刘福厚我六年的期货人生完整版Word格式.docx
《刘福厚我六年的期货人生完整版Word格式.docx》由会员分享,可在线阅读,更多相关《刘福厚我六年的期货人生完整版Word格式.docx(15页珍藏版)》请在冰豆网上搜索。
![刘福厚我六年的期货人生完整版Word格式.docx](https://file1.bdocx.com/fileroot1/2022-10/10/7e2c21e8-0bf1-4e91-976e-704edec96dd9/7e2c21e8-0bf1-4e91-976e-704edec96dd91.gif)
那么现在世上就真的没有会做的了吗?
我认为会做的就是你自己,因为命运就掌握在你自己的手里。
当然这要付出常人无法做到的辛劳,方能修成正果。
我是2008年开始做期货的,在2008年三月份,我偶然在网上看到一则消息,一个退休教师开始做期货,他从四万元起家,从1月份做多豆油,到三月份最高盈利了1400多万元,后遭遇连续跌停,资金又回到5万元。
通过这则消息我对期货产生了极大的好奇,于是我开始四处了解什么是期货,可是知道的人寥寥无几,一次偶然的机会,我结识了一位北京来做生意的年轻人,他对期货略知一二,我也通过他了解了一些关于期货的知识,最后我在08年3月份开了户,踏入了这个魔鬼般的行业。
最初我打了100万元保证金,也做多豆油,结果开仓后没几天就遇到了一个跌停,可是我坚信豆油这个品种不会再继续下跌。
在将要爆仓时我又打了50万元保证金,一直死扛。
到4月份豆油奇迹般的上涨了,在4月14日这一天迎来了一个涨停,第二天我在高开的时平仓出局,盈利了50万元。
此时的心情非常激动,欣喜若狂。
晚上开怀畅饮,感叹世上还有如此容易赚钱的行业,于是我和另一个投资者按5:
2的投资比例每次注资700万元做期货。
开始大量做多强麦,当时由于通货膨胀,各种商品涨声一片,很快账面又有了盈利,我和合作者兴奋不已,决定继续注资。
于是我们又注入了第二个700万元,继续重仓做多强麦,同时还增加了豆油等其它品种,又有了部分盈利,这时又开始注入第三个700万元。
到7月末保证金达到了2100万元,浮动盈利300多万元,在8月初时正好德邦期货来东胜在宜丰大酒店讲解期货知识,当时讲的主要内容是“空即是色”,意思是首先要做空有色金属,而后要“四大皆空”。
意思就是以后要看空所有商品,当时我对他的观点很不赞成,因为那时所有商品就没有跌价的,我是多头当然听不进空头的说道,会后我们进行了交流,不免有些争论,最后老师问我:
“你认为原油的价格能跌倒什么价位。
”我说:
“什么价位我不能确定,可是跌倒100美元以内是不可能的。
”因为当时美国原油的价位是140多美元,涨势如虹,并且高盛预测原油要涨到200美元,老师说:
“一切皆有可能”,也就是说石油跌破100美元也是可能的。
可惜我当时听不进去,因为我做多的账户盈利300多万元,能买一辆宾利呐!
