最新精选证券从业及专项《金融市场基础知识》复习题集及解析共6套 3.docx

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最新精选证券从业及专项《金融市场基础知识》复习题集及解析共6套3

证券从业及专项《金融市场基础知识》职业资格考前练习

一、单选题

1.纽约证券交易所交易制度模式的特征包括()。

①指定做市商制度

②场内经纪商制度

③场外经纪商制度

④补充流动性提供商制度

A、①②③

B、①③④

C、①②④

D、②③④

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第1章>第2节>四、美国的金融市场

【答案】:

C

【解析】:

考点:

本题主要考查美国纽约证券交易所交易制度模式的特征。

纽约证券交易所交易制度模式主要包括三个特征,即指定做市商制度、场内经纪商制度和补充流动性提供商制度。

2.常见的间接融资方式有()。

①银行信用融资

②消费信用融资

③租赁融资

④商业信用融资

A、①②③

B、①②④

C、②③④

D、①③④

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第1章>第1节>二、直接融资与间接融资

【答案】:

A

【解析】:

考点:

本题主要考查间接融资方式。

间接融资方式包括银行信用融资、消费信用融资、租赁融资等。

3.金融市场功能发挥的内部条件包括()。

Ⅰ.国内、国际统一的市场组织

Ⅱ.丰富的市场交易品种

Ⅲ.市场交易机制

Ⅳ.市场模式

A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第2章>第1节>一、中国金融市场的历史、现状及影响因素

【答案】:

C

【解析】:

金融市场自身的内部条件也是影响其发展的重要因素,包括国内和国际统一的市场组织、丰富的市场交易品种、市场的交易机制或市场模式等因素。

(1)国内和国际统一的市场组织。

金融市场要正常发挥功能,不能是地区分割或者行业分割的市场,否则,金融资源就难以合理配置到最需要和最能发挥效益的地方。

随着经济全球化和金融国际化的推进,国内市场还应与国际市场连接成更大范围的统一市场。

(2)丰富的市场交易品种。

交易品种的丰富程度是衡量金融市场发达程度的重要标志,也是金融市场功能能否发挥的重要基础。

交易品种越丰富,市场参与主体的目

4.下面关于证券业协会的组织机构表述正确的有()。

①中国证券业协会的最高权力机构是由全体会员组成的会员大会,理事会为其执行机构

②中国证券业协会实行会员负责制

③中国证券业协会会员由单位会员构成,包括法定会员、普通会员和特别会员,另设观察员

④法定会员是经中国证监会批准设立的证券公司

⑤特别会员包括申请加入协会的证券交易所、证券登记结算机构等

A、①②③④

B、②③④⑤

C、①③④⑤

D、①②③④⑤

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第3章>第4节>二、中国证券业协会

【答案】:

C

【解析】:

考点:

考查中国证券业协会的组织机构。

②错误中国证券业协会实行会长负责制。

中国证券业协会的最高权力机构是由全体会员组成的会员大会,理事会为其执行机构。

中国证券业协会实行会长负责制。

中国证券业协会会员由单位会员构成,包括法定会员、普通会员和特别会员,另设观察员。

法定会员是经中国证监会批准设立的证券公司;普通会员是依法从事证券市场相关业务的证券投资咨询机构、证券资信评级机构、证券公司私募投资基金子公司、证券公司另类投资子公司等机构;特别会员包括申请加入中国证券业协会的证券交易所,金融期货交易所,证券登记结算机

5.A公司当年的净资产收益率为75%,已知当年的销售利润率为25%,资产周转率为2,那么杠杆比率为()。

A、3

B、0.375

C、1.5

D、0.67

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【知识点】:

第4章>第4节>一、股票的价值与价格

【答案】:

C

【解析】:

考点:

考查利用杜邦公式进行简单计算。

净资产收益率等于销售利润率、资产周转率和杠杆比率三者的乘积。

0.75/(0.25*2)=1.5

6.在SETS系统交易的证券必须符合的条件是()。

①至少拥有1个做市商

②至少拥有5个做市商

③做市商需要提供至少1个EMS的双边报价

④做市商需要提供至少5个EMS的双边报价

A、①③

B、①④

C、②④

D、②③

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第1章>第2节>三、英国的金融市场

【答案】:

A

【解析】:

考点:

本题主要考查SETS系统。

SETS系统同时支持匿名报单自动配对成交和做市商报价,因此混合了指令驱动与报价驱动两种交易方式的特点。

在SETS系统交易的证券必须至少拥有1个做市商,做市商需要提供至少1个交易市场规模(ExchangeMarketSize,简称EMS,通常为2500英镑)的双边报价以维持流动性。

