的免费促销手段，没有盈利目标。近年来，随着我国经济的稳步发展，居 民财富不断增加，尤其是近两年，CPI连创新高，居民的实际购买力下降，这 使得居民开始放弃银行定期存款这种传统的方式，寻求新的资产保值增值途径。 根据美林集团和凯捷咨询的2006年全球财富报告，中国拥有100万美元以 上资产的个人已经达到42.3万。可见，那些拥有富裕

7、资产和稳定高收入的个人 群体，尤其需要专业的金融机构为其提供全方位、专业化、个性化的资产管理 服务，确保个人资产的保值增值，这为商业银行拓展个人理财业务提供了广阔 的发展前景。根据中国银行业监督管理委员会在2005年9月29日颁布的商业银行个 人理财业务管理暂行办法中对于“商业银行个人理财业务”给出的定义：商业 银行个人理财业务是指商业银行根据客户的资产状况和风险承受能力，为客户 提供专业的财务分析、财务规划、投资顾问、资产管理等专业化服务活动，以 帮助客户实现个人资产的保值增值。我国居民金融资产发展与状况表1计量单位：万元2006 年2005 年2006年比2005年增 加金融资产种 类拥有量人均拥有 量现金2246917091994515252524184存款1717371306515055111514211861551其中：活 期存款2240170182914041131储蓄存款1619212319141260108032066515155外汇存款48523695309406-457-37证券2363117981494311438688655国债6944528653450041029艘票16687126984096348278626保险准备金2268917251831514014365325其他128559786265475