就这样果真我过了几天就去塘沽接了一辆宾利。
当我坐着新车返程的时候,单位的人打来电话说行情出现了逆转,满盘皆绿,全线下跌。
这时我们的账户保证金已不足。
当我回来后,与合作伙伴商量,再注资半组资金350万元,可是这点资金打进去只顶当了半天。
第二天保证金又不足,期货公司打来电话再让追加保证金,这时我们再也不敢注资了,准备割肉平仓。
第二天上午当正要平仓时,我们又抱着侥幸心理等下午再平不一定翻起来,结果没过五分钟,所有的油脂类全部跌停,这时我们赶快把油脂类平仓的单子挂进去,可是全天跌停一直没有打开,我们持有的油脂类多单一直没有平掉,这时我心理产生了极大的恐惧感,当天夜里辗转反侧,彻夜未眠,吓得出了好几身汗,最后决定第二天在集合竞价时打在跌停板平仓。
第二天清晨我找合作伙伴商量此事,结果不谋而合,于是在扩板的跌停价上平仓出局。
仓终于平掉了,可是一算账浮亏了900万元,净亏损600万元。
过后我说:
“走时赚的一个宾利,回来赔了三个宾利。
”当时失落,沮丧的心情不言而喻,大家劝我说:
“咱们贺一贺车,散散晦气,冲冲喜,可能马上就要翻来了。
”于是我在国宾馆摆了酒席,共同畅饮。
结果无济于事,终无回天之力。
到了以后越做越亏,终于在08年10月7日这一天,迎来了所有期货品种全线跌停,我持有的强麦和硬麦多单也未逃跌停的厄运,损失惨重。
这样又继续做到年底,我亏损了1680万元,合作伙伴亏损了580万元。
这就是我做期货惊心动魄,伤心痛苦的第一年。
回想这一年的行情:
原油价格从148美元跌到45美元,沪铜从7万多跌到2万1千多,豆油从1万5千多跌在5千多,这时我才真正认识到“一切皆有可能”的道理和盲目注资的可怕后果。
虽然我这么惨我还总算活下来了,据听说那年做多白糖和菜籽油期货的现货商跳楼自杀了,后来又传说做镍的现货商也追随他们而去了。
那么赔了这么多钱该怎么办呢?
经过多少个不眠之夜的思考,我觉得还得干下去,因为我认为期货是个很好的交易工具,它在价格上涨和下跌时都能挣钱,没挣到钱是我们水平有限,况且赔了这么多钱确实不甘心,并且我总结要想挣钱就得刻苦学习,反复实践。
所以那年底我去北京呼市听了很多讲座,对期货才有了更深的认识。
二、理念转变
到09年初时,我做的账户还剩1050万元,我们开了股东大会,讨论是否将期货再做下去,最后决定还是继续再做,但是规定再赔300万就收场。
这样我又开始做强麦的多单,到5月份账户的钱又剩下了800万元,距离收场的规定一步之遥了,这时我开始专做螺纹钢,做的是多单。
记得当时开仓价是3500多,因为我对这个品种比较熟悉,我有十几年的现货经验,心中充满了信心。
可是拿了两个来月这个品种一直不涨,又亏了一些,可是当时的现货价格一直在涨,期货的价格严重的背离了基本面,原因是当年全国最大的民营钢厂沙钢集团在螺纹钢上大量做空,打压了螺纹钢的期货价格。
可是到了7月份,沙钢集团还是一虎难敌群狼,螺纹钢期价开始上涨,到了7月15日,开始加速上涨,中途经历了3个涨停,到8月4号涨到了接近5000元。
这时空头爆仓,乱了阵脚,认为还要上涨,反手做多。
而我平仓出局反手开空,我的理由是价格快速上涨达到了历史高点可能就要下跌了,神奇的是第二天螺纹钢就停止了上涨。
第三天就开始了下跌,这样我断断续续将空单拿到了9月底平了仓,这时螺纹钢期价跌倒了3800多,这时算账,我共盈利5500多万元。
就这也是平仓太早,如果能再多拿三天,还能多挣1500多万元,因为那年螺纹钢在9月份最后三个交易日又下跌了200多元,并且遭遇了一个跌停。
最终价格跌到了3600多。
据我们推算,沙钢集团那一年赔了6个多亿。
它赔钱的主要原因也是逆势重仓。
犯了我08年的错。
这样等一进入10月份,我又重仓做空螺纹钢,结果螺纹钢开始反弹,回吐了部分利润,到年底算账时净赚了4千万元左右。
通过这一年(2009年)的交易,我得出的结论就是:
做自己熟悉的品种,这几年的交易也证明了这一点。
我只要专心做螺纹钢这个品种,我就可以盈利,反之则亏损。
他有丰富的现货经验,1993年下海做林业经营,1996年开始做钢贸,也做过粮食加工贸易和羊绒生意,曾是鄂市最大的钢贸商之一、最大的粮商之一。