7.证券公司被撤销、关闭和破产或被中国证监会实施行政接管、托管经营等强制性监管措施时,按照国家有关政策规定对债权人予以偿付的是(  )。

A、保护基金

B、投资基金

C、开放式基金

D、封闭式基金

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第3章>第4节>四、证券投资者保护基金

【答案】:

A

【解析】:

保护基金是指按照《证券投资者保护基金管理办法》筹集形成的、在防范和处置证券公司风险中用于保护证券投资者利益的资金。

保护基金的主要用途是证券公司被撤销、关闭和破产或被中国证监会实施行政接管、托管经营等强制性监管措施时,按照国家有关政策规定对债权人予以偿付。

8.封闭式基金有固定的存续期,通常在5年以上,一般为10年或15年,经()通过并经监管机构同意可以适当延长期限。

A、中国证监会

B、持有人大会

C、证券交易所

D、基金行业自律组织

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第6章>第1节>二、证券投资基金的分类

【答案】:

B

【解析】:

封闭式基金有固定的存续期,通常在5年以上,一般为10年或15年,经持有人大会通过并经监管机构同意可以适当延长期限。

9.非公开发行股票,也被称为定向增发,是股份公司向特定对象发行股票的增资方式。

特定对象包括()。

1、公司控股股东

2、与公司业务有关的企业

3、公司的员工

4、证券公司

A、1、2、3

B、1、2、4

C、1、3、4

D、1、2、3、4

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第3章>第1节>二、证券发行人

【答案】:

D

【解析】:

考点:

考查定向增发。

非公开发行股票,也称定向增发,是股份公司向特定对象发行股票的增资方式。

特定对象包括公司控股股东、实际控制人及其控制的企业;与公司业务有关的企业;证券投资基金、证券公司、信托投资公司等金融机构;公司董事、员工等。

10.以下不属于公开市场业务发挥作用的传导作用标量的是()。

A、价格

B、法定存款准备金率

C、市场利率

D、信贷规模

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【知识点】:

第2章>第1节>三、中央银行与货币政策

【答案】:

B

【解析】:

考点:

公开市场业务是中央银行在证券市场上公开买卖各种有价证券以控制货币供应量和影响利率水平的行为。

如果中央银行买入证券,就会引起货币供应量增加,信贷规模扩张,市场利率下降,刺激消费和投资的扩张。

法定存款准备金率不受其影响。

11.属于信用传导机制和资产价格传导机制共同变量的是()。

①净值

②托宾q

③股价

④投资

A、①②

B、②③

C、③④

D、①③

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【知识点】:

第2章>第1节>三、中央银行与货币政策

【答案】:

C

【解析】:

注意审题,题干问的共同变量

1.信用传导机制。

伯南克提出了银行借贷渠道和资产负债渠道两种信用传导机制,并得出货币政策传递过程中即使利率没发生变化,也会通过信用途径来影响国民经济总量的结论。

其传导机制可以表示为:

货币供应量↑→股价↑→净值↑→逆向选择和道德风险↓→贷款↑→投资↑→总产出↑。

2.资产价格传导机制。

货币学派的托宾q理论与莫迪利安尼的生命周期理论提出的传导机制中,货币政策通过其他相关的资产价格以及真实财富效应作用于整个经济。

其传导机制可以表示为:

货币供应量↑→股价↑→托宾q↑→投资↑→总产出

12.常见的衍生工具包括()。

①期权

②远期

③互换

④债券

A、①②③

B、①②④

C、②③④

D、①③④

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【知识点】:

第1章>第1节>四、金融市场的分类

【答案】:

A

【解析】:

考点:

本题主要考查衍生工具的内容,常见的衍生工具包括远期、期货、期权、互换等。

13.一般情况下,关于发债机构申请发行国际开发机构人民币债券的条件,下面说法正确的是()。

①发债机构已为中国境内项目或企业提供的贷款和股本资金在10亿美元以上

②发债机构已为中国境内项目或企业提供的贷款和股本资金在5亿美元以上

③发债机构经两家(含两家)评级公司评级,其中至少应有一家评级公司在中国境内注册且具备人民币债券评级能力

④人民币债券信用级别为AA级(或相当于AA级)以上

A、②④

B、①③④

C、②③

D、②③④

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第5章>第2节>七、国际开发机构人民币债券发行与承销的有关规定

【答案】:

B

【解析】:

考点:

人民币债券的相关内容。

国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券应具备以下条件:

第一,财务稳健,资信良好,经两家以上(含两家)评级公司评级,其中至少应有一家评级公司在中国境内注册且具备人民币债券评级能力,人民币债券信用级别为AA级(或相当于AA级)以上;第二,已为中国境内项目或企业提供的贷款和股本资金在10亿美元以上,经国务院批准予以豁免的除外;第三,所募集资金用于向中国境内的建设项目提供中长期固定资产贷款或提供股本资金,投资项目符合中国国家产业政策、利用外资政策和固定资产投资管理规定。

14.基金份额在存续期内固定不变,基金份额可以在依法设立的证券交易场所交易,但基金份额持有人不得申请赎回的基金是指()。

A、平衡型基金

B、封闭式基金

C、被动指数基金

D、开放式基金

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【知识点】:

第6章>第1节>二、证券投资基金的分类

【答案】:

B

【解析】:

封闭式基金是指基金份额在存续期内固定不变,基金份额可以在依法设立的证券交易场所交易,但基金份额持有人不得申请赎回的基金。

15.根据《全国银行间债券市场金融债券发行管理办法》,商业银行发行金融债券应具备的条件有()。

①最近五年连续盈利

②具有良好的公司治理机制

③最近三年没有重大违法、违规行为

④核心资本充足率不低于3%

A、①③

B、①②

C、①④

D、②③

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第5章>第1节>三、金融债券、公司债券与企业债券

【答案】:

D

【解析】:

考点:

考查我国商业银行金融债券的发行条件。

根据《全国银行间债券市场金融债券发行管理办法》,商业银行发行金融债券应具备的条件有:

具有良好的公司治理机制;核心资本充足率不低于4%;最近三年连续盈利;贷款损失准备计提充足;风险监管指标符合监管机构的有关规定;最近三年没有重大违法、违规行为;中国人民银行要求的其他条件。

16.从基金管理人的角度看,基金运作可分为基金的()三大部分。

Ⅰ、市场营销

Ⅱ、投资管理

Ⅲ、后台管理

Ⅳ、前台管理

A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第6章>第2节>一、证券投资基金的运作

【答案】:

A

【解析】:

从基金管理人的角度看,基金运作可分为基金的市场营销、投资管理与后台管理三大部分。

17.中国人民银行公开市场业务()。

①主要包括回购交易、债券交易和发行中央银行票据

②逆回购和正回购到期是央行向市场投放流动性的行为

③缺点是不具有很强的可逆转性

④优点包括主动权完全在中央银行

A、①②③

B、①②④

C、②③④

D、①③④

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第2章>第1节>三、中央银行与货币政策

【答案】:

B

【解析】:

中国人民银行公开市场业务主要包括回购交易、债券交易和发行中央银行票据,逆回购和正回购到期是央行向市场投放流动性的行为。

优点包括主动权完全在中央银行和具有很强的可逆转性。

③不正确。

注意:

此题注意区分正回购、逆回购、正回购到期、逆回购到期的概念

正回购为央行从市场收回流动性的操作,正回购到期则为央行向市场投放流动性的操作。

逆回购为央行向市场上投放流动性的操作,逆回购到期则为央行从市场收回流动性的操作。

18.信用违约互换(CDS)的危险来自()。

①具有较高的杠杆性

②信用保护的买方并不需要真正持有作为参考的信用工具

③场外市场缺乏充分的信息披露和监管,交易者并不清楚自己的交易对手卷入了多少此类交易

④期货价格与未来的现货价格之间可能存在一定的偏离

A、①②③④

B、①②③

C、①③④

D、②③④

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第7章>第2节>四、金融互换交易

【答案】:

B

【解析】:

考点:

考查金融信用违约互换的相关知识。

④项为期货价格的特点。

19.下列对证券市场融资描述错误的是()。

A、证券市场融资是一种直接融资

B、投资者与发行人的股权或债权关系凝结在最初的投资者和发行人之间

C、单个融资主体很难凭借自身力量完成证券发行、交易、清算等事宜

D、证券市场融资是由众多资金交易者通过对有价证券的公开自由竞价买卖来实现

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第3章>第1节>一、证券市场融资活动

【答案】:

B

【解析】:

证券市场融资是一种强市场性的融资活动。

投资者与发行人的股权和债权关系并不是凝结在最初的投资者和发行人之间的,而是可以随时转移的,投资者通过在市场上出售股票或债券,就可以将原来持有的股权或债权转让给他人。

20.以下属于证券投资基金特点的有()。

Ⅰ、集合理财,专业管理

Ⅱ.组合投资,分散风险

Ⅲ.利益共享,风险共担

Ⅳ.独立托管,保障安全

A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C、Ⅱ、Ⅲ

D、Ⅰ、Ⅳ

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第6章>第1节>一、证券投资基金的概念与特点

【答案】:

A

【解析】:

证券投资基金的特点包括:

集合理财、专业管理;组合投资、分散风险;利益共享、风险共担;严格监管、信息透明;独立托管、保障安全。

21.下面关于地方政府一般债券说法正确的是()。

①承销团成员应当是在中国境内依法成立的金融机构,具有债券承销业务资格。

②承销团成员应在资本充足率、偿付能力或者净资本状况等指标方面达到监管标准

③承销商可以书面委托其分支机构代理签署并履行债券承销协议

④可以在一般债券承销商中择优选择主承销商

A、①

B、①③④

C、②③④

D、①②③④

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第5章>第2节>二、地方政府债券的发行与承销

【答案】:

D

【解析】:

考点:

考查地方政府一般债券的相关内容。

各地组建一般债券承销团,承销团成员应当是在中国境内依法成立的金融机构,具有债券承销业务资格,资本充足率、偿付能力或者净资本状况等指标达到监管标准。

地方政府财政部门与一般债券承销商签署债券承销协议,明确双方权利和义务。

承销商可以书面委托其分支机构代理签署并履行债券承销协议。

各地可以在一般债券承销商中择优选择主承销商,主承销商为一般债券提供发行定价、登记托管、上市交易等咨询服务。

22.参与上海证券交易所证券买卖的投资者必须事先指定一家会员作为其买卖证券的受托人,通过该会员参与本所市场证券的买卖,这种制度被称为()。

A、会员制

B、托管制

C、全面指定交易制

D、存管制

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第4章>第3节>二、股票交易程序

【答案】:

C

【解析】:

考点:

全面指定交易是指参与上海证券交易所证券买卖的投资者必须事先指定一家会员作为其买卖证券的受托人,通过该会员参与本所市场证券的买卖。

23.非柜台委托有以下()形式。

①人工电话委托

②网上委托

③自助和电话自动委托

④传真委托

A、①②③④

B、②④

C、③④

D、①③

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第4章>第3节>二、股票交易程序

【答案】:

A

【解析】:

考点:

上述皆为非柜台委托的形式。

非柜台委托主要有人工电话委托或传真委托、自助和电话自动委托、网上委托等形式。

24.货币市场基金是仅以货币市场工具为投资对象的一种基金,其投资对象期限较短,一般在()年以内。

A、1

B、2

C、3

D、5

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第6章>第1节>二、证券投资基金的分类

【答案】:

A

【解析】:

考点:

考查货币市场基金的期限。

货币市场基金是仅以货币市场工具为投资对象的一种基金,其投资对象期限较短,一般在1年以内,包括银行短期存款、国库券、公司短期债券、银行承兑票据及商业票据等货币市场工具。

25.证券市场融资活动的方式主要包括()。

①股票融资

②债券融资

③投资基金融资

A、①②

B、①③

C、②③

D、①②③

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第3章>第1节>一、证券市场融资活动

【答案】:

D

【解析】:

考点:

考查证券市场融资活动的方式。

一般说来,证券市场融资活动的方式主要包括股票融资和债券融资,另外,近年来国内外兴起的投资基金融资也是证券融资的一种方式。

26.委托指令可以根据不同的依据,划分为()。

①整数委托和零数委托

②买进委托和卖出委托

③市价委托和限价委托

④定时委托和不定时委托

A、①②③

B、①②④

C、②③④

D、①③④

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第4章>第3节>二、股票交易程序

【答案】:

A

【解析】:

考点:

委托指令的基本类别。

根据不同的依据,委托指令有多种分类。

根据委托订单的数量,可分为整数委托和零数委托;根据买卖证券的方向,可分为买进委托和卖出委托;根据委托价格限制,可分为市价委托和限价委托;根据委托时效限制,可分为当日委托、当周委托、无期限委托、开市委托和收市委托等。

27.证券、期货投资咨询机构及其投资咨询人员的行为规范,正确的有(  )。

Ⅰ.证券、期货投资咨询机构及其投资咨询人员,应当以行业公认的谨慎、诚实和勤勉尽责的态度

Ⅱ.为投资人或者客户提供证券、期货投资咨询服务

Ⅲ.证券、期货投资咨询机构及其投资咨询人员,应当完整、客观、准确地运用有关信息、资料向投资人或者客户提供投资分析、预测和建议,不得断章取义地引用或者篡改有关信息、资料

Ⅳ.证券、期货投资咨询机构及其投资咨询人员,不得以虚假信息、市场传言或者内幕消息为依据向投资人或者客户提供投资分析、预测或建议

A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第3章>第3节>四、证券服务机构

【答案】:

C

【解析】:

证券、期货投资咨询机构及其投资咨询人员,应当以行业公认的谨慎、诚实和勤勉尽责的态度,为投资人或者客户提供证券、期货投资咨询服务。

证券、期货投资咨询机构及其投资咨询人员,应当完整、客观、准确地运用有关信息、资料向投资人或者客户提供投资分析、预测和建议,不得断章取义地引用或者篡改有关信息、资料;引用有关信息、资料时应当注明出处和著作权人。

证券、期货投资咨询机构及其投资咨询人员,不得以虚假信息、市场传言或者内幕消息为依据向投资人或者客户提供投资分析、预测或建议。

28.债券按付息方式分类,可以分为()。

A、政府债券、金融债券和公司债券

B、零息债券、附息债券和息票累积债券

C、实物债券、凭证式债券和记账式债券

D、短期债券、中期债券和长期债券

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第5章>第1节>一、债券概述

【答案】:

B

【解析】:

考点:

考查债券的分类。

按付息方式,债券可以分为零息债券、附息债券和息票累积债券。

29.(),是指将整个金融机构或资产组合置于某一特定压力情景之下,然后测试该金融机构或资产组合在这些关键市场变量突变的压力下的表现状况,以考虑它们是否能经受得起这种市场的突变。

A、风险对冲

B、风险规避

C、风险补偿

D、压力测试

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第8章>第2节>四、压力测试

【答案】:

D

【解析】:

压力测试,是指将整个金融机构或资产组合置于某一特定压力情景之下,然后测试该金融机构或资产组合在这些关键市场变量突变的压力下的表现状况,以考虑它们是否能经受得起这种市场的突变。

30.()指压力情景下公司持有的优质流动性资产与未来30天的现金净流出量之比。

A、流动性覆盖率

B、净稳定资金率

C、资产负债率

D、净现金流量

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第8章>第3节>三、流动性风险衡量

【答案】:

A

【解析】:

流动性覆盖率(LCR)指压力情景下公司持有的优质流动性资产与未来30天的现金净流出量之比。

31.投资者在委托买卖证券时,需要支付的交易费用不包括(  )。

A、增值税

B、佣金

C、过户费

D、印花税

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第4章>第3节>二、股票交易程序

【答案】:

A

【解析】:

投资者在委托买卖证券时,需支付多项费用和税收,如佣金、过户费、印花税等。

32.不属于伦敦外汇市场的特点的()

A、以外币交易为主

B、以居民交易为主

C、以金融机构批发性交易为主

D、以外汇衍生品交易为主

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第1章>第2节>三、英国的金融市场

【答案】:

B

【解析】:

伦敦外汇市场有以下几个特点:

1.以外币交易为主2.以非居民交易为主3.以金融机构批发性交易为主4.以外汇衍生品交易为主5.交易时段桥接美洲和亚太市场

33.按照《律师事务所从事证券法律业务管理办法》规定,从事证券法律业务的律师需要具备()条件之一,并且最近2年未因违法执业行为受到行政处罚的律师从事证券法律业务

①有在证券公司工作的经历

②最近三年从事过证券法律业务

③最近三年连续执业,且拟与其共同承办业务的律师最近三年从事过证券法律业务

④最近三年连续从事证券法律领域的教学、研究工作,或者接受过证券法律业务的行业培训

A、①②③

B、①②④

C、①③④

D、②③④

>>>点击展开答案与解析

【知识点】:

第3章>第3节>四、证券服务机构

【答案】:

D

【解析】:

考点:

按照《律师事务所从事证券法律业务管理办法》规定,鼓励具备下列条件之一,并且最近2年未因违法执业行为受到行政处罚的律师从事证券法律业务:

(一)最近3年从事过证券法律业务;

(二)最近3年连续执业,且拟与其共同承办业务的律师最近3年从事过证券法律业务;

(三)最近3年连续从事证券法律领域的教学、研究工作,或者接受过证券法律业务的行业培训。

律师被吊销执业证书的,不得再从事证券法律业务。

律师被中国证监会采取证券市场禁入措施或者被司法行政机关给予停止执业处罚的,在规定禁入或者停止执业的期间不得

34.关于股权类期货,下列说法中正确的有()。

①股票价格指数期货是以股票价格指数为基础变量的期货交易,是为适应人们控制股市风险,尤其是系统性风险的需要而产生的

②事实上,股票期货均实行现金交割,买卖双方只需要按规定的合约乘数乘以价差,盈亏以现金方式进行交割

③所有上市交易的股票均有期货交易

④股票组合的期货是金融期货中最新的一类,是以标准化的股票组合为基础资产的金融期货

A、①②③④

B、①②④

C、①③④

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