)
2010年我又用2000万元做螺纹钢,多也做,空也开。
到8月份时账面又盈利了2700多万元,这时螺纹钢期货走势平淡没什么行情,我寂寞难耐,手又开始发痒,当时看到棉花涨到历史最高价17000多元,就开始建立少量空单,因为我当时给自己做了一个交易计划,当一个品种涨到历史最高价时就做空,反之就做多(前期在5000点空螺纹时的经验)。
想验证一下这样是是否成立。
就这样棉花涨点就加点仓,等棉花期价涨到20000左右时,空单已加到了700手,这时棉花开始强势上涨。
我觉得大势不好,赶紧割肉平仓,落慌而逃,亏损了700多万元。
2010年棉花期价涨到了34000多元,幸亏我跑的快,不然不知道要赔多少。
同样在橡胶28000时,仓位也是700手做空,期价到了30000时,及时平仓了结,又赔了大几百万元,这也是坚决割肉,不然肯定是赔的惨不忍睹,橡胶期价涨到了42000多元。
通过这两次反复折腾,还有其他的一些亏损,到年底算账时只盈利500来万元。
后来我和期货界的朋友谈及这两笔交易时,他说:
“这也是你经验丰富,不然在期货界再也见不到我了。
”因为在棉花橡胶上做空赔惨的人太多了,很多是做了十几年的期货高手和现货商。
通过去年一年(2010年)的交易,我总结到:
对任何一个品种绝对不能盲目的抄底摸顶,尤其是你不熟悉的品种,不要轻易的碰它,尽管它看似很温柔,说不定哪时会爆发。
你看它现在的价格是历史高位,可是它很可能是以后价格的低位,再一个就是要及时止损,不要心疼割肉。
2009年初,和合伙人商量之后,刘福厚决定再亏300万就彻底收手,但很快亏损达到250万,离亏损300万只有一步之遥了。
幸好螺纹钢在2009年3月27日上市,刘福厚开始专心做螺纹钢这个品种,得益于他多年的钢贸经验,抓住了螺纹钢3500涨到4900多的多头行情,和从4900多跌下来的空头行情,到2009年底,刘福厚在期货上已净赚4000多万。
2010年刘福厚用2000万做螺纹钢,多空都做,到8月盈利已有2700万,但是后续他做空了棉花和橡胶,棉花亏损700多万,橡胶也亏损大几百万,折腾了一圈,到了年底,盈利只有500来万。
2011年刘福厚拿1500万做,3月做多玉米,一直重仓拿到9月,中间资金加到了3000万,虽然现货价格涨了三四百,但期货就是不涨,9月下旬新一季玉米丰收,期货价格下跌,亏损1000多万,他果断止损,反手做空螺纹钢和焦炭,迎来10月份一波快速下跌行情,到10月20日,浮盈达4000多万,可当时没有平仓止盈,后来利润大量回吐,到了年底只盈利了几百万。
2012年,刘福厚主要做熟悉的焦炭和螺纹钢,一开始赚钱,但年底时现货和期货背离,期货逆势上涨,刘福厚回吐不少利润。
2013年,刘福厚除了做单边,还做一些套利对冲,在两个合约之间或者两个品种之间,价差不合理的时候,通过一买一卖做对冲操作。
这一年他做空螺纹、白银,做多豆粕、菜粕都赚了不少。
2014年初,刘福厚的观点是“四大皆空”,他放弃了不同品种多空对冲的做法,采用分散多品种多合约全线做空的方法,一共做空28个合约。
一月二月两个月就大赚七八千万,在期货市场的总盈利突破2亿。
交易手法的不断更新
在期货交易中擅长总结,并且在进步中不断完善交易体系,交易手法也完成了数次更新换代。
比如2008年的总结是做期货不能只会做多,还要会做空;
2009年的总结是尽量做自己熟悉的品种;
2010年的总结是对任何一个品种绝对不能盲目地抄底摸顶;
2011年的总结是不恐惧、不贪婪,把利润的一半留给自己,不要把利润全部投向市场;
2012年的总结是某些商品也有金融属性,要谨防它和现货背离;
2013年的总结是,交易所的询价机制、交割规则一般是有利于空头的……
供需关系是他的分析工具:
主要从供需关系出发,捕捉期货市场的投资机会。
多年的现货经验,让他对各个品种的基本面非常清楚,一旦发现机会,则大举建仓。
目前基本上活跃的主流品种他都操作,所以虽然资金比较大,也并不担心自己的单子被盯住。
但是期货行情有时短期受资金影响较大,会出现与基本面的偏离,这个时候刘福厚往往会持有到交割。
目前刘福厚已经交割过8个品种,在期货市场首屈